可转债发行 - 2025年第四次临时监事会审议通过发行可转债议案，同意票5票[1] - 拟发行可转债募集资金不超8亿万元[4][30] - 可转债面值100元，按面值发行，期限6年[5][6] - 每年付息一次，到期归还未转股本金及最后一年利息[8] - 转股期自发行结束满六个月后首个交易日至到期日[11] - 初始转股价格不低于相关均价，发生特定情况调整[12][13] - 满足条件董事会有权修正转股价格，修正后有下限要求[15][16] - 期满后五个交易日赎回全部未转股债券[18] - 转股期内满足条件公司有权赎回债券[19] - 最后两计息年度满足条件持有人有权回售债券[20] - 募集资金用途改变持有人有回售权[21] - 发行对象为持有上海分公司证券账户投资者（国家法律禁止者除外）[23] - 向原股东优先配售，比例发行前协商确定[24] 项目投资 - 准东20亿Nm³/年煤制天然气项目总投资17.0394112亿元，拟用募集资金8亿元[36] 其他事项 - 发行方案有效期为股东大会审议通过之日起十二个月[34] - 发行不提供担保，资金存专项账户，聘请评级机构[31][32][33] - 多项议案同意票5票，反对票0票，弃权票0票[30][31][32][33][34][35][37][38] - 六项议案提交股东大会审议，第二项需逐项审议[39] - 编制相关报告披露于上交所网站[37][38] - 制定摊薄即期回报填补措施，相关主体作出承诺[39]

会议审议 - 2025年8月17日召开第八次临时董事会会议，11位董事全参会[1] - 审议通过公司符合发行可转债条件等多项议案，同意票11票[1] - 审议通过召开2025年第三次临时股东大会的议案，同意票11票[47] 可转债发行 - 拟发行可转债募集资金不超800,000.00万元[5][30] - 债券面值100元，按面值发行，期限6年[6][7] - 每年付息一次，到期归还未转股本金并付最后一年利息[9] - 转股期自发行结束满六个月后首个交易日至到期日[11] - 初始转股价格不低于特定均价[12] - 特定条件下董事会有权修正转股价格[16] - 转股股数按Q=V/P计算，不足1股现金兑付[17] - 期满后五个交易日内赎回未转股债券，赎回价发行前协商[19] - 有条件赎回和回售情形明确[19][20] - 附加回售为募集资金用途改变时持有人有回售权[21] - 发行方式和对象发行前协商确定[23] - 向原股东优先配售，比例发行前协商[25] - 债券持有人会议召开情形及提议条件明确[27] 资金与项目 - 准东煤制天然气项目总投资1,703,941.12万元，拟用募资800,000.00万元[35] - 募集资金存于指定专项账户[32] 其他事项 - 发行可转债方案有效期12个月[36] - 本次发行不提供担保[31] - 聘请资信评级机构为债券评级[33] - 无需编制前次募集资金使用情况报告[44] - 制定未来三年股东回报规划[41] - 董事会提请股东大会授权办理发行事宜[45] - 股东大会部分授权有效期12个月[46] - 董事会授权董事长及秘书办理相关事项[47]

公司治理与合规情况 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券，并按要求对近五年监管措施及处罚情况进行自查 [1] - 自查结果显示公司自上市以来严格依规运营，近五年未被证券监管部门或交易所处罚或采取监管措施 [1] - 公司董事会及全体董事对公告内容的真实性、准确性和完整性承担责任 [1]

融资计划 - 公司拟公开发行可转债募资不超过80亿元 [1] - 募集资金将用于新疆准东20亿Nm³/年煤制天然气项目 [1] - 项目总投资170.39亿元，差额部分由公司自筹 [1] 项目概况 - 新疆准东煤制天然气项目已获得核准和环评批复 [1] - 项目建设期为3年，建成后将形成20亿Nm³/年产能 [1] - 项目总投资规模达170.39亿元 [1] 项目意义 - 项目有助于保障国家能源安全 [1] - 推动煤炭清洁利用 [1] - 优化公司业务结构 [1] - 提升公司整体效益 [1] 发行影响 - 可转债发行将增强公司竞争力 [1] - 改善公司财务状况 [1] - 为公司和投资者带来回报 [1] - 符合股东利益 [1]

黄金概念板块整体表现 - 截至8月18日收盘 黄金概念板块下跌0.24% 位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内股价上涨个股仅32只 涨幅居前包括耐普矿机涨3.87% 南矿集团涨1.87% 迪阿股份涨1.56% [1] - 在当日概念板块涨跌幅排名中 黄金概念位列跌幅第五 仅优于金属铅板块的-0.28% [2] 资金流动情况 - 板块整体遭遇主力资金净流出25.85亿元 其中49只个股呈现资金净流出状态 [2] - 6只个股主力资金净流出超亿元 衢州发展以5.81亿元净流出居首 紫金矿业净流出5.15亿元 盛屯矿业净流出3.46亿元 [2] - 仅少数个股获得资金净流入 山东黄金净流入2685.99万元 中金岭南净流入2043.60万元 特变电工净流入1952.98万元 [2][4] 个股表现明细 - 跌幅显著个股包括盛屯矿业跌3.54% 洛阳钼业跌3.06% 金诚信托跌2.64% [1][3] - 换手率较高个股包括武商集团换手14.42% 登云股份换手10.73% 衢州发展换手10.69% [3][4] - 资金流入较多个股还包括南矿集团净流入1071.10万元 耐普矿机净流入800.53万元 [4]

融资交易情况 - 上周累计获融资净买入额1681.33万元，位列两市第476位 [1] - 上周融资买入额7.58亿元，偿还额7.41亿元 [1] 资金流动表现 - 近5日主力资金净流出4.27亿元，期间股价区间跌幅达7.05% [1] - 近10日主力资金净流出4.38亿元，期间股价区间跌幅为4.34% [1] 公司基本信息 - 公司成立于1993年，位于昌吉回族自治州，属于电气机械和器材制造业 [1] - 注册资本505271.0023万人民币，实缴资本1550万人民币 [1] - 法定代表人张新 [1] 业务领域与概念板块 - 所属概念涵盖电网设备、新能源（储能/太阳能/风能）、特高压、充电桩、智能电网等18个板块 [1] - 涉及新疆板块、一带一路、西部大开发等区域发展概念 [1] 企业运营数据 - 对外投资企业56家，参与招投标项目5000次 [1] - 拥有商标信息361条，专利信息669条，行政许可20个 [1]

股价表现 - 最新股价为13.52元，较前一交易日上涨0.16元，涨幅1.20% [1] - 开盘价为13.34元，最高触及13.60元，最低下探13.30元 [1] - 成交量为64.82万手，成交额8.76亿元 [1] 主营业务 - 主营业务涵盖变压器、电线电缆及新能源工程服务 [1] - 产品应用于电力、煤炭、石油等领域 [1] - 参与"西电东送"等国家重点工程 [1] - 海外市场覆盖70余个国家和地区 [1] 技术优势 - 展示±1100千伏特高压变压器模型，核心部件铁芯损耗比国际标准低15% [1] - 通过数字化平台实现设备全生命周期管理 [1] - 持续拓展新能源及特高压输变电业务 [1] 资金流向 - 当日主力资金净流入80.23万元 [2] - 近五日主力资金净流出4.27亿元 [2]

光伏板块市场表现 - 8月15日A股光伏板块大幅上涨 光伏龙头ETF(516290)单日涨幅近4% 成交额放量至4000万元 [1] - 成分股捷佳伟创涨超11% 石英股份涨10% 联泓新科与科士达涨停 阳光电源涨超8% 通威股份与晶澳科技涨超7% [3] - 阳光电源当日涨幅8.18% 成交额55亿元 在指数中权重占比12.28% [3] 行业供需状况 - 光伏组件市场出现缺货与涨价现象 一线企业组件报价达0.7元/W [4] - 欧洲光伏市场需求持续疲软 逆变器价格普遍下调 [4] 政策层面动向 - 高层密集发声推动光伏行业"反内卷" 6月29日人民日报发文提及防止低价竞争 [5] - 7月1日财经委员会会议要求治理低价无序竞争 推动落后产能退出 [5] - 7月3日工信部座谈会强调综合治理低价竞争 14家企业及协会参与 [5] - 7月24日发布《价格法》修订征求意见稿 将光伏行业纳入严管范围 [5] 产业链价格变化 - 多晶硅致密料价格升至44元/kg 较6月初上涨22.22% [6] - 硅片价格显著上涨 183N型涨至1.20元/片(涨幅26.32%) 210RN型涨至1.35元/片(涨幅25%) [6] - 电池片价格区间0.28-0.29元/W 较6月初涨幅超15% [6] - N型复投料月度价格上涨35.73% N型致密料涨35.83% [7] 投资产品特征 - 光伏龙头ETF(516290)管理费率0.15% 托管费率0.05% 为市场主流费率的三分之一 [7] - 产品提供联接基金(A:024059 C:024060)支持7*24小时申购 [7]

指数表现 - 上证可持续发展产业主题指数下跌0.88%至1147.31点 成交额213.48亿元 [1] - 近一个月下跌2.38% 近三个月上涨0.03% 年初至今下跌4.66% [1] - 指数基日为2011年6月30日 基点1000点 [1] 指数构成 - 选取40只规模大、流动性好的可持续发展产业上市公司证券 [1] - 十大权重股合计占比73.48% 长江电力占30.84%居首 [1] - 隆基绿能8.76% 中国核电6.86% 特变电工6.28% 三峡能源5.61% [1] - 通威股份4.97% 国投电力3.24% 川投能源2.75% 东方电气2.21% 晶科能源1.96% [1] 行业分布 - 公用事业占比51.88% 工业占比43.49% 通信服务占比4.63% [1] - 全部样本均来自上海证券交易所 [1] 调整机制 - 样本每年调整一次 实施时间为每年6月第二个星期五的下一交易日 [2] - 特殊情况进行临时调整 退市样本立即剔除 [2] - 收购、合并、分拆等情形参照计算与维护细则处理 [2]

公司业务与产品 - 公司主要从事电磁线的研发、生产和销售，产品包括换位导线、纸包线、漆包线、漆包纸包线、组合导线等多种品类，主要应用于高电压、大容量电力变压器、换流变压器和电抗器等大型输变电设备 [1] - 公司自主研发的“超薄换位导线”填补国内空白，综合性能指标达国际领先水平；“耐高温自粘漆包换位导线”达国际先进水平；“新能源车800V驱动电机用耐电晕高PDIV漆包铜扁线”达国际领先水平 [2] - 公司率先完成我国电力变压器用电磁线产品在±500kV、±800kV和±1100kV等超/特高压领域应用的三大跨越，在特高压变压器用电磁线领域占据领先市场地位 [3] - 公司产品已覆盖高电压等级变压器所用纸包线、组合导线、漆包线、漆包纸包线、换位导线等全系列产品，截至2024年12月31日拥有80项专利，其中发明专利16项、实用新型专利62项、外观设计专利2项 [3] 客户与市场 - 客户涵盖特变电工、中国西电、山东电力设备、山东输变电、保变电气、日立能源等主要大型输变电设备制造商，产品远销土耳其、北美、埃及、印度尼西亚、越南、韩国等多个国家和地区 [1] - 海外主要客户包括土耳其ASTOR、美国VTC、埃及ELSEWEDY和印尼B&D等电力变压器制造商 [1] - 公司产品已应用于±1100kV昌吉—古泉特高压直流输电工程、±500kV张北柔性直流输电工程等我国多项重大超/特高压输电工程 [4] - 公司正积极布局新能源行业，重点研发新能源车高功率驱动电机用电磁线，已获得国内外部分新能源车企或电机企业订单，是越南新能源车制造商VinFast的合格供应商 [4] 财务表现 - 2022年-2024年营业收入分别为131070.84万元、146106.89万元与207244.02万元，最近三年营业收入复合增长率达25.74% [6] - 2022年-2024年净利润分别为4999.75万元、6446.57万元和10163.13万元，业绩呈现快速增长趋势 [6] - 预计2025年度营业收入约为247000.00万元-273000.00万元，同比增长幅度约为19.18%-31.73% [6] - 预计2025年度净利润约为11400.00万元-13200.00万元，同比增长幅度约为12.54%-30.30% [6] 行业前景 - 在“双碳”目标下，我国电源及电网工程投资持续加大，为电磁线产业企业带来更多发展机会 [5] - 特高压输电建设加速带动高电压等级变压器用电磁线高景气发展，海外电力设备市场需求增长也为高电压等级变压器提供市场机遇 [5] - 电磁线作为与电力领域配套的基础性产业，随着该领域持续的投资建设，未来将会迎来广阔的市场发展空间 [5] 上市与募资 - 公司本次公开发行股份初始发行数量为30681823股，发行后总股本为122727291股，占发行后总股本的25.00%（超额配售选择权行使前） [7] - 发行价格为9.17元/股，超额配售选择权行使前预计募集资金总额为28135.23万元，扣除发行费用后预计募集资金净额为23851.48万元 [7] - 若超额配售选择权全额行使，发行总股数将扩大至35284096股，发行后总股本扩大至127329564股，预计募集资金总额为32355.52万元，扣除发行费用后预计募集资金净额为28071.72万元 [7] - 本次拟募资2.82亿元，用于电磁线生产线智能数字化升级项目、电磁线生产线智能数字化扩建项目、电磁线研发中心建设项目、新能源汽车高效电机用特种电磁线生产基地项目及补充流动资金 [9] 战略发展 - 电磁线生产线智能数字化升级项目旨在对现有生产线进行优化和升级，改善现有工艺技术 [9] - 电磁线生产线智能数字化扩建项目将扩大现有产能，新增电磁线产能5000吨 [9] - 新能源汽车高效电机用特种电磁线生产基地项目将新增年产6000吨耐电晕漆包扁线，重点研发并生产新能源车800V扁线驱动电机用电磁线 [9] - 电磁线研发中心建设项目将加大研发投入，添置研发设备、检测设备，引进高端技术人才，提高公司研发能力和自主创新能力 [9] - 公司将继续专注于高电压、大容量变压器用电磁线业务发展，同时积极拓展产品在新能源车驱动电机领域的应用 [10] 公司荣誉与资质 - 公司是国家级“制造业单项冠军企业”、辽宁省“制造业单项冠军企业”、辽宁省“专精特新”中小企业、国家级“绿色工厂”、高新技术企业，2023年荣获辽宁省科学技术进步三等奖 [2]