员工持股计划情况 - 截至2022年8月31日，第二期员工持股计划累计买入公司股票1.166亿股，占总股本1.88%[2] - 原存续期36个月（2022.9.1 - 2025.8.31），拟延长至60个月[2][4] - 原锁定期12个月（2022.9.1 - 2023.8.31）[2] 调整相关规则 - 年报、半年报公告前禁买期由30日调为15日[5] - 季报、业绩预告等公告前禁买期由10日调为5日[5] - 意见发表主体由独立董事改为董事会薪酬与考核委员会[6] 审议情况 - 2025年6月27日各会议审议通过调整议案[2][10][11][12] 合规情况 - 调整符合法规，不损害公司及股东利益[8] - 获现阶段必要批准和授权，已履行信息披露义务[13][14]

员工持股计划基本信息 - 参加总人数不超过2958人，其中董事、监事、高管共6名[10][30] - 初始拟筹集资金总额不超过32.6亿元，自筹与融资各不超16.3亿元，比例不超1:1[11][31][34][78] - 全部有效持股计划所持股票总数累计不超公司股本总额10%，单个员工不超1%[12][31] - 以2022年3月10日收盘价测算，可购买和持有股份上限2.058081亿股，占现有股本总额3.46%[13][37] - 存续期60个月，自最后一笔标的股票过户起算[14][38] - 锁定期12个月，自最后一笔标的股票过户起算[14][39] 人员认购情况 - 董事计高雄、邱海荣认购份额上限分别为1000万份、300万份，占比0.61%、0.18%[32] - 监事会主席倪根元认购份额上限1000万份，占比0.61%；监事李维认购份额上限300万份，占比0.18%[32] - 职工监事庞泉方认购份额上限100万份，占比0.06%；副总经理王俊认购份额上限300万份，占比0.18%[32] - 董事、监事、高管合计认购份额3000万份，占比1.84%；其他员工合计16万份，占比98.16%[32] 保障与限制 - 控股股东保证员工出资部分按单利计算年化收益率不低于8%[11][34] - 公司在年报、半年报公告前15日等特定期间不得买卖股票[41] 会议相关 - 单独或合计持有1/3以上份额持有人可提议召开持有人会议，需1/2以上份额持有人出席[44] - 持有人会议审议选举罢免委员、计划变更等事项[45] - 持有人会议表决，提案经1/2以上份额同意通过，《办法》约定需2/3以上份额同意除外[51] - 单独或合计持有1/3以上份额员工可在会前3个工作日提交临时提案[53] 管理委员会 - 设管理委员会，由3名委员组成，设主任1名[55] - 委员由持有人会议选举产生，任期为计划存续期[55] - 主任由全体委员过半数选举产生[55] - 会议召开需提前5个自然日通知，临时会议提议后主任应5个自然日内召集[58] - 会议应有过半数委员出席，决议需全体委员过半数通过[58] 计划变更与终止 - 存续期届满或提前终止后，应在30个交易日内完成清算[70] - 变更需经出席持有人会议的持有人所持2/3以上份额同意，并提交董事会审议通过[71] - 存续期届满前2个月，经出席持有人会议的持有人所持2/3以上份额同意并提交董事会审议通过，可提前终止或延长存续期[73] 其他 - 持有人辞职、擅自离职等6种情形公司有权取消其参与资格[67] - 持有人职务变更等5种情形其持有的员工持股计划权益不作变更[68] - 股东大会授权董事会全权办理与员工持股计划相关事宜[63] - 委托具备资质的金融机构为资产管理机构[65] - 集合资金信托计划或资产管理计划规模上限为326,000万份[77] - 认购/申购费为0，退出费为0[79] - 董事会审议通过后2个交易日内公告相关文件[81] - 股东大会对员工持股计划作出决议需经出席会议的非关联股东所持表决权的过半数通过[82] - 实施员工持股计划财务、会计处理及税收按规定执行，计划持有人应依法缴纳个人所得税[85] - 计划自公告最后一笔标的股票登记至名下之日起生效，解释权属于公司董事会[85]

员工持股计划参与人员 - 参加员工持股计划总人数不超过2958人，其中董事、监事、高管共6名[9][33] - 董事、监事、高管合计认购份额3000万份，占比1.84%；其他员工合计认购160000万份，占比98.16%[35] 资金筹集 - 初始拟筹集资金总额不超过32.6亿元，员工自筹和金融机构融资均不超16.3亿元，比例不超1:1[10][33][36][76] 股份限制 - 全部有效员工持股计划所持股票总数累计不超公司股本总额10%，单个员工对应股票总数累计不超1%[11][33] - 以2022年3月10日收盘价测算，所能购买和持有的股份数量上限为2.058081亿股，占公司现有股本总额3.46%[12][39] 时间安排 - 员工持股计划存续期为60个月，股票锁定期为12个月[13][40][42] - 存续期上限届满前2个月，经出席持有人会议2/3以上份额同意并董事会审议通过，存续期可延长[40] - 员工持股计划将在股东大会审议通过后6个月内完成股票购买[12][39] 收益保障 - 控股股东为员工自筹资金和预期收益托底，保证员工出资部分按单利计算年化收益率不低于8%[11][36] 交易限制 - 公司年度、半年度报告公告前15日内不得买卖公司股票[43] - 公司季度报告、业绩预告、业绩快报公告前5日内不得买卖公司股票[43] 会议相关 - 单独或合计持有员工持股计划1/3以上份额的持有人可提议召开持有人会议[45] - 持有人会议应有合计持有员工持股计划1/2以上份额的持有人出席方可举行[45] - 每项议案经出席持有人会议的持有人所持1/2以上份额同意视为表决通过（特殊情形除外）[52] 管理委员会 - 管理委员会由3名委员组成，设主任1名，任期为员工持股计划存续期[56] - 管理委员会会议需提前5个自然日通知委员，经全体委员一致同意可用通讯方式召开和表决[59] 其他 - 员工持股计划变更需经出席持有人会议的持有人所持2/3以上份额同意，并经董事会审议通过[70] - 员工持股计划存续期届满或提前终止，应在30个交易日内完成清算[69] - 集合资金信托计划或资产管理计划规模上限为326000万份[76] - 认购/申购费和退出费为0[77] - 股东大会对员工持股计划作出决议，需经出席会议的非关联股东所持表决权的过半数通过[81] - 本员工持股计划自上市公司公告最后一笔标的股票登记至名下之日起生效[84]

会议信息 - 公司第九届监事会第十六次会议2025年6月24日发通知，27日通讯表决召开[3] - 本次监事会应出席5人，实际出席5人[3] 议案表决 - 《关于调整第二期员工持股计划相关事项的议案》同意3票，反对0票，弃权0票[4] - 监事倪根元、顾少华因参与持股计划回避表决[4] - 议案获出席持有人会议持有人2/3以上份额同意[4] 公告信息 - 《关于调整第二期员工持股计划相关事项的公告》编号2025 - 057[4]

董事会会议 - 第九届董事会第二十八次会议2025年6月24日发通知，27日召开[3] - 应出席董事7人，实际出席7人[3] 员工持股计划 - 《关于调整第二期员工持股计划相关事项的议案》获多环节通过[4][5] - 公告编号2025 - 057，在多平台披露[5]

公司股东增持计划 - 控股股东盛虹科技及其关联企业部分员工第二期增持计划存续期延长24个月 由36个月调整为60个月 [1] - 增持计划已完成股票购买 通过二级市场竞价交易和大宗交易方式合计买入8953 65万股 占总股本1 44% [1] - 合计买入资金达13 8亿元 [1] 增持方式与规模 - 采用二级市场竞价交易和大宗交易两种方式完成增持 [1] - 实际增持股份数量为8953 65万股 占总股本比例1 44% [1] - 资金投入规模为13 8亿元 [1]

评级结果 - 维持江苏东方盛虹主体长期信用等级为AA+，维持"盛虹转债"信用等级为AA+，评级展望为稳定 [1] - 评级结果基于公司炼化一体化项目稳定运行及全产业链布局优势，但考虑债务负担重及行业周期性风险 [3] 公司业务与产业链 - 形成"原油－芳烃、烯烃－PTA、乙二醇－聚酯新材料"全产业链布局，具备1600万吨/年原油加工能力 [3][8] - 炼化装置为国内单体最大常减压装置，产品结构调整灵活，差异化率达90%以上 [8][15] - 化纤板块拥有360万吨/年涤纶长丝产能，再生聚酯纤维产能60万吨/年居全球前列 [15][16] 财务表现 - 2024年营业总收入1376.75亿元，同比下降1.97%；利润总额亏损37.14亿元 [7][8] - 资产负债率82.17%，全部债务1528.14亿元，短期债务占比升至52.14% [7][48] - 经营性净现金流104.75亿元，同比增长25.55%，主要因炼化项目投产 [8][48] 行业与市场环境 - 石化行业产能过剩，2024年炼油、PTA等产品价格下降导致加工价差收窄 [3][13] - 原油价格波动及存货跌价风险显著，2024年计提存货跌价损失7.11亿元 [5][8] - 新能源材料需求增长，EVA产能扩至70万吨/年，丙烯腈产能104万吨/年 [17][34] 在建项目与投资 - 重大在建项目计划总投资263.43亿元，待投资额73.03亿元，涉及化工新材料和化纤扩产 [39][40] - 虹景新材料EVA项目(119.74亿元)和虹港PTA三期(26.02亿元)为主要在建工程 [40][41] - 项目融资压力大，需70%贷款支持，面临投产后效益不及预期风险 [39][42]

信用评级 - 公司主体长期信用等级和“盛虹转债”信用等级均维持为AA+，评级展望为稳定[4][105] - 公司指示评级结果由上次的aa调整为aa - ，个体信用等级仍为aa +[18] 产能规模 - 公司具备1600万吨/年原油加工能力，为国内EVA、丙烯腈和涤纶长丝细分行业龙头[16] - 截至2024年底公司拥有360万吨/年涤纶长丝产能，再生聚酯纤维产能60万吨/年[34] - 截至2024年底公司拥有390万吨/年PTA产能，2024年产能利用率为63.82%[35][55] - 截至2024年底斯尔邦MTO装置设计生产能力约240万吨/年，丙烷脱氢装置设计产能70万吨/年[36] - 截至2024年底公司拥有104万吨/年丙烯腈产能、50万吨/年EVA产能等[36] - 截至2025年3月底，EVA产能增加至70万吨/年[58] 财务数据 - 2024年公司经营活动现金净流入104.75亿元，同比增长25.55%[16] - 2024年公司利润总额和净利润分别亏损37.14亿元和22.84亿元[17] - 截至2025年3月底，公司资产负债率、全部债务资本化比率和长期债务资本化比率分别为82.17%、79.96%和65.63%[17] - 2025年1 - 3月公司营业总收入303.09亿元，利润总额3.26亿元[28] - 2024年原油采购量1646.98万吨，采购均价4273.58元/吨；2025年1 - 3月采购量481.10万吨，采购均价3981.57元/吨[47] - 2024年公司销售债权周转次数降至54.34次，总资产周转次数降至0.70次，存货周转次数涨至7.19次[67] - 截至2025年3月底，公司重大在建项目计划总投资263.43亿元，已投资190.40亿元，待投资73.03亿元[69] 市场表现 - 2024年盛虹炼化一体化项目成品油产销量同比稳定，产品价格下降致板块销售收入小幅下降，毛利率同比下降5.30个百分点[49] - 2025年一季度成品油产量为2024年全年的20.51%，销售均价进一步下降，炼油业务毛利率较2024年全年提升5.45个百分点[49] - 2024年丙烯腈销售价格同比下降，毛利率维持在1.05%，2025年一季度增长至6.17%[58] - 2024年EVA销售均价回落，毛利率下降至12.25%，2025年一季度增长至14.84%[58] 公司变动 - 因工作调整邱海荣辞去公司副总经理及财务负责人职务，仍担任董事，公司聘任杨天威担任副总经理及财务负责人[40] - 2024年公司合并范围新增4家公司，减少3家公司，截至年底共52家[74]

上市公司回购增持及专项贷款情况 - 本周共有14家上市公司披露回购增持及专项贷款相关情况 [1] - 东方盛虹控股股东一致行动人拟增持5亿元-10亿元 专项贷款不超过9亿元 [1] - 美的集团拟回购50亿元-100亿元 专项贷款不超过90亿元 [2] 各公司具体回购增持计划 - 凯龙高科拟回购2500万元-5000万元 专项贷款2500万元 [2] - 湖南海利拟回购838万股-1676万股 专项贷款2亿元 [2] - 广大特材拟回购2亿元-4亿元 专项贷款不超过3.6亿元 [2] - 大豪科技控股股东拟增持5000万元-1亿元 [2] - 千红制药实控人一致行动人拟增持不少于1240万股 [2] - 蓝天燃气控股股东拟增持1亿元-1.5亿元 专项贷款不超过1.35亿元 [2] - 爱柯迪拟回购1亿元-2亿元 [2] - 四川长虹拟回购2.5亿元-5亿元 专项贷款不超过4.5亿元 [2] - 颀中科技拟回购7500万元-1.5亿元 [2] - 东方生物董事长提议不超过5000万元回购 [2] - 云路股份董事及高管拟合计增持400万元-1200万元 [2] - 鸿利智汇控股股东拟增持2500万元-5000万元 专项贷款不超过4500万元 [2]

上市公司回购增持专项贷款情况 - 截至发稿本周共有14家A股上市公司披露回购或增持专项贷款相关情况 包括凯龙高科 湖南海利 广大特材 大豪科技 千红制药 蓝天燃气 爱柯迪 四川长虹 颀中科技 东方生物 云路股份 鸿利智汇 东方盛虹和美的集团 [1] - 美的集团拟以50亿-100亿元回购股份 回购价格不超过100元/股 已获中国银行不超过90亿元专项贷款支持 贷款期限不超过3年 [1] - 东方盛虹控股股东一致行动人拟增持5亿-10亿元 获邮储银行不超过9亿元专项贷款 贷款期限不超过3年 [1][2] - 四川长虹拟回购2.5亿-5亿元 获邮储银行不超过4.5亿元专项贷款 回购价格不超过14元/股 [1][2] - 广大特材拟回购2亿-4亿元 资金来源于专项贷款及自筹资金 回购股份拟用于员工持股计划或股权激励 [1][3] - 湖南海利拟回购838万-1676万股 获农业银行不超过2亿元专项贷款 回购股份用于股权激励计划 [1][3] 专项贷款资金用途特点 - 专项贷款额度普遍不超过回购/增持实际资金的90% 如四川长虹贷款不超过回购总额的90% 湖南海利贷款不超过实际使用资金的90% [2][3] - 贷款期限多为3年 如美的集团 东方盛虹 湖南海利等公司的专项贷款期限均不超过3年 [1][2][3] - 回购股份主要用途包括股权激励（湖南海利 四川长虹） 员工持股计划（广大特材） 以及可转债转换（广大特材） [2][3] 重点公司回购/增持规模 - 美的集团回购规模居首达50亿-100亿元 鸿利智汇控股股东增持规模较小为2500万-5000万元 [1] - 东方盛虹控股股东一致行动人增持规模5亿-10亿元 蓝天燃气控股股东拟增持1亿-1.5亿元 [1] - 凯龙高科拟回购2500万-5000万元 颀中科技拟回购7500万-1.5亿元 [1]