债券发行与转股 - 2023年7月6日发行可转换公司债券520万张，总额5.2亿元，净额5.076708亿元[3][4] - 2024年1月12日起“上声转债”可转股，期间至2029年7月5日，初始价47.85元/股，最新29.56元/股[4] - 2024年1 - 12月“上声转债”转股金额5202.5万元，形成股份175.7952万股，占比1.09872%[2] - 截至2024年12月31日，“上声转债”未转股金额4.67975亿元，占比89.9952%[2][7] 转股价格调整 - 2024年6月3日因权益分派，转股价格调为47.54元/股[5] - 2024年6月6日因股价触发条件，调为29.58元/股[5] - 2024年12月4日因激励计划股份登记，调为29.56元/股[6] 股份变动 - 2024年12月3日，2023年限制性股票激励计划108.92万股上市流通[8][10] - 截至2024年12月31日，公司总股本由1.60001084亿股变为1.62847152亿股[8]

募资情况 - 公司获准发行可转换公司债券520万张，募资52000万元，净额50767.08万元[1] 项目投入 - 汽车音响项目总投资55395.12万元，拟投募资42000万元[6] - 补充流动资金项目拟投募资调整后为8767.08万元[6] 项目进展 - 截至2024年12月19日，两项目累计投入50907.44万元，收益净额140.37万元[7] 项目结项 - 公司将两项目结项，募投项目实施完毕无节余资金[7][9] 其他事项 - 公司注销募集资金专户，监管协议终止[3] - 公告事项无需审议和发表意见[8]

公司概况 - 上声电子致力于运用声学技术提升驾车体验，是国内技术领先的汽车声学产品方案供应商 [1] - 公司已融入国内外众多知名汽车制造厂商的同步开发体系 [1] - 公司拥有声学产品、系统方案及相关算法的研发设计能力，产品主要涵盖车载扬声器系统、车载功放及 AVAS [2] - 公司车载扬声器在全球乘用车及轻型商用车市场的占有率为 13.11%，国内市场占有率第一 [2] 财务表现 - 2024 年三季度，公司实现营业收入 75,582.93 万元，较上年同期增长 20.09% [2] - 归属于上市公司股东的净利润 7,806.38 万元，比上年同期增加 116.88% [2] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 5,881.83 万元，比上年同期上升 70.77% [2] 投资者关系与财务管理 - 财务费用率攀升主要原因是美元汇率波动产生汇兑损失，以及增加了可转债利息支出 [3] - 投资现金流负数主要是合肥工厂厂房投入，筹资现金流负数主要是归还借款以及分配股利 [3] - 公司发行 5.2 亿元可转债，尚有 4.68 亿元未实现转股，将持续提升公司经营管理水平，以期实现可持续发展 [3] - 公司于 2024 年 11 月 13 日发布了《苏州上声电子股份有限公司舆情管理制度》，积极通过多种渠道开展投资者关系维护工作 [3] 研发与创新 - 公司通过股权激励制度、职业发展路径、科研项目经费投入、知识产权保护和创新研发氛围等措施鼓励科研人员创新 [4] - 公司在研发方面主要围绕新材料应用、结构设计、制作工艺、关键核心零部件自制与开发等多方面进行技术突破 [4]

融资情况 - 2023年7月6日发行可转换公司债券520万张，总额52000万元，净额50767.08万元[3][4] 股本变动 - 2024年11月26日办理1089200股限制性股票登记，总股本增至162846410股[5][9] 转股相关 - 上声转债2024年1月12日起可转股，初始47.85元/股，最新29.58元/股[4] - 修正后转股价格29.56元/股，2024年12月4日生效[3][10] - 上声转债2024年12月3日停牌，4日起恢复转股[3][10] 增发情况 - 增发新股或配股率0.6734%，价格26.11元/股[9]

股权激励股份上市 - 本次为股权激励股份上市，股数1,089,200股，流通日期2024年12月3日[3] 激励计划审议 - 2023年4月27日董事会和监事会审议通过激励计划相关议案[3][4] - 2023年5月18日股东大会审议通过激励计划相关议案[5] - 2023年6月5日董事会和监事会审议通过调整及首次授予限制性股票议案[6] - 2023年12月27日董事会和监事会审议通过授予预留限制性股票议案[7] - 2024年6月6日董事会和监事会审议通过调整授予价格议案[7] - 2024年11月12日董事会和监事会审议通过作废部分股票及归属条件议案[8] 归属情况 - 首次授予部分第一个归属期，董事等可归属数量占40%，合计108.92万股[9] - 实际归属人数167名，数量108.92万股[12] - 归属股票来源为定向发行A股普通股[11] 股本变动 - 本次股本变动前总数161,757,210股，变动1,089,200股，后为162,846,410股[15] - 增资前注册资本和实收资本均为161,757,210元，变更后为162,846,410元[17] 资金与登记 - 2024年11月14日收到167名激励对象股票认购款28,439,012元[17] - 新增股份于2024年11月26日完成登记[17] 业绩数据 - 2024年1 - 9月归属上市公司股东净利润为189,605,040.85元[18] - 2024年1 - 9月基本每股收益为1.19元/股[18] 其他 - 本次归属限制性股票数量占归属前公司总股本约0.67%[18] - 董事和高管任职期间每年转让股份不得超所持总数的25%，离职后半年内不得转让[14]

业绩说明会信息 - 2024年第三季度业绩说明会于12月4日13:00 - 14:00举行[2][4] - 会议在上海证券交易所上证路演中心，以网络互动方式召开[2][3][4][5] - 投资者可在11月27日至12月3日16:00前预征集提问[2][4] 参会及联系信息 - 参加人员有董事长等4人[4] - 联系人是证券事务部，有电话和邮箱[6] 报告发布 - 公司于2024年10月31日发布2024年第三季度报告[2]

证券代码：688533 证券简称：上声电子 公告编号：2024-091 债券代码：118037 债券简称：上声转债 苏州上声电子股份有限公司 关于注销募集资金专项账户的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依 法承担法律责任。 苏州上声电子股份有限公司（以下简称"公司"）向不特定对象 发行可转换公司债券募集资金按照相关法律、法规和规范性文件的规 定在银行开立了募集资金专项账户。近日公司完成了向不特定对象发 行可转换公司债券募集资金专项账户的注销手续，具体情况如下： 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会出具的《关于同意苏州上声电子股 份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许 可[2023]1093 号），公司获准向不特定对象发行可转换公司债券 5,200,000 张，每张债券面值为人民币 100 元，募集资金总额为人民 币 52,000.00 万元，扣除不含税发行费用人民币 1,232.92 万元，实 际募集资金净额为人民币 50,767.08 万元。 上述募集资金到位情况经信永中和会计师事务所（ ...

报告公司投资评级 - 上声电子（688533.SH）的投资评级为“优于大市” [1][4][23] 报告的核心观点 - 上声电子2024Q3归母净利润同比增长117%，主要得益于汽车市场发展和公司产品综合竞争力的提升，以及原材料价格稳定带来的毛利率提升 [1][7] - 2024Q3毛利率同比提升4.0个百分点，净利率同比提升4.5个百分点，主要由于客户及产品结构优化、自动化提升和原材料价格稳定 [2][11] - 公司声学系统持续放量，单车配套价值从100-200元提升至300-500元，部分车型单车价值量提升至1000元左右，全球市场占有率稳步提升 [3][15] - 公司2024年上半年三大产品销售额与销售量保持50%以上增长，已获得多家知名汽车制造厂商的新项目定点信 [16] - 公司加大研发投入，2024H1研发人员数量增加至344人，申请专利18项 [17][18] - 公司扩产项目稳步推进，合肥新工厂正在进行产线安装调试，预计本年度实现部分产品的试生产和小批量交付 [19] - 公司维持营收预测，上调利润预测，预计2024-2026年营收为30.15/37.95/45.61亿元，归母净利润为2.60/3.40/4.10亿元，对应PE为24/18/15倍 [4][23] 根据相关目录分别进行总结 财务表现 - 2024Q3实现营收7.56亿元，同比增长20.09%，环比增长17.98%；归母净利润0.78亿元，同比增长116.88%，环比增长47.11% [1][7] - 2024Q3毛利率28.8%，同比提升4.0个百分点，环比提升3.9个百分点；净利率10.1%，同比提升4.5个百分点，环比提升2.1个百分点 [2][11] - 2024Q3四费率为16.15%，同比降低0.74个百分点，环比提升2.07个百分点 [2][12] 产品与市场 - 公司单车配套价值从100-200元提升至300-500元，部分车型单车价值量提升至1000元左右 [15] - 2019-2023年公司车载扬声器在全球乘用车及轻型商用车市场占有率分别为12.10%、12.64%、12.92%、12.95%、13.11% [3][14] - 2024年上半年三大产品销售额与销售量保持50%以上增长，已获得多家知名汽车制造厂商的新项目定点信 [16] 研发与扩产 - 2024H1研发人员数量增加至344人，申请专利18项 [17][18] - 合肥新工厂正在进行产线安装调试，预计本年度实现部分产品的试生产和小批量交付 [19] 盈利预测与估值 - 预计2024-2026年营收为30.15/37.95/45.61亿元，归母净利润为2.60/3.40/4.10亿元，对应PE为24/18/15倍 [4][23] - 2024-2026年每股收益预计为1.63/2.13/2.56元，EBIT Margin为10.9%/10.9%/10.7%，净资产收益率（ROE）为17.4%/19.4%/19.9% [5]

限制性股票授予情况 - 授予限制性股票数量为320万股，占2023年股本总额16,000万股的2.0%[3] - 首次授予291.5万股，占股本总额1.82%，占授予权益总额91.09%[3] - 预留28.5万股，占股本总额0.18%，占授予权益总额8.91%[3] - 2023年6月5日首次授予，授予价格26.11元/股，授予数量291.5万股，授予人数181人[15] - 2023年12月27日预留授予，授予价格26.11元/股，授予数量28.5万股，授予人数7人[15] 归属情况 - 限制性股票拟归属数量为113.96万股[3] - 2024年11月12日，首次授予部分第一个归属期可归属数量113.96万股，归属价格26.11元/股[16] - 首次授予的限制性股票第一个归属期为2024年6月6日至2025年6月5日[18] - 董事、高级管理人员可归属数量为14.4万股，占已获首次授予数量40%[23][24] - 核心技术人员可归属数量为7.6万股，占已获首次授予数量40%[24] - 其他激励对象可归属数量为91.96万股，占已获首次授予数量40%[24] 业绩考核目标 - 2023年度净利润增长率业绩考核目标A不低于30.00%，目标B不低于24.00%，目标C不低于18.00%[6] - 2024年度净利润增长率业绩考核目标A不低于50.00%，目标B不低于40.00%，目标C不低于30.00%[6] - 2025年度净利润增长率业绩考核目标A不低于70.00%，目标B不低于56.00%，目标C不低于42.00%[6] 公司业绩 - 2023年公司实现归属于上市公司股东的净利润为15898.82万元[21] - 2020 - 2022三年平均净利润为7445.22万元，2023年净利润增长率为140.78%[21] 其他 - 授予价格为26.11元/股（调整后）[4] - 首次授予激励对象总人数为181人[4] - 第一个归属期归属比例为40%，第二个归属期为30%，第三个归属期为30%[4] - 董事会表决情况为7票同意，0票反对，0票弃权，2票回避[17] - 公司未发生规定的不得实行股权激励的情形，符合归属条件[20] - 激励对象未发生规定的不得参与上市公司股权激励的情形，符合归属条件[20] - 首次授予的181名激励对象中，2名放弃、2名离职，177名在职激励对象符合归属任职期限要求[20] - 2023年6月5日公司召开会议审议通过首次授予限制性股票相关议案[11] - 2024年6月6日公司召开会议审议通过调整2023年限制性股票激励计划授予价格的议案[13] - 业绩考核目标A要求2023年净利润增长率不低于30%，公司层面归属比例为100%[21] - 本激励计划首次授予的181名激励对象中，2名放弃资格、2名离职，其余177名激励对象绩效考核评级为A与B，个人层面归属比例100%[21] - 监事会同意向177名符合归属条件的激励对象归属113.96万股限制性股票[22][25] - 股票来源为公司向激励对象定向发行的公司A股普通股股票[23] - 截至法律意见书出具日，公司本次归属及作废事项已履行现阶段必要授权和批准[28] - 激励计划首次授予部分限制性股票第一个归属期归属条件已成就[28] - 本次归属和作废均符合相关法律法规及《2023年激励计划》规定[28][29] - 公告发布时间为2024年11月13日[31]

会议情况 - 第三届董事会第十次会议于2024年11月12日召开，9名董事全部出席[2] 议案审议 - 审议通过作废部分2023年限制性股票激励计划已授未归属股票议案，7票同意[3][5] - 审议通过2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期可归属数量议案，7票同意[5] - 审议通过制定《舆情管理制度》议案，9票同意[8]