营收与利润表现 - 42家A股上市银行营收合计2.92万亿元，同比增长1%，归母净利润1.1万亿元，同比增长0.8% [1][2] - 六大国有行营收合计1.81万亿元，净利润6825.24亿元，占整体市场超六成 [2] - 工商银行以4090.82亿元营收居首，同比增长1.8%，建设银行、农业银行、中国银行紧随其后 [2] - 33家银行归母净利润正增长，6家增速超10%，杭州银行、江阴银行、齐鲁银行增速达16.7%、16.6%、16.5% [3] - 4家银行净利润增速环比转正，包括北京银行、邮储银行、招商银行和兴业银行 [3] 净息差与负债成本 - 行业净息差1.53%，较年初下降8BP，但降幅较去年同期收窄 [3] - 付息负债成本率较年初下降28BP，存款成本率下降25BP，降幅显著扩大 [3] - 招商银行二季度息差呈现向好态势，负债成本优化成效释放 [3] 非息收入与业务多元化 - 非息收入同比增长6.97%，中间业务收入增3.06%，其他非息收入增10.68%，投资收益增23.46% [4] - 工商银行国际化与综合化业务占营收9.8%，占税前利润13% [4] - 中国银行非息收入同比大幅增长26.43%，营收占比提升至34.71% [4] - 邮储银行中收和其他非息收入均实现两位数增长，建行非息收入占比超25% [4][5] 资产规模与信贷投放 - 42家银行资产总额321.33万亿元，较上年末增长6.35%，六大行资产总额214.02万亿元，增7.18% [6] - 贷款和垫款总额179.44万亿元，较上年末增加13.4万亿元，增长8.07% [6] - 8家银行贷款余额实现两位数增长，西安银行以22.94%增速位列第一 [6] - 科技型中小企业贷款余额3.5万亿元，同比增长22.9%，绿色贷款余额42.4万亿元，较年初增14.4% [7] - 中国银行对公贷款中绿色贷款、民营企业贷款和制造业贷款分别增长17.21%、12.93%和12.99% [7] 资产质量与风险管理 - 行业不良贷款率1.15%，环比下降1BP，25家银行不良率同比下降，9家持平 [8] - 光大银行企业贷款新增1976亿元，同比增量几近翻倍，交通银行对公贷款增7.18% [8] - 资产质量稳定得益于宏观经济支撑、监管政策引导及银行风险管理努力 [8] 中期分红与股东回报 - 18家银行实施中期分红，7家为上市以来首次，包括招商银行、常熟银行等 [9] - 六大行现金分红总额2046.57亿元，工商银行以503.96亿元居首 [9] - 招商银行分红比例35%，中信银行30.7%，沪农商行33.14%，上海银行32.22% [10] - 中国银行累计分红超9400亿元，2015年以来分红比例持续保持30% [9][10]

国有六大行网点数量变化 - 截至2025年上半年末国有六大行网点机构总数约10.8万个较2024年底107558家减少42家基本持平年初水平[1][5] - 工商银行网点减少29个农业银行和中国银行网点数量出现小幅增加[5] - 2024年全年六大行网点减少约300家显示2025年上半年网点裁撤速度显著放缓[1][5] 各银行网点分布详情 - 工商银行机构总数16354个其中境内机构15941个境外机构413个[2] - 农业银行境内分支机构22914个境外分行13家及代表处4家[2] - 中国银行境内外机构11516家境内机构10977家境外及港澳台地区机构539家[2] - 建设银行营业机构14727个县域布放自助柜员机13183台智慧柜员机11467台[3] - 交通银行境内网点2800余家境外24家分支机构服务295万公司客户和2.02亿零售客户[3] - 邮储银行营业网点39188个设品牌旗舰店201台自动柜员机71435台[3] 网点区域布局战略 - 银行网点动态调整重点聚焦京津冀长三角粤港澳大湾区三大城市群[1][6] - 县域金融成为布局重点农业银行持续加大县域网点业务建设[6] - 建设银行上半年实施网点迁址80个新设网点21个其中县域网点12个[6]

板块表现 - 国有大型银行板块整体下跌1.08% 领跌个股为工商银行（跌1.72%）和中国银行（跌1.42%）[1] - 板块成交量显著分化 工商银行成交量最高达491.98万手 邮储银行成交量最低为176.14万手[1] - 板块成交额分布不均 工商银行成交额36.87亿元居首 邮储银行成交额10.98亿元最低[1] 资金流向 - 板块整体主力资金净流出1.32亿元 游资资金净流出6669.82万元 散户资金净流入1.99亿元[1] - 农业银行获主力资金净流入2.79亿元（净占比8.58%） 为板块内唯一主力资金净流入个股[2] - 工商银行遭遇主力资金大幅净流出3.91亿元（净占比-10.59%） 同时获散户资金净流入3.23亿元（净占比8.76%）[2] - 建设银行主力资金净流出6767.93万元 但获游资资金净流入2876.44万元[2] 个股表现对比 - 邮储银行股价持平 收盘价6.21元 主力资金净流入7084.88万元[1][2] - 交通银行下跌0.82% 收盘价7.27元 主力资金净流入6660.40万元[1][2] - 中国银行跌幅最大达1.42% 收盘价5.55元 主力资金净流出9054.25万元[1][2]

私行业务增长态势 - 四家国有大行私人银行客户总数达86.4万户 较年初增长约8.34万户 增速达11% [1][3][4] - 交通银行私人银行客户数达10.26万户 首次突破10万大关 较上年末增长8.94% [4] - 邮储银行鼎福客户（资产600万以上）规模达4.14万户 较上年末增长21.28% [7] 各银行私行客户规模 - 农业银行私人银行客户数27.9万户 管理资产规模3.5万亿元 [3] - 中国银行私人银行客户数21.69万人 金融资产规模3.40万亿元 [3] - 建设银行私人银行客户数26.55万人 金融资产规模3.18万亿元 [3] - 工商银行2024年末私行客户数28.9万户 领先其他国有大行 [5] 业务发展策略 - 建设银行上半年私人银行客户增加3.4万户 增量居四大行之首 [6] - 工商银行将科学家纳入重点客群 服务企业家超15万人次 [5] - 农业银行持续扩容私行产品货架 优化资产配置服务 [3] - 交通银行完善合作机构筛选机制 优化私人银行产品体系 [4] 历史数据对比 - 2024年末四大行（除工行）私人银行客户总数78.06万户 [6] - 交通银行2024年末私行客户数9.42万户 2025年上半年突破10万户 [4][6] - 邮储银行富嘉客户规模达644.10万户 较上年末增长10.97% [7]

核心观点 - 五家国有大行私人银行客户数量在上半年实现显著增长 其中四家披露数据的银行客户总数达86.4万户 较年初增长8.34万户 增速达11% 建设银行新增客户数量最多（3.4万户） 交通银行客户数首次突破10万户 [1][2][5] 农业银行私人银行业务 - 私人银行客户数达27.9万户 管理资产规模3.5万亿元 大力发展私行财富管理业务 持续扩容私行理财和保险产品货架 优化资产配置服务全流程体验 [1] 中国银行私人银行业务 - 私人银行客户数达21.69万人 金融资产规模3.40万亿元 致力提供全场景、定制化私人银行服务 境内设立私行中心205家 [1] 建设银行私人银行业务 - 私人银行客户数26.55万人 金融资产规模3.18万亿元 全面推进私行财富规划、资产配置、家族财富、企业融资等专属金融服务 优化"建行e私行"线上服务场景 [2] 交通银行私人银行业务 - 私人银行客户数10.26万户 较上年末增长8.94% 管理客户资产13,888.74亿元 较上年末增长7.20% 客户数首次突破10万大关 以客户为中心完善合作机构筛选机制 优化私人银行产品体系 [2] 工商银行私人银行业务 - 未披露2025年上半年具体数据 但2024年末私行客户数为28.9万户（增幅9.9%） 整合集团资源优势强化企业家服务 "企业家加油站"建站超3,300家 服务企业家客户超15万人次 将科学家纳入重点客群并打造综合服务生态 [3] 邮储银行私人银行业务 - 鼎福客户（资产600万以上）规模达4.14万户 较上年末增长21.28% 高度重视私人银行业务 已组建线下私人银行客户中心 [5] 行业竞争格局 - 传统五大行私人银行客户总量均突破10万户 建设银行上半年新增客户数量领先（3.4万户） 银行服务对象从企业家扩展至科学家群体以争夺高净值客户 [2][3][5]

核心业绩表现 - 2025年上半年公司资产总额达15.44万亿元，较上年末增长3.59% [2][3] - 营业收入1333.68亿元，同比增长0.77%；归母净利润460.16亿元，同比增长1.61% [2][3] - 不良贷款率1.28%，较上年末下降0.03个百分点；拨备覆盖率209.56%，较上年末上升7.62个百分点 [2][3] 业务规模与结构 - 客户贷款余额9万亿元，较上年末增长5.18%，增速高于资产总额增速 [3] - 子公司资产总额7847.31亿元，占集团比例5.08%；归母净利润45.61亿元，占比9.91% [4] - 境内零售客户数2.02亿户，较上年末增长1.30%；手机银行MAU同比增长8.63% [3] 战略重点领域进展 - 科技贷款余额突破1.5万亿元，获贷企业数量较上年末增长11.12% [6] - 普惠贷款余额8524.01亿元，较上年末增长12.96% [7] - 养老产业贷款余额较上年末增长21.39%；绿色金融债券累计发行1450亿元 [6][7] 区域与数字化转型 - 上海地区人民币贷款增量市场第一，服务60个市级及118个区级重大项目 [10] - 数字经济核心产业贷款余额超2860亿元；互联网贷款较上年末增长8.52% [8] - 通过区块链技术推出"交银航贸通"平台，实现秒级跨境金融支持 [11] 股东回报与分红 - 中期分红每股0.1563元，总分红138.11亿元，占归母净利润30% [4] - 连续第二年中期分红，分红比率连续14年保持30%以上 [4] 创新与竞争力建设 - 建立"股贷债租托"综合金融服务体系，在上海设立23家科技特色支行 [6][11] - 新增上海地区科技型企业股权投资超27亿元，承销首单科技创新债券 [11] - 深化人工智能在科创普惠、跨境金融等领域的端到端应用 [11]

信用卡业务收缩 - 信用卡和借贷合一卡总量连续11个季度下滑 较2024年末减少1200万张 [2] - 15家上市银行中11家信用卡贷款余额下降 中国银行降幅13.89% 邮储银行降5.67% [3][4] - 平安银行信用卡贷款余额降9.23% 兴业银行降8.07% 中信银行降6.03% [4] - 招商银行信用卡交易额2.02万亿元 同比下降8.54% 建设银行/交通银行/农业银行交易额守稳1万亿元 [6][7] - 中信银行信用卡交易量1.09万亿元 同比下降12.54% 民生银行电子支付交易规模3117.87亿元 同比下降7.08% [7] 信用卡收入承压 - 招商银行信用卡非利息收入104.71亿元 同比下降16.23% 利息收入306.12亿元 同比下降4.96% [9] - 光大银行信用卡业务收入136.60亿元 同比下降21.3% 中信银行244.86亿元 同比下降14.61% 华夏银行75.74亿元 同比下降12.91% [9] - 银行卡手续费收入普遍下降 招商银行降16.37% 中信银行降12.29% 交通银行银行卡业务收入降1.73% [9] - 信用卡交易量下降导致分期手续费和商户回佣收入同步减少 [2][8] 个人消费贷款增长 - 国有银行个人消费贷款普遍增长 交通银行增16.82% 建设银行增16.35% 农业银行增13.16% 中国银行增12.66% 工商银行增10.21% [12] - 股份制银行分化明显 招商银行个人消费贷款4162.88亿元 增5.08% 浦发银行2080.68亿元 增4.46% 平安银行4580.41亿元 降3.50% [14][15] - 个人贷款总额国有银行全线增长 农业银行增5.60% 交通银行增2.83% 建设银行增2.61% [12] 资产质量变化 - 国有银行信用卡不良率普遍上升 工商银行达3.75% 升1.25个百分点 中国银行2.97% 升0.63个百分点 [17][18] - 股份制银行信用卡不良率部分改善 兴业银行降0.36个百分点 浦发银行降0.16个百分点 平安银行降0.26个百分点 [19][20] - 个人消费贷款不良率多数上升 工商银行2.51% 中国银行1.8% 招商银行1.41% 升0.37个百分点 [17][19] - 零售信贷风险整体呈上升趋势 信用卡不良率六年内五年上升 [21]

监管批复 - 四川金融监管局批准交通银行成都大邑支行开业 营业场所位于四川省成都市大邑县晋原镇富民路中段1栋168-170号 [1] - 核准业务范围为经银行保险监督管理机构或其他有行政许可权的机构批准并由上级行授权办理的业务 [1] - 需自领取营业执照之日起6个月内开业 逾期未开业则行政许可决定失效 金融许可证将被收回 [1] 行政程序 - 需在行政许可决定之日起10日内领取金融许可证 并办理市场监管及税务登记手续 [1] - 法定程序完成后1个月内需向四川金融监管局书面报告相关情况 [1] - 开业延期需在期限届满前1个月提交报告 最长延期3个月且仅允许一次延期 [1] 补充规定 - 未尽事项按国家金融监督管理总局有关规定办理 [2]

公司战略定位 - 公司深刻理解中央将总部设在上海的战略考量 围绕上海五个中心建设发挥特色优势[1] - 公司作为唯一总部在上海的大型商业银行 依托总部优势把握上海先行先试政策机遇[1] - 公司未来将着力打造科技金融 跨境金融和离岸金融等特色优势[2] 业务发展举措 - 深度参与上海金融要素市场建设 债券通和互换通交易量处于市场前列[1] - 创新上线交银航贸通平台服务国内国际双循环 上半年跨境贸易融资余额较年初增长近40%[1] - 运用集团全牌照综合金融优势 提供全生命周期 全链条 全球化综合金融服务[2] - 在上海设立23家科技特色支行 服务三大先导产业助力全球科创中心建设[2] 具体业务成果 - 上半年获批南向通托管清算银行资格[1] - 报告期内上海地区科技型企业股权投资显著增长[2] - 牵头承销上海市首单银行间市场科技创新债券[2]

政策实施方案 - 2025年9月1日至2026年8月31日期间居民个人消费贷款可享受财政贴息政策 不含信用卡业务 [1] - 贴息政策覆盖6家国有大行 12家全国性股份制银行及微众银行 蚂蚁消金等5家持牌机构 [1] - 贷款经办机构需通过发放账户识别消费交易信息以核定贴息资格 [1] 国有大行落地情况 - 工商银行在APP贷款板块设立"消费贷款贴息"入口 支持在线签署财政贴息协议 [3][5] - 农业银行设立"双贴息"专区 展示符合条件的借款合同并支持补充协议签署 [6][8] - 建设银行提供贴息服务协议签署和贴息记录查询功能 贴息金额后续根据消费记录核定 [8][10] - 交通银行设立贴息专区 支持查询个人消费贷款贴息金额及明细 [10][12] - 邮储银行通过搜索栏目进入贴息功能 但贷款主页面暂未显示相关标识 [12] - 中国银行将贴息协议嵌入现有贷款流程 客户提款时即可完成签署 [13] 股份制银行执行进展 - 平安银行在口袋银行APP贷款板块推出"消费贴息"功能 [15] - 中信银行在"借钱"栏目设立"财政贴息"专区 未签署协议视为放弃贴息 [15][16] - 招商银行 华夏银行 浦发银行等多家股份行已发布贴息政策问题解答 [15] - 兴业银行 浦发银行等明确排除信用卡及分期业务 from贴息范围 [16] 贴息资金处理机制 - 银行在结息时按方案规定比例和上限计算贴息金额 直接从应付利息中扣减 [16] - 贷款逾期期间不享受贴息 还清欠款后可恢复贴息资格 [16] - 银行不收取任何贴息业务办理费用 提醒借款人防范诈骗风险 [16] 风险控制措施 - 银行严格禁止虚假交易 虚假用途及不法中介套取贴息资金的行为 [17] - 对违规套取贴息资金者将追回资金 纳入不良征信并依法处理 [17]