新能源汽车市场结构呈现两极分化 - 核心观点：中国新能源汽车及整体汽车市场消费结构呈现显著的两极分化，10万元以下和20万元以上市场成为主力，而10万至20万元的传统主力市场则相对萧条 [1][2][4][5] - 以11月销量为例，新能源车销量前10榜单中，20万元以上价位产品占据4个席位，10万元以下价位产品同样占据4个席位 [1][2] - 20万元以上市场增长强劲，例如排名第2的Model Y销量超过4.7万辆，排名第7的问界M7销量超过2.5万辆 [1] - 10万元以下市场同样表现突出，例如排名第1的宏光MINIEV销量超过5.6万辆，排名第10的比亚迪海鸥销量超过2.1万辆，秦PLUS主销车型成交价也在10万元以下 [1][2] - 将视角放大至整体汽车市场，11月销量前10中仍有轩逸（超3.8万辆）、博越L（超3.1万辆）、速腾（超2.8万辆）三款传统燃油车，但其主销价格均贴近或低于10万元，进一步印证10-20万元市场萎缩 [4] 不同价格区间的市场驱动逻辑与主导者 - 20万元以上市场的消费决策中，“情绪价值”因素占比不容忽视，市场特征类似于提供高情绪价值的大众化商品 [5] - 该市场最初由特斯拉及“蔚小理”开发，如今主力已更替为特斯拉、小米、鸿蒙智行等具有科技与互联网血统的新势力，它们更擅长通过品牌和营销撩拨消费兴奋点 [5] - 10万元以下市场的爆发，一方面反映消费降级（大城市白领追求性价比），另一方面也是低线城市消费升级的表现 [7] - 10万元以下市场的主导者是吉利、比亚迪等传统本土车企，而非新势力，它们的优势在于品牌信誉和体系规模，但挖掘情绪价值的能力相对较弱 [7] 新势力竞争格局发生显著变化 - 11月新势力交付排名显示，鸿蒙智行（问界、智界等联盟）以81,864辆首次登顶，零跑汽车以70,327辆（同比增长超75%）位列第二，小米汽车以超40,000辆首次跻身前三 [9] - 传统新势力“蔚小理”在排名上已被小米和鸿蒙智行超越，且旗下无车型进入销量总榜前10 [9] - 小米、鸿蒙智行凭借其作为本土顶级科技品牌的号召力及快速建立的体系规模，实现了对“蔚小理”的反超，例如小米已连续第3个月销量超4万辆 [10] - 零跑汽车凭借“好而不贵”策略和高效的产能建设，以月销超7万辆的成绩稳居头部，其体系规模已超过“蔚小理” [18] - “蔚小理”当前在20万元以上市场的品牌号召力弱于特斯拉、小米、鸿蒙智行，在整体市场的体系规模又弱于本土巨头、特斯拉、零跑等对手，面临全方位升级压力 [18][19] 行业进入“二次创业”新阶段 - 市场分化与竞争格局演变推动各类参与者进入“二次创业”：本土巨头进行向智能新能源的转型，小米/鸿蒙进行从智能硬件到汽车的跨界，而“蔚小理”和零跑则需应对新格局下的再创业挑战 [20]

2025年11月中国新能源汽车市场整体表现 - 2025年11月中国汽车市场整体销量以前所未有的速度下滑，但新能源汽车渗透率创下59.3%的历史新高，距离60%的里程碑仅一步之遥 [1] - 市场最大力度的补贴政策仅剩新能源车免征购置税，此前“省补”、“国补”已暂停或结束 [1] - 预计2025年最后一个月，中国乘用车市场新能源渗透率大概率超过60% [5] 新能源汽车厂商竞争格局与销量排名 - 2025年11月新能源厂商批发销量排名：比亚迪汽车以474,921辆位居第一，但销量同比下滑5.8%，市场份额为27.8% [2] - 吉利汽车以187,798辆位列第二，销量同比大幅增长53.4%，市场份额11.0% [2] - 奇瑞汽车以111,577辆位列第三，销量同比大幅增长54.0%，市场份额6.5% [2] - 2024年全年新能源厂商批发销量排名：比亚迪汽车以4,250,370辆位居第一，同比增长41.4%，市场份额34.8% [2] - 2025年1-11月，吉利汽车新能源销量超过150万辆，新能源渗透率达60.5% [7] - 2025年11月，新势力品牌零跑汽车销量70,327辆，同比增长75.1%，取代理想汽车进入月度销量前十 [2][4] - 2025年11月，小米汽车销量46,249辆，同比增长99.7% [2] 主要车企动态与战略分析 - **比亚迪汽车**：11月销量同比下滑，为连续第三个月同比下降，公司主动下调全年销量目标，进入“稳价保量”阶段 [6][7] - **吉利汽车**：银河品牌前11个月销量同比暴涨167%，10月已成为最快达成年销百万的新能源汽车品牌，公司为2027年实现500万辆销量目标做准备，银河品牌是主要增量来源 [7][8] - **奇瑞汽车**：风云品牌升级并推出新车，带动公司11月新能源增速达54%，首次进入月度销量榜前三 [9][10] - **上汽通用五菱与长安汽车**：两者累计销量接近，销量结构均以A00级车型为主，如上汽通用五菱宏光MINI EV年销量达42万辆，长安启源Lumin年销量17.7万辆 [10][11][12] - **理想汽车**：销量连续六个月下滑，1-11月累计销量同比下滑18.08%，年度目标完成率仅56.58%，已跌出月度销量前十 [4][14][15] - **鸿蒙智行**：11月交付量达8.19万辆，创造车新势力月度交付量新高，1-11月累计销量在新势力中排名第一 [15] - **小鹏汽车**：1-11月销量同比增长156%，年度目标完成率达111.98%，MONA M03和P7+两款车型销量占比达60% [14][16] - **小米汽车**：得益于产能提升，下半年交付量节节向上，全年销量有望突破40万辆，计划到明年年底将年产能提升至120万辆 [16] 造车新势力发展态势 - 2025年被认为是新势力发展势头最好的一年，1-11月销量TOP10品牌中新势力占一半，多家新势力提前完成年度销量目标 [13][14] - 部分新势力年度目标完成率：小鹏汽车111.98%，零跑汽车107.23%，小米汽车101.43% [14] - 零跑汽车1-11月批发量突破50万辆，明年将挑战100万辆目标 [15] 合资品牌新能源转型现状 - 部分合资品牌新能源销量增长显著：东风日产1-11月新能源累计销量从去年不足千辆涨至5万多辆，广汽丰田实现超10倍增长 [17] - 合资品牌新能源销量排名前列的为上汽通用和沃尔沃，但总量不高，如上汽通用前11月新能源总销量仅7万多辆 [18] - 合资品牌在新能源市场中的占比相比去年不断下降，2024年销量TOP20中还有上汽大众、华晨宝马，2025年除特斯拉外均为自主品牌 [18][19][20] - 2026年多家合资品牌计划推出更具竞争力的新能源产品，如上汽奥迪E7X、凯迪拉克VISTIQ、大众与小鹏合作的与众07等 [21] 行业趋势与未来展望 - 新能源汽车销量规模持续上涨，进入月度销量TOP10的门槛从2024年的2万辆提升至2025年的3万辆 [22] - 实施了十年的新能源汽车免征购置税政策预计将从2026年起结束，调整为“减半征收”，单车最高减免额度不超过1.5万元 [22] - 行业竞争预计将更加激烈，市场从“闪电战”进入“消耗战”阶段，考验车企的综合实力储备 [22]

零跑Lafa5产品发布与市场定位 - 零跑汽车于11月27日推出全新两厢纯电轿跑Lafa5，定位10万元级个性化市场 [2] - 新车提供515km及605km两种续航版本共5款车型，上市限时惊喜价为9.28万元至11.68万元 [2] - 公司计划于2026年将该车型推向全球市场 [2] 中国市场电动两厢车现状 - 2025年10月，中国两厢车销量达41.5万辆，销量前五名均为电动车型，其中宏光MINIEV以6.15万辆居首，吉利星愿（4.42万辆）、比亚迪海鸥（2.47万辆）紧随其后 [3] - 热销电动两厢车价格主要集中在5万元至10万元区间，续航里程为200公里至400公里，满足城市日常使用场景 [3] - 销量前十的电动两厢车已占据超过40%的市场份额，传统燃油两厢车如大众Polo月销仅34辆，本田飞度低至3辆 [3] 电动两厢车的核心优势 - 电动两厢车具有显著经济性优势，每百公里能耗成本可低至5元，而省油燃油两厢车成本约为40元 [2] - 电动两厢车保养成本更为便宜，且实用性、经济性和灵活性受到年轻一代购车主力的认可 [2] 欧洲两厢车市场特点与挑战 - 两厢车是欧洲消费者最喜欢的车型之一，因其紧凑车身适合狭窄街道和紧张停车空间，且掀背设计提供良好实用性 [3] - 大众高尔夫、标致208等经典车型拥有深厚的用户基础和情感认同 [4] - 欧洲电动车市场面临需求降温压力，不足30%的欧洲消费者计划购买电动车，超半数拒绝价格超过3.5万欧元的车型 [4] - 政策不确定性（如欧盟对中国电动车加征关税）和充电基础设施覆盖不均衡制约电动车普及 [4] - SUV车型在西欧市场份额预计2025年底将达58%，消费者偏好正向空间更大、用途更广的车型转移 [4] 零跑Lafa5的竞争策略 - 在中国高度集中的电动两厢车市场中，公司需通过个性化设计与智能化配置形成差异化竞争 [3] - 进入欧洲市场时，其两厢车设计能适应本地需求，但需应对市场变局，考验其定位精准性与灵活应变能力 [4]

上汽通用五菱“以竹代塑”全产业链落地 - 2024年11月21日，由上汽通用五菱牵头，联合国际竹藤中心、柳州市政府、三江侗族自治县政府及广西坤钰集团有限公司等共同打造的“以竹代塑”全产业链正式落成，标志着中国汽车产业在绿色材料应用领域取得重大突破，首次实现从竹子种植到汽车零部件制造的全链条整合[2] 产业链能力与应用规划 - 已成功打通“竹源农户-竹纤维基地-零部件企业-整车企业”全产业链，具备竹纤维材料规模化应用能力，正积极拓展其在汽车内饰的多元化应用场景[4] - 项目建成1条竹纤维生产线及2条年产20万m²竹纤维复合材料生产线，形成年产超4000吨竹纤维原料的产业化基地[4] - 目标到2026年，上汽通用五菱全系车型将逐步搭载竹纤维内饰，覆盖汽车内饰顶棚、座椅背板、后备厢盖板和侧饰板等11类竹纤维部件[4] 车型应用与市场拓展 - 应用车型包括宏光MINIEV、五菱缤果、五菱星光、宝骏云海等20款主销车型，后续宝骏华境S等旗舰车型将全面采用“以竹代塑”环保材料[6] - 竹纤维部件已随E260S PLUS、F510S、310C等整车出口至墨西哥、中美洲、东盟等市场，未来搭载相关零部件的车型将走向全国、驶向东盟[4] 行业会议与前沿研究 - 第四届绿色复合材料论坛（GCMF 2025）将于2025年11月30日在杭州举行，议题涵盖绿色复合材料全球研究趋势、生物基树脂、竹代塑技术、天然纤维复合材料应用等[7][8][9][12][13][16] - 重点研究方向包括高性能生物基树脂、竹代塑可持续发展方案、天然纤维界面优化、阻燃植物纤维复合材料、碳纤维回收等[8][9][12][13][16]

整体市场表现 - 2025年10月狭义乘用车市场零售销量达224.8万辆，同比下降0.5%，环比增长0.2% [1] - 行业转型步伐持续加速，市场格局呈现“自主强、合资弱”的鲜明对比 [1][3] 细分市场表现 - SUV是唯一实现同比环比正增长的细分品类，10月销量114.2万辆，同比上涨0.4%，环比上涨1.0% [3] - 新能源车10月销量128.1万辆，环比小幅下滑1.4%，但保持同比增长7.2% [3] - MPV销量仅为8.5万辆，是各细分品类中跌幅最大的板块 [3] - 新能源零售渗透率突破57%，成为核心增长引擎 [14][21] 品牌阵营格局 - 自主品牌10月零售155万辆，同比增长4%，环比增长3%，零售份额为68.7%，同比增长3个百分点 [3] - 主流合资品牌10月零售51万辆，同比下降10%，零售份额持续收缩 [4] - 豪华车市场10月零售19万辆，同比下降10%，环比降幅达23%，市场份额降至8.4% [4] 主要厂商销量（10月） - 比亚迪汽车以295,871辆的销量稳居榜首，但同比下滑31.4%，环比下滑14.8% [4][5] - 吉利汽车销量265,565辆，同比大涨36.8%，是前十厂商中涨幅最高的品牌 [4][5] - 一汽-大众销量136,002辆，同比下滑3.9%，为合资品牌领头羊 [4][5][7] - 长城汽车销量77,198辆，同比增长20.9%，表现亮眼 [5][9] 累计销量表现（1-10月） - 比亚迪汽车累计零售销量达到2,838,110辆，是唯一突破250万辆的厂商，但同比微降2.1% [11][12] - 吉利汽车累计销量约为2,140,721辆，同比大幅增长56.2%，增长势头迅猛 [11][12] - 一汽-大众累计零售销量约为1,250,545辆，同比下滑3.9% [12] 新能源厂商表现（10月） - 比亚迪汽车新能源销量295,871辆，市场份额超23%，是唯一突破25万辆的厂商 [15] - 吉利汽车新能源销量164,256辆，同比增长54.7%，逐渐缩小与比亚迪的差距 [15] - 小米汽车当月零售销量48,654辆，同比增长134.7%，为前十厂商中涨幅最高品牌 [15][19] - 零跑汽车零售销量63,724辆，同比增长高达76.6%，成为新势力阵营中增长最快的品牌之一 [19]

整体市场表现 - 9月国内狭义乘用车零售销量达224.4万辆，同比增长6.4%，环比增长11.2%，创下新高 [1] - 1-9月累计零售销量达1700.8万辆，同比增长19.2% [2] - 9月新能源车零售销量达129.9万辆，同比增长15.7%，环比增长16.5%，持续巩固主导地位 [2] - 新能源车渗透率达到57.8%，较去年同期提升5个百分点 [11] 车型类别分析 - 轿车9月销量102.1万辆，同比增长4.9%，环比增长13.1%；1-9月累计销量780.0万辆，同比增长8.5% [2] - SUV 9月销量113.0万辆，同比增长8.9%，环比增长10.1%；1-9月累计销量842.6万辆，同比增长10.4% [2] - MPV市场表现疲软，9月零售销量9.2万辆，同比下降4.9%，环比增长3.5%；1-9月累计销量78.2万辆，同比增长3.8% [2] 品牌竞争格局 - 自主品牌9月零售150万辆，同比增长13%，环比增长12.9%，零售份额升至66.9%，同比提升3.6个百分点 [3] - 主流合资品牌9月零售49万辆，同比下降6%，环比增长4% [3] - 豪华车市场9月零售24万辆，同比下降1%，环比增长16%，份额降至10.8% [3] - 1-9月自主品牌占据绝对优势，比亚迪汽车以254.2万辆的累计销量稳居榜首，市场份额14.9% [7] 主要厂商表现 - 比亚迪汽车9月销量347,353辆，环比增长12.0%，同比下降10.2%，市场份额15.5%，蝉联榜首 [3][4] - 吉利汽车9月销量232,460辆，环比增长8.6%，同比增长42.8%，市场份额10.4%，创下当月厂商最高增速 [3][4] - 一汽大众9月销量138,655辆，环比增长14.3%，同比下降4.6%，市场份额6.2% [4][7] - 长安汽车9月销量138,396辆，环比增长13.5%，同比增长32.1%，市场份额6.2% [4][5] - 长城汽车9月销量75,813辆，环比增长21.7%，同比增长37.3%，市场份额3.4% [4][5] 新能源厂商表现 - 比亚迪汽车9月新能源销量347,353辆，环比增长12.0%，同比下降10.2%，市场份额26.7% [12] - 吉利汽车9月新能源销量150,570辆，环比增长12.0%，同比增长68.3%，市场份额11.6% [12] - 长安汽车9月新能源销量84,237辆，环比增长16.4%，同比增长58.3%，市场份额6.5% [12] - 小米汽车9月新能源销量41,948辆，环比增长15.3%，同比增长209.4%，首次跨越4万辆门槛 [12] - 零跑汽车9月新能源销量59,769辆，环比增长16.8%，同比增长84.6% [12]

产品发布 - 五菱缤果S于9月27日在成都正式上市 置换补贴价格为6.38万至7.68万元[1] - 新车推出四款配置车型 续航里程分别为325km尊享款、325km旗舰款、430km尊享款和430km旗舰款[3] - 用户可通过五菱汽车APP或小程序等线上渠道下订 可享受至高价值1.6万元的"孟子义甄选礼"及国庆中秋双节限时礼遇[3] 市场地位与销售业绩 - 公司作为新能源代步车品类开创者 全球销量已突破235万台[3] - 销量成绩依托于宏光MINIEV和五菱缤果家族等产品矩阵[3] - 公司持续推动产品迭代、技术升级和产业进化 致力于新能源代步车精品化与全球化发展[3] 产品定位与研发背景 - 缤果S是基于235万用户代步需求研发的高质感座驾 定位为深化代步车市场布局的战略车型[3] - 新车基于天舆架构M平台打造 在颜值、舒适性、智能化与安全性方面实现全面进阶[3] - 产品旨在满足用户对美美出行、品质出行和安全出行的需求期待[3] 设计与工艺特点 - 采用"鎏光美学"设计语言 车身比例符合高定美学配比 配备飞翼式LED前大灯与脉冲星环贯穿尾灯[3] - 与国际顶级车漆品牌巴斯夫涂料合作研发全新鎏光幻彩车色 提供松弛灰、自在蓝、逍遥紫、放空白四款车色选择[3] - 运用8涂层幻彩车漆工艺 经过2500小时严苛耐久测试 确保漆面兼具视觉魅力与持久耐磨特性[3]

公司产品发布与定价 - 上汽通用五菱缤果S于9月27日正式上市，推出四款配置车型，置换补贴后价格区间为6.38万至7.68万元 [1] - 新车上市价格相较预售价降低5000元，性价比优势进一步凸显 [1] - 缤果S基于天舆架构M平台打造，在颜值、舒适性、智能化与安全性等方面实现全面进阶 [7] 公司市场表现与战略 - 公司新能源代步车全球销量已突破235万辆，位居全球第一 [3] - 五菱缤果车型自2024年后半段起销量快速抬升，2024年12月单月销量突破3万辆大关 [5] - 缤果家族产品矩阵持续扩充，2024年3月推出五菱缤果PLUS，2025年4月上市2025款五菱缤果，本次缤果S的推出再次显著加强了产品竞争力 [5] 产品设计与智能化 - 缤果S采用“鎏光美学”设计语言，提供四款采用8涂层幻彩工艺的车色选择 [7] - 车内配备12.8英寸高清大屏，内置“1+N”灵语AI中枢大模型，深度融合DeepSeek大模型，支持八大区域方言沟通 [7] - 新车搭载同级唯一的6扬声器系统与阿嘉米斯专业声场调校，提升座舱听觉享受 [7] 产品空间与安全配置 - 缤果S拥有84%的超高得房率，后备厢容积达1450L，并提供25处贴心储物空间 [8] - 车身采用五环笼式结构，白车身高强钢比例达74.5%，热成型钢占比23.7%，关键区域使用20处1500MPa超高强度钢 [8] - 车辆搭载公司自研的“神炼电池”，采用五横七纵超高强钢电池包框架结构，并提供四安全气囊及540°全景影像等配置 [8] 产品动力与核心配置 - 缤果S配备75kW高效能水冷扁线电机 [8] - 新车提供50W风冷无线充电、无钥匙进入+智能上下电、飞翼式LED大灯+雨量感应式雨刮等多重实用配置 [8]

公司发展历程与合资模式 - 公司成立于2002年 创造"中中外"合资模式典范 实现从地方国企到现代化企业转型 [3] - 广西政府提出"不求所有 但求所在"发展思路 推动引入战略投资者 [3] 新能源汽车业务表现 - 截至今年8月底累计销量突破百万辆 同比增长15% 新能源汽车销量占比超56% 高于行业平均水平 [3] - 产品形成新能源汽车全谱系格局 价格从4万余元起步 [3][4] - 10年前开始布局新能源汽车领域 与院士团队合作产生大量科技成果 [4] 技术创新与研发体系 - 2023年确立"一二五"工程 包括一个实验室 两个百万级产品群 五个百亿自主产业集群 [4] - 通过广西新能源汽车实验室实现创新引领 支撑产业链全方位布局 [4] - 技术竞争三大支柱：技术自主 规模化生产 场景深度理解 [4] 智能制造体系革新 - 全球首创智能岛式制造体系 颠覆传统汽车制造工艺 [5] - 实现全柔性线上线下智造 单条生产线适用多车型 投资分摊成本大幅降低 [5] - 适应产品8个月换代周期 传统生产线改造需10个月 [5] 战略合作模式 - 与华为为深化合作 2018年至今在智能制造 华为云等领域持续合作 [5] - 合作模式非买卖关系 而是共创合作关系 包括大疆 宁德时代等伙伴 [5] - 与华为合作首款产品为宝骏华境S 助力品牌焕新升级 [6] 海外市场拓展战略 - 海外市场规模在自主品牌中排名第七 今年出口增速跑赢市场平均 [7] - 采用三线并行策略：整车出口 散件输出 整车基地建设 目标年出口50万辆 [7] - 借助股东方通用渠道每月提供1万余辆汽车出口 [7] 全球市场布局 - 东南亚市场2014年布局印尼 投资60公顷建成完整产业链 去年开始盈利 [8] - 印尼工厂为国内在印尼最大汽车制造基地 2024年11月第16万辆整车下线 [8] - 开发7款右舵车型 4款已销售 3款明年上市 [9] - 重点市场包括乌兹别克斯坦（辐射中亚） 中东（沙特 阿联酋 卡塔尔占80%销量） 非洲 [9] 产品战略与品牌定位 - 采用柔性底盘技术 同时推出燃油 纯电和插混三种动力 [9] - 五菱红标持续开发内燃机动力 推出增程版满足大城市需求 [10] - 五菱银标定位"升级出行品质" 涵盖宏光MINIEV M平台（纯电/混动） D平台（全场景出行） [10] 智能化发展方向 - 汽车被定义为多重角色融合：出行工具 放松空间 玩伴 助手 [10] - 智能科技涵盖辅助驾驶 智能座舱 智能制造 降低智能科技准入门槛 [10] 企业品牌与社会责任 - 以"一二五"工程推进新能源布局 践行绿色低碳发展理念 [10] - 实现单车生产能耗行业第一 百公里能耗行业领先 低温续航保持率全国第一 全生命周期碳足迹全国第一 [10] - 博爱基金累计捐赠善款1.258亿元 受益人群超1000万人 援建博爱卫生站664所 培训乡村医生3261人 [11] - 开展灾后支援行动包括雅安地震博爱车队 郑州水灾投放666辆新能源爱心代步车 [11]

小城车市结构性变化 - 2017-2024年小城车市产品特征发生显著变化 经济中庸型产品（朗逸、轩逸、哈弗H6等）市场份额从63.52%大幅下滑至41.22% 失去超两成份额[1] - 2024年哈弗H6跌出小城车市销量TOP20 轩逸和朗逸分别位居第三和第五位[1] - 销量重心向主流品质型（份额从15.96%升至20.92%）和大气高端型（份额从3.13%升至8.20%）转移 宋家族、星越L、瑞虎8系、迈腾、帕萨特等车型实现快速提升[1] - 小巧可爱型份额升至6%左右 精致时尚型份额超过10% 海鸥、宏光MINIEV、元PLUS等成为新爆款[1] - 流线运动型份额从2.88%提升至6.29% 越野硬朗型份额从1.39%提升至4.14%[1] 小城车市消费趋势与产品特征 - 2020年起小城车市加速向升级化、节能化与代步化方向发展[2] - 2024年小城车市TOP20销量车型中14款为2020年及之后上市 其中海鸥、秦PLUS与宏光MINIEV占据前三名[2] - TOP20车型中5款为小电动 6款为混动车 3款为中型车 更好满足中年用户代步、节能与升级需求[2] - 未来随着中年女性和告老还乡群体增加 小城车市多元化趋势将更加明显 个性化产品增长空间不断拓展[1] 品牌竞争格局演变 - 2020-2025年一季度期间 大众、丰田、长安、本田、日产、哈弗、别克等大多数品牌在小城车市占有率持续下滑或突然萎缩[7] - 捷达、北京、起亚、奔腾、荣威、名爵等中小型品牌生存环境不断恶化[7] - 真正受益于小城机遇的仅有比亚迪、吉利、五菱、奇瑞、捷途等少数品牌[7] - 2023年比亚迪在小城车市占有率大幅攀升至11.14% 超越大众的10.82% 成为新领军品牌[8] - 2024年比亚迪市占率飙升至16.43% 在TOP20车型中占据7款 大众市占率跌破10%[8] - 2024年底吉利汽车凭借星愿、E5、星舰7等新产品强势进入 2025年一季度市占率迅速崛起逼近10% 导致比亚迪市占率大幅下跌至13.70%[8] 车企战略调整 - 比亚迪、吉利、长城、长安、奇瑞等车企过去十年制定"高端化战略" 推出腾势、仰望、方程豹、极氪、领克、坦克、阿维塔等售价20万元以上的高端品牌[18] - 蔚来、理想、小米、华为系等直接定位高端 聚焦大城市车市[18] - 2023-2024年小城车市崛起初期仅有少数车企受益 因多数车企经济中庸型产品更新停滞[18] - 主流车企需要兼顾"高端化战略"与"经济型战略" 构建新均衡战略体系 实现大城与小城市场两手抓[19] - 2025年吉利汽车基于统一平台全面突出性价比 契合小城消费需求 抓住比亚迪王朝与海洋并列布局的弱点[8] - 2025年下半年若比亚迪夏、唐L等新车不能及时优化定价并提升销量 而吉利星耀8、银河M9等快速上量 比亚迪将陷入被动局面[8] 市场驱动因素 - 2023-2024年小城车市崛起直接受益于2022-2025年各级政府密集出台的短期补贴政策[17] - 资本下沉带动青年返乡 "告老还乡"现象促使60后、70后带着资本与技术回乡养老创业[17] - 小城车市含金量不断提升 虽然老年和青年群体销量占比提高 但中年群体仍是主力军[17] - 小城车市崛起能否持续关键取决于土地/资源、资本、人力、技术与制度等要素的持续投入与改善[17]