环旭电子股份有限公司 内幕信息知情人登记管理制度 环旭电子股份有限公司 内幕信息知情人登记管理制度 环旭电子股份有限公司 内幕信息知情人登记管理制度 第一章 总则 第二章 内幕信息及内幕信息知情人 1 第一条 为了进一步规范环旭电子股份有限公司（以下简称"公司"）内幕信息管 理行为，加强公司内幕信息保密工作，维护公司信息披露的公开、公平、 公正原则，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》以 下简称"《证券法》"）、《上海证券交易所股票上市规则》《上市公司监管指 引第 5 号——上市公司内幕信息知情人登记管理制度》《上海证券交易所 上市公司自律监管指引第 2 号——信息披露事务管理》等有关法律法规、 规范性文件及《环旭电子股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）、 《环旭电子股份有限公司信息披露管理制度》的有关规定，制定本制度。 第二条 公司董事会是内幕信息的管理机构，保证内幕信息知情人档案的真实、准 确和完整；公司董事长是本制度的主要负责人，相关工作由董事会秘书负 责组织实施。 第三条 董事会秘书负责公司内幕信息的监督、管理、登记、披露及备案工作。当 董事会秘书不能履行职责时，由董事会秘书 ...

第九条 公司董事和高级管理人员在任职期间，每年通过集中竞价、大宗交易、协 议转让等方式转让的股份不得超过其所持公司股份总数的 25%，因司法强 制执行、继承、遗赠、依法分割财产等导致股份变动的除外。 公司董事和高级管理人员以上年末所持公司股份为基数，计算其当年可转 让股份数量。 第一条 为规范管理环旭电子股份有限公司（以下简称"公司"）董事和高级管理 人员持有公司股份的变动事宜，根据《中华人民共和国公司法》《中华人 民共和国证券法》、中国证监会颁布的《上市公司董事和高级管理人员所 持本公司股份及其变动管理规则》及《上海证券交易所股票上市规则》《上 海证券交易所上市公司自律监管指引第 8 号——股份变动管理》《上海证 券交易所上市公司自律监管指引第 15 号——股东及董事、高级管理人员 减持股份》等法律、法规、规范性文件的规定，特制订本制度。 第二条 公司董事和高级管理人员所持公司股份是指登记在其名下和利用他人账 户持有的所有公司股份及其衍生品种。公司董事和高级管理人员通过持股 公司持有公司股份及其衍生品种的，持股公司持有的公司股份和公司董事 和高级管理人员持有的持股公司股权的变动管理适用本规定。上述主体从 事 ...

环旭电子股份有限公司 证券投资管理制度 环旭电子股份有限公司 证券投资管理制度 第一章 总则 第一条 为规范环旭电子股份有限公司（以下简称"公司"）的证券投资决策 程序，控制证券投资风险，保护公司投资者的合法权益，根据《中华人民共和国 证券法》《上海证券交易所股票上市规则》等法律、法规、规范性文件以及《公 司章程》的有关规定，结合公司的实际情况，制定本制度。 第二条 本制度所指的证券投资包括境内外新股配售、申购、股票及其衍生 产品二级市场投资、可转换公司债券投资、证券投资基金、委托理财进行证券投 资以及其他与证券相关的投资行为。 第三条 公司从事证券投资必须遵循"规范运作、防范风险、资金安全"的原 则，不影响公司正常经营，不影响主营业务的发展，在保持主营业务正常经营的 前提下，方可利用自有资金对外进行证券投资。 （一） 证券投资额度占公司最近一期经审计净资产的 50%以上（含 50%） 且金额超过 5,000 万元，须经公司董事会审议后提交股东会审批； （二） 证券投资额度占公司最近一期经审计净资产的 10%以上（含 10%） 且金额超过 1,000 万元，须经公司董事会审批； （三） 未达到本条第（二）项所 ...

财务表现 - 2025年上半年营业收入272.14亿元，同比减少0.63% [1] - 营业利润7.50亿元，同比减少9.57% [1] - 归属于上市公司股东的净利润6.38亿元，同比减少18.66% [1] 业务板块收入变动 - 消费电子类产品收入同比增长8.60%，主要客户市场促销带动销量增加 [1] - 汽车电子类产品收入同比减少16.04%，重要客户减少外包制造订单及需求影响 [1] - 云端及存储类产品收入同比减少3.61%，重要客户转单影响较大但服务器板卡业务增长良好 [1] - 通讯类产品收入同比减少3.21%，客户新产品量产晚于去年时点 [1]

收入和利润（同比环比） - 公司2025年上半年营业收入为人民币289.6亿元，同比增长8.3%[20] - 公司2025年上半年归属于上市公司股东的净利润为人民币12.5亿元，同比增长15.2%[20] - 营业收入为272.14亿元人民币，同比下降0.63%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为6.38亿元人民币，同比下降18.66%[22] - 扣除非经常性损益的净利润为5.78亿元人民币，同比下降3.93%[22] - 营业利润7.50亿元，同比减少9.57%[75] - 归属于上市公司股东的净利润6.38亿元，同比减少18.66%[75] - 营业收入272.14亿元，同比下降0.63%[88] - 营业总收入同比下降0.6%至272.14亿元，其中营业收入为272.14亿元[182] - 净利润同比下降20.3%至6.16亿元，归属于母公司股东的净利润下降18.7%至6.38亿元[182] - 母公司营业收入增长6.4%至98.28亿元，净利润增长11.6%至3.29亿元[185][186] 成本和费用（同比环比） - 公司2025年上半年研发投入为人民币14.2亿元，同比增长18.6%，占营业收入比重4.9%[20] - 公司2025年上半年毛利率为12.8%，较去年同期提升1.2个百分点[20] - 营业成本245.46亿元，同比下降0.74%[88] - 研发费用9.43亿元，同比增长7.40%[88] - 研发费用同比增长7.4%至9.43亿元，占营业收入比例升至3.5%[182] - 利息收入增长7.3%至1.71亿元，利息费用下降22.2%至1.64亿元[182] 各业务线表现 - 公司2025年上半年SiP模组产品收入同比增长25.3%，占整体营收比重达38%[20] - 公司2025年上半年汽车电子业务收入同比增长35.6%，占整体营收比重提升至15%[20] - 消费电子类产品营业收入同比增长8.60%[75] - 汽车电子类产品营业收入同比减少16.04%[75] - 云端及存储类产品营业收入同比减少3.61%[75] - 通讯类产品营业收入同比减少3.21%[75] 各地区表现 - 海外工厂营收占比持续提升，全球化布局覆盖12个国家30个生产据点[79] - 境外资产218.22亿元，占总资产比例54.86%[91] 管理层讨论和指引 - 公司2025年上半年资本性支出为人民币9.8亿元，主要用于越南厂区扩建和研发投入[20] - 公司2025年推出新一期股份回购计划，预计回购金额1.5亿-3亿元[118] - 2025年股份回购计划金额1.5-3亿元[87] - 公司2025年上半年累计举办3次投资人线上说明会（2月11日、4月25日、7月28日）[117] 现金流表现 - 公司2025年上半年经营活动产生的现金流量净额为人民币18.3亿元，同比增长22.5%[20] - 经营活动产生的现金流量净额为14.43亿元人民币，同比下降3.63%[22] - 经营活动产生的现金流量净额14.43亿元，同比下降3.63%[88] - 经营活动产生的现金流量净额为14.43亿元人民币，同比下降3.6%[189] - 经营活动现金流入增长1.5%至294.73亿元，销售商品收到现金289.03亿元[188] - 购买商品接受劳务支付现金增长2.6%至249.26亿元[188] - 支付的各项税费下降6.2%至5.03亿元[188] - 母公司经营活动现金流量净额5.78亿元人民币，同比增长27.8%[192] - 母公司销售收入现金流入107.54亿元人民币，同比增长8.6%[191] 运营效率指标 - 公司2025年上半年存货周转天数为45天，较去年同期减少3天[20] - 公司2025年上半年应收账款周转天数为55天，与去年同期持平[20] - 存货74.61亿元较期初77.50亿元下降3.73%[177] - 应收账款89.75亿元较期初102.56亿元下降12.48%[177] - 货币资金133.82亿元较期初124.87亿元增长7.16%[177] - 应收账款减少26.9%，从34.35亿元降至25.12亿元[180] - 存货减少16.4%，从17.65亿元降至14.75亿元[180] - 货币资金增加9.0%，从31.76亿元增至34.62亿元[180] 资产和负债状况 - 总资产为397.81亿元人民币，同比下降0.54%[22] - 归属于上市公司股东的净资产为184.88亿元人民币，同比增长3.08%[22] - 长期股权投资5.30亿元，较年初增长2.64%[93] - 交易性金融资产1577.68万元，同比下降62.69%[90] - 其他综合收益5.76亿元，同比大幅增长226.37%[90] - 短期借款增加9.4%，从36.77亿元增至40.23亿元[178] - 应付账款减少10.0%，从110.55亿元降至99.54亿元[178] - 合同负债增长8.8%，从5.42亿元增至5.90亿元[178] - 应付债券增长1.3%，从34.68亿元增至35.14亿元[178][180] - 归属于母公司所有者权益增长3.1%，从179.35亿元增至184.88亿元[178] - 期末资产总额397.81亿元负债总额211.75亿元[175] - 资产负债率53.23%较期初下降1.62个百分点[175] - 公司总资产从399.98亿元略降至397.81亿元，减少0.5%[178] - 母公司未分配利润减少4.6%，从38.01亿元降至36.27亿元[180] 投资和筹资活动 - 投资活动现金流出达51.42亿元人民币，其中投资支付现金44.03亿元人民币[189] - 筹资活动现金流出38.22亿元人民币，偿还债务支付31.01亿元人民币[189] - 期末现金及现金等价物余额133.48亿元人民币，同比增长29.0%[189] - 母公司投资活动现金流入108.24亿元人民币，包含收回投资6.7亿元[192] - 母公司取得投资收益6571.61万元人民币，同比增长321.8%[192] - 母公司筹资活动现金流出6.41亿元人民币，分配股利支付5.04亿元[192] - 母公司期末现金余额34.55亿元人民币，同比增长47.0%[192] 研发和技术能力 - 研发团队规模3,031人，累计核准有效专利682项[83] - 2022-2024年研发投入金额分别为20.34亿元、18.07亿元、19.08亿元[83] - 公司智能穿戴SiP模组最小器件尺寸为0.25毫米×0.125毫米[65] - 公司SiP模组最小零件间距设计中心值为20微米[65] - 公司模塑顶间隙和塑封底间隙设计值均为40微米[65] - 公司微小化技术实现离板边间距设计值为45微米[65] - 公司2020年底设立微小化研发创新中心（MCC）[63] - 公司SiP双引擎技术平台支持少样多量和多样少量解决方案[72] - 公司服务器产品已应用DDR5和PCIe-G5新一代技术[55] 子公司和关联方表现 - 环鸿电子(昆山)有限公司净利润为人民币2.17亿元[101] - 环荣电子(惠州)有限公司净利润为人民币1.41亿元[101] - 环鸿电子(昆山)有限公司对合并净利润影响达35.19%[106] - 环荣电子(惠州)有限公司对合并净利润影响达22.91%[106] - 前五大客户销售收入占公司营收总额46.19%[109] 股东和股权结构 - 报告期内公司总股本增加5,717,463股，其中股权激励行权新增5,715,605股[159] - 可转债转股新增1,858股，总股本增至2,196,273,929股[159] - 报告期后至半年报披露日期间新增股本119,341股，占总股本0.01%[160] - 截至报告期末普通股股东总数为53,411户[161] - 环诚科技有限公司持股1,683,749,126股占比76.66%为第一大股东[163] - 香港中央结算有限公司持股44,320,878股占比2.02%较上期减持38,909,150股[163] - 中国证券金融股份有限公司持股22,326,036股占比1.02%较上期减持567,900股[163] - 日月光半导体(上海)有限公司持股18,098,476股占比0.82%[163] - 公司回购专户报告期内回购257,400股期末持有6,997,800股[164] - 环诚科技有限公司持有无限售条件流通股1,683,749,126股[164] - 前十名无限售条件股东持股总量1,800,372,150股[164] - 张虔生和张洪本兄弟通过环诚科技和日月光半导体实际控制公司[164] 可转换债券和融资活动 - 可转换债券募集资金总额为345,000.00万元，募集资金净额为342,957.00万元[149] - 截至报告期末累计投入募集资金总额为337,871.25万元，投入进度为98.52%[149] - 本年度投入募集资金金额为0万元，占比0%[149] - 变更用途的募集资金总额为36,716.99万元[149] - 公司发行可转换公司债券总额345,000万元(34.5亿元)债券简称"环旭转债"[167] - 公司期末转债持有人数为5,004人[168] - 前十名转债持有人中招商银行博时基金持有1.52亿元占比4.41%[168] - 报告期转股额仅3.5万元累计转股9,236股占比0.0004%[172] - 尚未转股余额34.50亿元占发行总量99.9948%[172] - 最新转股价格调整为18.60元[174] 募集资金使用情况 - 盛夏厂芯片模组生产项目募集资金投入总额79,283.01万元，累计投入进度100%[151] - 越南穿戴设备生产项目募集资金投入总额56,000.00万元，累计投入进度94.79%[151] - 惠州电子产品生产项目募集资金投入总额70,000.00万元，累计投入进度99.89%[152] - 补充流动资金项目募集资金投入总额100,957.00万元，累计投入进度100.08%[152] - 墨西哥厂新建第二工厂项目募集资金投入总额43,479.78万元，累计投入进度79.44%[152] - 募集资金投资项目总投入金额349,719.79万元，累计投入金额337,871.25万元[153] - 墨西哥厂新建项目不直接产生经济效益[154] 股权激励和员工持股 - 公司2025年第一季度股票期权激励计划行权且完成股份过户登记5,641,746股[123] - 公司2023年股票期权激励计划注销第二个行权期对应股票期权699.10万份[123] - 公司2023年股票期权激励计划行权价格从14.27元/股调整为14.04元/股[123] - 2025年第二季度股票期权激励计划行权完成股份过户登记73,859股[124] - 2023年员工持股计划截至2024年12月31日持有6,094,397股[124] - 2025年上半年员工持股计划抛售3,027,100股[124] - 截至2025年6月30日员工持股计划剩余持股3,067,297股[124] 分红和股东回报 - 公司上市以来累计净利润174.1亿元，累计现金分红58.8亿元，平均现金支付率33.81%[87] - 公司上市以来累计净利润174.1亿元，累计现金分红58.8亿元，平均现金支付率达33.81%[118] - 公司2022年和2024年分别注销回购股份9,296,627股和23,345,545股，实际注销金额4.3亿元[118] - 公司历史回购股份情况：2019年13,037,477股、2021年16,042,278股、2022年9,356,317股、2024年6,740,400股[118] - 公司2025年半年度对所有者（或股东）的分配金额为5.04亿元人民币[194][196] - 公司2024年半年度对所有者（或股东）的分配金额为5.90亿元人民币[194][196] ESG和可持续发展 - 公司连续四年入选S&P Global可持续发展年鉴前5%[119] - 公司连续三年获中国企业标普全球ESG评分最佳1%殊荣[119] - 公司2025年上半年投入公益资金人民币475,433元[125] - 乡村科技教育计划捐赠197台计算机[125] - 乡村科技教育计划受益学生达2,073人[125] - 公司昆山厂慈善音乐会捐赠人民币10万元[127] - 昆山慈善音乐会总计募资约人民币840万元[127] - 公司纳入环境信息依法披露企业名单数量为1个[124] 公司治理和独立性 - 保证上市公司机构独立，拥有健全法人治理结构和独立完整组织机构[132] - 保证上市公司业务独立，拥有独立经营资产人员资质和能力[132] - 承诺方及关联方不从事与上市公司相同或相近业务，避免同业竞争[132] - 控股股东保证不利用控股关系损害公司及其他股东利益经营活动[133] - 实际控制人承诺促使家庭成员不从事与公司相竞争经营活动[134] - 关联交易将严格遵守市场原则按政府定价或市场公允价格执行[135] - 环旭电子对拓展业务享有同等商业条件下优先收购权[136] - 承诺人控制企业若存在同业竞争业务将优先转让给环旭电子[138] - 共有专利权行使导致经济损失时承诺人承担全额补偿责任[139] - 劳务派遣问题导致连带赔偿责任时承诺人补偿全部经济损失[139] 担保和财务风险 - 报告期内公司对子公司担保发生额合计为700万元[148] - 报告期末公司对子公司担保余额合计为2,300万元[148] - 公司担保总额为2,300万元，占净资产比例为1.04%[148] - 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供债务担保金额为2,300万元[148] 金融衍生品交易 - 2025年上半年金融衍生品累计交易金额为72.00亿美元[99] - 截至2025年6月30日金融衍生品已交割金额为64.81亿美元[99] - 截至2025年6月30日金融衍生品未交割金额为7.25亿美元[99] - 金融衍生品实现收益人民币1.71亿元[99] - 金融衍生品未实现损失人民币2719.53万元[99] 行业趋势和市场环境 - 全球电子制造服务行业2024年产业规模约为6,332亿美元[30] - AI模型部署从云端走向移动和边缘终端以提升数据安全与降低成本[34] - Apple Intelligence在设备端处理敏感数据如语音指令和照片分析避免云端隐私风险[34] - AI大模型训练推理需求激增带动GPU和AI服务器供不应求[36] - 高速光纤网络、光模块、HBM及交换机等硬件需求快速成长[36] - 服务器电源功率升级推动高功率密度电源需求增长[36] - 2025年全球经济预计保持温和增长但增速低于疫情前平均水平[37] - 新能源汽车保持高增速欧美车企通过技术创新与中国车企展开竞争[38] - 电动汽车和混合动力汽车市场份额将进一步扩大[39] - 工业机器人和工业4.0技术帮助实现生产效率提升和质量控制优化[40] - 人型机器人和具身智能需要集成多种电子器件创造巨大需求增量[40] 公司基本信息和历史 - 公司于2012年2月在上海证券交易所上市，发行人民币普通股A股[198] - 公司注册资本为人民币2,196,273,929.00元[197] - 公司总部位于中华人民共和国上海市[198] - 公司及其子公司主营业务为电子产品设计制造服务DMS[198] - 公司设计生产通讯类、消费电子类、工业类、云端及存储类、汽车电子类和医疗类产品[198] - 公司财务报表于2025年8月25日经董事会批准[199] - 公司财务报表以持续经营为编制基础[200] - 公司前身为2003年1月2日成立于上海浦东新区的外资企业[197] - 公司于2008年6月17日获批变更为外商投资股份有限公司[197] - 公司汽车电子领域拥有超过40年经验[57] - 公司通过收购赫思曼加强汽车天线及通讯研发能力[59] - 公司全球电子制造服务商排名第13位（2024年度）[73] 综合收益和所有者权益 - 非经常性损益项目中金融资产公允价值变动及处置收益为1.54亿元人民币[24] - 综合收益总额大幅增长58.6%至10.31亿元，主要因其他综合收益转正为4.15亿元[183] - 公司2025年半年度归属于母公司所有者的综合收益总额为10.37亿元人民币[194] - 公司2025年半年度所有者权益合计增加5.47亿元人民币至186.06亿元人民币[194] - 公司2025年半年度母公司所有者权益减少1.55亿元人民币至93.06亿元人民币[196] - 公司2025年半年度母公司综合收益总额为3.29亿元人民币[196] - 公司2024年半年度归属于母公司所有者的综合收益总额为6.63亿元人民币[194] - 公司实收资本（或股本）从2024年末的

| 证券代码：601231 | 证券简称：环旭电子 | 公告编号：2025-074 | | --- | --- | --- | | 转债代码：113045 | 转债简称：环旭转债 | | 环旭电子股份有限公司 二、取消监事会的情况 根据相关法律法规、规范性文件的规定及要求，结合公司实际情况，公司拟 取消监事会，由董事会审计委员会行使原监事会职权；公司《监事会议事规则》 等监事会相关制度相应废止，公司各项制度中涉及监事会及监事的规定不再适用。 监事会取消后，监事会成员在第六届监事会中担任的职务自然免除。本事项 尚需提交公司股东大会审议，在股东大会审议通过之前，监事会及监事仍按照有 关法律、行政法规和《公司章程》规定继续履职，确保公司正常运作。公司对监 事会全体成员在任职期间的勤勉工作及对公司发展做出的贡献表示衷心感谢。 三、《公司章程》主要修订内容 1 关于修订《公司章程》及相关议事规则 并取消监事会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 环旭电子股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 8 月 25 日 ...

| 证券代码：601231 | 证券简称：环旭电子 | 公告编号：2025-076 | | --- | --- | --- | | 转债代码：113045 | 转债简称：环旭转债 | | 环旭电子股份有限公司 关于召开 2025 年半年度业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 公司于 2025 年 8 月 27 日披露了《2025 年半年度报告》。为了便于广大投资 者更全面深入地了解公司的经营情况，公司拟召开业绩说明会，就投资者普遍关 心的问题进行交流。 一、业绩说明会类型 （一）会议召开时间：2025 年 9 月 11 日（星期四）15:00-16:30 1 本次业绩说明会通过视频直播和文字互动方式召开，公司将针对 2025 年半 年度业绩和经营情况与投资者进行交流，在信息披露允许的范围内就投资者普遍 关注的问题进行回答。 二、业绩说明会召开的时间、地点 五、联系人及咨询办法 会议召开时间：2025 年 9 月 11 日（星期四）15:00-16:30 会议召开地点：同顺路演平台（h ...

一、 金融衍生品交易额度概述 交易目的：规避和防范外汇利率/汇率波动风险 交易品种：人民币、美元、台币、欧元、日元、墨西哥比索、波兰兹罗 提等 交易工具：远汇和掉期等 交易场所：境内/境外的场内或场外 交易额度：环旭电子股份有限公司（以下简称"公司"）于2025年3月28 日召开的第六届董事会第十七次会议、2025年4月22日召开的2024年年度 股东大会审议通过了《关于金融衍生品交易额度的议案》，同意公司在 2025年4月1日至2026年3月31日外汇避险总额度以不超过10亿美元（含等 值其他货币）为限额，在额度内可循环使用。为应对汇率波动的风险， 公司外汇避险需求增加，公司拟新增外汇避险额度9亿美元（含等值其他 货币）额度，将衍生品交易额度由10亿美元（含等值其他货币）增加至 不超过19亿美元（含等值其他货币），在额度内可循环使用。额度调增 部分自董事会审议通过后即可使用。 已履行及拟履行的审议程序：本次金融衍生品交易额度调增及延长授权 期限已经公司第六届董事会审计委员会第十次会议、第六届董事会第二 十次会议审议通过，尚需提交公司2025年第一次临时年度股东大会审议。 特别风险提示：公司所承做的金融衍生品 ...

环旭电子股份有限公司 商业行为与道德准则 环旭电子股份有限公司 商业行为与道德准则 环旭电子股份有限公司及其关联公司（以下合称"公司"或"我们"）致力于寻求在生态面和道德 面上对自然、人类与社会具有正面影响的经营之道。为了在企业经营过程中实践良好的企业公 民与社会责任，同时确保与所受管控的法律、法规和政策要求保持一致，公司特制定本《商业 行为与道德准则》（以下简称"本准则"）。 我们必须努力促进营造诚实和当责的文化。我们对于遵循最高道德标准的承诺应体现在所有的 商业活动中，包括但不限于与员工、业务合作伙伴、竞争者、政府和公众（包含股东）的关系。 本准则规范之行为标准适用于广泛的商业行为，其虽无法完全涵盖商业活动中可能引起疑虑或 涉及道德判断的各种情状，但仍应是公司全体人员商业行为与道德之最高指导方针。 1. 适用范围 本准则适用于公司所有员工、经理人、监察人及董事（以下合称"环旭电子成员"）。其中，"员 工"指与公司订立正式劳动关系的人员（包括处于新进试用期的人员），以及劳务派遣、外包人 员、实习生、顾问以及以其他形式为公司提供劳务的人员。 所有环旭电子成员必须遵循本准则的规范及精神，避免出现不当行为。基于善 ...

财务表现 - 2025年上半年营业收入272.14亿元，同比下降0.63% [1] - 净利润6.38亿元，同比下降18.66% [1]