未来展望 - 2025年锚定建设高质量发展的一流现代化绿色能源企业目标[1] 新策略 - 2025年优化融资结构压降融资成本[8] - 2025年按“一企一策”推进扭亏减亏[8] - 2025年构建可持续股东价值回报机制[9] 新产品和新技术研发 - 2025年加大科技创新投入推进生物天然气项目“延链、补链、强链”[11] 其他 - 2025年修订《公司章程》规范治理架构[13] - 2025年提升“关键少数”履职能力[15] - 2025年配合完成中央绿色种养循环项目试点[7] - 2025年围绕生物质气项目降本提量[7] - 2025年确定工业园区蒸汽用能潜在客户[7]

资金募集 - 2014年1月非公开发行3000万股，募资4.8亿元，净额4.658490566亿元[1] 资金补充 - 2016年9月14日同意将1.755229亿元及未结利息永久补充流动资金[4] - 山西天然气拟将4258.03万元及未结利息永久补充流动资金[7] 项目投入 - 截至2025年6月30日，四项目承诺投资5.51017亿元，累计投入2.565351亿元[6] 资金审议 - 2025年8月相关会议审议通过节余资金补充流动资金议案[8] - 保荐机构中德证券对节余募资永久补充流动资金无异议[9]

股权交易 - 2013年公司向国新能源集团等发行股份购买天然气公司100%股权[1] 募资情况 - 2014年1月15日非公开发行3000万股，募资4.8亿元，净额465,849,056.60元[2][3] - 2015年非公开发行不超7650万股，募资10.0521亿元，净额985,668,613.21元[4] - 2021年非公开发行不超293,330,434股，募资10.119899973亿元，净额1,002,045,955.57元[5] 资金存储 - 2025年6月30日，2014年募集资金活期存储余额12,580,256.8元，初始存放金额465,849,056.61元[9] - 2025年6月30日，2015年募集资金初始存放金额986,470,500元[13] - 截止2025年6月30日，浦发银行相关分行专户有不同初始存放金额[22][24][26] 资金使用 - 2025年1 - 6月重组配套募集资金总额46584.9万元，年度投入49.82万元，累计投入13205.80万元[48] - 2025年1 - 6月非公开发行募集资金总额98,566.80万元，累计投入98,678.81万元[53] - 另一用途募集资金总额00,204.60万元，累计投入00,241.96万元[56] 资金置换与补充 - 2014年3月17日置换重组配套募集资金募投项目先期投入垫付资金8736.20万元[32] - 2015年3月17日置换2015年非公开发行募集资金募投项目先期投入垫付资金91000.00万元[33] - 2014 - 2016年公司用闲置资金暂补流动资金并归还[35][36] - 2016年8月26日将重组配套募集资金节余资金及利息永久补充流动资金[39] 项目投入进度 - 2025年1 - 6月重组配套募集资金各项目累计投入占承诺投入金额比例最高为59.47%[48] - 还天然气等公司贷款及补充流动资金各项目有不同投入进度[53] - 还华新燃气集团公司专项应付款投入进度20.18%[56] 其他情况 - 公司与中德证券、浦发银行相关分行签订监管协议管理募集资金[19] - 报告期内公司募投项目未发生变更[41] - 公司已披露募集资金使用信息合规[42] - 专项报告于2025年8月28日经董事会批准报出[43] - 截至2025年6月30日，部分募集资金已全部使用，专户已注销[54][58] - 天然气公司用自有资金偿还华新燃气集团专项应付款差额957.04万元[58]

成都新能源汽车市场发展现状 - 成都新能源汽车保有量达108万辆 稳居非汽车限购城市首位 提前实现2025年80万辆目标 [1] - 2024年成都汽车销量66.5万辆跃居全国榜首 其中新能源车销量30.9万辆 渗透率近50% [2] - 成都车展成为市场活力晴雨表 通过新车展示和技术交流激发区域消费 [1] 西南地区新能源产业扩张 - 四川省2024年上半年新能源车产量14.4万辆 超过2023年全年 占全省汽车产量27.6% [2] - 西南各省销量快速增长：重庆23.6万辆（+34%） 云南21万辆（+42%） 贵州18.4万辆（+44%） 西藏0.9万辆（+107%） [3] - 行业预测2025年西南地区新能源车产量将突破300万辆 占全国比重超20% 成为"中国新能源第三极" [6] 车企战略布局与产业链建设 - 一汽大众捷达推进成都新能源车型项目 2026年推出首款纯电车型 [6] - 沃尔沃成都工厂加速技术改造 将推出多款高端新能源车型 [6] - 成都经开区聚集超500家零部件企业 形成完整新能源三电系统产业链条 [6] 政策支持措施 - 四川省对购买新能源乘用车最高补贴1.5万元 燃油车最高1.3万元 [5] - 重庆追加3亿元预算用于2025年三季度汽车置换更新补贴 [5] - 成都车展期间推出以旧换新专项政策 单车最高补贴2万元 [5] 充电基础设施挑战 - 四川省充电桩63%集中于成都市 公共充电桩乡镇覆盖率不足40% [7] - 西南地区夏季高温对充电设备硬件要求更高 需特殊散热参数研发 [7] - 四川省计划到2030年建成充电桩293万台 功率达2956万千瓦 [7] 技术创新与产品适配 - 比亚迪展示"兆瓦闪充"技术 最高充电电压1000V/电流1000A [8] - 宁德时代推出钠离子电池 零下40℃可启动 纯电续航将突破500km [8] - 多品牌推出增程车型：奇瑞风云X3L综合续航超1000公里 福特烈马达1220公里 [8]

新能源汽车市场整体表现 - 2025年7月中国新能源汽车总销量126.2万辆 环比下降5.0% 同比增长27.3% [1] - 新能源汽车渗透率达到48.7% 维持较高水平 [1] - 细分市场全部实现增长 商用车增速整体高于乘用车 [1] 乘用车与商用车销售结构 - 新能源乘用车销售119.5万辆 同比增长25.4% [1] - 新能源商用车销售6.7万辆 同比增长74.9% [1] - MPV车型在乘用车市场中实现较大增幅 [1] 车型品类份额变化 - 新能源轿车份额占比43.7% 较去年同期下滑0.3个百分点 [1] - 新能源SUV份额占比46.3% 较同期下滑2.0个百分点 [1]

公司财务表现 - 2025年上半年总营收1789亿元 同比增长7.3% [1] - 2025年上半年归母净利润305亿元 同比增长33.3% [1] 技术优势 - 在高能量密度、超级快充、电池安全等方面实现技术突破 [2] - 模拟零下40摄氏度环境下电池仍可正常供电 [1] - 形成研发测试数据和海量实车反馈互相印证的研发闭环 [2] - 在全流程进行技术创新 引领电池向数智化加速转型 [2] 市场地位与产能布局 - 全球锂电行业领先企业 服务超过2043万辆车 [2] - 产品销往66个国家及地区 [2] - 在全球设立十三大电池生产制造基地 [2] - 拥有锂电行业仅有的三座全球灯塔工厂 [2] - 宜宾基地为全球首家电池零碳工厂 [2] 产业链生态 - 宁德市形成涵盖材料-工艺-设备-电芯-模组-电池包-BMS-回收拆解-材料循环再生的全产业链技术布局 [3] - 以两家龙头企业为引领 累计引进建设80多个产业链项目 [3] 金融支持 - 截至2025年7月末获得银行综合授信额度超过3100亿元 较2019年增长一倍以上 [3] - 金融机构采用高额度+低利率模式支持龙头企业产能扩张 [3] - 针对小微企业提供不超过1000万元的纯信用贷款支持 [3]

充电基础设施建设规模 - 截至2023年7月底中国电动汽车充电基础设施总数达1669.6万个 同比增长53% 规模全球领先 [4][6] - 私人充电设施达1249.4万个 同比增长58.8% 公共充电设施达420.2万个 同比增长38% [6] - 充电基础设施数量为"十三五"末期的10倍 每5辆新能源汽车配备2个充电桩 [1][4] 用电量增长与能源结构转型 - 2023年前7个月电动汽车充换电服务用电量同比增长超40% [4] - 2022年新能源整车制造用电量同比增长34.3% 互联网及相关服务用电量同比增长20.5% [4] - "十四五"期间电能占终端能源消费比重提升约4个百分点 非化石能源发电量占比提升超5个百分点 [5] 政策支持与市场机制 - 政策层面通过购车补贴 税收优惠和建设补贴等多重措施推动行业发展 [6] - 市场准入放开鼓励社会资本参与 形成多元化市场主体竞争格局 [6] - 建立统一标准体系规范充电接口与通信协议 保障不同品牌设备兼容性 [6] 未来发展趋势与挑战 - 2030年中国新能源汽车保有量预计突破1亿辆 充电设施建设遵循适度超前原则 [7] - 存在充电设施使用率冷热不均问题 城市聚集区与高速服务区高峰时段出现"车等桩"现象 [8] - 偏远地区部分充电桩使用率偏低 同时存在设备故障维修不及时问题 [8] 技术优化与解决方案 - 运用大数据分析实时监测充电桩使用情况 实现跨区域跨平台信息共享与技术兼容 [1][8] - 推广充电桩共享平台整合闲置资源 高速服务区采用动态定价策略引导错峰充电 [9] - 发展车网互动技术 北京部分区域提供移动充电车上门服务解决老旧小区充电难题 [8]

行业产销数据 - 2024年1至7月全国新能源汽车产销分别完成823.2万辆和822万辆 同比分别增长39.2%和38.5% [1] - 岚图汽车总装车间实现每118秒下线一辆整车的生产效率 [1] 政策驱动效应 - 以旧换新政策显著提振消费 超七成消费者因补贴提升购车意愿 [1] - 湖北省以旧换新补贴申请突破21万辆 直接拉动新车消费325亿元 其中新能源乘用车占比超56% [1] - 汽车下乡活动预计带来百万辆级别销售增量 [2] 销售模式创新 - 车谷东风汽车商城采用线上直播引流+线下场景交付模式 开业一年累计销售400多台汽车 近半数通过直播完成 销售额达8600万元 [2] - 多地提供试驾、购车、充电桩安装一条龙服务以激活下沉市场 [2] 出口表现与布局 - 2024年1至7月中国新能源汽车出口130.8万辆 同比增长84.6% 占汽车出口总量比重显著提升 [2] - 岚图汽车已进入意大利、西班牙等欧洲市场 目标2030年覆盖全球60个国家 [3] - 新兴自主品牌在海外市场崭露头角 北欧至南欧深度覆盖后计划开拓中东市场 [3] 竞争优势与前景 - 中国新能源汽车凭借技术、成本和产业链优势 在东南亚、南美等市场保持良好发展态势 [3] - 新能源汽车继续成为推动中国汽车出口增长的主力军 [3]

新能源技术装备全球领先 - 新能源专利数占全球40%以上 [1] - 光伏转换效率和海上风电单机容量持续刷新世界纪录 [1] - 新型储能规模在短短几年内跃居世界第一 [1] 重大能源工程成就 - 白鹤滩水电站建成投运并成为全球最大工程之一 [1] - 自主三代核电"华龙一号"和"国和一号"建成投运 [1] - 第四代高温气冷堆建成投运并成为全球首座工程 [1] 油气开发技术突破 - 油气开发突破深地万米大关 [1] - 油气开发挺进千米深海 [1] 能源新业态发展 - 智能微电网和虚拟电厂发展进入快车道 [1] - 车网互动规模化应用试点加快推进 [1] - 能源产业与工业、交通等领域加速融合 [1]

全球市场表现 - 7月公司全球销量达344296辆 其中海外销售80178辆 同比增长159.5% [1] - 在巴西市场销售9691辆新能源车 同比增长60% 位居当地新能源销量榜首 [1][2] - 在西班牙市场以2158辆销量获新能源品牌第一 同比大幅增长665% [4] - 在意大利市场以2019辆销量稳居新能源乘用车榜首 市场份额超13% [7] - 在新加坡保持全品牌销冠 在土耳其获插混销量第一 在马来西亚和埃及获电动车销量第一 [10] 区域市场突破 - 巴西市场海鸥车型销售3011辆 同比增长102.4% 宋PLUS以1825辆成为第二大畅销车型 [1] - 西班牙市场宋PLUS EV单月销售836辆 进入紧凑级SUV纯电前十 海鸥与海豹形成产品组合优势 [4] - 意大利市场插电混动车销售1408辆 占细分市场16% 纯电动车销售559辆 占细分市场10% [7] 全球化战略推进 - 巴西工厂实现首车下线 拉美新能源产业进入新阶段 [10] - 泰国市场完成第9万辆新能源汽车交付 创当地市场拓展速度新标杆 [10] - 产品覆盖全球112个国家和地区 欧洲扩张策略成效显著 [7][10] - 公司位列2025年《财富》世界500强第91位 连续四年上榜且居中国车企首位 [10] 产品与技术优势 - 纯电与插混双技术路线全面覆盖不同市场需求 [1] - 紧凑型与纯电车型在产品吸引力和品牌认知度方面实现双重提升 [4] - 多元化产品矩阵精准切入不同消费客群 形成本地化竞争优势 [1][4]