港股市场表现 - 8月4日港股主要指数收涨，恒生指数上涨0.92%至24733.45点，年初至今累计涨幅23.41%[3][9] - 南向资金净卖出约181亿元，创5月12日以来最大单日净卖出[9] - 恒生科技指数上涨1.55%至5481.25点，年初至今累计涨幅21.79%[3] 美股市场表现 - 纳斯达克指数上涨1.95%至21053.58点，年初至今累计涨幅8.04%[3] - 标普500指数上涨1.47%至6329.94点，年初至今累计涨幅7.16%[3] - 道琼斯指数上涨1.34%至44173.64点，年初至今累计涨幅3.76%[3] - Palantir二季度营收首次突破10亿美元，同比增长48%，EPS增长78%至0.16美元[9][10] 行业动态 - 半导体板块走强，英诺赛科与英伟达合作推动800VDC电源架构，股价涨超30%[9] - 军工股表现强势，中船防务涨超7%，地缘政治冲突和阅兵节点催化板块情绪[9] - 黄金股上涨，山东黄金大涨近11%，受美联储降息预期提振[9] 宏观经济 - 汇丰将中国2025和2026年GDP增长预期分别上调至4.9%和4.6%[16] - 日本股市创近两个月最大单日跌幅，日经225指数下跌1.25%[13] - OPEC+同意9月提高原油产量，导致国际油价下挫[9]

市场表现 - 港股三大指数收跌，恒生科技、恒生、国企指数分别跌1.46%、1.12%、1.16%，南向资金净买入12.42亿港元[8] - 美股三大指数接近平收，道指跌0.1%，纳指涨0.13%，标普跌0.03%[8] - 日股收涨，日经指数涨0.9%，东证指数涨0.8%[12] 行业板块 - 大型科技股多数下跌，美团跌3.5%，阿里巴巴、百度跌超2%；内房、中资券商、钢铁股走低[8] - 细价油气、黄金及贵金属、生物医药股走高，吉星新能源涨343%，中国白银集团涨超12%，亚盛医药涨超12%[8] 公司动态 - 微软拟再裁员数千人，OpenAI折价出售ChatGPT，Coinbase寻求SEC首肯代币化股票[13] - 三丽鸥承接IG Port约16亿日元自有股票，双方将合作开发新IP[12] 宏观经济 - 美联储维持利率不变，点阵图预示年内降息两次，内部对利率路径分歧大[12] - 美国5月新屋开工数降至五年低位，上周首申失业救济人数处八个月高点附近[12] 国际局势 - 中东地缘政治紧张，美国可能24小时内攻击伊朗，油价或飙升至100美元以上[8][12]

任天堂Switch 2销售表现 - Switch 2游戏机在四天内售出350多万台，创下公司八年来首款新游戏机的破纪录开局 [1] - 公司目标到明年3月销售1500万部Switch 2，当前销售数据预示目标有望实现 [1] - 分析师预测若供应增加，销量可能大幅提高 [1]

任天堂Switch 2发售情况 - 百思买公司预计Switch 2游戏机将于美东时间6月4日午夜开售后不久售罄 [1] - 游戏驿站预计Switch 2将在发售当天售罄并计划每周补货 [1] - 粉丝们在游戏机发售前几小时已在商店外排队等待领取预订设备或抢购剩余库存 [1]

国际贸易与关税政策 - 美国联邦法院裁定特朗普4月2日关税政策越权并阻止其生效 该政策旨在对向美国出口多于进口的国家征收全面关税 [2] - 黄金价格一度跌破3250美元/盎司 现货黄金最新报3259 15美元/盎司 美元指数突破100关口报100 3416 [2] - 德国三大车企宝马 奔驰和大众正与美国商务部谈判 希望以在美投资换取关税豁免 [27] 教育与国际关系 - 特朗普要求哈佛大学将国际生比例上限设为15% 当前比例为31% 并要求公开外国学生名单 [3] - 美国暂停发放学生签证 中方敦促美方保障包括中国留学生在内的各国留学生权益 [4][5] - 日本政府表示将就美暂停学生签证面谈预约与美方沟通并妥善应对 [18] 地方政府债券与财政政策 - 1-4月全国发行新增地方政府债券14927亿元 其中专项债券11904亿元 再融资债券20427亿元 合计发行35354亿元 [6] 城市发展与区域经济 - 2025新一线城市榜单发布 佛山重回新一线 前四名为成都 杭州 重庆 武汉 [8] - 上海通过发展规划条例并上线"十五五"规划建议征集专窗 7月1日起施行 [9] - 合肥延续购房补贴政策至2026年5月14日 补贴在取得不动产权证书后兑现 [14] 科技与产业动态 - 苹果计划推出专用游戏平台应用 整合成绩 排行榜等功能 预装于iPhone iPad等设备 与任天堂Switch 2形成竞争 [25] - 字节跳动6月30日起内部分批次禁用Cursor等第三方AI编程工具 改用自研Trae编程助手 [26] 金融市场与投资 - 美股尾盘跳水 道指跌244 95点报42098 70点 纳指跌0 51% 标普500跌0 56% [28][29] - 5月28日机构净买入前三为青岛金王 尤夫股份 创源股份 净卖出前三为德邦股份 莱绅通灵 海利尔 [30][31][32] - A股高管去年最高年薪平均值为163 67万元 金融业以194 7万元领跑 [34] 能源与环境政策 - 欧盟计划2030年前将碳排放量削减54% 略低于55%目标 [19] - 伊朗重申美国须立即解除制裁 否认在铀浓缩问题上让步 [22][23] 房地产与住房政策 - 深圳就配售型保障性住房管理办法公开征求意见 涵盖申请条件 配售流程等37条内容 [10][11] 贸易与金融创新 - 重庆鼓励境内外金融机构合作开展离岸人民币国际信用证等国际贸易金融业务 [12] 消费与就业激励 - 福建对初创3年内小微企业招工给予每人不超过1000元 总额不超3万元补贴 [13] - 多地加码生育鼓励措施 部分村庄直接发放生育补贴 [35]

公募基金行业变革 - 首批16只新型浮动费率基金于5月27日同日开售，距离获批仅两个交易日，发行速度创纪录[1] - 目前还有10只浮动费率基金发行档期待定，已发行的16只基金普遍将于6月中下旬结束认购[1] - 发行首日已有产品认购规模超过数亿元，显示市场对新型费率结构产品接受度较高[1] - 上一批8只浮动费率基金成立一年半以来均实现正收益，部分产品回报率超过30%[2] - 新一批产品强化业绩比较基准约束，注重行业偏离度、风格暴露等组合管理指标[2] 银行消费贷市场动态 - 监管叫停年化利率低于3%的消费贷产品后，部分银行通过消费场景或利率券模式将实际利率压低至3%以下[1] - 招联首席研究员指出低利率可能导致消费者产生"利率幻觉"并加重债务负担[1] - 消费贷资金存在被挪用至房地产、资本市场等领域的风险[1] 存款利率下行影响 - 中小银行存款利率进入"1字头"时代，导致存款搬家效应增强[2] - 有客户将百万规模存款转入理财产品，银行也加大增额寿险产品营销力度[2] - 存款利率下调后部分银行同业存单发行利率走高，反映银行资金面压力增加[2] 量化交易发展 - 20余家券商已在App中推出T0算法服务，中泰证券最新加入这一行列[3] - T0算法通过高频捕捉股价波动价差为投资者降低成本、增厚收益[3] - 该服务为券商开辟了提升佣金收入的新渠道[3] 航运市场现状 - 上海到美国集装箱船再现"爆舱"，订单已排到6月份[3] - 5月19日至25日上海港美线出口装箱量达5.9万标箱，环比增长49.4%[3] - 上海港美线班轮量已恢复至每周42班的正常水平[3] 智能传感器产业 - 第七届智能传感器产业发展大会展示23款长三角MEMS与传感器新技术、新产品[4] - 智能手机含几十个传感器，人形机器人搭载传感器可达上百个[4] - 人工智能技术加速应用推动传感器在大数据、应用场景等领域规模化发展[4] 合成生物技术 - 人工智能与合成生物学技术融合成为2025第二届合成生物制造创新发展大会重点议题[4] - 合成生物产业在政策、技术、市场推动下进入高速发展通道[4] - AI在部分合成生物领域应用已有显著进展，或将重塑生命科学研究范式[4] 豆粕市场波动 - 2025年前五个月豆粕现货价格已出现两轮快速涨跌[5] - 当前市场处于多空博弈关键期，进口大豆集中到港缓解供应压力[5] - 养殖需求旺季来临和南美天气炒作成为新变量[5] 苹果游戏战略 - 苹果计划推出专门游戏应用预装在iPhone等设备上，取代现有Game Center[5] - 该应用将集成游戏成就、排行榜等功能，提升游戏体验[5] - 游戏和应用内购买为App Store贡献约三分之二收入[5] 奢侈品行业 - 香奈儿2024年营收同比下降5.3%至187亿美元，净利润大跌28.2%至34亿美元[6] - 博柏利最新财报显示营收净利双降，净利大跌90%[6] - 行业分析认为过度提价策略已开始反噬业绩[6] 酒鬼酒业绩 - 2024年酒鬼酒营收14.23亿元同比腰斩，高端品牌内参营收下降67.06%至2.35亿元[7] - 公司表示当前战略以稳价为主，短期内不追求量的大幅提升[7] 汽车行业反腐 - 东风汽车集团又有4名管理人员被查，今年以来已通报9起反腐事件[8] - 被查人员涵盖采购、计划、证券法务等关键岗位[8] 金融人事变动 - 平安资管王欣将出任平安信托董事长，接替方蔚豪[8] 财务公司违规 - 2025年以来全国已有7家财务公司因违规领罚，罚金总额494万元[9] - 江西铜业集团财务公司因违规提供融资、发放贷款被罚154万元[9] - 7家中有4家违规事项涉及贷款业务[9] 美股市场表现 - 美股三大指数集体收涨，道指涨1.78%，纳指涨2.47%，标普500指数涨2.05%[9] - 特斯拉涨近7%领涨科技七巨头，英伟达涨超3%[9] - 拼多多因一季度营收不及预期股价跌近14%[9] 债券市场 - 日本出手稳定债市推动日债暴力反弹，提振美债[10] - 两年期美债标售后美债收益率刷新日低[10] 外汇与商品 - 美元指数走强，日元创四周新高后一度跌超1%[11] - 原油跌近2%，期金一度跌超2%，黄金连续两日下跌[11]

美股市场表现 - 道指涨740.58点（涨幅1.78%）至42343.65点，纳指涨461.96点（涨幅2.47%）至19199.16点，标普500指数涨118.72点（涨幅2.05%）至5921.54点 [1] - 特斯拉涨近7%，英伟达涨3.2%，苹果涨2.5%，特朗普媒体科技集团跌10.3%，阿里巴巴跌1% [1] - 纳斯达克中国金龙指数跌0.28% [1] 欧股市场表现 - 德国DAX30指数涨244.34点（涨幅1.02%）至24241.78点，英国富时100指数涨63.59点（涨幅0.73%）至8781.56点 [1] - 法国CAC40指数跌1.34点（跌幅0.02%）至7826.79点，欧洲斯托克50指数涨24.12点（涨幅0.45%）至5419.45点 [1] - 西班牙IBEX35指数涨19.61点（涨幅0.14%）至14244.51点，意大利富时MIB指数涨143.52点（涨幅0.36%）至40132.00点 [1] 亚太股市与外汇 - 日经225指数涨0.51%，韩国KOSPI指数跌0.27%，印尼综合指数涨0.15% [2] - 美元指数上涨0.51%至99.521，欧元兑美元跌至1.1337，英镑兑美元跌至1.3511，美元兑日元升至144.26 [2] 金属与加密货币 - 现货黄金跌1.26%至3301.79美元/盎司，COMEX黄金期货跌1.87%至3302.70美元/盎司 [3] - 比特币跌0.3%至109125.6美元，以太坊涨超4%至2669.95美元 [4] 原油市场 - 纽约轻质原油期货价格下跌1.04%至每桶60.89美元，伦敦布伦特原油期货价格下跌1.0%至每桶64.09美元 [4] 宏观消息 - 美国5月谘商会消费者现况指数升至135.9，预期指数飙升17.4点至72.8，但仍低于经济衰退预警门槛80 [5] - 美国佛州承认黄金和白银为法定货币，免除销售税并允许在交易中使用 [5] - 墨西哥计划于9月底或10月初对美墨加贸易协定进行审查 [6] - 日本央行预计将继续缩减购债规模，2026年3月前每季度减少4000亿日元 [7] 个股动态 - 英伟达供应商解决机架过热问题，开始出货Blackwell芯片，富士康和戴尔已取得突破 [8] - 苹果计划开发专用游戏平台应用，整合游戏内成绩、排行榜等功能 [9] - 日本制铁并购美国钢铁案中，美国政府或获得"黄金股"否决权 [10] - Meta重组AI团队，分为AI产品团队和通用人工智能基础团队 [11] 大行评级 - 瑞银将Salesforce目标价从320美元下调至300美元 [12]

股市表现 - 5月8日港股三大指数普涨，恒生指数涨0.37%、国企指数涨0.7%、恒生科技指数涨0.56%，恒指走出6连涨，南向资金净卖出23.85亿港元[4][10] - 5月8日美股三大指数集体收涨，道指涨0.62%、标普500涨0.58%、纳指涨1.07%，热门中概股普涨，纳斯达克中国金龙指数涨0.97%[4][10] - 5月8日日经225指数涨0.41%、东证指数涨0.09%，投资者在日经指数逼近37,000时谨慎，部分投资者卖出套现，且在中美关税谈判前观望[10] 行业板块 - 港股大型科技股多数上涨，美团、腾讯涨近2%，新能源车企、医药外包概念股、博彩股等走高，黄金股、半导体板块回调[10] - 美股大型科技股集体上涨，苹果涨0.63%、微软涨1.11%、特斯拉涨3.11%[10] - 日本重量级芯片股受特朗普政府撤销人工智能芯片限制消息带动上涨，爱德万测试涨3.73%、东京电子涨2.05%[10] 重点新闻 - 苹果研究改进Safari浏览器转向人工智能驱动搜索引擎，或终结与谷歌长期合作，谷歌股价周三跌超7%、周四反弹1.9%，Safari浏览器在桌面端、移动端、所有平台设备中市场份额分别为9.13%、22.89%、18.22%[13] - 特朗普称中美贸易谈判有望下调关税，美国与英国达成贸易协议，美国对英保持10%基准关税税率，汽车关税部分降低[13] 企业动态 - 任天堂预计Switch 2游戏机2026财年销量达1500万台[14] - 乘联分会数据显示中国4月乘用车市场零售同比增长17%、环比下降8%[14]

热点聚焦 - 美国总统签署两项关于"对等关税"的行政令，宣布对贸易伙伴设立10%的"最低基准关税"，并对某些贸易伙伴征收更高关税，同时对进口汽车加征25%的关税，将于4月3日生效 [3] - 中办、国办印发《关于完善价格治理机制的意见》，部署五方面重点任务及17项具体措施，提出综合考虑总供给和总需求等因素，合理确定价格水平预期目标 [3] - 贵州茅台2024年营业总收入1741.44亿元，同比增长15.66%，归属上市公司股东净利润862.28亿元，同比增长15.38%，拟每10股派发现金红利276.24元，合计派现346.71亿元，2025年经营目标为营业总收入增长9%左右 [3] 环球市场 - 美国三大股指全线收涨，道指涨0.56%，标普500指数涨0.67%，纳指涨0.87%，高盛涨超2%，亚马逊涨约2%，特斯拉涨超5% [5] - 欧洲三大股指全线下跌，德国DAX指数跌0.66%，法国CAC40指数跌0.22%，英国富时100指数跌0.3% [5] - 亚太主要股指多数上涨，日经225指数涨0.28%，印度SENSEX30指数涨0.78%，韩国综合指数跌0.62% [5] - 国际油价全线下跌，美油5月合约跌0.66%至70.73美元/桶，布油6月合约跌1.03%至73.72美元/桶 [5] - COMEX黄金期货涨1.41%至3190.3美元/盎司，刷新历史新高，COMEX白银期货涨2.01%至35美元/盎司 [5] 宏观 - 国务院副总理丁薛祥强调要千方百计增加就业岗位，更加注重面向重点领域、重点行业开发新的就业增长点 [10] - 国务院减轻企业负担部际联席会议要求聚焦"四乱"问题，开展规范涉企行政执法专项行动，加快加力清理拖欠企业账款 [10] - 央行开展2299亿元7天期逆回购操作，单日净回笼2255亿元 [10] 国内股市 - A股冲高回落，上证指数涨0.05%，深证成指涨0.09%，创业板指涨0.13%，市场成交额9927亿元，创年内第二地量 [12] - 恒生指数跌0.02%，恒生科技指数涨0.35%，南向资金净买入117.17亿港元，小米集团、阿里巴巴、腾讯控股分别获净买入20.44亿港元、15.19亿港元、10.35亿港元 [12] - 3月A股新开户数306.55万户，环比继续增长，较1月近乎翻倍，一季度累计新开户747.14万户，同比增长31.74% [13] - 中央汇金、国新投资、诚通控股等主力机构持有ETF总市值显著增长，中央汇金合计持有ETF总市值达1.05万亿元 [14] - 宁德时代与中国石化签署合作框架协议，计划今年建设不少于500座换电站，长期目标扩展至10000座 [15] - 立讯精密考虑于今年在香港上市，初步预计融资20亿美元至30亿美元 [16] 产业 - 阿里通义千问开源的端上全模态大模型Qwen2.5-Omni登上Hugging Face大模型榜单榜首 [25] - 四部门联合发布首批车网互动规模化应用试点，包括上海、常州等9个城市及30个项目 [25] - 国家数据局推动建立行业可信数据空间，2024年全国数据市场交易规模超过1600亿元，同比增长30%以上 [25] - 3月全国新能源乘用车厂商批发销量114万辆，同比增长37%，环比增长37% [26] - 前2个月我国软件业务收入18965亿元，同比增长9.9%，利润总额2328亿元，同比增长10.7% [27] 国际股市 - 纳斯达克中国金龙指数跌0.08%，热门中概股涨跌不一，硕迪生物涨超7%，小马智行跌逾4% [35] - 特斯拉一季度交付量33.67万辆，同比下降13%，远不及预期的39万辆，创2022年第二季度以来最低水平 [35] - 任天堂官宣全新一代Switch 2游戏机将于6月5日发售，定价为49980日元 [35] - 文远知行将携手Uber和迪拜道路交通管理局，在迪拜推出Robotaxi自动驾驶出行服务 [36] 商品 - 国内汽、柴油零售限价每吨分别上调230元、220元，92号汽油每升上调0.18元 [40] - 上周美国EIA原油库存增加616.5万桶，预期减少211.6万桶 [40] - 国产电池级碳酸锂价格持平报7.41万元/吨 [41] - 波罗的海干散货指数跌0.25%至1583点，连续七日下跌 [42] 债券 - 国债期货全线上涨，30年期主力合约领涨，银行间主要利率债收益率集体下行 [44] - 中证转债指数收盘上涨0.20%，成交金额578.98亿元 [44] - 黑龙江省将招标发行专项债券521亿元，置换存量隐性债务 [45]