资金管理决策 - 公司使用不超过4.20亿元闲置募集资金进行现金管理 [1] - 资金来源为暂时闲置募集资金 [1] - 投资方向为安全性高、流动性好的保本型产品 [1] 投资产品范围 - 具体产品包括通知存款、定期存款、结构性存款、大额存单、收益凭证 [1] - 使用期限为12个月内有效 [1] - 资金在额度范围内可滚动使用 [1] 资金使用影响 - 该现金管理安排不会影响募集资金投资项目进度 [1] - 不会影响公司正常生产经营 [1]

董事会决议概况 - 源飞宠物第三届董事会第八次会议于2025年9月18日召开 应出席董事7人实际全部出席[1] - 会议审议通过两项重要议案 涉及闲置募集资金管理和会计师事务所选聘制度修订[1] 闲置募集资金管理方案 - 公司获准使用不超过8000万元人民币暂时闲置募集资金进行现金管理[1] - 资金将投向期限不超过12个月且具备高流动性、高安全性的保本型理财产品或存款类产品[1] - 授权使用期限为董事会审议通过后12个月内 额度内资金可滚动使用[1] - 投资产品范围包括收益凭证和结构性存款等 任一时点交易金额不超过8000万元额度[1] 制度修订事项 - 公司根据《中华人民共和国公司法》及实际需求修订《会计师事务所选聘制度》[1] 信息获取渠道 - 投资者可通过巨潮资讯网查阅本次董事会决议详细公告内容[2]

核心战略与方向 - 公司深入推进"四步同进、四战同打"战略实施路径 聚焦"降本增效·融资攻坚"双轮驱动方案 [1] - 资金计划部将优化债务结构、降低融资成本、保障流动性安全确立为年度核心攻坚目标 [2] 债务成本优化措施 - 存量大额债券回转售期间利率较前期降低约250BP 为公司节约利息支出超1亿元 [3] - 通过整合业务条线资源及推进融资协同 融资利率均值较前期逐步下降40BP [5] 融资能力提升与资本补充 - 公司积极拓展融资空间并补充融资额度 为日常经营提供稳定流动性支持 [6] - 6月12日定增落地显著增强资本实力 7-8月顺利完成新增收益凭证额度全额发行 [6] - 与国泰君安资管达成15亿元战略合作项目 强化资产端与负债端协同效率 [8] 2025年上半年财务成效 - 压降债务规模约70亿元 融资成本三年累计降低89BP [9] - 2025年利息支出同比预计大幅减少 上半年累计发行融资产品超百期 [9]

核心观点 - 公司2025年上半年经营业绩显著增长 营业收入116.95亿元同比增长44.44% 归母净利润42.84亿元同比增长101.32% [2] - 公司践行金融强国使命 通过衍生品工具、做市服务和跨境业务促进资本市场功能发挥 [3][4][5] - 公司聚焦新质生产力发展 投行业务收入6.27亿元同比增长49.12% 股权和债券承销排名行业前列 [6][7][8] - 财富管理转型成效显著 客户总量超千万户 托管资产4.77万亿元 公募投顾保有规模增长超60% [9][10][11] - 研究业务打造三位一体体系 机构服务能力提升 FICC和衍生品业务保持行业领先优势 [12][13][14] 经营业绩 - 合并营业收入116.95亿元 同比增长44.44% [2] - 归母净利润42.84亿元 同比增长101.32% [2] - 申万宏源证券归母净利润46.95亿元 期末净资产1329.18亿元 [2] 资本市场服务 - 作为首批参与央行互换便利的金融机构 运用衍生品工具助力长期资金入市 [4] - 为科技金融ETF基金做市 提供科创板、北交所和新三板流动性支持 [4] - 完成境外债券项目114单 助力4家企业赴港上市 [4] - 实现南北向权益、固收、商品全覆盖的跨境资本中介业务 [5] 投资银行业务 - 投行业务手续费净收入6.27亿元 同比增长49.12% [7] - 股权承销家数行业第7 IPO承销5家行业第3 [7] - 债券主承销规模1690.03亿元行业第6 主承销家数441家行业第7 [7] - 主承销8家银行科创金融债 发行21只绿色债碳中和债 承销规模119亿元 [8] - 财务顾问项目家数行业第7 完成电子行业最大规模并购项目 [8] 财富管理业务 - 代理买卖业务净收入20.11亿元 同比增长44.32% [10] - 新增客户51万户同比增长15.54% 客户总量超千万户 [10] - 证券客户托管资产4.77万亿元 [10] - 公募基金投顾保有规模较2024年末增长超60% 累计签约客户超7万人 [10] - 客户平均使用投顾服务时间超1400天 [10] 研究及机构业务 - 打造投研+产研+政研三位一体研究体系 [13] - 席位租赁收入2.16亿元 基金和保险分仓份额提升 [13] - FICC业务综合实力行业前列 落地首笔代客美债基金跨境收益互换 [14] - 权益衍生品业务客户数量和交易规模显著增长 [14] 战略定位 - 以建设一流投资银行和投资机构为目标 [14] - 聚焦境内外一体化发展 服务高水平对外开放 [4] - 把握科创八条、并购六条政策机遇 支持科技创新企业发展 [8] - 深化买方投顾模式转型 服务居民财富管理需求 [9]

核心财务表现 - 公司上半年合并营业收入116.95亿元 同比增长44.44% [1] - 归母净利润42.84亿元 同比增长101.32% [1] - 全资子公司申万宏源证券归母净利润46.95亿元 期末归母净资产1329.18亿元 [1] 投资银行业务 - 投资银行业务手续费净收入6.27亿元 同比增长49.12% [1] - 股权承销家数排名行业第7 IPO承销家数5家排名行业第3 [1] - 债券主承销规模1690.03亿元排名行业第6 主承销家数441家排名行业第7 均创历史新高 [1] 财富管理业务 - 代理买卖业务净收入20.11亿元 同比增长44.32% [2] - 新增客户51万户同比增长15.54% 客户总量超千万户 [2] - 证券客户托管资产4.77万亿元 [2] - 公募基金投顾业务保有规模较2024年末增长超60% 累计签约客户超7万人 [2] - 客户平均使用投资顾问服务时间超1400天 [2] 研究业务 - 实现席位租赁收入2.16亿元 [3] - 基金和保险分仓交易份额均获提升 [3] - 推出统一门户"易万启源"以整合内部资源提升协同效率 [3]

投资额度与期限 - 公司拟使用不超过人民币1亿元暂时闲置募集资金进行现金管理 [2] - 拟使用额度最高不超过人民币3亿元部分暂时闲置自有资金进行委托理财 [2] - 使用期限自董事会审议通过之日起12个月内有效 资金可循环滚动使用 [2] 资金来源 - 募集资金来源于首次公开发行人民币普通股2000万股 每股发行价格26.89元 [2] - 募集资金总额5.378亿元 扣除发行费用7061.85万元后净额为4.671815亿元 [2] - 委托理财资金来源于公司闲置自有资金 [3] 投资产品类型 - 闲置募集资金将购买安全性高、流动性好的保本投资产品 包括结构性存款、定期存款、大额存单及理财产品 [3] - 闲置自有资金将购买安全性高、流动性好的投资产品 包括结构性存款、协定性存款、定期存款、通知存款、大额存单、收益凭证 [3] - 所有投资产品不得用于质押 不用于证券投资为目的的投资行为 [3] 实施与决策机制 - 董事会授权公司总经理或授权代表在额度范围内行使投资决策权并签署文件 [4] - 具体实施由公司财务部负责组织 包括选择金融机构、确定金额期限及产品品种 [4] - 公司将及时履行信息披露义务 确保不改变募集资金用途 [4] 收益分配安排 - 闲置募集资金现金管理收益将优先用于补足募投项目投资金额不足部分 [4] - 自有资金委托理财收益归公司所有 [4] - 现金管理到期后资金将归还至募集资金专户 [4] 审批程序履行情况 - 公司于2025年8月28日召开董事会、审计与风险委员会及独立董事专门会议审议通过该议案 [6] - 董事会认为该举措符合股东利益最大化原则 未损害中小股东利益 [7] - 独立董事专门会议认为该行为有利于提高募集资金使用效率且不影响项目建设 [7] 资金监管与风险控制 - 公司已设立募集资金专项账户 并与保荐机构、商业银行签署三方监管协议 [3] - 财务部将建立台账管理 及时跟踪银行产品投向及进展情况 [5] - 公司将通过严格筛选金融机构及产品类型控制投资风险 [5]

募集资金基本情况 - 公司获准公开发行人民币普通股25,666,700股，每股发行价格为26.77元，募集资金总额687,097,559.00元 [1] - 扣除发行费用（含可抵扣增值税进项税额）80,884,420.32元后，募集资金净额为606,213,138.68元 [1] - 资金已全部到位并经容诚会计师事务所审验出具验资报告 [1] 募集资金投资项目 - 激光柔性精密智造控制平台研发及产业化建设项目拟投入募集资金29,591.79万元 [2] - 高精密数字振镜系统项目拟投入募集资金5,000.00万元 [2] - 市场营销及技术支持网点建设项目拟投入募集资金5,000.00万元 [2] - 项目总投资及拟投入募集资金合计均为39,591.79万元 [2] - 因项目建设存在周期，部分募集资金在短期内出现闲置 [2] 现金管理方案 - 使用不超过40,000万元闲置募集资金进行现金管理 [4] - 同时使用不超过40,000万元闲置自有资金进行现金管理 [4] - 使用期限自董事会审议通过之日起12个月内有效 [4] - 资金可循环滚动使用 [4] - 闲置募集资金投资品种为安全性高、流动性好、有保本约定的产品（包括结构性存款、协定存款、定期存款、大额存单等） [3] - 闲置自有资金投资品种为中低风险产品（包括债券投资、货币市场基金、委托理财等） [3] - 交易对手限定为商业银行、信托公司、证券公司等金融机构 [3] 实施与决策机制 - 董事会授权管理层在额度范围内行使决策权并签署法律文件 [4] - 具体实施事宜包括选择理财产品发行主体、确定理财金额及品种等 [4] - 事项已经第四届董事会第十五次会议及审计委员会第十二次会议审议通过 [5] 资金使用效益目标 - 提高募集资金及自有资金使用效率和收益 [2][4] - 在不影响募投项目建设和资金安全的前提下增加公司收益 [2][4] - 实现资金保值增值，维护股东权益 [4]

董事会决议事项 - 第十届董事会第三次会议于2025年8月27日召开 实到董事9名 会议合法有效 [1] - 会议审议通过六项议案及一项H股相关事项 所有议案表决结果均为同意9票 反对0票 弃权0票 [1][2][3] 财务报告与资金管理 - 2025年半年度报告编制符合法律法规 真实准确反映公司实际情况 [1] - 使用剩余超募资金828.28万元及节余募集资金1,113.77万元永久补充流动资金 需提交股东大会审议 [2] - 授权使用不超过5亿元闲置自有资金购买保本型理财产品 期限为2025年8月29日至2026年8月28日 [2] - 2025年半年度计提资产减值准备符合企业会计准则 [3] 公司治理与信息披露 - 审议通过募集资金存放与使用情况专项报告 [3] - 通过"提质增效重回报"行动方案半年度评估报告 [3] - 根据H股规定 2025年半年度不宣派中期股息 [3]

募集资金管理 - 公司拟使用不超过0.80亿元暂时闲置募集资金进行现金管理 [1] - 资金投资方向包括保本型理财产品、结构性存款、大额存单、定期存款、通知存款及收益凭证等低风险高流动性产品 [1] - 使用期限为12个月内有效且额度范围内资金可滚动使用 [1] 资金使用安排 - 该操作不会影响募集资金投资项目进度和公司正常生产经营 [1] - 投资产品需满足安全性高、流动性好、风险低的特性要求 [1] - 议案已通过第五届董事会第二十一次会议审议 [1]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行人民币普通股7,060万股，发行价格为16.51元/股，募集资金总额为116,560.60万元，扣除发行费用9,572.61万元后，实际募集资金净额为106,987.99万元 [2] - 募集资金实际到位时间为2022年8月25日，已由大华会计师事务所审验并出具验资报告 [2] - 公司及全资子公司与保荐人、开户银行签署了《募集资金专户存储三方监管协议》和《四方监管协议》，对募集资金实施专户存储管理 [2] 募集资金使用计划 - 公司首次公开发行股票募集资金投资项目计划使用募集资金投入金额为101,182.57万元 [3] - 项目投资总额与拟用本次募集资金投入金额合计均为101,182.57万元 [3] 现金管理决策与授权 - 公司于2025年8月26日召开第三届董事会第十六次会议和第三届监事会第十六次会议，审议通过使用不超过65,000万元暂时闲置募集资金进行现金管理 [1][7] - 使用期限自董事会审议通过之日起12个月内有效，资金可循环滚动使用 [1][4] - 公司管理层及相关部门被授权根据实际情况办理相关事宜并签署文件 [4] 现金管理操作细节 - 投资产品种类包括结构性存款、通知存款、定期存款、大额存单、收益凭证等安全性高、流动性好的产品 [1][4] - 现金管理将通过募集资金专项账户或产品专用结算账户实施，专用结算账户不存放非募集资金或用作其他用途 [5] - 现金管理收益归公司所有，到期后资金将归还至募集资金专户 [5] 前次现金管理情况 - 公司于2024年8月20日审议通过使用不超过75,000万元暂时闲置募集资金进行现金管理，授权期限于2025年8月19日到期，相关理财产品已赎回 [3] 现金管理的目的与影响 - 现金管理旨在提高募集资金使用效率，不影响募集资金投资项目及使用计划的正常进行 [4][5] - 公司认为该举措能够避免资金空置，保留未来战略灵活性，提升资金实力和整体业绩水平，为公司和股东获取更多回报 [6] 监管与合规性 - 公司监事会认为现金管理符合公司和全体股东的利益，不存在损害中小股东利益的情形，决策程序合法合规 [7] - 保荐人华泰联合证券认为公司已履行必要法律程序，现金管理事项符合相关法律法规和监管要求，无异议 [7][8]