临近双节长假，市场进入震荡整理期，红利资产成为部分资金关注的方向之一。 上交所数据显示，中证红利ETF（515080）已经连续9日获资金净流入，区间累计净流入额超4.3亿元。 在各项数据方面，首先，Wind数据显示，从40日收益差数据看，截至9月19日，中证红利全收益指数相 对万得全A指数40日收益差为-13.00%，依然处于年内低位水平。招商证券指出，从历史数据看，短期 中证红利偏离Wind全A较多，短期或意味着阶段性布局契机，后续红利资产有望迎来修复。 展望后市，东方证券最新观点认为，指数短期震荡调整，中期向上趋势不变，主题方面或可继续关注高 端制造和低位周期红利。该机构认为，宏观层面看，目前正处于PPI持续下行的触底期，从市场预期角 度看，PPI和行业盈利正处在低位回升的节点。在反内卷背景下有政策变化的行业内，或可关注供给出 清且有盈利弹性的公司，重点关注其中红利吸引力提升的公司。 （本文机构观点来自持牌证券机构，不构成任何投资建议，亦不代表平台观点，请投资人独立判断和决 策。） 第三，分红层面，中证红利ETF（515080）刚刚完成上市以来第14次分红，每十份分红0.15元，分红比 例0.95%。从年 ...

| 中加多国制度工程的 | | | | 515080 | | --- | --- | --- | --- | --- | | 186 | | | +0.008 +0.51% | | | SSE CNY | 9:38:09 交易中 | | 通融公口+ | | | 净值走势 | | | 招商中证红利ETF | | | T-1日单位申赎资产 | | | 1574571.53元 | | | 近5日净流入 | | | 单位(万元) | | | | | | 5827 | | | | 3949 | | | | | 1897 | | | 1742 | | | -3173 | | | | | | 9-9 | 9-10 | 9-11 | 9-12 | 9-15 | | 天数 | | 净流天 | 净流额 | 净流率 | | 5 | | 4 | 10242 | 1.41% | | 10 | | 6 | 3317 | 0.45% | | 20 | | 13 | 30507 | 4.31% | 由于"新国九条"与类"四万亿"等政策的重叠推动，上证指数在创新高后并没有危险信号出现，反而可能 在窄幅震荡中向着新一轮新高蓄势。在市场还没有选择 ...

分红情况 - 中证红利ETF将于9月16日进行三季度分红权益登记 每十份分红0.15元 分红比例0.95% [1] - 该ETF采用季度评估分红机制 上市以来累计分红14次 每十份累计分红金额达3.65元 [1] - 过去五年年度分红比例保持稳定：2020年4.53% 2021年4.14% 2022年4.19% 2023年4.78% 2024年4.66% [1] 资金流向 - 近期市场缩量震荡背景下 资金持续回流高股息板块 中证红利ETF连续4日获净流入 累计吸金1.34亿元 [1] - 中证红利全收益指数相对万得全A指数40日收益差为-12.25% 处于年内低位水平 [1] 配置价值 - 保险公司持有股票与基金规模占比在12%-13%区间波动 仍有较大上升空间 预计每年至少为A股新增几千亿长期资金 [2] - 波动率较低且分红较高的红利资产有望迎来更多增量资金流入 [2] - 市场降准降息预期增强 无风险利率或持续下行 进一步加持红利资产投资价值 [2]

日前，备受瞩目的中证红利ETF(515080)今年三季度分红正在进行时。公告显示，该ETF本次每10份基 金份额派发现金红利0.15元，权益登记日为9月16日，除息日为9月17日，现金红利将于9月22日发放。 意味着，今日收市前买入或持有均可获得分红款。 | 收益分配基准日 | 2025-09-02 | | --- | --- | | 分红方案进度 | 实施 | | 单位分红(元) | 0.0150 | | 墓准日单位净值(元) | 1.5822 | | 分红比例(%) | 0.95 | | 权益登记日 | 2025-09-16 | | 除自日 | 2025-09-17 | | 除息日(场外) | - | | 派息日 | 2025-09-22 | | 派息日(场外) | - | | 基准份额(份) | - | | 分红实施公告日 | 2025-09-12 | | 分红公告原文 | 10 | | 期末可供分配利润(元) | 2.409.914.315.26 | 分析指出，在无风险利率持续下行的环境中，红利资产的吸引力进一步凸显。中证红利ETF（515080） 以极低的费率、定期分红的设计，为投资者提供了持续收息 ...

| 中证红利ETF (515080) 第14次分红 | | | --- | --- | | 收益分配基准日 | 2025-09-02 | | 单位分红(元) | 0.0150 | | 基准日单位净值(元) | 1.5822 | | 分红比例(%) | 0.9480 | | 权益登记日 | 2025-09-16 | | 除息日 | 2025-09-17 | | 派息日 | 2025-09-22 | | 分红实施公告日 | 2025-09-12 | 9月12日，招商基金旗下中证红利ETF（515080）发布今年第三次分红公告，本次分红比例为0.95%，权 益登记日为9月16日（下周二）。据了解，该ETF目前采取季度评估分红的节奏。 数据来自：基金分红公告 作为A股分红标杆ETF，中证红利ETF（515080）自成立以来已经连续分红14次，每十份累计分红金额 为3.65元。按照年度分红比例看，2020-2024年分红比例分别为4.53％、4.14%、4.19%、4.78%、 4.66%。 往后看，长期视角下利率仍将缓速下行，短期视角下利率或进入平台期。截至9月11日，根据中证指数 公司数据，中证红利指数最新股息率4 ...

证券之星消息，8月20日，中证红利ETF（515080）融资买入1491.03万元，融资偿还1050.86万元，融资 净买入440.17万元，融资余额7027.83万元，近3个交易日已连续净买入累计1450.31万元，近20个交易日 中有12个交易日出现融资净买入。 | 交易日 | 融资净买入(元) | | 融资余额(元) | 占流通市值比 | | --- | --- | --- | --- | --- | | 2025-08-20 | | 440.17万 | 7027.83万 | | | 2025-08-19 | | 434.71万 | 6587.66万 | | | 2025-08-18 | | 575.43万 | 6152.94万 | | | 2025-08-15 | | -101.51万 | 5577.51万 | | | 2025-08-14 | | 156.72万 | 5679.03万 | | 小知识 融资融券：融资就是证券公司借钱给投资者买股票，到期将本金和利息一同还了就行，融券可以理解成 是投资者借股票来卖的意思，到期把股票还回来并支付利息。一般来说，投资者会出于看好股价而融资 买入股票，看空股价 ...

资金流向与产品表现 - 中证红利ETF(515080)获连续6日增仓 中证红利质量ETF(159209)获连续8日增仓 [1] - 资金持续增仓核心逻辑在于市场持续走高 部分获利了结资金提前埋伏避险板块 [1] - 利率环境走低增强高股息策略配置价值 机构与个人投资者积极布局追求确定性收益 [1] 指数策略特征 - 中证红利指数聚焦金融及周期板块高股息企业 利率下行期具备配置价值 [1] - 中证红利质量指数引入ROE与盈利稳定性因子 侧重消费和制造业 形成股息加成长双轮驱动模式 [1] - 中证红利质量指数长期超额收益显著 但需承担更高估值溢价 [1] 资产配置方案 - 专业人士建议以60%中证红利ETF作核心持仓 搭配30%中证红利质量ETF进行战术配置 [1] - 保留10%避险仓位应对市场极端波动 [1] - 产品采用低费率与定期评估分红模式 满足投资者现金流需求并提升持有体验 [1]

| 序号 代码 | 名称 | 两日图 | 涨跌幅 ▼ | | 5日涨跌幅 10日涨跌幅 20日涨跌幅 60日涨跌幅 | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 1 | 515080 中证红利ETF | 100 | 0.70% | -0.44% | -1.80% | 1.02% | 5.52% | | 2 | 520550 港股红利低波ETF | 3 | 0.66% | -1.62% | -0.74% | 2.79% | 13.90% | | 3 | 159209 中证红利质量ETF | | 0.57% | 0.48% | -0.19% | 3.44% | 6.78% | 市场分析认为，三大ETF各具特色：中证红利ETF主打银行、煤炭等低估值高股息板块，5%股息率凸显 防御价值；中证红利质量ETF通过ROE等质量因子精选消费、医药优质企业，兼顾分红与成长；港股红 利低波ETF则以6%的高股息率吸引资金，金融地产权重超60%，低波动特性显著。 8月5日午后交易时段，三大红利策略ETF表现亮眼。截至13时31分，中证红利ETF(515080)上 ...

政策调整 - 8月8日起新发国债、地方债、金融债利息收入恢复征收增值税 [1] - 此前已发行三类债券（含续发）继续免征增值税直至到期 [1] 债券市场影响 - 国债、地方债、金融债三类老债需求上升 [1] - 政策可能带动债市利率继续下行 [1] - 利率仍处下行通道 [1] 高股息资产配置价值 - 高股息红利资产优势突出 [1] - 中证红利ETF标的指数最新股息率4.88% [1] - 十年期国债到期收益率1.71% [1] - 中证红利全收益指数相对万得全A指数40日收益差为-4.21% [1] 银行板块机会 - 银行板块配置机会值得重视 [1] - 银行整体仓位提升但欠配幅度仍较大 [1] - 中长期资金入市及公募基金改革推动增量资金 [1] 高股息行业表现 - 白色家电、银行、港口板块当前股息率较高 [1] - 部分稳健型高股息品种股息率已具备性价比 [1] - 市场风险偏好修复短期制约高股息资产相对收益 [1]

近期两日AH市场巨幅调整，风格切换迹象鲜明，数据显示，7月31日，中证红利ETF(515080)、中证红 利质量ETF(159209)、港股红利低波ETF(520550)合计净流入1.6亿，再度成为避险资金港湾。 分析指出，当前当前A股处于中长期慢牛阶段，指数在3600突破后本身有整固需求，调整也无需过于担 忧，热点轮动处于合理水平。而从长期投资角度，投资者可以中证红利ETF(515080)为底仓，中证红利 质量ETF(159209)、港股红利低波ETF(520550)按比例配制，构建跨AH市场的红利策略组合，兼具进攻 性与防御性，同时分散市场风险。同时通过产品低费率与月度分红的设计，进一步提升长期持有的投资 体验。 | Advisi EATER | 场内代码 | 甲日行 DR. 1/ 1 | | --- | --- | --- | | 港股红利低波ETF | 520550 | 0.2 | | 中证红利EF | 515080 | 1.3 | | 中证红利质量EIF | 159209 | 0.1 | | | 合计 | 1.6 | 风险提示：文中提及的指数成份股仅作展示，个股描述不作为任何形式的投资建议。任何在本 ...