公司人事变动 - 中炬高新董事会同意聘任屈帅为公司证券事务代表 [1]

会议信息 - 中炬高新第十一届董事会第三次会议于2025年8月27日召开，8位董事均出席[1] - 董事会定于2025年9月15日召开2025年第三次临时股东会[11] 议案情况 - 《公司2025年半年度报告正文及摘要》等十项议案8票赞成通过[1][2][3][5][6][7][8][9][10][11] - 《关于减少公司注册资本》等三项议案需提交股东会审议[8][9][10][12]

股权激励授予 - 2024年6月21日完成股权激励计划限制性股票授予登记，实际授予1223.4422万股，激励对象255人[6] 股权激励相关审议 - 2024年3月29日，董事会和监事会审议通过激励计划相关草案及办法[4] - 2024年4月23日，股东大会审议通过激励计划相关议案[5] - 2024年6月4日，董事会和监事会审议通过调整授予价格、对象及数量等议案[5] 限制性股票回购注销 - 拟回购注销7人481,978股2024年限制性股票[2] - 2025年4月11日因13人离职及业绩考核未达标，决议回购注销4,231,166股，6月12日完成[7] - 2人主动离职，所持38,698股按授予价和回购时股价孰低值回购注销[9] - 2人与公司协商解除合同，所持85,146股按授予价格回购注销[10] - 3人退休，所持358,134股按授予价加同期存款基准利率利息回购注销[11] 股本及股份变动 - 回购后总股本由778,991,206股变为778,509,228股[2][12] - 有限售股份变动前数量为8,003,256股，拟注销481,978股，变动后为7,521,278股[12] - 无限售股份变动前数量为770,987,950股，拟注销0股，变动后为770,987,950股[12] 回购注销议案审议 - 2025年8月27日薪酬与考核委员会会议以5票赞成通过回购注销议案[13] - 2025年8月27日第十一届董事会第三次会议以8票赞成通过回购注销议案[14]

财务表现 - 2025年上半年公司实现营业收入21.32亿元 同比下降18.58% [1] - 归属净利润2.57亿元 同比下降26.56% [1] 收入变动原因 - 营业收入下降主要受调味品收入减少影响 [1] - 调味品板块收入减少因公司主动优化供货策略并实施经销商去库存措施 [1] - 去库存措施针对销量领先经销商 旨在重塑市场价格体系并重振经销商信心 [1] 渠道建设 - 传统渠道通过渠道下沉战略持续拓展经销商 2025年上半年净增经销商245个 [1] - 经销商总数达到2799个 [1] - 新兴渠道中线上业务核心品类增速超60% [1] - 其他线上品类亦实现较大增长 [1] - 打造十余款线上专供产品 [1] - 充分利用各类平台工具开展精准营销助推销售及用户增长 [1]

公司融资决策 - 公司终止2021年度非公开发行A股股票事项 [1] - 该决议于2025年8月27日经第十一届董事会第三次会议审议通过 [1] - 终止事项涉及2021年非公开发行A股股票计划 [1]

公司人事任命 - 董事会聘任余向阳担任公司总经理 [1] - 董事会聘任林颖担任常务副总经理及财务负责人 [1] - 董事会聘任陈代坚担任副总经理 余曼妮担任董事会秘书 [1] - 董事会审计委员会通过林颖财务负责人任命议案 [1] - 董事会聘任屈帅担任证券事务代表 协助董事会秘书工作 [1]

回购注销原因 - 公司因7名激励对象离职或退休不再符合激励条件而回购注销限制性股票，包括2人主动离职、2人协商解除劳动合同、3人退休 [1][2] - 主动离职人员所持38,698股按授予价格与回购时市价孰低值回购 [7] - 协商解除劳动合同人员所持85,146股按授予价格回购 [8] - 退休人员所持358,134股按授予价格加同期存款利息回购 [9][10] 回购注销数量及类型 - 本次回购注销限制性股票总量为481,978股，均为股权激励限制性股票 [1][2] - 回购后公司总股本由778,991,206股减少至778,509,228股，缩减481,978股 [1][10] - 有限售股份由8,003,256股减少至7,521,278股，无限售股份维持770,987,950股不变 [10] 审批程序履行情况 - 薪酬与考核委员会全票通过回购注销议案 [10] - 董事会全票通过回购注销议案，无需提交股东大会审议 [2][11] - 本次回购依据公司《2024年限制性股票激励计划》及《上市公司股权激励管理办法》相关规定执行 [2][7][8][9] 股权激励计划历史实施 - 2024年限制性股票激励计划实际授予1,223.442万股，激励对象255人 [6] - 2024年6月完成股票授予登记工作 [6] - 2025年4月因13人离职及首个解锁期业绩未达标，曾回购注销部分股票 [6]

公司核心业务与行业定位 - 公司核心业务为调味品生产销售，2025年上半年调味品板块销售收入达20.98亿元，占整体业务主导地位[3][5] - 公司调味品业务涵盖酱油、鸡精鸡粉、食用油等10余个品类，其中酱油销售额占比65.12%，鸡精鸡粉占比12.82%，食用油占比5.46%，其他调味品占比16.60%[5] - 公司拥有中山和阳西两大生产基地，整体年产销量超70万吨，多品类发展格局逐步形成[5] 财务表现与经营数据 - 2025年上半年营业收入21.32亿元，同比下降18.58%，主要因调味品收入下降及主动优化供货策略实施去库存[14] - 归属于上市公司股东的净利润2.57亿元，同比下降26.56%，基本每股收益0.33元/股，同比下降26.17%[2] - 经营活动产生的现金流量净额2.70亿元，同比下降54.36%，主要受收入下降影响[14] - 货币资金8.31亿元，较上年末增长19.93%，交易性金融资产5.43亿元，增长304.68%，主要因购买银行理财产品[15] 行业发展趋势与竞争环境 - 调味品行业朝健康、高端和国际化方向发展，有机、低盐等创新产品比例攀升，传统酿造工艺与现代生物技术结合紧密[4] - 行业面临产品同质化竞争加剧，新进入者及外资品牌可能进一步压缩利润空间，公司需持续进行产品创新和品牌建设以实现差异化[17] - 粤港澳大湾区政策支持力度加大，公司房地产项目位于岐江新城核心区域，未来土地价值提升潜力显著[5] 产品创新与品牌建设 - 公司主打厨邦品牌，2025年品牌价值达292.89亿元，连续6年入选"中国500最具价值品牌"，主打中高端市场[9] - 上半年签约谢霆锋为品牌代言人，通过央视广告、社交媒体等多平台共振策略提升品牌形象[8] - 推出厨邦减盐30%特级生抽、沃集鲜有机酿造料酒等健康产品，并针对餐饮定制开发厨邦丸滑生抽等新品[12] 渠道拓展与营销网络 - 经销商数量达2,799个，净增245个，区县开发率86%，地级市开发率97.9%，实施"一户一策"客户分级管理模式[13] - 线上业务核心品类增速超60%，打造十余款线上专供产品，积极适应即时零售快速增长趋势[13] - 海外业务通过本地化营销和团队建设提升品牌知名度，为海外拓展提供保障[9] 研发与技术实力 - 公司拥有省级企业技术中心、工程研究开发中心及国家认可委认定实验室，累计承担国家级、省级科技计划项目40余项[11] - 截至报告期末拥有国家授权有效专利232项，在有机、减盐、高温瞬时灭菌等技术领域深入研究与应用[11] - 研发团队由高级工程师、中级工程师等组成，强化与采购、生产、营销等部门联动确保效益最大化[11] 重大项目建设与投资 - 阳西生产基地累计投资15.59亿元，中山厂区技改扩产项目累计投资6.79亿元，孵化集聚区项目累计投资1.56亿元[16] - 报告期内终止2021年非公开发行A股股票事项，原计划募集资金不超过79.3亿元[21] 公司治理与股权激励 - 董事会完成换届选举，黎汝雄当选董事长，余健华任副董事长[17][18] - 2024年限制性股票激励计划因部分激励对象离职及业绩考核未达标，回购注销423.12万股[19][22] - 公司于2025年7月实施2024年度现金分红3.25亿元，占2024年度归属母公司净利润的36.44%[17]

公司基本情况 - 公司股票简称中炬高新，代码600872，在上海证券交易所上市，变更前简称为中山火炬 [1] - 公司董事会秘书为郭毅航，证券事务代表为屈帅，联系电话0760-88297233，电子信箱zqb@jonjee.com，办公地址位于广东省中山市火炬开发区厨邦路1号广东美味鲜调味食品有限公司综合楼 [1] - 报告期末股东总数为67,956户，无表决权恢复的优先股股东 [1] 财务表现 - 报告期末总资产8,265,018,643.00元，较上年度末增长0.34% [1] - 报告期营业收入2,131,949,236.06元，比上年同期下降18.58% [1] - 报告期利润总额316,715,877.29元，比上年同期下降27.04% [1] - 报告期归属于上市公司股东的净利润262,927,196.27元，比上年同期下降22.53% [1] 股东结构 - 前三大股东分别为中山火炬集团有限公司持股11.08%（86,344,162股）、香港中央结算有限公司持股6.02%（46,860,143股）、中山润田投资有限公司持股4.40%（34,260,000股） [2] - 中山润田投资有限公司持有股份全部质押，数量为34,260,000股 [2] - 中山火炬集团有限公司与中山火炬公有资产经营集团有限公司、上海鼎晖隽禺投资合伙企业、嘉兴鼎晖桉邺股权投资合伙企业为一致行动人 [2] 重要事项 - 报告期内公司经营情况无重大变化，未发生对公司经营有重大影响及预计未来有重大影响的事项 [2]

董事会决议事项 - 第十一届董事会第三次会议于2025年8月27日召开 全体8名董事出席并参与表决 会议程序符合法规要求 [1] - 会议审议通过十项议案 所有议案均获8票赞成 无反对或弃权票 [1][2][3][4] 定期报告与治理结构 - 2025年半年度报告及摘要获董事会批准 审计委员会已审议通过 [1] - 解散董事会执行委员会 相关公告同日披露 [2] - 修订核心管理人员薪酬与绩效考核管理制度 薪酬与考核委员会审议通过 需提交股东会审议 [3][4] 资本运作与股权管理 - 终止2021年非公开发行A股股票事项 独立董事专门会议审议通过 [2] - 回购注销2024年部分限制性股票 薪酬与考核委员会审议通过 [2][3] - 减少注册资本并同步修订公司章程 两项议案需提交股东会审议 [3] 人事任命与会议安排 - 聘任新任高级管理人员及证券事务代表 审计委员会与提名委员会分别审议相关议案 [2] - 定于2025年9月15日召开第三次临时股东会 审议注册资本减少、章程修订及薪酬制度修订议案 [3][4]