赵建平投资组合表现 - 二季度末现身10家A股公司前十大股东名单 其中3家为新进重仓 7家为持续重仓[3] - 合计持仓市值8.61亿元 若未调仓则最新市值升至13.35亿元 实现浮盈4.74亿元[5] - 东芯股份单只个股贡献浮盈3.51亿元 持股513万股占流通股比例1.16%[4][5] 重仓股市场表现 - 东芯股份7月29日以来涨幅翻倍 4月8日以来阶段涨幅超3倍[4] - 利扬芯片4月8日以来股价翻倍 纵横股份 盟科药业-U 英诺激光 高华科技同期涨幅均超50%[4] - 上证指数4月8日以来区间涨幅超20%[4] 创新药领域投资 - 盟科药业-U持仓1600万股 占流通股比例4.37% 2024年二季度至2025年一季度持续加仓[6][7] - 赵吉连续5个报告期增持盟科药业-U 最新持股1630万股占流通股比例4.45%[8] - 世界肺癌大会将展示康方生物AK112 百济神州tarlatamab 百利天恒BL-B01D1等创新药成果[9] 机构增持动态 - 贝莱德增持三生制药4760.475万股 持股比例达5.1%[9] - 信达生物持股比例从4.98%提升至5.18% 超过举牌线[9] - GIC以6.35亿港元买入基石药业8040万股 成为持股5.49%的主要股东[9] 科技股布局 - 增持利扬芯片70万股至460万股 占流通股比例2.27%[4][11] - 增持纵横股份10万股至330万股 占流通股比例3.77%[4][11] - 科技板块受政策推动 工信部要求加力推进电子信息制造业设备更新和重大项目建设[12] 行业政策支持 - 工信部推动产业高端化 智能化 绿色化发展 重点布局先进计算 新型显示 服务器等领域[12] - 加强CPU 高性能人工智能服务器攻关 开展人工智能芯片与大模型适应性测试[12] - 适度超前部署新型基础设施建设 提升基础设施运营管理水平[12]

科创板资金流向概况 - 沪深两市全天主力资金净流入445.30亿元，科创板主力资金净流入12.95亿元 [1] - 科创板275只个股获主力资金净流入，311只个股主力资金净流出 [1] - 科创板562只个股上涨，其中7只涨停，23只下跌 [1] 主力资金净流入个股 - 澜起科技主力资金净流入4.30亿元，居首位，涨幅5.41% [1][2] - 博瑞医药主力资金净流入3.06亿元，涨幅9.50% [1][2] - 天岳先进主力资金净流入2.18亿元，涨幅20.00% [1][2] - 8只科创板个股主力资金净流入超亿元 [1] 主力资金净流出个股 - 东芯股份主力资金净流出3.11亿元，跌幅0.04% [1][16] - 赛诺医疗主力资金净流出2.19亿元，跌幅7.25% [1][16] - 海光信息主力资金净流出1.29亿元，涨幅3.53% [1][16] 连续资金流向个股 - 寒武纪连续13个交易日主力资金净流入 [2] - 天能股份、聚和材料均连续6个交易日主力资金净流入 [2] - 华特气体连续15个交易日主力资金净流出 [2] - 清越科技、杭州柯林均连续11个交易日主力资金净流出 [2] 个股涨跌及换手率表现 - 誉辰智能、厦钨新能等7只个股涨停 [1] - 杭可科技涨幅19.99%，换手率7.95% [3] - 杰华特涨幅12.29%，换手率15.13% [2] - 利元亨涨幅20.00%，换手率15.95% [2]

公司股价表现 - 东芯股份股价从7月25日37.35元/股飙升至9月3日119.38元/股 涨幅超200% [1] - 9月4日股价略微回调至99.04元/股 [1] 公司财务状况 - 2023年亏损3.06亿元 2024年上半年亏损1.11亿元 [1][2] - 连续两年亏损 2024年全年亏损1.67亿元 [2] 战略投资布局 - 2024年8月对砺算科技投资2亿元 今年8月追加投资2.11亿元 [2] - 通过投资国产GPU企业砺算科技实现股价逆袭 [2] 被投企业技术突破 - 砺算科技发布首款6nm GPU芯片"7G100"系列及LX系列显卡产品 [2] - 芯片从指令集到计算核心全自主设计 性能达到国际主流水平 [2] - 产品直接对标英伟达和AMD技术 具备国内领先水平 [2] 行业背景 - 半导体行业受全球经济环境和行业周期影响 [2] - 砺算科技成立仅三年 主营图形渲染芯片研发 目前尚未盈利 [2]

市场整体表现 - 沪指9月5日上涨1.24% [1] - 申万行业分类中30个行业上涨 涨幅居前为电力设备7.19%和通信5.49% [1] - 银行行业下跌0.99%表现最弱 [1] 资金流向概况 - 两市主力资金全天净流入445.30亿元 [1] - 20个行业主力资金净流入 11个行业净流出 [1] - 电力设备行业净流入210.17亿元居首 电子行业净流入107.78亿元次之 [1] - 商贸零售行业净流出15.95亿元最多 银行行业净流出15.53亿元次之 [1] 电子行业整体表现 - 行业单日涨幅4.35% [2] - 主力资金净流入107.78亿元 [2] - 行业467只个股中460只上涨 17只涨停 仅4只下跌 [2] - 252只个股获资金净流入 34只净流入超亿元 [2] 电子行业资金流入个股 - 胜宏科技净流入13.56亿元 涨幅20% 换手率10.2% [2] - 立讯精密净流入9.07亿元 涨幅6.33% 换手率3.15% [2] - 方正科技净流入8.82亿元 涨幅10.05% 换手率14.03% [2] - 工业富联净流入7.46亿元 东山精密净流入7.06亿元 兆易创新净流入6.18亿元 [2] - 澜起科技净流入4.30亿元 沪电股份净流入3.97亿元 [2] 电子行业资金流出个股 - 胜利精密净流出5.33亿元 涨幅1.31% 换手率23.28% [4] - 东芯股份净流出3.11亿元 微跌0.04% 换手率7.67% [4] - 通富微电净流出1.67亿元 涨幅1.23% 换手率11.30% [4] - 海光信息净流出1.29亿元 北方华创净流出1.06亿元 [4] - 5只个股净流出超亿元 [2]

科创板牛散投资表现 - 何明坤持有上纬新材214.92万股，较一季度加仓10.29万股，持股市值约1.8亿元，初始成本不到2000万元，浮盈约1.6亿元 [2] - 赵建平持有东芯股份513万股，若未减持浮盈至少4.2亿元 [2] - 章建平持有寒武纪608.63万股，若持股至今浮盈约42亿元，寒武纪自去年10月以来股价大涨385.89% [2] 个股投资案例细节 - 何明坤2022年四季度首次进入上纬新材前十大流通股东，持有93.21万股，2023年末持股101.3万股，期间多次加仓至超200万股 [3] - 上纬新材股价从7月9日起连续10个涨停，8月5日最高涨至110.48元，阶段涨幅达13.2倍 [3] - 推测何明坤至少减持超过150万股，因8月28日前十大股东名单中其身影消失且持股比例可能低于0.15% [4] 投资策略与市场表现 - 何明坤投资上纬新材经历长期波动，2023年股价仅涨6%，2024年累计下跌20%，最低跌至4.11元 [5] - 何明坤2022年四季度建仓成本约800多万元，2024年四季度加仓成本不到900万元，总成本不到1800万元 [6] - 何明坤二季度新进帝奥微203万股，为第八大流通股东，但该股涨幅落后于半导体板块整体表现 [6] 牛散持仓变动与行业分布 - 章建平去年四季度建仓寒武纪533.88万股，期末参考市值35.13亿元，今年一季度加仓74.75万股 [7] - 寒武纪三季度股价累计上涨133.58%，8月28日最高达1595.88元 [7] - 章建平二季度新进7只股票，包括浙江荣泰、嵘泰股份等，行业覆盖汽车零部件、软件服务等 [8] 其他牛散投资动向 - 赵建平与赵吉合计持有东芯股份813万股，持股比例近2%，若未减持浮盈超4.2亿元 [9] - 赵建平二季度出现在其他12只个股十大流通股东之列，新进5只股票并对4只股票加仓 [10] - 牛散投资共性包括聚焦芯片半导体产业、多只产业链企业配置、广撒网策略以提高中标概率 [11]

股价表现及交易数据 - 9月4日收盘价99.04元，单日下跌17.04%，振幅达22.32% [2] - 全天换手率10.55%，成交额50.19亿元 [2] - 因日收盘价跌幅达15%登上龙虎榜 [2] 资金流向分析 - 主力资金单日净流出8.33亿元 [3] - 龙虎榜前五大营业部合计成交4.53亿元，净卖出4597.45万元（买入2.04亿元，卖出2.50亿元） [2] 龙虎榜交易明细 - 买入首位为东方财富证券拉萨东环路第一营业部，买入4270.15万元 [2] - 卖出首位为招商证券深圳福民路营业部，卖出7962.36万元 [2] - 东方财富证券旗下营业部同时出现在买卖双方前五席位中 [2][3] 历史龙虎榜表现 - 近半年累计上榜9次 [3] - 上榜后次日股价平均涨幅3.09% [3] - 上榜后5日平均涨幅13.75% [3]

市场整体表现 - 主要指数全线大跌 沪指跌1.25% 深成指跌2.83% 创业板指跌4.25% 科创50跌6% 但微盘股指数逆势上涨0.49% [4] - 整体涨跌分布相对均衡 近3000股下跌 2200股上涨 两市成交量达2.55万亿元 [5] - 银行板块逆势走强 农业银行大涨超5%支撑指数 [3] 科技板块 - 科技股全线重挫 CPO板块暴跌8.84% 光通信跌5.68% 大基金概念跌5.59% AI算力芯片跌5.36% [7] - 细分领域龙头大幅下跌 新易盛跌15.58% 联特科技跌15.52% 寒武纪跌14.45% 海光信息跌11.13% [7][8] - 半导体相关概念集体下跌 中芯国际概念股跌5.07% 内存板块跌6.4% 华虹公司跌10.96% [7] - 科技股大跌导致科创50指数跌6% 创业板指跌4.25% 创近期最大单日跌幅 [4][8] 消费板块 - 消费类板块逆势走强 零售板块涨2.67% 乳业板块涨3.44% 食品板块涨1.33% [16] - 零售个股表现强势 欧亚集团 汇嘉时代 友好集团 步步高 国芳集团 国光连锁等多股涨停 [3][15] - 食品饮料板块活跃 安记食品 惠发食品涨停 欢乐家20CM涨停 品渥食品 骑士乳业等大涨 [15] - 旅游 养殖 宠物经济等消费细分领域均出现反弹 [3][16] 细分题材表现 - 固态电池早盘强势 力佳科技 天宏锂电30CM涨停 天际股份 金龙羽涨停 但午后回落 [25][26][27] - 北交所个股宏裕包材因固态电池概念获4连板 本周累计涨幅达185% [29][30] - 华为发布会展示麒麟处理器 推动深圳华强 力源信息尾盘拉升 [21] - 低价股局部走强 美邦服饰 首开股份2连板 但利欧股份跌停 [3]

半导体板块整体表现 - 9月4日半导体板块较上一交易日下跌7.28% [1] - 当日上证指数下跌1.25%至3765.88点，深证成指下跌2.83%至12118.7点 [1] - 板块内领跌个股为东芯股份（下跌17.04%）、炬光科技（下跌15.20%）和寒武纪（下跌14.45%） [2] 个股价格与成交表现 - 东芯股份收盘价99.04元，成交量46.65万手，成交额50.19亿元 [2] - 寒武纪收盘价1202.00元，成交量22.17万手，成交额280.13亿元 [2] - 海光信息收盘价173.28元，成交量67.09万手，成交额120.44亿元 [2] - 华亚智能逆势上涨0.79%至49.70元，成交额1.82亿元 [1] 资金流向分析 - 半导体板块主力资金净流出170.03亿元 [2] - 游资资金净流入46.72亿元，散户资金净流入123.31亿元 [2] - 寒武纪主力净流入1.66亿元（占比0.59%），但游资净流出1.63亿元 [3] - 纳芯微主力净流入6409.51万元（占比11.80%），散户净流出5364.67万元 [3] - 杰华特主力净流入2078.58万元（占比1.23%），游资净流入440.73万元 [3]

市场整体表现 - 三大股指集体收跌 上证指数报收3765.88点跌1.25% 深成指报收12118.7点跌2.83% 创业板指报收2776.25点跌4.25% 科创50指数跌超6% [1] - 沪深两市全天成交额2.54万亿元 全市场近3000只个股下跌 超2200只个股上涨 [1] - 北证50指数报收1538.98点跌0.80% [2] 行业板块表现 - 零售板块涨幅2.89% 主力资金净流入18.56亿元 汇嘉时代、国芳集团、百大集团、国光连锁等多股涨停 [5] - 银行板块尾盘活跃 农业银行涨超5%再创历史新高 邮储银行涨近3% 中信银行、工商银行、中国银行跟涨 [6] - 半导体板块跌5.38% 主力资金净流出146.41亿元 华虹公司跌超10% [4][5][6] - CPO概念跌5.74% 主力资金净流出145.31亿元 新易盛跌15%成交额近350亿元 中际旭创跌超13%成交额达367亿元 [4][5][6] - 通信设备板块跌4.10% 主力资金净流出96.06亿元 [5] 资金流向 - 主力资金全天净流入电力设备、商贸零售、轻工制造等板块 [7] - 主力资金净流出电子、通信、计算机等板块 [7] - 农业银行获主力资金净流入14.7亿元 太平洋净流入14.39亿元 中国船舶净流入9.47亿元 [7] - 岩山科技遭主力资金抛售38.12亿元 中际旭创净流出34.02亿元 新易盛净流出30.93亿元 [7] 机构观点 - 权重股跌幅较大 短期市场震荡调整 资金存在高低切换 预计指数在3600-3900点区间宽幅震荡 [8] - 沪指3731点附近有支撑 最低到3674点附近将出现反弹 [8] - 三大指数调整情绪回归理性 宏观经济复苏动能与政策托底提供基本面支撑 市场进入震荡慢牛概率加大 [8]

牛散章建平投资表现 - 持有寒武纪608.63万股，期末参考市值36.61亿元，为第七大股东 [3] - 去年四季度建仓寒武纪533.88万股，期末市值35.13亿元，期间股价大涨127.56% [4] - 今年一季度加仓寒武纪74.75万股，期间股价下跌5.32% [4] - 三季度寒武纪股价累计上涨133.58%，8月28日最高达1595.88元/股 [4] - 若以去年四季度最高成本700元/股计算，持有533.88万股浮盈37.64亿元 [5] - 一季度加仓部分以最高成本818.87元/股计算，浮盈约4.38亿元 [5] - 合计持有寒武纪浮盈至少42亿元 [2][5] - 二季度新进7只个股：浙江荣泰、嵘泰股份、慧博云通、龙溪股份、宁波华翔、汉威科技、长阳科技 [5] - 慧博云通二季度涨幅66.63%，4月1日至今累计上涨147.35%，持有387.45万股 [5] - 浙江荣泰4月1日至今累计上涨129.62%，持有1091.26万股 [6] - 其他新进个股涨幅区间41%~126% [6] - 减仓中坚科技273.97万股，持股降至202.65万股，期末市值1.53亿元 [6] 牛散赵建平投资表现 - 二季度建仓东芯股份513万股，其女赵吉买入300万股，合计持股813万股 [7] - 东芯股份7月1日至9月3日累计大涨289.37%，4月1日至今累计上涨283.12% [7] - 9月3日创历史新高136元/股，收盘119.38元/股 [7] - 以二季度最高成本36.97元/股计算，赵建平浮盈至少4.2亿元 [7] - 二季度出现在其他12只个股十大流通股东之列 [8] - 新进5只个股：中科通达、五芳斋、曼克斯、健润科技、联通人力 [8] - 加仓4只个股：航天软件、利扬芯片、高华科技、纵横股份 [8] - 减持2只个股：格灵深瞳、盟科药业-U [8] - 英诺激光持股维持不变 [8] 牛散何明坤投资表现 - 持有上纬新材214.92万股，二季度加仓10.29万股 [9] - 2022年四季度首次建仓，2024年一季度加仓1.94万股，2024年四季度加仓101.42万股 [9] - 上纬新材今年以来累计上涨1141.14%，7月复牌后连续11个涨停 [9] - 最高冲至110.48元/股，9月3日收报82.66元/股 [9] - 以2022年四季度最高成本10.07元/股计算，浮盈约1.6亿元 [9] 市场整体表现 - A股大涨使牛散群体进入丰收季节，最少浮盈过亿，最多浮盈数十亿 [2] - 寒武纪自去年10月以来股价大涨385.89% [2] - 上纬新材成为今年"十倍股" [2][9]