行情速递 - 主板领涨个股包括信雅达(+10.03%)、德生科技(+10.02%)、京北方(+10.01%)、奥士康(+9.99%)、金安国纪(+9.99%) [1] - 创业板领涨个股包括隆扬电子(+20.00%)、南凌科技(+19.98%)、长亮科技(+13.31%) [1] - 科创板领涨个股包括拓荆科技(+5.78%)、金橙子(+5.51%)、思特威-W(+5.36%) [1] - 活跃子行业包括SW游戏Ⅲ(+2.80%)、SW印制电路板(+2.03%) [1] 国内新闻 - 厦门士兰微8英寸碳化硅功率器件芯片制造生产线项目（一期）首台设备提前搬入，总投资120亿元，建成后将形成年产72万片8英寸碳化硅功率器件芯片的生产能力 [1] - 路维光电高世代高精度光掩膜项目奠基，计划总投资20亿元建设高端光掩膜版产线，重点研发生产G8.6及以下AMOLED/LTPO/LTPS用高精度光掩膜版 [1] - 中国移动浙江公司发布2025年FTTR产品班车式采购结果，采购包1需求数量21万台，采购包2需求数量78.75万台，华为和中兴通讯包揽全部需求 [1] - 南亚科技6月营收达40.74亿新台币，较上月增长22.2%，年增21.1%，创三年单月新高 [1] 公司公告 - 木林森下属子公司拟以约2.56亿元人民币购买普瑞光电18.7722%股权，交易完成后普瑞光电不纳入公司合并报表范围 [3] - 中国电子及其一致行动人通过认购中国软件向特定对象发行的股票增持股份，权益变动完成后中国电子持有中国软件13.00%股份 [3] - 新益昌2024年年度利润分配方案为每10股派发现金红利2.00元（含税） [3] - 神州泰岳2024年度权益分派方案为向全体股东每10股派发现金红利1元（含税） [3] 海外新闻 - 韩美半导体开始生产最新芯片封装设备TC Bonder 4，专为制造第六代高带宽存储器（HBM4）设计，计划2025年下半年批量供应 [3] - 欧洲RISC-V处理器IP供应商Codasip正式宣布启动加速出售程序，其核心优势在于基于RISC-V指令集的处理器内核设计工具链 [3] - 2025Q1全球智能手表出货量同比下降2%，连续第五个季度同比下滑，印度市场放缓和苹果智能手表出货量下滑是主要下行因素 [3] - 宝马自动充电机器人已过"试用期"，未来将结合市场状态投入使用，可实现AI视觉识别充电口位置并自动完成充电操作 [3]

社服行业近期观点汇报 - 会议时间定于7月7日19:00 主讲人为社服分析师王湛 [1] - 参会密码为367194 [1] 咖啡行业深度报告解读 - 会议时间定于7月9日15:00 主讲人为食饮首席分析师郭梦婕和食饮分析师林叙希 [1] - 参会密码为860718 [1][4] 科伦博泰深度报告 - 会议时间定于7月9日15:00 主讲人为医药首席分析师谭紫媚和医药分析师郭广洋 [1] - 参会密码为829286 [1][10] 医药行业观点更新&来凯医药深度汇报 - 会议时间定于7月9日15:00 主讲人为医药首席分析师周豫 [1] - 参会密码为283004 [1][15] 游戏板块近期观点汇报 - 会议时间定于7月9日20:00 主持人为传媒首席分析师郑磊 [1] - 参会密码为348937 [1][18] 小米YU7开启超越Model Y，尊界S800引领鸿蒙智行向上 - 会议时间定于7月10日19:00 主讲人为汽车首席分析师刘虹辰 [1] - 参会密码为912750 [1] 会议接入信息 - 中国大陆参会号码为+86-4001888938 [4][8][15][18] - 全球参会号码为+86-01053827720 [4][8][15][18] - 中国台湾参会号码为+886-277083288 [4][8][15][18] - 中国香港参会号码为+852-51089680 [4][10][15][18]

行情速递 - 主板领涨个股包括中嘉博创(+10.11%)、欢瑞世纪(+10.07%)、盈方微(+10.06%)、博敏电子(+10.04%)、方正科技(+10.04%) [1] - 创业板领涨个股包括逸豪新材(+20.00%)、久之洋(+15.02%)、旋极信息(+11.83%) [1] - 科创板领涨个股包括三孚新科(+9.94%)、统联精密(+8.27%)、昀冢科技(+5.85%) [1] - 活跃子行业包括SW印制电路板(+6.01%)、SW消费电子零部件及组装(+4.89%) [1] 国内新闻 - 芯海科技首款车规MCU产品ASIL-D等级已流片，具备高性能、高可靠性、高功能安全特性 [1] - 纳氟科技完成数千万元Pre-A轮融资，资金将用于扩建高频高速覆铜板(CCL)产线，推动航空航天、通讯、汽车、数据中心等领域布局 [1] - 厦门士兰微8英寸碳化硅功率器件芯片制造生产线项目(一期)首台设备提前搬入，有望按计划实现通线和试生产 [1] - 中国移动AI服务器集采项目共6个标包，预计采购7058台AI服务器(推理型) [1] 公司公告 - 雷神科技联合设立智能眼镜公司持股35%，旨在拓展智能眼镜市场 [2] - 风华高科2024年度分红方案为每10股派现1.50元(含税)，分红总额172,123,562.85元 [2] - 统联精密2024年权益分派方案为每10股派现1.50元(含税)，合计派发23,513,376.90元 [2] - 中微公司2024年权益分派方案为每股派现0.30元(含税)，合计派发187,214,710.20元 [2] 海外新闻 - 英飞凌基于300毫米晶圆的GaN制造技术进展顺利，首批样品将于2025年第四季度提供 [3] - AGC在中国台湾生产的特定型号CMP抛光液(料号M2701505)因出口管制暂停供货，该材料用于7nm以下先进制程芯片制造 [3] - 特朗普政府取消部分对华芯片设计软件(EDA)出口许可要求 [3] - 三星电子减少12层HBM3E产量，原计划年中向英伟达供货但因谈判拖延和需求不确定性调整 [3]

云南旅游产业链现状分析 - 上游资源丰富，涵盖玉龙雪山、热带雨林、滇池等自然资源及纳西族、傣族等25个少数民族文化资源，形成独特吸引力[3][5] - 中游交通网络完善，拥有15个机场（全国第四），高铁网络连接主要景区，但部分偏远地区交通条件待改善[6][7] - 下游市场2023年接待游客10.42亿人次（超疫情前水平），旅游总收入1.44万亿元，较2019年增长30.6%[15][18] 产业发展趋势 - 文旅融合加速，丽江古城纳西文化体验、大理白族手工艺参与等项目提升文化附加值[19][60] - 康养旅游兴起，依托温泉、森林资源推出安宁温泉疗养、普洱森林康养基地等产品[19][61] - 乡村旅游蓬勃发展，弥勒可邑小镇等案例推动"农旅融合"，带动乡村振兴[19][61] 数字化技术应用 - 5G基站达15.5万个，A级景区全覆盖，丽江古城部署3万感知单元实现智慧消防、客流调控[31][54][57] - 大数据分析游客行为，智能客服、VR导览等应用提升服务个性化，如"一部手机游云南"平台实现30天无理由退货[34][38][72] - 区块链技术应用于旅游数据安全，确保酒店预订、支付等环节可信度[40] 竞争力SWOT分析 **优势** - 品牌效应显著，丽江古城、大理等5A景区享誉中外，泼水节等民族文化IP年吸引超10亿游客[20][22][15] - 区位优势突出，毗邻东南亚，跨境旅游合作潜力大，立体交通网支撑市场拓展[23] **劣势** - 产品同质化严重，60%景区依赖传统观光模式，民族歌舞表演创新不足[24] - 服务质量参差，30%民宿存在卫生问题，景区餐饮价格波动达40%[24][9] **机遇** - 政策支持密集，2023-2025年出台8项政策，目标2025年文旅收入2.2万亿元[26][27] - 消费升级推动高端定制游需求，VR/AR等技术催生沉浸式体验新业态[28][50] **威胁** - 周边省份竞争加剧，贵州、广西等目的地分流15%客源[29] - 环境压力显现，游客量增长导致垃圾排放量年增12%[30] 提升竞争力建议 - 加快5G基站建设，目标2025年覆盖98%景区，旅游大数据中心整合交通、消费等跨部门数据[78][79] - 推动企业数字化改造，酒店智能入住系统覆盖率提升至80%，景区VR体验项目新增50个[80][81] - 高校增设旅游数字化课程，人才引进政策提供住房补贴及子女教育优惠[82]

行情速递 - 主板领涨个股包括御银股份(+6.05%)、宝明科技(+5.71%)、大位科技(+5.56%)、好上好(+4.77%)、中京电子(+3.65%) [1] - 创业板领涨个股包括会畅通讯(+4.77%)、法本信息(+4.67%)、逸豪新材(+4.29%) [1] - 科创板领涨个股包括安博通(+5.42%)、慧辰股份(+5.40%)、力芯微(+4.92%) [1] - 活跃子行业中SW教育出版上涨0.36% [1] 国内新闻 - 北方华创自主研发的MOCVD设备Satur N800和Satur V700通过行业龙头客户验收并获得批量重复订单 [1] - 均普智能子公司宁波普智未来签订人形机器人销售框架合同，金额约2825万元人民币，供应50台人形机器人 [1] - 芯德科技55亿人工智能先进封测基地项目在南京开工，一期达产后年产1.8万片晶圆级异构集成封装产品和3亿颗晶圆级高密度芯片封装产品 [1] - 酷派集团与影目科技合作聚焦AI&AR智能眼镜领域，重点攻坚AI大模型轻量化部署、虚实交互核心算法等技术 [1] 公司公告 - 莱特光电累计回购1,369,987股，占总股本0.3404% [3] - 天威视讯2024年年度权益分派方案为每10股派发现金红利0.50元（含税） [3] - 达实智能签约世锦园区智能化项目，合同金额1188万元人民币，提供基于"物联网+AI"的智慧空间整体解决方案 [3] - 甬矽电子截至2025年6月30日累计回购2,562,688股，占总股本0.63% [3] 海外新闻 - 2025年年初至今NAND Flash市场综合价格指数上涨9.2%，DRAM市场综合价格指数上涨47.7%，其中6月NAND Flash上涨0.8%，DRAM上涨19.5% [3] - 美国参议院通过税收法案，降低半导体制造商建厂成本，符合条件的公司可获得35%的投资税收抵免 [3] - Navitas Semiconductor与力晶半导体建立战略合作伙伴关系，生产并开发200毫米硅基氮化镓技术 [3] - 亚马逊机器人部署数量达100万台，推出生成式AI模型DeepFleet，提升机器人车队运行效率10% [3]

行情速递 - 主板领涨个股包括东山精密(+10.01%)、传艺科技(+10.01%)、好利科技(+10.00%)、同兴达(+10.00%)、旭光电子(+9.97%) [1] - 创业板领涨个股包括旋极信息(+20.00%)、蓝箭电子(+15.21%)、广信材料(+7.73%) [1] - 科创板领涨个股包括锴威特(+19.99%)、耐科装备(+6.49%)、龙芯中科(+6.43%) [1] - 活跃子行业包括SW印制电路板(+2.61%)、SW电子化学品Ⅲ(+1.90%) [1] 国内新闻 - 摩尔线程IPO申请获科创板受理，拟募资80亿元人民币，用于AI训推一体芯片、图形芯片、AI SoC芯片研发及补充流动资金 [1] - 联得装备中标京东方第8.6代AMOLED生产线项目，中标设备为自动贴合机，总额1.57亿元 [1] - 飓芯科技完成3亿元人民币B轮融资，用于柳州基地产能扩建、产品升级及人才引进，推动氮化镓半导体激光芯片国产化 [1] - 宁德时代启动印尼60亿美元电池工厂项目，合资建设15GWh电池工厂，可为25万至30万辆汽车供电 [1] 公司公告 - 福晶科技2024年年度权益分派方案为每10股派发现金红利1.00元，共计派发47,025,000.00元 [3] - 广联达截至2025年6月末累计回购股份8,732,100股，占总股本的0.53% [3] - 并行科技股东清控银杏南通创业投资基金减持728,145股，持股比例由5.8373%降至4.6178% [3] - 盛景微截至2025年6月底累计回购股份97,400股，占总股本比例0.10% [3] 海外新闻 - IDC估计基于Arm架构的服务器今年将占全球总出货量的21.1%，主要得益于AI处理系统的推出 [3] - SK海力士预计2025年第二季度营业收入达9万亿韩元，HBM3E供应比重提升将推动季度营业利润突破10万亿韩元 [3] - 美光宣布交货全球首款10纳米级1γ制程LPDDR5X存储器产品，采用EUV光刻技术提升容量密度优势 [3] - Counterpoint Research显示2025Q1全球智能手机应用处理器市场前三为联发科、高通和苹果，中国大陆厂商崛起 [3]

行情速递 - 主板领涨个股包括东信和平(+10.03%)、恺英网络(+10.03%)、中京电子(+10.02%)、中远海科(+10.01%)和新炬网络(+10.01%) [1] - 创业板领涨个股包括中光防雷(+20.00%)、联建光电(+19.92%)和广信材料(+15.35%) [1] - 科创板领涨个股包括神工股份(+9.44%)、源杰科技(+9.30%)和光云科技(+7.71%) [1] - 活跃子行业中SW游戏Ⅲ上涨5.56%，SW军工电子Ⅲ上涨3.70% [1] 国内新闻 - 思泰克拟以1200万元增资华睿芯材，持股比例增至3.75%，华睿芯材已建成光刻胶研发测试及中试平台并拥有核心知识产权池 [1] - 蓝思科技启动H股发行计划，每股定价17.38至18.18港元，全球发售2.62亿股，预计最高募资48亿港元，用于业务拓展 [1] - 上海超导带材及总部基地开工建设，总投资25亿元，预计年销售额超50亿元，为全球超导领域最大项目之一 [1] - 移远通信发布首款车规级5G RedCap模组AG53xC系列，基于高通SA510M平台，支持3GPP R17标准，已进入量产阶段 [1] 公司公告 - 恒烁股份累计回购813,407股（占总股本0.98%），投入金额29,313,021.08元 [3] - 盛视科技获7项发明专利授权，涉及行李检测、车底监控、跑步识别等领域 [3] - 日海智能子公司债权债务重组后剩余822.73万元由辽宁长融分期支付，最晚于2026年12月31日结清 [3] - 景旺电子控股股东通过大宗交易减持959.70万股，叠加可转债转股导致持股比例由61.96%降至60.93% [3] 海外新闻 - 韩国JNTC公开新开发的TGV玻璃基板，计划下半年开始生产 [3] - 三星电子在2025Q1全球高端电视出货量中保持第一，但市场份额下降11%，LG电子市场份额从23%降至16% [3] - 东京大学研制出采用掺镓氧化铟（InGaOx）晶体材料的新型晶体管，有望提升AI与大数据处理性能 [3] - 韩国计划在2032年前投资6454亿韩元开发量子技术，包括1,000量子比特量子计算机和100公里量子互联网 [3]

行情速递 - 主板领涨个股包括华天科技(+10.06%)、澳弘电子(+10.02%)、新亚电子(+10.02%)、深圳华强(+10.00%)、好上好(+10.00%) [1] - 创业板领涨个股包括太龙股份(+20.01%)、创益通(+20.01%)、中光防雷(+20.00%) [1] - 科创板领涨个股包括龙芯中科(+13.56%)、方邦股份(+8.39%)、灿瑞科技(+8.11%) [1] - 活跃子行业包括SW集成电路封测(+3.37%)、SW通信网络设备及器件(+3.33%) [1] 国内新闻 - LOHO和光粒联合发布的户外AR智能运动眼镜预计10月发售，具备实时数显、导航、音乐等功能，聚焦户外运动场景，支持近视用户特殊设计 [1] - 紫光展锐完成辅导备案并启动IPO，具备大型芯片集成及套片能力，产品覆盖移动通信中央处理器、基带芯片、射频前端芯片等 [1] - 世界先进董事长方略表示客户需求积极，下半年美元营收同比有望温和成长，全年预计健康成长 [1] - 希微科技完成数亿元B轮融资，资金将用于推进国产Wi-Fi 6芯片市场拓展及Wi-Fi 7芯片预研，加速产品组合布局 [1] 公司公告 - 科达自控拟以现金20,910万元收购海图科技51%股份（25,500,001股），成为控股股东 [3] - 微创光电智慧交通募投项目延期，原计划2025年6月30日完成，现调整为2025年12月31日 [3] - 锦富技术因2021年金属品贸易业务会计处理错误导致三份季度报告虚增营业收入（第一季度5,293.88万元、半年度11,132.06万元、前三季度17,234.83万元），被江苏证监局警告并罚款400万元 [3] - 钜泉科技核心技术人员张旭明因退休辞去职务，公司聘任其为技术顾问继续指导研发 [3] 海外新闻 - 加拿大政府以国家安全为由要求海康威视在加拿大境内全面停止营运 [3] - Nordic Semiconductor将以1.2亿美元收购美国初创企业Memfault，获取其物联网云端设备监测平台，该平台现有100家客户 [3] - 美光推出Micron 2600 QLC SSD，采用PCIe 4.0接口，提供512GB-2TB版本及三种尺寸，性能对标TLC [3] - Neuralink已有七位志愿者成功植入脑机介面设备，展示意念操作成果，马斯克提出明年恢复视力、三年内与AI整合的目标 [3]

有色新材料板块周观点更新 - 有色及新材料首席分析师张文臣将于6月29日20:00进行观点更新 [1] 华为HDC大会 - 计算机首席分析师曹佩将于6月30日20:00解读华为HDC大会相关内容 [1][7] 纺服美护观点汇报 - 纺服首席分析师郭彬将于7月1日16:00汇报纺服美护行业观点 [1][9][10][11] 可控核聚变展望 - 电新首席分析师刘强将于7月2日15:30发布深度报告《可控核聚变展望：进入关键导入期》 [1][13][14][15] 银行板块最新研判 - 金融首席分析师夏芈卬将于7月3日14:00分享银行板块最新观点 [1][17][18][19][22] 工程机械行业近况更新 - 机械分析师张凤琳将于7月3日15:00更新工程机械行业近况 [1][24][25][27] 招商轮船报告解读 - 交运分析师程志峰将于7月3日21:00解读招商轮船报告 [1][27][28][30] 华勤科技分析 - 电子首席分析师张世杰与电子分析师李珏晗将于7月4日15:00分析华勤科技，聚焦其数据中心和智能终端双驱动业务 [2]

全球咖啡产业格局 - 阿拉比卡为全球主流咖啡豆品种，产量占比60%-70% [2] - 咖啡种植集中在赤道附近的"咖啡带"，巴西为最大产区占比40%，越南16%，哥伦比亚7% [4] - 全球咖啡消费主要依赖进口，欧美为主要消费地区，欧洲销量占比24%，美国15% [6] - 中国咖啡豆51%依赖进口，巴西为第一大进口来源国，进口量占比39% [8] 云南咖啡产业现状 - 云南为国内最大咖啡产区，产量占比全国98%以上，主要种植阿拉比卡品种 [10] - 2024年四大主产区产量：普洱6.35万吨(42%)、临沧4.06万吨(27%)、保山1.81万吨(12%)、德宏2.75万吨(18%) [12] - 云南咖啡产量2017年达峰值16.47万吨后下滑，2023年回升至14.3万吨 [13] - 行业呈现"小而散"格局，2021年有420余家企业，CR4仅1.15% [15] - 精品率从2021年8%提升至2023年23%，自主培育新品种杯品评分突破85.725分 [18][20] 咖啡价格动态 - 云南咖啡豆价格依附纽约期货定价，长期低于进口价格 [25] - 2021年价格从23.94元/公斤飙升至31.6元/公斤(+32%) [26] - 2024年阿拉比卡期货价格创47年新高，近一年涨幅118.57% [28] - 2025年预计价格回落，全球产量将增长4%至1.75亿袋 [28] 中国咖啡市场发展 - 现制咖啡市场规模从2019年516亿增长至2023年1903亿，CAGR 29.8% [31] - 2024年市场规模预计2151亿(+25%)，23-28年CAGR预计19.8% [23] - 人均消费杯数从2020年9杯/年增至2024年22杯/年(+33%) [23] - 2023年新增咖啡企业3.9万家(+70%)，投融资活跃 [31] 市场竞争格局 - 2023年品牌份额：瑞幸21.8%、星巴克16.5%、库迪3.6%、Manner1.7%、幸运咖1.3% [41] - 2025年6月全国咖啡门店约22.54万家，上海每十万人39.5家最高 [37] - 价格战激烈，库迪最低至1.68元，瑞幸推出6.9元限时券 [38] - 瑞幸2024年门店达22340家(+37.5%)，营收344.7亿(+38.4%) [49][53] - 瑞幸原材料成本占比从2019年53.7%降至2024年40.9% [56]