盘前市场动向 - 美股三大股指期货齐涨 道指期货涨0.24%至42,450点 标普500指数期货涨0.27%至5,933.1点 纳指期货涨0.27%至21,396.4点 [1][2] - 欧洲主要股指普涨 德国DAX指数涨0.66%至23,889.39点 英国富时100指数涨0.44%至8,697.37点 法国CAC40指数涨0.57%至7,915.43点 [2][3] - 国际油价小幅上涨 WTI原油涨0.19%至61.74美元/桶 布伦特原油涨0.31%至64.73美元/桶 [3][4] 宏观经济展望 - 巴克莱上调美国2025年GDP增长预期至0.5% 此前为-0.3% 2026年预期从1.5%上调至1.6% [4] - 高盛将2025年美国经济增长预期上调0.5个百分点至1% 并将未来12个月经济衰退概率从45%下调至35% [4] - 亚特兰大联储主席博斯蒂克预计2025年美国经济增长0.5%-1% 并预测年内可能降息一次 [6] 贸易政策影响 - 美联储理事巴尔警告关税可能导致供应链中断 引发经济增长放缓和通胀压力加剧的双重风险 [5] - 特朗普表示将在未来两至三周内设定对其他国家关税税率 涉及150个国家 [6] - 埃利奥特管理公司警告特朗普贸易政策可能引发资本外逃 称其关税政策比1930年代更严苛 [7] 个股动态 - 应用材料Q2营收71亿美元低于预期 Q3营收指引72亿美元±5亿美元 盘前跌近6% [8] - 雾芯科技Q1营收8.08亿元人民币同比增长46.5% Non-GAAP净利润2.51亿元 盘前涨超4% [9] - 波音与通用电气航空航天获得阿提哈德航空145亿美元订单 涉及28架787和777X客机 [9] - Meta因技术瓶颈推迟旗舰AI模型"Behemoth"发布 该模型拥有两万亿参数 [10] 中概股表现 - 中通快递盘前涨近10% 哔哩哔哩和BOSS直聘涨超4% 蔚来涨超2% [10] - 新东方和阿里巴巴涨近2% 拼多多和万国数据涨超1% [10]

航空与制造业合作 - 阿联酋联合航空公司与波音公司(BAUS)、通用电气航空航天公司(GEUS)达成145亿美元采购承诺，购买28架波音787和777X客机，配备通用电气发动机 [1] - 波音公司此前从卡塔尔获得960亿美元宽体飞机订单，创公司历史纪录 [1] - 阿联酋全球铝业公司将在俄克拉荷马州投资40亿美元建设原铝冶炼厂，为美国45年来首批新建铝冶炼厂之一，预计使美国当前产能翻倍 [1] 能源领域合作 - 埃克森美孚(XOMUS)、西方石油公司(OXYUS)和EOG资源公司(EOGUS)与阿布扎比国家石油公司(ADNOC)合作扩大石油天然气生产，项目价值600亿美元 [1] 科技与关键矿产供应链 - 雷神技术公司(RTXUS)与阿联酋全球铝业公司、阿联酋Tawazun委员会合作推进镓项目，旨在稳定美国关键矿产供应链 [2] - 亚马逊云服务(AWS)、e&和阿联酋网络安全委员会联合推出主权云启动平台，加速阿联酋公共云服务应用 [2] - 高通(QCOMUS)通过阿布扎比投资办公室(ADIO)和e&合作扩展全球创新布局 [2]

新华社香港/上海1月1日电（郭辛、贾远琨、狄春）"早上好！欢迎您搭乘中国东方航空国产大飞机C919 首航航班，从'东方明珠'上海飞往'东方之珠'香港……" 2025年元旦，由东航C919执飞的MU721"上海虹桥—香港"定期商业航班开航。当天10时44分，MU721 平稳落地香港国际机场，缓缓穿过象征民航最高礼仪的"水门"，圆满完成从"东方明珠"上海到"东方之 珠"香港的商业首航之旅。 这是国产大飞机C919首次执飞沪港定期商业航班，正式开启地区航线商业运营。 "以后来香港，也能坐自己国家的大飞机了。"来香港过新年的上海旅客倪韶堃兴奋地说，很高兴成为 C919"沪港快线"的首批旅客，也期待未来有更多搭乘C919的体验。 "儿子是飞机迷，所以我对国产大飞机关注度一直很高。"经常公务往来香港的内地居民万杰说，宽敞的 机舱环境让他成为C919各条航线的忠实粉丝，"C919为我们提供了更多元化的选择。" 由东航C919执飞的"上海虹桥—香港"定期商业航班将每天执行1班往返，由上海飞往香港的MU721航班 8时15分从上海虹桥起飞，10时50分到达香港；由香港返程的MU722航班11时55分起飞，14时05分返抵 上海 ...

纪要涉及的公司 飞龙股份(002536.SZ)、沃特股份(002886.SZ)、中航西飞(000768.SZ)、新疆火炬、岱勒新材、大叶股份、宁波海运、新华锦、中远海发、连云港、迎丰股份、城地香江、京源环保、海南海药、恒瑞医药、绿盟科技、维业股份、富创精密、湖北宜化、ST汇金、中国化学、*ST字顺、鼎阳科技、招商银行、万科A [1][4][7][11] 核心观点和论据 飞龙股份 - 核心观点：国内汽车热管理领域领军企业，业务多元且布局新兴领域，海外工厂将带来收入增量 [1][2][3] - 论据：全资子公司收到某知名自主品牌汽车公司热管理模块定点通知函，生命周期内预计销售收入达披露标准；参股芯片设计公司，火车、军工铸件项目进入客户采购体系；将热管理技术拓展至多个高科技及相关市场，新能源热管理产品用于无人机且少量供货，数据中心液冷产品有专门生产线；泰国子公司工厂预计2025年9月投产，总投资5亿元，预计投产后最高带来15亿元收入增量 [1][2][3] 沃特股份 - 核心观点：国内领先特种高分子材料平台化企业，产品在多领域有应用且生物基尼龙已量产 [4][5][6] - 论据：向多家机器人供应链企业提供样品测试，生物基尼龙已量产出货；现有特种尼龙系列材料合成树脂设计产能10,000吨，已建成产能5,000吨；多种材料在机器人行业有应用场景，能满足多种要求；LCP散热风扇材料方案获高算力芯片和服务器客户应用，PTFE材料产品用于半导体多环节，纳米碳管复合材料有望成半导体封装主要材料方案之一，为全球无人机头部客户提供材料解决方案 [4][5][6] 中航西飞 - 核心观点：航空制造业重要企业，C919部件交付量大幅增加，业务多元发展 [7][8][9] - 论据：C919部件交付量相比2024年度大幅增加，承担C919多个工作包研制生产任务；是我国主要军用航空产品制造商，参与多个国产大飞机项目，突破关键技术，承担国际转包生产任务；统筹布局低空经济领域相关产品，全资子公司经营多种飞机及零部件业务 [7][8][9] 其他重要但可能被忽略的内容 - 新疆火炬拟收购玉山利泰100%股权 [11] - 岱勒新材实控人及股东终止协议转让公司部分股份 [11] - 大叶股份和宁波海运墨西哥生产基地尚在试运行阶段，短期涨幅较大存在交易风险 [11] - 新华锦公司及关联方可能被行政处罚或纪律处分 [11] - 中远海发日常经营情况未发生重大变化 [11] - 连云港股价短期涨幅较大存在风险 [11] - 迎丰股份市盈率高于同行业平均水平，无应披露未披露重大信息 [11] - 城地香江全资子公司签订16.32亿元中国移动机房楼项目EPC总承包合同 [11] - 京源环保全资子公司签订3.65亿元算力集群建设项目承包合同 [11] - 海南海药与马来西亚爱康国际集团签订战略合作框架协议 [11] - 恒瑞医药完成回购计划，累计耗资约6亿元 [11] - 绿盟科技网安基金计划减持不超过3%公司股份 [11] - 维业股份两股东拟合计减持不超2%公司股份 [11] - 富创精密两股东拟合计减持不超过4%公司股份 [11] - 湖北宜化控股股东拟增持2亿 - 4亿元公司股份 [11] - ST汇金申请撤销其他风险警示 [11] - 中国化学孙公司赛鼎宁波涉及康得新证券虚假陈述责任纠纷诉讼 [11] - *ST字顺公司估值指标较可比公司有较大偏离，注意投资风险 [11] - 鼎阳科技发布最高输出频率达5GHz的SDG8000A系列高端任意波形发生器 [11] - 招商银行雷财华副行长任职资格获核准 [11] - 万科A 20万科4公司债券赎回比例100% [11]

美阿商业协议 - 美国与阿联酋签署价值超过2000亿美元的商业协议，特朗普中东行三国投资承诺总额突破2万亿美元 [1] - 协议以阿联酋未来十年1.4万亿美元投资框架为基础，覆盖AI基础设施、半导体、能源、量子计算、生物技术和制造业 [1] - 美国商务部与阿联酋建立"美阿人工智能加速伙伴关系"框架，推动关键技术合作与保护 [1] AI数据中心合作 - 美阿AI园区规划总容量5GW，一期装机1GW数据中心位于阿布扎比，占地10平方英里 [2] - 阿联酋科技公司G42主导建设中东最大AI数据中心园区，多家美国企业参与运营并提供云服务 [2][3] - 园区为美国境外最大AI项目，美企将利用其算力为亚非拉发展中国家提供服务 [3] 参与企业及技术合作 - 随行企业高层包括英伟达CEO黄仁勋、OpenAI CEO Sam Altman、软银孙正义、思科总裁Jeetu Patel [3] - 高通与阿联酋机构合作设立全球工程中心，专注AI、数据中心和工业物联网 [6] - 亚马逊AWS联合阿联酋推出公共云项目Sovereign Cloud Launchpad，预计2033年贡献1810亿美元数字经济产值 [6] 航空与能源领域合作 - 波音和GE航空获阿提哈德航空145亿美元订单，采购28架飞机并创造6万就业岗位 [4] - 阿联酋铝业公司投资40亿美元在美建原铝冶炼厂，创造1000岗位 [4] - 埃克森美孚等与阿布扎比国家石油公司合作600亿美元油气生产项目 [4] 核能与工业项目 - Holtec International与阿联酋公司合作建造SMR-300小型模块化反应堆群，含100亿美元投资承诺 [6] - 雷神公司与阿联酋合作镓项目，确保美国关键矿产供应链安全 [4]

公司基本情况 - 中航西安飞机工业集团股份有限公司成立于 1997 年 6 月 18 日，1997 年 6 月 26 日在深交所上市，是中国航空制造业首家上市公司 [3] - 主要从事大中型飞机整机及航空零部件等研制、批产、维修及服务，承担 C919、C909、AG600 等民用飞机机体部件业务，与国内外知名航空公司有长期稳定合作 [3] - 坚持体系化发展，拓展新技术领域，完善产品谱系，具备生产交付能力，拥有民机部件生产制造体系及研制能力，是我国民用航空产业链和供应链主体力量之一 [3] 活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [2] - 活动时间为 2025 年 5 月 15 日，地点在西安市阎良区西飞大道一号西安空地勤保障中心第六会议室 [2] - 参与人员包括广发证券等众多机构，以及公司副总工程师冯华等上市公司人员 [2] 提质增效与成本管控措施 - 开源方面，体系化塑造产品谱系，做强供应商品牌，增强市场开拓能力争取订单 [3] - 节流方面，推进产品全价值链降本增效，包括设计源头降本、科技降本、供应链降本、管理运营降本、提效降本 [3][4] - 未来围绕效率、规模、风险等指标实施内部管控，优化指标提升盈利能力 [4] 股份转让影响 - 中航工业与中航投资的股份协议转让，为公司带来多维度积极影响，优化股权架构，缩短决策链条，提升决策效率，强化资源协同配置效能 [4] - 公司以股权结构优化为契机，在中航工业支持引领下，锚定高质量发展目标，攻关核心技术，完善产业链布局，筑牢核心竞争力 [5] C919 相关情况 - C919 部件交付数量相比 2024 年度大幅增加，但受商业合作要求不便公开 [5] - 公司是 C919 主要机体结构件供应商，承担外翼翼盒等 5 个工作包研制生产任务，与客户密切协同，保证高质量准时交付产品 [5][6]

美卡合作协议 - 美国与卡塔尔签署总价值超过2435亿美元的多项协议，涵盖航空、军事、能源和高科技领域 [1] - 卡塔尔航空公司与美国波音公司和通用电气-航空航天公司签署价值960亿美元的合同，购买多达210架波音787"梦想客机"和波音777X客机 [1] - 卡塔尔从美国购买价值近20亿美元的MQ-9B武装无人机以及价值约10亿美元的反无人机武器系统 [1] - 美国公司与卡塔尔公司签署多项涉及能源基础设施和高科技发展的合作协议 [1] 航空业 - 波音公司获得卡塔尔航空公司价值960亿美元的大额订单，涉及210架波音787和777X客机 [1] 国防工业 - 美国国防企业获得卡塔尔价值30亿美元的军事订单，包括MQ-9B武装无人机和反无人机武器系统 [1] 地缘政治 - 美国2022年认定卡塔尔为"重要非北约盟友"，美军驻扎的乌代德空军基地是美国在中东地区最大的军事基地 [1]

2025.05. 15 本文字数：1166，阅读时长大约2分钟 作者 | 第一财经 樊志菁 美联储主席鲍威尔定于周四发表讲话，他的评论将受到密切关注，外界将寻找有关未来如何继续实施 货币政策宽松的线索。 摩根士丹利财富管理市场研究和战略主管司凯丽（Daniel Skelly）表示："下一轮上涨将不得不等待 可能为2026年带来顺风的政策举措，包括放松管制和促进增长的税收法案。但就目前而言，投资者 明星科技股分化， 英伟达大涨超4%，收复年内失地。报道称，公司将向沙特阿拉伯供货18000枚人 工智能芯片。 谷歌涨3.7%，微软涨0.9%，苹果跌0.3%，亚马逊跌0.5%。 纳斯达克中国金龙指数涨超1%，阿里巴巴涨1.8%，百度涨1.5%，网易涨0.7%，京东跌4.1%。 其他个股方面，AMD涨4.7%，公司宣布60亿美元回购计划。 超微计算机涨16%，这家人工智能服务器制造商和沙特阿拉伯数据中心公司DataVolt签署了一项价值 200亿美元的多年合作协议。 波音涨超2%，公司获得卡塔尔航空订单。 随着激烈的关税争端暂止，各方正在共同努力避免全球经济衰退，美国股市受到提振。此外，市场也 关注美国总统特朗普访问海 ...

交易概况 - 波音与卡塔尔航空达成210架宽体喷气式飞机采购协议 成为公司史上最大宽体机订单 [1] - 订单包括130架787 Dreamliner和30架777-9型飞机 另含50架购买选项 [1] - 交易价值高达960亿美元 预计在美国创造40万个就业机会 [2][3] - 卡塔尔航空机队规模将从233架接近翻倍 巩固其全球领先地位 [3] 技术细节 - 777-9型飞机为777X系列新机型 座位数426个 采用双引擎设计 [1] - 该机型尚未完成首架交付 仍在等待FAA认证 [1] - 卡塔尔航空同时向GE航天航空采购400台发动机 创GE宽体机发动机交易纪录 [1] 战略意义 - 交易将帮助波音消化逾5000亿美元订单积压 改善财务状况 [3] - 波音CEO表示公司正在缩小亏损 逐步重回正轨 [3] - 新飞机将由南卡罗来纳州查尔斯顿工厂组装 对当地经济形成重大利好 [3] 行业影响 - 卡塔尔航空CEO称此举旨在打造全球最清洁、最年轻、最高效的机队 [1] - 波音民用飞机CEO表示订单将巩固客户未来机队基础 [1] - 交易正值航空出行需求强劲复苏阶段 [1]

美国与卡塔尔经济及军事合作协议 - 美国与卡塔尔签署总价值超过2435亿美元的多项经济及军事合作协议 [1] - 协议涵盖航空、军事装备、能源基础设施和高科技发展等多个领域 [1] 航空领域合作 - 卡塔尔航空公司与美国波音公司签署价值960亿美元的合同 [1] - 合同包括购买多达210架波音787"梦想客机"和波音777X客机 [1] - 美国通用电气-航空航天公司也参与此次航空合作协议 [1] 军事装备交易 - 卡塔尔从美国购买价值近20亿美元的MQ-9B武装无人机 [1] - 卡塔尔还将购买价值约10亿美元的反无人机武器系统 [1] - 双方签署了多项防务合作协议 [1] 其他领域合作 - 美国公司与卡塔尔公司签署多项能源基础设施合作协议 [1] - 双方还签署了涉及高科技发展的合作协议 [1]