股东大会召集与召开程序 - 公司于2025年6月30日在四川省眉山市东坡区召开2024年年度股东大会，现场会议由董事长伍超群主持 [3][4] - 股东大会网络投票通过上海证券交易所系统进行，投票时间为2025年6月30日9:15至15:00 [4] - 会议实际召开时间、地点及审议议案与事先公告的《股东大会通知》完全一致 [3] 股东大会出席情况 - 现场出席股东29人，代表有表决权股份519,083,476股，占总股本50.5077% [4] - 网络投票股东604人，代表股份23,384,580股，占比2.2754% [4] - 中小投资者合计631人，代表股份30,314,329股，占总股本2.9494% [4][5] 议案表决结果 - 《2024年度董事会工作报告》获99.8608%同意票，反对票占比0.1096% [6] - 《2024年度利润分配预案》获99.2123%同意票，反对票占比0.7545% [7] - 五项关联交易议案均获超99.7%同意票，关联股东均回避表决 [10][11][12][13][14][15] - 《关于修订公司章程的议案》作为特别决议事项，获99.8712%同意票，达到三分之二通过门槛 [18] 法律意见结论 - 律师事务所确认股东大会召集程序、出席人员资格及表决结果均符合《公司法》《证券法》及公司章程规定 [20] - 股东大会所有议案表决程序合法有效，网络投票数据由上证所信息网络有限公司提供验证 [5][20]

股东大会概况 - 千禾味业于6月27日召开2024年度股东大会，董事长伍超群、副总裁徐毅、董事会秘书吕科霖等高管出席，数十位机构和个人投资者到场参会 [1] 舆情影响与应对 - 3月份"千禾0"商标与酱油"零添加"话题引发全网讨论，对公司品牌造成伤害并影响销量，3月18日至28日期间产品销售出现下滑 [3] - 快消品行业头部企业受舆情影响后恢复期通常为10-12个月，公司当前首要工作是品牌修复，其次是强化开发和销售网点建设 [3] - 5月以来公司线上销量环比4月增长约35%，线下商超销售也实现环比大幅回升，显示市场销售已出现回暖迹象 [4] - 公司认识到除了产品力外，还需加强品牌力和渠道力建设，将人才、经销商和产品作为三大核心战略要点 [4] 行业政策与标准 - 国家卫生健康委和市场监督管理总局近期发布新规，明确禁止预包装食品使用"零添加"等用语，设置两年过渡期至2027年3月16日正式实施 [5] - 新规填补了行业规范空白，将有效杜绝市场"零添加"乱象，便于消费者选择 [5] - 公司将在年内完成产品新包装、新标签、新宣传的确定工作，确保完全符合新规标准 [5] 市场趋势与产品策略 - 随着健康观念提升和消费升级，配料简单、味道自然的健康调味品市场需求将持续增长 [5] - 公司产品聚焦酱油、醋、料酒、蚝油四大品类，未来将通过创新满足用户不断升级的需求 [6] - 董事长认为创新能力强、洞察力强、应变能力强的企业才能突出重围，区域性品牌将面临较大压力 [6]

会议出席情况 - 出席会议的股东和代理人人数为633人[2] - 出席会议股东持有表决权股份总数542,468,056股，占比52.7831%[2] - 公司9位在任董事全部出席会议[3] 议案表决情况 - 《2024年度财务决算报告》同意票数541,713,168，比例99.8608%[4] - 《2025年度财务预算报告》同意票数538,195,426，比例99.2123%[4] - 《2024年年度报告》同意票数541,664,065，比例99.8517%[7] - 董事伍超群薪酬方案同意票数123,235,385，比例98.9805%[7] - 《2024年度内部控制评价报告》同意票数541,549,865，比例99.8307%[10] - 《续聘2025年度审计机构议案》同意票数541,632,565，比例99.8459%[11] - 《修订公司章程议案》同意票数541,769,821，比例99.8712%[11] - 《修订募集资金管理制度议案》A股同意票数538,308,235，比例99.2331%[15] - 《回购注销部分限制性股票议案》A股同意票数541,947,948，比例99.9041%[15] - 持股5%以上普通股股东现金分红表决同意票数512,153,727，比例100%[15] - 持股1%以下普通股股东现金分红表决同意票数29,734,289，比例98.0865%[16] - 《2024年年度利润分配方案议案》5%以下股东同意票数29,734,289，比例98.0865%[16] - 董事伍超群薪酬方案5%以下股东同意票数29,045,037，比例95.8128%[16] - 董事伍建勇薪酬方案5%以下股东同意票数29,032,237，比例95.7706%[16] - 董事徐毅薪酬方案5%以下股东同意票数29,023,237，比例95.7409%[16] 其他 - 本次股东大会召集、召开、表决程序及结果合法有效[18] - 公告发布时间为2025年7月1日[19]

股东大会信息 - 公司于2025年6月30日召开2024年年度股东大会[2] - 2025年4月15日，公司第五届董事会第五次会议决定召开本次股东大会[7] - 2025年6月7日，公司刊登《关于召开2024年年度股东大会的通知》[7] 股东出席情况 - 现场出席股东大会的股东29人，代表有表决权股份519,083,476股，占比50.5077%[9] - 参与网络投票的股东604名，代表有表决权股份23,384,580股，占比2.2754%[11] - 中小投资者631人，代表有表决权股份30,314,329股，占比2.9496%[11] - 出席股东大会的股东共633人，代表有表决权股份542,468,056股，占比52.7831%[11] 议案表决情况 - 《千禾味业食品股份有限公司2024年度财务决算报告》同意股数541,713,168股，占比99.8608%[14] - 《千禾味业食品股份有限公司2025年度财务预算报告》同意538,195,426股，占比99.2123%[15] - 《千禾味业食品股份有限公司董事会2024年年度工作报告》同意541,637,065股，占比99.8468%[15] - 《千禾味业食品股份有限公司监事会2024年年度工作报告》同意541,629,565股，占比99.8454%[15] - 《关于公司2024年年度利润分配方案的议案》同意541,888,016股，占比99.8930%[16] - 中小投资者对《关于公司2024年年度利润分配方案的议案》同意29,734,289股，占比98.0865%[17] - 《千禾味业食品股份有限公司2024年年度报告》同意541,664,065股，占比99.8517%[18] - 《董事伍超群的薪酬方案》同意123,235,385股，占比98.9805%[19] - 《董事伍建勇的薪酬方案》同意446,995,616股，占比99.7139%[21] - 《董事徐毅的薪酬方案》同意541,176,964股，占比99.7619%[23] - 《董事黄刚的薪酬方案》同意541,178,064股，占比99.7621%[25] - 《独立董事的薪酬方案》同意541,173,884股，占比99.7614%[32] - 《千禾味业食品股份有限公司2024年度内部控制评价报告》同意541,549,865股，占比99.8307%[32] - 《关于续聘信永中和会计师事务所为公司2025年度审计机构的议案》同意541,632,565股，占比99.8459%[34] - 《关于修订公司章程的议案》同意541,769,821股，占比99.8712%[35] - 《关于修订〈千禾味业食品股份有限公司董事会议事规则〉的议案》同意538,198,735股，占比99.2129%[35] - 《关于修订〈千禾味业食品股份有限公司股东大会议事规则〉的议案》同意538,276,035股，占比99.2272%[36] - 《关于修订〈千禾味业食品股份有限公司关联交易决策制度〉的议案》同意538,259,779股，占比99.2242%[37] - 《关于修订〈千禾味业食品股份有限公司募集资金管理制度〉的议案》同意538,308,235股，占比99.2331%[37] - 《关于回购注销部分限制性股票的议案》同意541,947,948股，占比99.9041%[38] 其他 - 公司2024年年度股东大会召集、召开、人员资格、表决程序和结果均合法有效[40]

控股股东定增与质押情况 - 控股股东伍超群对质押给招商证券的122,280,000股无限售流通股进行展期 目前持有40.67%股份 质押比例为15.53% [1] - 2023年6月公司向伍超群定向增发 发行价12.83元/股 募集资金8亿元 目前股价11.63元 定增股份处于浮亏状态 [1][2] - 定增资金来源于质押融资 2024年因股价下跌已进行5次补充质押 2023年起股利支付率从30%提升至近100% 或与缓解质押压力相关 [2] 产能扩张与利用率问题 - 2023年定增资金投向"年产60万吨调味品智能制造项目" 一期20万吨酱油+10万吨料酒已投产 二期30万吨酱油在建 投入进度达99.57% [3] - 2024年酱油产能利用率从2022年的107.81%降至88% 料酒2022年利用率仅57.6% 剩余30万吨产能消化存疑 [3][4] - 2023-2024年固定资产从8.83亿元增至15.77亿元 但业绩下滑导致产能闲置 [3] 零添加战略与市场表现 - 公司2008年推出零添加产品 2018年确立为主战略 2022年借海天添加剂事件实现连续4季度高增长 [4][5] - 2024年营收下滑4.16% 酱油收入降3.75% 食醋收入降12.52% 行业酱油销售额仅增1.5% 零添加红利消退 [5] - 2025年3月"千禾0"商标因检测报告引发品牌危机 消费者质疑零添加真实性 股价大幅下跌 [6] 行业竞争格局 - 酱油行业呈一超多强格局 海天为第一梯队 中炬高新与千禾味业属第二梯队 [4] - 2022年后海天增速骤降 中炬高新两年收入下滑 行业需求疲软竞争加剧 [4][5]

业绩总结 - 2024年12月31日资产总额44.80亿元，2025年3月31日为45.33亿元[7] - 2024年12月31日负债总额8.32亿元，2025年3月31日为7.23亿元[7] - 2024年12月31日归属上市公司股东净资产36.48亿元，2025年3月31日为38.11亿元[7] - 2024年度经营活动现金流量净额3.38亿元，2025年1 - 3月为1.58亿元[7] - 截至2025年3月31日，公司资产负债率为15.94%[8] 理财投资 - 公司可用不超5亿元自有资金买中低风险理财产品及国债逆回购，可滚动使用12个月[1] - 公司用4亿元闲置自有资金滚动买国债逆回购，GC091年化收益率1.90%和1.96%，收益分别为33.14万和14.65万[1] - 最近十二个月国债逆回购R - 014投入3000万元，收益2.37万元[13] - 国债逆回购合计投入金额为94000，当前持有金额为88000，累计收益为144.53，已到期金额为6000[14] - 最近12个月内单日最高投入金额为31000，占最近一年净资产的比例为8.5%[14] - 最近12个月委托理财累计收益占最近一年净利润的比例为0.28%[14] - 目前已使用理财额度为6000，尚未使用额度为44000，总理财额度为50000[14] - 公司买理财金额4亿元，占最近一期期末货币资金比例29.14%，占净资产比例10.5%，占总资产比例8.82%[9] - 理财产品在“其他流动资产”列示，赎回收益在“投资收益”列示[10]

公司理财活动 - 公司近期使用闲置自有资金滚动购买国债逆回购品种，总金额为4亿元 [1] - 购买的国债逆回购品种包括GC091、R-28、GC028等，期限从7天到91天不等 [1] - 年化收益率在1 58%至1 90%之间 [1] 资金使用情况 - 本次购买理财金额占公司最近一期期末货币资金的比例为29 14% [1] - 占公司最近一期期末净资产的比例为10 5% [1] - 占公司最近一期期末总资产的比例为8 82% [1] 财务影响 - 截至2025年3月31日，公司资产负债率为15 94% [1] - 本次理财活动对公司现金流动性影响较小 [1] - 不会对公司未来主营业务、财务状况、经营成果等造成重大影响 [1]

股份质押 - 控股股东伍超群质押展期股份数122,280,000股，占其持股29.26%、总股本11.90%[2] - 质押起始于2023年6月26日和2024年1月8日，原到期日2025年6月25日，展期至2026年6月25日[2] - 截至公告日，伍超群累计质押股份159,580,000股，占其持股38.18%、总股本15.53%[4] 股东持股 - 伍超群持股417,963,379股，占比40.67%[4] 其他情况 - 本次展期质押股份无重大资产重组等业绩补偿义务[4]

业绩总结 - 2024年公司营业收入307,338.67万元，同比下降4.16%[9] - 2024年利润总额60,809.88万元，同比下降3.36%[9] - 2024年归属于母公司股东的净利润51,415.16万元，同比下降3.07%[9] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为33,829.07万元，同比减少28.03%[9] - 2024年末总资产448,007.85万元，同比增长4.97%[11] - 2024年末负债总额为83,180.93万元，资产负债率为18.57%，较上年同期增加4.15个百分点[17] - 2024年销售毛利率37.19%，销售净利率16.73%，净资产收益率14.29%[41] 未来展望 - 2025年营业收入目标313,276.64万元，同比增长1.93%；净利润目标52,015.13万元，同比增长1.17%[53] 新产品和新技术研发 - 2025年要给微生物发酵专业人才创新空间，加强与多方合作推动技术升级[82] - 2025年研发人员要下市场与用户沟通，适时推出新产品满足需求[82] 市场扩张和并购 - 公司推进“年产60万吨调味品智能生产线建设项目”以满足未来增量和多样化需求[77] 其他新策略 - 2024年召开两次青年人才选拔会议，储备新生力量并提拔多名青年营销管理干部[75] - 2024年修订《独立董事工作制度》等内部管理规范性文件以匹配法规和时代要求[76] - 2025年要强化QA与QC，高标准严要求进行品质管控[82] - 2025年做精做细供应工作，加强对大宗原料量价走势的研判[83] - 2025年线下要强化营销网络建设，横向拓展与纵向渗透并进[84] - 2025年线上要强化品牌推广，用好大数据捕捉营销机会[84] - 2025年特通要强化研发和生产赋能，及时响应客户需求[84] - 2025年监事会以财务监督为中心，加强对重大事项监督[101] - 公司修订《千禾味业食品股份有限公司董事会议事规则》等多项制度[118][121][124][127] - 公司应回购注销71名激励对象的225万股限制性股票，约占公司当前总股本的0.2189%[129]

销售表现 - 5月线上销量环比增长35%，主要受益于618促销活动，抖音、京东、天猫等平台大幅增长，天猫旗舰店料酒品类行业第一 [1] - 5月线下销量环比增长20%，大润发华东、沃尔玛、红旗等渠道增长显著，与永辉、物美、中百联合营销活动带动单日销量增长18% [1] - KA大客户周转率提升，5月库存环比下降4.5天 [1] 市场监管与合规 - 3月"千禾0"商标与"零添加"话题引发争议，市场监管部门突击检查千禾23批次产品，结果均符合国家标准 [1] - 国家卫健委和市场监管总局发布新规，禁止预包装食品使用"零添加"等用语，设置两年过渡期，2027年3月正式实施 [1] - 公司表示"千禾0"商标仅为区分产品类型，将尽快落实新规要求，取消部分产品"零添加"标注 [2]