华泰联合证券有限责任公司 关于平顶山天安煤业股份有限公司 2024 年日常关联交易执行情况 及 2025 年发生额预计情况的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰联合证券"或"保荐人"）作为平 顶山天安煤业股份有限公司（以下简称"平煤股份"或"公司"）公开发行可转换公 司债券的持续督导保荐人，根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号—— 规范运作》和《上海证券交易所上市公司自律监管指引第11号——持续督导》等有 关规定，对平煤股份2024年日常关联交易执行情况及2025年发生额预计情况进行了 审慎核查，具体情况如下： 一、日常关联交易基本情况 （一）2024年日常关联交易的预计和执行情况 2024年，公司与控股股东中国平煤神马控股集团有限公司（以下简称"中国平 煤神马集团"）及其子公司等关联方日常关联交易实际发生额为2,519,475.21万元，与 2024年预计金额2,900,000.00万元相比，降幅为13.12%，实际发生明细如下： 1 单位：万元 关联交易类别 关联人 2024 年预计 金额 2024 年实际发 生金额 预计金额与实际发生金额差 异较大的原因 向关联人购买原 煤和材料 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任 重要内容提示： ●因平煤股份与关联人 2022 年签署的《日常关联交易协议》， 有效期为三年。按照《上海证券交易所股票上市规则》的有关规定， 日常关联交易协议需每三年重新履行相关审议程序和披露义务。为此， 公司本着"交易事项必要、交易价格公允"的原则，经与关联人协商， 对原协议进行修订并重新签署。 证券代码：601666 股票简称：平煤股份 编号：2025-013 平顶山天安煤业股份有限公司 关于重新签订《日常关联交易协议》的公告 ●中国平煤神马集团系公司的控股股东，中国平煤神马集团与其 子公司均为公司关联方，签订《日常关联交易协议》属于关联交易事 项。 ●本次关联交易事项尚需提交股东大会审议。 一、关联交易概述 受历史渊源关系等客观因素影响，公司与控股股东中国平煤神马 控股集团有限公司（以下简称"中国平煤神马集团"）及其下属公司 之间在煤炭买卖、材料采购及综合服务等方面存在若干日常性关联交 易。2022 年，平煤股份与关联人签署《日常关联交易协议》，有效期 为三年。按照《上 ...

证券代码：601666 股票简称：平煤股份 编号：2025-012 平顶山天安煤业股份有限公司 关于 2024 年日常关联交易执行情况及 2025 年发生额 预计情况的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性 陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带 责任。 重要内容提示： ●本次交易不存在可以明显预见的交易风险，交易完成后不会对公 司利益产生不利影响。 ●2024 年，本公司与控股股东中国平煤神马控股集团有限公司（简 称"中国平煤神马集团"）及其子公司等关联方日常关联交易实际发生 额为 2,519,475.21 万元，与 2024 年预计金额 2,900,000.00 万元相比， 降幅为 13.12%。 ●2025 年，本公司与控股股东中国平煤神马集团及其子公司等关联 方日常关联交易发生额预计为 2,450,000.00 万元，与 2024 年实际发生 额 2,519,475.21 万元相比，降幅为 2.76%。 ●公司关联董事已回避表决，与会的非关联董事一致同意了上述关 联交易。独立董事专门会议已审议同意。 | | | | | 2024 年，公司子公司 ...

证券代码：601666 证券简称：平煤股份 公告编号：2025-014 平顶山天安煤业股份有限公司 关于召开 2025 年第一次临时股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东大会类型和届次 2025 年第一次临时股东大会 召开的日期时间：2025-03-20 9 点 30 分 召开地点：河南省平顶山市民主路 2 号平安大厦 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 股东大会召开日期：2025年3月20日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过 互联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15- ...

证券代码：601666 证券简称：平煤股份 编号：2025-011 平顶山天安煤业股份有限公司 第九届监事会第二十次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性 陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带 责任。 平顶山天安煤业股份有限公司（以下简称"公司"）第九届监事会 第二十次会议于 2025 年 2 月 26 日以书面、短信或电子邮件的方式发出 通知，于 2025 年 3 月 3 日以通讯表决的方式召开，会议由公司第九届 监事会主席张金常先生主持。本次会议应表决监事 9 人，实际表决监事 9 人。会议召开及程序符合《公司法》等法律、法规及《公司章程》的 有关规定。经与会监事审议，本次监事会会议通过如下事项： 一、关于 2024 年日常关联交易执行情况及 2025 年发生额预计情况 的议案 二、关于重新签订《日常关联交易协议》的议案 会议以 9 票同意，0 票反对，0 票弃权审议通过该议案。（内容详 见 2025-013 号公告） 上述两项议案需经公司股东大会审议后生效。 特此公告。 平顶山天安煤业股份有限公司监事会 2025 年 3 月 4 日 会 ...

证券代码：601666 证券简称：平煤股份 编号：2025-010 平顶山天安煤业股份有限公司 第九届董事会第三十九次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 平顶山天安煤业股份有限公司（以下简称"公司"）第九届董事 会第三十九会议于 2025 年 2 月 26 日以书面、短信或电子邮件的方式 发出通知，于 2025 年 3 月 3 日采用通讯表决的方式召开，会议由公 司董事长焦振营先生主持。本次会议应表决董事 15 人，实际表决董 事 15 人。会议召开及程序符合《公司法》等法律、法规及《公司章 程》的有关规定。经与会董事审议，本次董事会会议通过如下事项： 一、关于 2024 年日常关联交易执行情况及 2025 年发生额预计情 况的议案 会议以 9 票同意，0 票反对，0 票弃权审议通过该议案。（内容详 见 2025-012 号公告） 董事会审议该关联交易议案时，关联董事张建国先生、涂兴子先 生、李庆明先生、焦振营先生、吴昕先生、陈金伟先生已回避表决， 也未代理非关联董事行使表决权。本议案已经公司第 ...

证券代码：601666 股票简称：平煤股份 编号：2025-008 平顶山天安煤业股份有限公司 关于以集中竞价交易方式回购股份的进展公告 三、其他事项 一、回购股份的基本情况 公司于 2024 年 10 月 30 日召开的第九届董事会第三十五次会议， 审议通过了《关于以集中竞价交易方式回购公司股份方案的议案》， 同意通过集中竞价交易方式进行股份回购，回购股份将用于股权激励 或员工持股计划。本次回购价格不超过人民币 14.36 元/股，回购资 金总额不低于人民币 50,000 万元（含）且不超过人民币 100,000 万 元（含），回购期限自董事会审议通过之日起不超过 12 个月。具体 内容详见于 2024 年 10 月 31 日披露的《平煤股份关于以集中竞价交 易方式回购股份方案的公告》（公告编号：2024-105）。 二、回购股份的进展情况 1 根据《上市公司股份回购规则》《上海证券交易所上市公司自律 监管指引第 7 号——回购股份》等相关规定，公司于 2024 年 11 月 28 日通过上海证券交易所交易系统以集中竞价交易方式首次回购公 司股份，截至 2025 年 1 月 31 日，公司已累计回购股份 7 ...

文章核心观点 企查查显示河南省豫智数能科技有限公司近日成立，由平煤股份等共同持股，有明确法定代表人、注册资本和经营范围 [1] 公司信息 - 河南省豫智数能科技有限公司近日成立 [1] - 公司法定代表人为刘素华 [1] - 公司注册资本1.2亿元 [1] - 公司经营范围包含智能机器人的研发、物联网技术研发、智能机器人销售、工业机器人销售等 [1] - 公司由平煤股份等共同持股 [1]

报告公司投资评级 - 维持公司“增持 - A”投资评级 [3][7] 报告的核心观点 - 公司拟收购乌苏四棵树煤炭有限责任公司60%股权，若成功将加强在新疆资源布局，夯实可持续发展能力 [3][4] - 公司未来外延成长有空间，控股股东承诺解决同业竞争问题，资产注入承诺明确；且公司高分红比例承诺，炼焦煤作为战略资源未来供给增加有限、毛利率有望维持高位，公司投资价值较强 [5] - 预计公司2024 - 2026年EPS分别为1.12、1.31、1.42元，对应1月24日收盘价9.03元，2024 - 2026年PE分别为8.1、6.9、6.3倍；并购完成后业务规模提升、分红比例承诺高、国企市值管理受重视，公司估值有望回升 [6][7] 相关目录总结 公司近一年市场表现 - 2025年1月27日收盘价9.03元，年内最高/最低15.05/7.84元，流通A股/总股本24.69/24.75亿股，流通A股市值222.98亿元，总市值223.51亿元 [2] - 2024年9月30日基本每股收益和摊薄每股收益均为0.84元，每股净资产12.35元，净资产收益率7.22% [2] 事件描述 - 1月25日公司发布公告，拟参与竞拍中电投新疆能源有限公司转让的乌苏四棵树煤炭有限责任公司60%股权，受让底价65651.280741万元，实际受让价以竞拍价为准 [3] 事件点评 - 拟收购标的2023年营业收入43886万元、净利润11950万元，2024年1 - 6月营业收入17189万元、净利润3302万元；拥有八号井采矿权，核定生产能力120万吨/年；截至2024年6月30日，采矿许可证煤炭保有资源量6378.79万吨，可采储量3647.82万吨 [4] - 2024年10月公司以17.48亿元竞得新疆托里县塔城白杨河矿区铁厂沟一号井探矿权，面积64.89km²，资源储量16.68亿吨；若本次收购完成，公司在新疆保有煤炭资源量将超17.32亿吨，占2023年底资源量29.26亿吨的59.19% [4] 投资建议 - 预计公司2024 - 2026年EPS分别为1.12、1.31、1.42元，对应1月24日收盘价9.03元，2024 - 2026年PE分别为8.1、6.9、6.3倍 [6] 财务数据与估值 |会计年度|2022A|2023A|2024E|2025E|2026E| | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |营业收入(百万元)|36,044|31,561|29,994|32,461|31,420| |YoY(%)|21.4|-12.4|-5.0|8.2|-3.2| |净利润(百万元)|5,725|4,003|2,768|3,233|3,526| |YoY(%)|95.9|-30.1|-30.8|16.8|9.1| |毛利率(%)|34.4|31.5|26.3|26.4|28.1| |EPS(摊薄/元)|2.31|1.62|1.12|1.31|1.42| |ROE(%)|24.9|14.6|10.0|11.2|11.7| |P/E(倍)|3.9|5.6|8.1|6.9|6.3| |P/B(倍)|1.1|1.0|0.9|0.9|0.9| |净利率(%)|15.9|12.7|9.2|10.0|11.2| [9] 财务报表预测和估值数据汇总 - 资产负债表、利润表、现金流量表等多方面数据展示了2022A - 2026E各年度情况，包括流动资产、现金、应收票据及应收账款等项目金额及变化，以及成长能力、获利能力、偿债能力、营运能力、估值比率等财务比率情况 [11]

证券代码：601666 证券简称：平煤股份 编号：2025-005 平顶山天安煤业股份有限公司（以下简称"公司"）第九届董事 会第三十八会议于 2025 年 1 月 19 日以书面、短信或电子邮件的方式 发出通知，于 2025 年 1 月 24 日采用通讯表决的方式召开，会议由公 司董事长焦振营先生主持。本次会议应表决董事 15 人，实际表决董 事 15 人。会议召开及程序符合《公司法》等法律、法规及《公司章 程》的有关规定。经与会董事审议，本次董事会以 15 票同意，0 票反 对，0 票弃权审议通过关于收购乌苏四棵树煤炭有限责任公司股权的 议案。（内容详见 2025-006 号公告） 本议案已经公司第九届董事会2025年第一次审计委员会事前认可。 特此公告。 平顶山天安煤业股份有限公司董事会 2025 年 1 月 25 日 平顶山天安煤业股份有限公司 第九届董事会第三十八次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 ...