市场表现 - 黄金概念股在11月13日出现高开行情 [1] - 兴业银锡、华钰矿业、白银有色、盛屯矿业、湖南白银、湖南黄金等公司股票涨幅居前 [1]

资本市场政策与动态 - 证监会表示将深化投融资综合改革，融资端将纵深推进两创板改革，加快落实科创板"1+6"政策，并抓紧启动深化创业板改革[1] - 投资端将推动中长期资金入市，持续扩大社保、保险、年金等权益类投资规模和比例，并丰富适配长期投资的指数产品[1] - 上交所表示将提升监管包容度，支持各类优质并购案例加快落地，推动形成"放得活"又"管得好"的并购市场秩序[6] - 瑞银报告显示，三季度外国机构投资者增持中国股票，全球前40大投资机构中国股票持仓升至1.1%，为2023年一季度以来最高水平[6] - 富国基金新成立一只FOF募集规模接近18亿元，今年以来成立的FOF数量和规模分别超过60只和560亿元，募集规模10亿元以上的"小爆款"FOF有17只[7] 新能源与绿色产业 - 国家能源局提出，到2030年集成融合发展成为新能源发展的重要方式，新能源可靠替代水平明显增强，市场竞争力显著提升[2] - 2025世界动力电池大会签约项目180个，总金额达861.3亿元，涵盖动力电池、新型储能、光伏、智能网联新能源汽车等关键领域[11] - 六氟磷酸锂价格近期快速上涨，部分市场报价高达15万元/吨，主流成交价较10月中旬已翻倍，短期将维持供需紧平衡状态[15] - 海博思创与宁德时代签订战略合作协议，2026年至2028年公司采购电量累计不低于200GWh[16] - 长荣股份拟设立控股子公司，合作建设100兆瓦光伏电站[16] 科技创新与高端制造 - 发改委就《国家新兴产业创新中心管理办法》等文件公开征求意见，旨在推动科技创新和产业创新深度融合[4] - 工信部表示已累计培育科技和创新型中小企业超60万家，专精特新中小企业超14万家，国家级专精特新'小巨人'企业超1.76万家[4][5] - 工信部就印制电路板行业规范条件征求意见，提出严格控制新上技术水平低的单纯扩大产能项目，鼓励产业聚集发展和企业做优做强[10] - 山东发布机器人产业科技创新行动计划，力争到2028年突破50项以上关键核心技术，打造100个机器人赋能百业的标杆应用场景[15] - 宁德时代第五代磷酸铁锂电池产品已经开始量产[16] 消费与新兴产业 - 2025年第三季度全球智能手机面板出货量达5.86亿片，环比增长8.1%，同比增长5.3%，预计全年出货量将达22.43亿片，年增长率3.4%[12] - 10月21日至11月11日全国邮政快递企业共揽收快递包裹139.38亿件，日均揽收量达6.34亿件，旺季单日业务量峰值达7.77亿件，刷新纪录[12] - 中国宠物市场展现出强劲增长势头，2025年市场规模预计突破8114亿元，其中城镇犬猫市场规模占比接近四成[14] - 2024年我国冰雪运动产业总规模达到9700亿元，同比增长约9%，预计2025年将突破1万亿元[14] - 上半年漫剧赛道累计上线超3000部作品，流水规模同比激增12倍，业内人士估计今年全年市场规模有望突破200亿元[14] 公司战略与合作 - 千亿私募景林资产三季度在美股市场大手笔加仓阿里巴巴，新进建仓文远知行，并对脸书、谷歌-A、英伟达等科技股进行加仓[6] - 世纪华通拟回购5亿元-10亿元公司股份并注销[16] - 盛屯矿业拟14.23亿元增资子公司，以推进国际化进程[16] - 京源环保中标约1.43亿元电力行业水处理项目[16] - 稳健医疗全资子公司拟投资20亿元建设全棉水刺无纺布生产基地[16]

海外市场表现 - 美国众议院即将结束历史性的政府停摆，道琼斯指数连续四日上涨并创下新高，首次站上48000点 [1] - 科技股再度下挫，纳斯达克指数和小盘股连续第二日表现落后，标普500指数微涨0.06%，道指涨0.68%，纳指跌0.26% [1][2] - 欧洲STOXX 600指数收涨0.71% [2] - 英伟达股价惊险收涨0.33%，Meta收跌近3%领跌科技七巨头，AMD大涨9%领跑标普500成分股 [3] - 黄金价格连续四日上涨，日内涨幅达1.7%，白银价格涨幅超过4% [3] 大宗商品与宏观经济 - OPEC下调全球石油需求预估，第三季度石油市场由"供不应求"转为"供过于求"，导致油价重挫4% [4] - 美国9月非农就业报告最早于周五发布，一系列非官方数据显示美国10月通胀可能急剧降温 [4] 科技与人工智能行业动态 - AI服务器需求强劲，鸿海第三季度净利润同比增长17%超预期，营收增长11% [5] - 人工智能初创公司Anthropic计划在美国投资500亿美元建设数据中心 [7] - 三星正与海外大型客户讨论明年的供货量，并内部考虑将产品价格上调20%至30%以上 [6] 国内政策与行业导向 - 国家能源局探索建设以抽水蓄能、新型储能为调节电源的新型水风光一体化基地，并有序推动新能源供热供暖应用，打造以新能源为主体的多能耦合综合供能站 [8] 券商策略观点 - 财信证券认为大盘处于风格再平衡阶段，资金在反复高低切换中寻找新市场主线，尽管多个题材板块轮番上攻，但未出现持续性较好、带动性较强的方向 [9] - 随着沪指在4000点上下连续震荡巩固，指数层面下探空间有限，建议采取"谨慎追高、敢于低吸"的思路，围绕近期热点题材板块逢低布局 [9] 题材板块分析 - 量子计算领域取得进展，中国科学院成功构建大规模量子点混合集成光量子芯片，为可扩展的片上量子网络奠定基础 [10] - 2025年10月中国重型卡车市场销售10.62万辆，环比增长1%，同比增长60%，实现连续7个月增长 [11][12] - 硫酸价格近期连续飙升，目前价格为773元/吨，较今年1月21日的366元/吨上涨111%，较2023年5月26日的92元/吨上涨740%，创近十年新高 [12] - 工信部就印制电路板行业规范条件征求意见，提出严格控制新上技术水平低的单纯扩大产能项目，预计2025年全球PCB市场规模达968亿美元 [12][13] 上市公司要闻 - 瑞幸咖啡正筹备重启美股上市，但目前尚无明确时间表 [15] - 海博思创与宁德时代签订战略合作协议，约定2026年至2028年累计采购电量不低于200GWh [16] - 雅化集团在固态电池领域取得进展，成功开发出气固法合成硫化锂新工艺 [16] - 世纪华通拟以5亿元至10亿元回购股份用于注销减少注册资本 [16] - 长荣股份与金昌建投合作设立项目公司，计划建设100兆瓦光伏电站项目 [16] - 海锅股份拟设立控股子公司投建飞轮储能等高端零部件项目 [16] 市场数据 - 部分公司股价创历史新高，涉及概念包括卫星互联网、锂电池、智能电网等，其中航天智装涨幅16.57%，杭州柯林涨幅10.67% [17] - 近期多家公司面临股票解禁，其中招商港口解禁市值达120.42亿元，解禁比例23.24%，欧圣电气解禁比例高达73.99% [18]

盛屯矿业战略与财务 - 公司通过香港全资子公司宏盛国际资源有限公司新设盛屯黄金控股，并以19995万美元（约14.24亿元人民币）增资入股盛屯黄金国际，增资完成后盛屯黄金控股将持有盛屯黄金国际99.975%股权 [2] - 公司持续布局黄金资产，以现金方式收购加拿大上市公司Loncor全部股份，取得其位于刚果（金）的金矿资产Adumbi [2] - 公司现金流状况良好，去年三季报经营活动产生的现金流量净额为21.72亿元，今年三季报为30.75亿元 [3] - 公司将黄金业务发展列为重要战略方向，在国内外矿山选择上注重与自身规模匹配的资源 [3] - 公司前三季度实现营业收入217.17亿元，同比增长22.99%，实现归母净利润17.02亿元，同比增长0.06% [3] - 摩根大通证券有限公司等2只QFII新进重仓公司，合计持股市值超过4亿元 [3] PCB行业政策与市场趋势 - 工信部对印制电路板行业规范条件及公告管理办法公开征求意见，推动产业高端化、绿色化、智能化发展 [4] - 在AI服务器和高速网络驱动下，18层板及以上高多层板产值同比增长40.3%，HDI板产值同比增长18.8% [4] - Prismark预测2023—2028年AI服务器相关HDI的年均复合增速将达到16.3% [4] PCB行业整体业绩 - A股PCB行业44家上市公司前三季度合计实现营业收入2161.91亿元，同比增长25.36%，实现归母净利润208.59亿元，同比增长62.15% [5] - 前三季度4家上市公司扭亏为盈，2家减亏，27家归母净利润同比增长，报喜比例达到75% [6] 重点PCB公司表现 - 生益电子前三季度实现营业收入68.29亿元，同比增长114.79%，实现归母净利润11.15亿元，同比增长497.61%，公司智能算力中心高多层高密互连电路板建设项目一期已开始试生产 [6] - 兴森科技前三季度营业收入53.73亿元，同比增长23.48%，公司CSP封装基板业务原3.5万平/月产能已满产，新扩1.5万平/月产能爬坡进度较快，FCBGA封装基板项目处于小批量生产阶段 [6] QFII持仓PCB概念股 - 三季度末QFII重仓13只PCB概念股，合计持股市值166.35亿元，其中生益科技QFII持股市值159.36亿元居首 [7] - 按QFII持股比例看，生益科技为12.32%，金禄电子、骏亚科技、逸豪新材分别为2.39%、1.89%、1.84% [7]

重要会议与政策发布 - 2025年6G发展大会将于11月13日至14日在北京举行 [1] - 百度世界2025大会将举行 [2] - 中国人民银行行长潘功胜指出，完善中央银行制度是"十五五"时期推动金融高质量发展的战略举措，将构建科学稳健的货币政策体系，持续深化金融供给侧结构性改革 [7] - 国家能源局发布指导意见，提出到2030年集成融合发展成为新能源发展的重要方式，新能源可靠替代水平明显增强 [7] 宏观经济与市场数据 - 境外投资者持有A股市值从2020年底的超3万亿元增长至目前的超3.5万亿元 [8] - 10月21日至11月11日全国共揽收快递包裹139.38亿件，日均揽收量6.34亿件为日常业务量的117.8%，单日业务量峰值达7.77亿件刷新纪录 [8] - 美股市场涨跌互现，道琼斯工业平均指数上涨326.86点至48254.82点，涨幅0.68%创历史新高，纳斯达克指数下跌61.84点至23406.46点，跌幅0.26%，标普500指数上涨4.31点至6850.92点，涨幅0.06% [5] - 国际油价大幅下挫，WTI原油近月合约跌4.18%报58.49美元/桶，布伦特原油近月合约跌3.76%报62.71美元/桶 [6] - 国际金价震荡上扬，COMEX黄金期货价格涨2.38%报4204.40美元/盎司，COMEX白银期货价格飙升5.36%至53.33美元/盎司 [6] 行业与公司动态 - 金融板块表现强劲，高盛涨3.5%，花旗涨2.0%，摩根大通涨1.5%，美银涨0.9% [6] - 超威半导体AMD涨9.0%，因公司公布强劲的长期财务指引 [6] - 纳斯达克中国金龙指数跌1.46%，携程涨1.0%，网易微涨0.02%，拼多多跌0.8%，京东跌1.1%，阿里巴巴跌1.7%，百度跌2.2% [6] - 阿里巴巴首款自研旗舰双显AI眼镜定档11月27日发布 [9] - 海博思创与宁德时代签订战略合作协议 [9] - 盛屯矿业拟14.23亿元增资全资子公司盛屯黄金国际 [9] - 世纪华通拟回购5亿元-10亿元公司股份并注销 [9] - 浙江交科联合体中标111.03亿元项目 [9] 券商观点摘要 - 银河证券认为A股市场中长期向好趋势不改，短期无需对4000点附近的震荡过分担忧 [9] - 德邦证券预计短期市场或延续"新能源+政策主题"主导的结构性行情，光伏设备景气度或具备延续性 [9] - 中原证券指出A股市场正处于重要转换时点，周期与科技行业有望轮番表现，建议采取"顺周期+科技成长"的均衡配置策略 [10]

公司资本运作 - 公司拟通过香港全资子公司宏盛国际新设盛屯黄金控股 并以该主体向全资下属公司盛屯黄金国际增资19995万美元 折合人民币约14.23亿元 [1] - 增资完成后 盛屯黄金控股将持有盛屯黄金国际99.975%股权 该事项已获董事会审议通过 无需提交股东会 [1] - 公司近期以约2.61亿加元 约合1.9亿美元 人民币约13.5亿元 现金收购加拿大Loncor公司全部股份 收购后将间接持有其100%股权 [2] 公司财务业绩 - 公司2025年第三季度营业收入79.13亿元 同比增长26.74% 净利润6.49亿元 同比增长11.32% [2] - 公司2025年前三季度营业收入217.17亿元 同比增长22.99% 净利润17.02亿元 同比增长0.06% 基本每股收益0.551元 [2] - 业绩变动主要原因是主要金属铜产品产销量同比增加 且铜价同比增长带动利润提升 [2] 公司战略与业务 - 增资符合公司发展战略 旨在推动国际化发展进程 为公司和股东谋取更多投资回报 [1] - 公司致力于能源金属资源的开发利用 重点聚焦于新能源电池所需金属品种 如铜 镍 钴 [1] - 公司主要业务类型包括能源金属业务 基本金属业务 金属贸易业务及其他 将矿产资源禀赋视为战略基点和护城河 [1] - 公司坚持国际化视野 通过勘探建设 产业并购 合作开发等方式增加上游资源储备 提升中长期竞争优势 [1]

盛屯矿业增资子公司 - 公司拟通过香港全资子公司宏盛国际新设盛屯黄金控股，并以此为主体对盛屯黄金国际增资入股，增资金额为19,995万美元，折合人民币约14.23亿元 [1] - 增资完成后，盛屯黄金控股将持有盛屯黄金国际99.975%股权，盛屯黄金国际原股东香港盛屯金属持有0.025%股权 [1] 世纪华通股份回购 - 公司拟使用自有或自筹资金以集中竞价方式回购股份并全部注销以减少注册资本，回购资金总额不低于5亿元，不超过10亿元 [2] - 回购价格不超过每股28.77元 [2] ST中迪股价波动与停牌 - 公司股票自2025年10月16日至11月12日价格涨幅达153.19%，因股价波动较大自11月13日起停牌核查 [3] - 预计停牌时间不超过3个交易日 [3] 百济神州三季度业绩 - 公司2025年前三季度实现营业收入275.95亿元，同比增长44.2%，归属于上市公司股东的净利润为11.39亿元 [4] - 第三季度归属于上市公司股东的净利润为6.89亿元，基本每股收益0.81元 [4] *ST炼石重整进展 - 公司收到法院裁定批准重整计划并终止重整程序，公司将进入重整计划执行阶段 [5] 拓斯达与丸美生物等H股上市计划 - 拓斯达正在筹划发行H股并在香港联交所上市 [6] - 丸美生物拟发行H股股票并申请在香港联交所主板挂牌上市，以增强资本实力与境外融资能力 [13] - 传音控股拟在境外发行H股并在香港联交所主板上市 [13] 晶澳科技澄清公告 - 公司澄清董事会秘书未在任何会议上发表网传言论，相关内容系网络谣传，公司保留追究法律责任的权利 [6] 北大医药高管变动 - 公司董事长、总裁徐晰人因涉嫌刑事犯罪已被批准逮捕，目前由他人代为行使相关职责 [6] 凯格精机总经理涉案 - 公司总经理邓迪因涉嫌危险驾驶被取保候审，目前可正常履职 [7] 南京公用股权转让 - 公司控股股东及其一致行动人拟向南京市创新投资集团转让合计4373.1万股股份，占公司总股本的7.61%，转让价款约3亿元 [7] 万科A债券赎回 - 公司已完成"20万科08"公司债券的赎回工作，赎回本金16亿元并兑付利息6576万元，债券将于11月13日摘牌 [8] 联合化学参股公司增资 - 公司拟向参股公司米莱芯程增资2亿元，增资完成后持股比例将由19.3548%增至37.2760% [8] 海锅股份设立合资公司 - 公司与吾岳特材共同出资设立控股子公司苏州迈格泰，注册资本1亿元，公司出资8000万元持股80%，项目投资总额预计10亿元 [9] 稳健医疗子公司投资项目 - 公司全资子公司拟投资约20亿元建设全棉水刺无纺布系列产品生产基地项目 [9] 富春环保合资设立项目公司 - 公司与宜城经开投共同出资1.16亿元设立项目公司，投资建设湖北宜城经济开发区热电联产项目，预计总投资额约3.85亿元 [10] 兴民智通战略合作 - 公司与北京汽车集团签署战略合作协议，将在新能源汽车技术研发、车辆销售等领域开展合作 [10] 达实智能项目中标 - 公司中标新皇岗口岸联检大楼智能化项目，中标金额5505.64万元，占公司2024年度经审计营业收入的1.74% [10][11] 湖南白银子公司检修 - 公司全资子公司宝山矿业自11月11日起进行年终停产检修，预计时长20天，对全年生产计划无影响 [11] 同德化工收到限制消费令 - 公司及子公司因与浙银金租的融资租赁合同纠纷未履行给付义务，被出具限制消费令 [11] 三元股份澄清产品信息 - 公司澄清子公司三元梅园销售的奶皮子糖葫芦为季节性产品，收入规模占比极小 [12] 浙江东日澄清业务范围 - 公司澄清主营业务不涉及"脑机接口"业务 [12] 重庆啤酒利润分配 - 公司拟向全体股东每股派发现金红利1.30元，合计拟派发现金红利约6.29亿元，占2025年半年度归母净利润的72.74% [12] 复洁环保与路德环境变更证券简称 - 复洁环保证券简称变更为"复洁科技" [12] - 路德环境证券简称自11月18日起变更为"路德科技" [13] 麒麟信安获得政府补助 - 公司收到与收益相关的政府补助款项合计100万元 [13] 龙建股份项目中标 - 公司全资子公司组成的联合体中标黑龙江省普通国省干线公路养护工程项目A1标段，中标价约4.83亿元，约占公司2024年营业收入的2.64% [13]

公司重大事件 - 北大医药董事长兼总裁徐晰人因涉嫌刑事犯罪被批准逮捕，公司控制权未发生变化，董事会运作及生产经营正常[3] - 胜利股份筹划发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金的关联交易事项，股票价格因异常波动引关注[4] - 邦基科技终止收购山东北溪农牧等公司股权的重大资产重组，因与交易方未达成一致，公司股价连续3日跌幅偏离值超20%[5] - *ST松发重大资产重组实施完毕，主营业务由陶瓷制造变更为船舶及高端装备的研发、生产和销售，公司股票出现异常波动[6] - 东方雨虹拟出售部分不动产以盘活资产，预计形成资产处置损失2580.85万元，达到最近一个会计年度经审计净利润的10%以上[7] - 百利天恒鉴于市场情况决定延迟H股全球发售及上市，相关公告在香港联交所网站发布[8] - 传音控股拟筹划发行H股股票并在香港联交所主板上市，以提高公司综合竞争力和多元化融资渠道[9] - 盛屯矿业拟通过香港子公司新设盛屯黄金控股，并对盛屯黄金国际增资19,995万美元（约合人民币14.23亿元），以推动国际化发展[10] - 海博思创与宁德时代签订为期10年的战略合作协议，约定2026年至2028年累计采购电量不低于200GWh，并探索设立产业基金等合作[11] 股份回购 - 世纪华通拟使用自有或自筹资金回购5亿元至10亿元公司股份，回购价格不超过28.77元/股，全部回购股份将用于注销[12] 股东持股变动 - 香农芯创股东无锡高新区新动能产业发展基金通过集中竞价减持54.92万股，持股比例由5.12%下降至4.999985%[13] - 方正电机股东张敏合计减持163.24万股公司股份，占公司总股本的0.33%，减持后持股比例降至5%，不再是持股5%以上股东[14] - 好当家控股股东好当家集团拟减持不超过公司总股本2.7%的股份，即不超过3944.68万股[15] - 志邦家居控股股东孙志勇、许帮顺通过大宗交易合计减持公司可转债905,000张，占可转债发行总量的13.51%[16] 重大项目中标与合同签订 - 龙建股份全资子公司联合体中标黑龙江省4.83亿元公路养护工程项目，该项目约占公司2024年经审计营业收入的2.64%[17] - 浙江交科下属公司联合体中标富春江沿江洋洲区块新型城镇化建设项目，静态项目总投资估算111.03亿元[18] - 达实智能中标新皇岗口岸联检大楼智能化项目，中标金额5505.64万元，项目总建筑面积68.97万平方米，概算总投资100.75亿元[19] - 佰奥智能签订设备买卖合同，合同金额9722.17万元，预计对公司未来经营成果产生积极影响[20] - 陕建股份及下属子公司中标两个超5亿元施工项目，分别为杭州的5.12亿元智能制造项目和新疆的5.04亿元大桥建设工程[21]

公司决议 - 盛屯矿业于2025年11月12日召开第十一届董事会第二十三次会议 [2] - 会议以7票同意、0票反对、0票弃权审议通过《关于对全资子公司增资的议案》 [2]

证券日报网讯11月12日晚间，盛屯矿业（600711）发布公告称，同意聘任龙双先生担任公司总经理。 ...