人事变动 - 荣耀前中国区CMO姜海荣近期加入长安汽车 出任深蓝汽车CEO一职 [2] - 深蓝汽车原CEO邓承浩升任为深蓝汽车董事长 [4] - 姜海荣与赵明于今年1月几乎同时离职 结束了近20年的华为-荣耀生涯 [11] 高管背景 - 姜海荣2005年加入华为 从终端手机产品部主任工程师逐步晋升至荣耀品牌核心管理层 [5] - 2014年起主导荣耀产品营销体系建设 推动荣耀在俄罗斯市场超越三星成为第一品牌 并在法国、意大利等市场进入Top5 [5] - 2021年荣耀独立后出任中国区CMO 全面负责品牌战略、产品推广及市场运营 [5] 营销成就 - 在荣耀X50发布会上通过1.5米高度跌落测试展示产品抗摔性能 [6] - 荣耀X50发布次日打破2023年线上全平台0-2000元价位预售首日销量纪录 [8] - 截至2024年5月 荣耀X50国内销量突破1000万台 成为当年首款达成该成绩的安卓单品 [8] - 通过B站up主互动营销 相关视频登上B站热门总榜第11位 [9] 深蓝汽车现状 - 长安汽车旗下新能源品牌 拥有深蓝超级增程技术 与华为联合研发智能驾驶系统 [12] - 在售6款车型 价格覆盖15-35万元区间 瞄准年轻消费群体 [12] - 今年累计销量198,640辆 同比增长64.6% [12] - 2025年50万辆销量目标目前仅完成39% [12] 营销短板 - 研发人员占比85% 品牌与营销体系2022年才开始系统搭建 [13] - 华为乾崑智驾系统的技术优势未能转化为市场竞争力 宣传停留在参数层面 [13] - 今年5月十天内两次公开道歉：包括向48万老车主强制推送广告和高管不当言论 [14] 预期协同效应 - 姜海荣擅长用直观方式传递产品优势 这正是深蓝汽车当前亟需的能力 [17]

华为汽车业务发展历程 - 华为于2019年5月成立智能汽车解决方案事业部（车BU）正式进军汽车领域 [5] - 赛力斯成为华为首个深度合作伙伴 双方合作打造"问界"智能汽车品牌 [6] - 华为与车企合作形成三大模式：零部件供应模式、Hi模式、鸿蒙智行模式 [6] 华为汽车业务架构 - 零部件供应模式与Hi模式划归至深圳引望智能技术有限公司 由华为、赛力斯、长安阿维塔分别持股80%、10%、10% [6] - 鸿蒙智行模式划归华为终端BG旗下 由余承东执掌 涵盖与赛力斯、北汽、江淮、奇瑞、上汽合作的"五界"品牌 [9] - 余承东表示"未来不会再有其他界" 标志鸿蒙智行模式基本成型 [9] 合作伙伴拓展 - 一汽红旗与华为达成合作 成为第八家与华为合作的国有车企 首款合作车型"红旗9系"预计2026年上市 [10] - 八大国有车企（长安、东风、北汽、广汽、上汽、江淮、奇瑞、一汽）已全部与华为建立合作关系 [10][11] - 德系豪华品牌宝马、奔驰接入鸿蒙生态 奥迪Q6L e-tron搭载乾崑智驾 日产、丰田等日系厂家通过合资企业与华为合作 [11] 业务进展与数据 - 鸿蒙智行累计交付突破90万辆 其中问界品牌累计交付75万辆（问界M9交付22.6万辆 问界M8交付8万辆） 智界品牌交付11万辆 [11] - 尊界S800上市87天大定突破1.2万辆 [11] - 乾崑智驾系统搭载量突破100万辆 [12] 产品规划与投入 - 华为与奇瑞集团投入超百亿专项资金和超5000名研发人力共同打造智界汽车 [12] - 鸿蒙智行将于2024年9月16日发布首款旅行车享界S9T 9月23日发布预售价16.98万元起的尚界H5 覆盖十几万到上百万元价位段 [12] - 产品矩阵涵盖SUV、MPV、轿车、旅行车等各类车型 [12] 行业竞争格局 - 汽车行业形成传统车企、比亚迪、"蔚小理"新势力、华为等多元竞争格局 [14] - 行业呈现传统车企加速转型、新能源新势力快速崛起、科技公司跨界渗透的态势 [14] - 智能驾驶领域面临比亚迪"天神之眼"、小鹏XNGP、特斯拉FSD V12等方案的竞争 [14] 行业影响与定位 - 华为智能驾驶、智能座舱等技术加速中国汽车产业智能化转型 帮助国内车企缩小与国际品牌差距 [15] - 华为在芯片、操作系统、5G等领域的积累为中国汽车供应链注入核心技术 减少对国外技术依赖 [15] - 鸿蒙智行在中国40万元以上高端汽车市场占比最大 对奥迪、宝马、奔驰等豪华品牌形成挤压 [15] 长期发展愿景 - 鸿蒙智行模式可能成为行业标杆 华为或成为全球汽车智能化领域的"安卓式"平台提供商 [15] - 华为可能通过技术生态赋能推动中国汽车品牌在全球市场崛起 重塑豪车市场格局 [15] - 余承东表示汽车行业长远只有部分公司能生存 华为和比亚迪都有机会成为幸存者 [14]

华为汽车业务发展历程 - 2019年5月成立智能汽车解决方案事业部正式进军汽车领域 [2] - 与赛力斯合作打造首个智能汽车品牌"问界"后扩展至奇瑞、北汽、江淮、长安、广汽等合作伙伴 [2] - 形成三大合作模式：零部件供应模式、Hi模式（全栈智能汽车解决方案）、鸿蒙智行模式（原智选车模式） [2] - 业务架构分为车BU业务（零部件供应与Hi模式）和终端BG旗下的鸿蒙智行业务 [2] 合作伙伴与市场覆盖 - 中国八大国有车企（长安、东风、北汽、广汽、上汽、江淮、奇瑞、一汽）已全部与华为合作 [1][3] - 德系豪华品牌奥迪Q6L e-tron搭载乾崑智驾 宝马和奔驰接入鸿蒙生态 [3] - 日系厂商日产和丰田通过合资企业与华为展开合作 [3] - 比亚迪方程豹豹8成为首款搭载华为智驾的车型 [3] 鸿蒙智行业务进展 - 累计交付突破90万台 其中问界品牌累计交付75万台（问界M9交付22.6万台 问界M8交付8万台） [5] - 智界R7/S7累计交付11万台 尊界S800上市87天大定突破1.2万台 [5] - 产品矩阵覆盖十几万到上百万全价位段 包含SUV、MPV、轿车、旅行车等车型 [5] - 将于2024年9月发布享界S9T旅行车和尚界H5（预售价16.98万元起） [5] 技术成果与商业化 - 乾崑智驾系统搭载量突破100万辆 [6] - 与奇瑞投入超百亿专项资金和超5000名研发人力共同打造智界品牌 [5] - 华为智能汽车解决方案涵盖乾崑智驾、鸿蒙座舱、乾崑车控及乾崑车云服务等全栈技术 [3] 行业竞争格局影响 - 汽车行业形成传统车企、比亚迪、"蔚小理"新势力和华为等多方竞争格局 [7] - 未来竞争将演变为华为、比亚迪、造车新势力等智能汽车生态圈之间的竞争 [8] - 在40万元以上高端汽车市场 鸿蒙智行占比最大 对奥迪、宝马、奔驰等豪华品牌形成挤压 [9] - 华为技术帮助国内车企缩小与国际品牌差距 减少对国外技术依赖 [8] 战略定位与发展前景 - 目标成为全球汽车智能化领域的"安卓式"平台提供商 主导智能座舱和自动驾驶标准 [9] - 通过技术生态赋能推动中国汽车品牌在全球市场崛起 重塑豪车市场格局 [9] - 业务模式多样 涵盖通信、芯片、智能驾驶等技术优势 [6]

行业趋势：高阶智驾免费化与盈利模式挑战 - 自主车企推动"高阶智驾平权"赛道，奇瑞、零跑、比亚迪、小鹏等超百余款车型全系标配高阶智驾系统，形成"免费联盟" [1][8] - 博世等供应商警告高阶智驾免费将斩断行业未来盈利根基，认为价格战可能引发行业灾难 [1][7] - 行业对软件订阅盈利预期普遍持观望态度，车企表示"目前无法进行探讨" [1][5] 企业策略分化：免费派 vs 收费派 - 特斯拉FSD定价6.4万元，华为乾崑智驾系统自7月1日起涨价2000元，坚持软件收费策略 [2][13] - 比亚迪、小鹏、零跑采用"硬件预埋+软件免费"标配策略，通过规模效益和数据积累提升技术竞争力 [8][9][11] - 极氪、小米、魏牌推出限时终身免费高阶智驾服务，蔚来采用智驾功能与电池租赁绑定销售方式 [8][9] 订阅模式实施困境 - 宝马为远程控车功能提供三年免费过渡，购买比例仅1:5；奔驰已取消EQS后轮转向订阅服务 [4][5] - 大众撤回软件订阅计划，驾驶辅助功能在交付时直接可用而非采用订阅制 [5] - 消费者对预埋硬件功能解锁费普遍不理解，且对高阶智驾安全性持保留态度 [4][10] 技术升级与盈利前景 - 华为乾崑智驾ADS月度活跃用户从34万升至70万，平均每年迭代一次，今年发布ADS 4高速L3商用解决方案 [13] - 地平线预计2027年迎来行业盈利拐点，盈利结构中硬件占2/3毛利，软件占1/3毛利 [14] - L3级自动驾驶可能促成订阅模式落地，但需避免破坏性免费竞争；L4阶段才可能实现付费模式普及 [12][13] 消费习惯与市场接受度 - 消费者已形成免费使用预期，愿意为高阶智驾付费的用户占少数 [10][12] - 部分用户因担心未来技术升级成本而选择提前购买，但要求后续软件升级免费 [10] - 手机APP订阅付费习惯可能推动汽车行业订阅模式发展，但需法规明确事故责任认定 [13]

博世对高阶智驾免费趋势的担忧 - 博世智能驾控中国区总裁吴永桥呼吁高阶智驾绝不能免费推广 否则将给中国智能辅助驾驶行业带来灾难 价格战正在斩断汽车业未来盈利模式的根基 [2] - 高阶智驾如果全面免费 将是击垮智驾产业链的最后一根稻草 [7] 自主车企高阶智驾免费推广现状 - 奇瑞 零跑 比亚迪 小鹏相继宣布全系车型标配高阶智能辅助驾驶系统 粗略计算超过百余款车型 [2] - 比亚迪发布"天神之眼"高阶智驾系统并宣布全系车型标配 甚至标配到售价不足8万的海鸥车型上 [8] - 小鹏G6宣布全系标配图灵AI智驾 无需选装 付费或订阅 [8] - 奇瑞发布"猎鹰智驾"并宣布年内将成为全系30多款车的标配 [8] - 零跑汽车宣布全面免费开放高阶智驾功能 并对已付费的用户实施退费 [8] 车企软件订阅盈利模式面临挑战 - 对于靠软件订阅盈利的预期 车企目前无法进行探讨 [2] - 付费订阅模式的实现难度远大于预期已成为共识 [3] - 恶性价格竞争中 车企通过定价行为使软件订阅盈利模式变得不可行 消费者被培训为期待所有智能驾驶功能免费提供 [3] - 大众曾畅想实施自动驾驶辅助系统的订阅模式或按需付费功能 但目前暂时没有明确的推出时间计划 [5] - 大众在中国的软件订阅计划已经撤回 驾驶辅助功能不是订阅制 [5] 跨国车企订阅服务实践与调整 - 宝马为远程控车功能提供三年免费的过渡 购买该功能的用户比例约为1:5 [4] - 奔驰在收到中国市场反馈后 取消了EQS后轮转向的订阅付费服务 [4] - 奔驰的订阅服务已集中在软件层面 其中奔驰E级车已标配L2+智能辅助驾驶系统 [4] - 硬件订阅的做法在国外市场接受程度也不高 难以实现持续的收入流 [5] 消费者对高阶智驾的接受度与付费意愿 - 国内用户对高阶智驾功能的安全性仍持保留态度 愿意为其买单的并不在多数 [9] - 消费者已形成免费的消费习惯和预期 可能会观望和等待继续出现的免费午餐 [9] - 有消费者因不放心技术可靠性而未购买自动驾驶软件包 [9] - 有消费者因担心未来技术升级无法享受而选择购买高阶智驾版本 但后续软件升级免费是其选购的重要前提 [10] 技术壁垒与盈利模式探索 - 特斯拉FSD在中国市场的定价高达6.4万元 [3] - 华为乾崑智驾系统从7月1日起涨价2000元 [3] - 华为乾崑智驾ADS月度活跃用户数从去年8月的34万升至今年6月的70万 [12] - 地平线创始人余凯预计智能辅助驾驶行业将在2027年迎来盈利拐点 盈利结构中硬件占2/3的毛利 软件占1/3毛利 [12] - 征程5车载智能计算方案卖100美金 征程6能卖好几百美元 [13] 免费策略的实施方式与潜在影响 - 极氪 小米汽车 魏牌等品牌推出在限定时间内下定即可终身免费使用高阶智驾的服务 [9] - 比亚迪 小鹏 零跑采用硬件预埋+软件免费的标配策略 将智能辅助驾驶打包入车价 [9] - 即使在高阶智能辅助驾驶标配模式下 也都对软件免费升级设置了期限 [9] - 目前并没有数据能够证明免费到期后会拥有较高的付费订阅率 [9] L3级自动驾驶对订阅模式的影响 - 当L3级自动驾驶技术落地时 消费者为技术埋单的意愿会明显增强 [11] - L3技术有希望促成订阅模式的落地 但前提是车企必须共同选择采用订阅模式 而不会有企业实施破坏性的免费竞争 [11] - 即使到了真正的L3级自动驾驶普及阶段 订阅模式还是很难成为主流 因为软件的边际成本很低 [11] - 只有L4高级别自动驾驶阶段 才有可能实现付费模式的普及 [11] 行业对软件订阅模式的长期看法 - 只有少数的车企有技术能力来实现更高等级的智能辅助驾驶功能 即形成一定的技术壁垒 [12] - 订阅付费最终可能会成为汽车行业的主流 大家已经习惯了手机APP的订阅付费模式 [12] - 法规层面对智能辅助驾驶状态下企业承担事故责任的认定 是消费者愿意为该技术买单的重要前提 [12]

宝马与Momenta合作 - 宝马集团中国宣布与Momenta合作打造专属中国市场的智能驾驶辅助解决方案，覆盖高速和城区道路，计划应用于明年国产的新世代等多款车型 [1] - 宝马成为BBA中最后一个拥抱"中国大脑"的车企，奔驰和奥迪已分别官宣与Momenta和华为合作 [1] - 宝马的"关键选票"是其补上智能课的信号，也是BBA智驾战略走向务实，重视中国市场需求的体现 [2] 宝马在中国市场的表现 - 今年上半年宝马在中国市场共交付31.79万辆新车，同比下滑15.5%，而欧洲、美洲等其他市场均实现销量同比增长 [3][4] - 中国市场是宝马集团最重要的市场，电动化进程必然伴随着智能化需求，宝马需要更快跟上中国市场节奏 [4] - 中国市场的表现直接关系到宝马电动化转型的"收获期"，宝马计划2025年累计交付200万辆纯电动车，2030年前实现纯电动车累计交付超1000万辆 [5] 宝马的谨慎策略 - 宝马在智能辅助驾驶进程上稍有迟滞，原因包括需要平衡驾控基因与大模型技术、强调安全验证优先于技术、以及生态控制权问题 [6][7] - 宝马选择Momenta因其已通过广汽丰田、上汽大众等合资品牌项目完成量产落地，积累了完整的工程化验证经验 [7] - 宝马最终选择"深度定制"路线，与Momenta联合开发的智能辅助驾驶方案专供中国市场的新世代等车型 [8] BBA的智驾战略转向 - BBA此前已开始攻克L3高地，奥迪2017年发布全球首款搭载L3技术的量产车型，奔驰2021年量产L3级自动驾驶系统，宝马2018年推出脱手驾驶模式 [10] - BBA对智驾的追求是高速公路限速下实现L3功能，更像是技术军备赛中的展示，而非对实用性的追求 [11] - 考虑到中国复杂路况，BBA选择联合研发或采用中国智驾供应商的L2+及以上方案，被视为重视中国市场需求的"务实"转向 [11] 宝马的智能化布局 - 宝马加速智能化补课，"中国朋友圈"持续扩大，3月开始陆续官宣与华为终端和阿里巴巴集团的合作 [8] - 宝马用中国研发力量赋能全球，首款新世代车型搭载的智能技术由中国研发团队和国际团队合作研发 [9] - 宝马纯电平台新世代平台搭载"驾控超级大脑"，整合动力传动、转向等12个传统ECU功能，通过智能化强化操控优势 [8]

销量表现 - 5月单月销量12767辆，同比增长179%，连续三个月突破万辆大关 [2] - 1—5月累计销量近5万辆，品牌累计交付量超15万辆 [3] - 阿维塔06上市即成为销量增长主力，阿维塔12 2025款巩固高端市场竞争力 [3] 产品战略 - "三年四车"战略阶段性成果落地，形成覆盖20万—40万元价格区间的完整产品矩阵 [2][3] - 2025年推出阿维塔12焕新升级版、阿维塔06及07探索版，与阿维塔11形成四车联动格局 [3] - 2030年前计划推出17款新车型，包括大五座SUV、跑车、MPV等 [6] 全球化布局 - 5月29日阿维塔11登陆香港市场，Kim Jones限量联名车型阿维塔012同步首秀 [3] - 已在东盟、中东非等海外市场取得突破，泰国、阿联酋等地上市反响热烈 [3] - 2025年覆盖全球50个国家和地区，2026年进军欧洲市场 [3] 核心技术 - 全系车型搭载华为鸿蒙座舱和乾崑智驾系统，智能化水平获100%满意度评价 [4] - 与宁德时代深度合作，增程车型采用骁遥超级增·混电池，纯电车型搭载定制化双能量井下潜式电池 [4] - "太行智控底盘"通过铝合金悬架、液压衬套及智能预判调节技术提升驾乘舒适性 [4] 渠道与营销 - 截至2025年第一季度，全国门店数量突破700家，覆盖209个城市 [5] - 携手宁德时代与芒果TV联合打造《背后》节目，跨界营销引发广泛讨论 [4] - 2025粤港澳大湾区车展上，阿维塔展台成为最受关注的新能源品牌之一 [4] 品牌愿景 - 围绕"新豪华三高价值"（高颜值、高智能、高价值）强化竞争壁垒 [6] - 目标成为"全球高端智能电动汽车领导品牌"，差异化竞争优势逐步显现 [6]