市场整体表现 - 沪指下跌1.16% 深成指下跌0.65% 创业板指上涨0.95% [1] - 两市超4500只个股下跌 合计成交额2.36万亿元 [1] - 市场午后出现明显弱势 谨慎情绪加速蔓延 [3] 行业板块表现 - 航天航空板块大跌6.68% 本周累计跌幅达9.47% [3] - 中航成飞 中无人机 中天火箭等近10只个股跌停 [3] - 船舶制造 航母概念 军民融合等板块跌幅均超4% [3] - 券商股集体调整 国盛金控跌超5% 第一创业 东方财富等跌超4% [3] - 贵金属板块上涨1.15% 西部黄金涨停 招金黄金下跌6.93% [3] - 光伏设备 重组蛋白 游戏等板块跟涨但涨幅有限 [3] 市场趋势判断 - 短期存在修正休整可能 [3] - 当前市场状况为调仓换股提供机会 [3]

A股市场表现 - 8月6日A股三大指数集体收涨 沪指涨0.45%报3633.99点 深成指涨0.64%报11177.78点 创业板指涨0.66%报2358.95点 [1] - 当日表现较好的板块包括PEEK材料概念、航母概念和海工装备 [1] - 辅助生殖、中药概念和生物疫苗等板块下跌 [1] 基金经理变动情况 - 近30天（7月7日-8月6日）共有457只基金产品的基金经理发生离职变动 [3] - 8月6日当天有26只基金产品发布基金经理离职公告 [3] - 离职原因中11位基金经理因工作变动离职 涉及20只基金产品 4位因产品到期离职 涉及6只基金产品 [3] 基金经理离职明细 - 国联安基金章椹元管理基金总规模410.87亿元 任职期间回报最高产品富国中证军工指数分级B获得369.76%回报 [4] - 离职涉及多只基金产品 包括嘉实中证同业存单AAA指数7天持有期(015861) 国联安中证教材料主题ETF(516480)等 [4] - 变动原因主要为工作变动和产品到期 [4] 新基金经理上任 - 平安基金钱晶管理基金总规模114.38亿元 任职期间回报最高产品平安创业板ETF获得109.05%回报 [5] - 钱晶新上任平安中证A500红利低波动ETF基金经理 [5] - 8月6日有多位新基金经理开始任职 包括张佳蕾任职酵华上证AAA科技创新公司债ETF(551030)等 [6] 基金公司调研活动 - 近一个月（7月7日-8月6日）博时基金调研55家上市公司 富国基金调研55家 鹏华基金调研50家 汇添富基金调研49家 [7] - 调研行业集中度最高为通信设备行业306次 其次为汽车零部件行业217次 [7] - 专用设备行业调研196次 化学制品行业调研178次 [7][8] 个股调研关注度 - 最近1个月最受关注的是德福科技(301511) 获79家基金管理公司调研 属于电子专用材料制造行业 [8] - 中际旭创(300308)获75家调研 仕佳光子(688313)获68家调研 [8] - 最近一周(7月30日-8月6日)德福科技仍居首 获79家调研 东威科技(688700)和仕佳光子(688313)各获55家调研 [9][10]

军工板块市场表现 - 8月4日军工概念股全线大涨 包括航母概念、军民融合、大飞机等分支 多只个股涨停 如爱乐达、航天电子、长城军工、山河智能、科思科技、天箭科技 [1] - 军工板块呈现月线三连阳强势走势 叠加"九三"阅兵催化效应 短期出现冲高行情 [1] 福建舰进展与行业催化剂 - 福建舰入列进入最后攻坚时刻 重点攻克滑跃到弹射起飞无缝转接技术 目标实现交装即交战斗力 [1] - 2025年上半年订单公告等催化剂有望持续兑现 商业航天、低空经济等新域新质方向受商业火箭发射事件推动 [1] 行业基本面与投资价值 - 军工板块基本面加速回暖 业绩拐点已现 具有持续投资价值 [1] - "十四五"规划步入收官冲刺阶段 叠加八一建军节、"九三"阅兵等多重时间坐标 推动板块格局重塑 [1] 航母产业链相关企业 - 中国船舶参与辽宁舰、山东舰及福建舰总体设计与建造 提供电磁弹射适配等技术支持与核心部件研制 [2] - 中国重工旗下研究所参与辽宁舰及首艘国产航母总体设计 具备航母甲板钢等技术优势 海洋防务装备布局完善 [2] - 中船防务通过收购黄埔文冲参与福建舰航母编队配套舰船生产 拥有全电推进等技术 [2] - 中国动力为海军舰船提供燃气、蒸汽等七类动力系统及机电配套 [3] - 金信诺作为中高端射频同轴电缆龙头企业 其信号互联产品应用于航空、航天、舰船等领域 [3] - 海兰信主营智能航海、海洋观探测与海底数据中心业务 [4]

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 7月17日四大期指当月合约悉数上涨，市场情绪积极，期指总成交回升投资者交易热情升温，持仓有不同变化，受潜在美联储人事观点、欧盟贸易举措及A股市场表现等因素影响[1][2][6] 根据相关目录分别进行总结 期指期现数据跟踪 - 7月17日四大期指当月合约悉数上涨，IF涨0.74%，IH涨0.37%，IC涨1.17%，IM涨1.41% [1] - 各期指合约有不同的收盘价、涨跌幅、基差、成交额、成交量及持仓量变动情况 [1] 期指成交与持仓情况 - 本交易日期指总成交回升，IF总成交增加5367手，IH增加2572手，IC减少1184手，IM减少1921手 [2] - 持仓方面，IF总持仓增加7308手，IH增加3275手，IC增加188手，IM增加5351手 [2] 期指前20大会员持仓增减 - 各期指不同合约的多单增减、多单净变动、空单增减及空单净变动情况不同，部分IM2512数据未公布 [5] 趋势强度与重要驱动 - IF、IH趋势强度为1，IC、IM趋势强度为1，趋势强度取值范围为【-2,2】区间整数 [6] - 潜在美联储主席候选人沃什对美联储政策表达观点，认为不应过度担忧特朗普关税致通胀上升 [6] - 欧盟起草对美服务业关税清单，为贸易战升级做准备，计划若谈判失败对美数字服务收费 [6] - A股市场震荡走高，创业板指大涨题材股多点开花，算力产业链领涨，成交1.56万亿较上日增加 [6]

市场表现 - A股三大指数30日集体收涨 沪指涨059%收报344443点 深证成指涨083%收报1046512点 创业板指涨135%收报215301点 [1] - 沪深两市成交14869亿元 较上周五缩量542亿元 [1] - 行业板块普涨 航天航空 游戏 船舶制造 光伏设备 医疗服务 电子化学品 珠宝首饰 小金属 通信设备板块涨幅居前 [1] - 证券 银行 水泥建材 航空机场板块逆市翻绿 [1] - 个股方面上涨股票4056只涨停92只 下跌股票1127只跌停5只 [1] 行业动态 - 军工板块30日继续领涨 九三阅兵 中东形势持续发酵 军工板块后期仍有活跃空间 [2] - 证监会更新logo 由套环改为三个V字形环抱 市场解读为积极信号 [2] 技术分析 - 沪指连续5个交易日站稳3420点 向上突破有效 市场上行趋势未改变 [1] - 沪指60日 20日 10日 5日均线呈多头排列 技术面坚定看涨 [2] - 成交量缩量542亿元 主力资金净流出超18亿元 但成交仍活跃接近15万亿元 [2] 公司表现 - 湘股30日表现亮眼 147只个股中107只上涨 凯美特气 湖南天雁 中兵红箭 湘电股份涨停 [3] - 凯美特气2025年一季报每股收益005元 归母净利润317506万元 净利润同比增长14200% [3] - 凯美特气生产芯片所需超高纯气体和光刻气产品通过多个国际头部企业认证 控股子公司凯美特光刻气产品获ASML子公司Cymer公司合格供应商认证 [3]

军工板块表现 - 军工板块早盘走强 航母概念、军工信息化、中船系等多个相关指数涨幅超过3% [2] - 长城军工再度涨停 创出历史新高 [2] - 固态电池概念强势上涨 诺德股份早盘逼近涨停 此前7连板 [2] 创新药板块表现 - 创新药概念跌幅居前 龙头股荣昌生物A股一度"20cm"跌停 H股一度暴跌逾25% [2] - 悦康药业、迈威生物-U、昂利康等20多只个股跌幅超过2% [2] 荣昌生物动态 - 荣昌生物A股年内涨幅近147% H股飙升近366% [3] - 公司专注于抗体药物偶联物（ADC）、抗体融合蛋白、单抗及双抗等治疗性抗体药物领域 [3] - 荣昌生物A、H股昨日创年内新高 今日早盘大幅低开 [3] - 公司将泰它西普有偿许可给美国Vor Bio公司 获得1.25亿美元现金及认股权证（4500万美元首付款及8000万美元认股权证） [3] - 基于临床开发及销售情况 Vor Bio公司可能支付最高41.05亿美元里程碑付款及高个位数至双位数销售提成 [3]