"计算与连接的发展呈周期性趋势，而当下的'计算 2.0' 已进入加速交替阶段，AGI 有望在 2035 年左右 出现。"这是奇点智能研究院院长李建忠在《AI 产业范式转变的若干个核心命题》主题演讲中的前瞻判 断。 在大会首日的主会场，我们将迎来一位大模型理论奠基者——Lukasz Kaiser。作为著名的"Transformer 八子"之一，他于 2017 年共同发表里程碑式论文《Attention Is All You Need》，不仅为大模型技术奠定 了坚实基础，更直接催生了此后整个生成式 AI 的爆发，在人工智能发展史上留下了不可磨灭的印记。 加入 OpenAI 之后，Lukasz 成为 GPT-5、GPT-4、o1、o3、ChatGPT 等一系列前沿模型的核心共同发明 人，推动了大模型从预训练模型向推理模型的范式转换。 Transformer 共同发明人 Lukasz Kaiser 作为现任 OpenAI 资深研究科学家，他将最前沿的理论与实践紧密结合。在本次大会主会上，Lukasz Kaiser 将以《推理模型的历史、现在与未来》 为主题，带领大家回顾推理模型的发展轨迹，剖析当前 的技术进展，并展望 ...

文章核心观点 - 李飞飞创立的World Labs推出空间智能模型Marble 其核心突破在于通过一张图片或文本提示生成持久存在且可自由导航的3D世界 在几何一致性、风格多样性、世界规模和跨设备支持上显著优于同类产品[1][2] - Marble并非孤立产品 而是李飞飞"世界模型-空间智能-三维表征"思路的集中落地 代表从语言理解到世界理解再到AGI的演进路径[3][6] - 世界模型被视为AI发展的第三阶段范式 其核心在于三维表征与时空一致性 而不仅是多模态拼接 这将推动内容生产、机器人和AR/VR领域的变革[6][21][29] 大语言模型边界与空间智能必要性 - 大语言模型在写作、推理等任务中展现强大能力 但其基于一维序列的结构无法原生理解三维世界 语言作为有损编码方式难以传递几何、物理和时序因果信息[5][9][10] - 二维像素和视频输入不会自动生成三维结构 关键在模型内部表征需原生支持三维表达 满足可微渲染、视角一致性和物理一致性要求[11][14] - 空间智能是AGI的必要条件 因为世界本质是三维的 二维观测是不完备投影 且语言训练信号是纯生成的 无法替代对三维结构的直接建模[16] 世界模型的技术实现路径 - 数据策略采用混合路径：真实采集+重建生成+仿真合成 以解决三维数据匮乏问题 同时强调数据质量与一致性约束的重要性[20][26] - 算法层面注重"重建与生成合流" 同一套三维表示既能重建真实场景 也能生成虚拟世界 NeRF等方法让小规模算力也能实现原创突破[20][24] - 算力资源配置体现学术与产业分工：工业界侧重系统工程与产品化 学术界专注表示方法和跨模态原理研究[25] 产业发展与落地节奏 - 内容生产为首要落地场景 目标将3D内容生成成本从AAA游戏级降至创作者可及水平 应用覆盖游戏、虚拟摄影、工业设计和教育领域[6][29] - 机器人被视为天然应用场景 空间智能连接数字脑与物理界面 但需先打磨三维表示与交互能力 再承接高风险实体操作[30] - AR/VR作为后续发展阶段 需实现从静态场景到动态要素、可交互性和场景语义的逐步演进[29] 范式演进与投资逻辑 - AI发展遵循三要素共振规律：数据×算力×算法 ImageNet时代是二维标注数据驱动 世界模型时代是三维表示驱动[18][21][23] - 范式演进分为三阶段：监督学习（ImageNet）→生成式建模（扩散/GAN）→三维世界模型（重建×生成）[21][24] - 投资逻辑围绕"找到时代最被低估的数据形态" 三维表示被视为当前最具潜力的数据形态[21][23]

鹭羽 发自 凹非寺 量子位 | 公众号 QbitAI 马斯克的Grok 5偷偷藏不住了。 刚刚ARC-AGI榜单官宣出现新SOTA，用的还是Grok 4+程序合成技术微调。 好小汁，啥时候开始Grok都弯道超车了？OpenAI、Anthropic、谷歌一众明星模型都被压一头。 一石激起千层浪，网友纷纷发问，那等Grok5出来，岂不是…… 马斯克也随即出来回应： 我现在认为Grok 5能达到AGI。 顺便附赠了一堆有关Grok 5的爆料。 马斯克疯狂剧透Grok 5 这事还得从Grok 4超越预期的表现说起，发布才两个月就登上多个榜单第一的宝座，而就在刚刚，ARC Prize发布了两个最新的ARC-AGI榜单SOTA方 案： 先简单介绍一下ARC-AGI排行榜，其旨在评估AI解决复杂难题的能力，类似于人类的智力测试，从而反映LLM的推理能力。 测试任务包含v1和v2版本，v2需要LLM完成更多的多步骤推理，一般来说，即使是最优秀的LLM也只能在v2中获得16%的准确率。 都是开源的。 都使用的是Grok 4作为基础模型。 都实现了带测试自适应的程序合成外循环。 GPT-5在二者上的得分依次是65.7%和9.9% ...

Grok 4 性能表现 - Grok 4 在 ARC-AGI 榜单 v1 和 v2 版本测试中分别达到 66.7% 和 16% 的准确率，超越 GPT-4o 的 65.7% 和 9.9% 以及 Claude Opus 4 的 35.7% 和 8.6% [13] - 基于 Grok 4 的改进方案通过英语替代 Python 和程序合成技术，将 v1 和 v2 准确率进一步提升至 79.6% 和 29.44%，同时显著降低任务成本（v1 从 8.42 美元降至 2.56 美元，v2 从 30.4 美元降至 3.97 美元）[14][16] - Grok 4 被研究者选为测试效果最佳的基础模型，其多步骤推理能力在复杂任务中表现突出 [17] Grok 5 发展计划与预期 - Grok 5 预计在几周内开始训练，并计划于 2024 年底前推出 [21][22] - 马斯克认为 Grok 5 有 10% 或更高可能性实现 AGI，此前他未预期该版本会出现 AGI [19][20] - 训练数据量将显著超越前代，Grok 4 训练量已是 Grok 2 的 100 倍和 Grok 3 的 10 倍 [23] 数据与算力资源优势 - xAI 通过特斯拉 FSD 摄像头、擎天柱机器人和自有体系获取海量实时数据，形成独特数据优势 [24][25] - 公司计划 5 年内部署相当于 5000 万台 H100 GPU 的算力，目前已为 Grok 部署 23 万张 GPU（含 3 万张 NVIDIA GB200）[26] - 专为 Grok 构建的 Colossus 超算集群持续提供强大算力支持 [26] 行业竞争格局 - Grok 系列在 ARC-AGI 榜单实现技术超越，当前开源方案已领先 OpenAI、Anthropic 和谷歌等主流模型 [3][8] - AGI 实现仍存不确定性，需最终产品验证技术突破的有效性 [27][28]

行业趋势 - 海内外算力需求持续火热 预计到2035年全社会算力总量将增长10万倍[3] - 空天计算成为新发展方向 我国"星算计划"预计实现2800颗卫星组网构建算力网络[3] - 之江实验室主导的"三体计算星座"已发射首批12颗计算卫星 计划2030年扩展至千星规模 总算力达每秒百亿亿次运算[3] 政策动态 - 工信部就《智能网联汽车组合驾驶辅助系统安全要求》强制性国家标准公开征求意见 构建智能网联汽车产品安全基线[3] - 新标准针对单车道、多车道、领航辅助等功能设置人机交互、功能安全、信息安全等全方位技术要求 建立三重安全保障体系[3] 市场表现 - 9月18日卫星ETF（159206）上涨1.97% 成分股光库科技涨超16% 国盾量子涨超14%[1] - 普天科技、复旦微电、中海达、睿创微纳、华曙高科等卫星产业链个股跟涨[1] - 卫星ETF（159206）成立于2025年3月6日 截至2025年9月17日基金规模达10.63亿元 为全市场首支且同类规模最大的卫星ETF[4] 产业应用 - 卫星互联网可提供空天地海一体化服务 将传统互联网扩展到更大空间[4] - 卫星互联网促进信息跨域融合 可与低空经济、车联网、算力网、无人平台等新质领域结合[4] - 卫星互联网为空域通信、空管监视、全域通信覆盖、算力功能上天提供保障[4]

人工智能研究突破 - DeepSeek团队研发的DeepSeek-R1推理模型研究论文登上《自然》封面 成为全球首个经过同行评审的主流大语言模型 [2] - 斯坦福大学教授李飞飞的创业公司World Labs发布空间智能研究成果Marble 可通过单张照片生成包含几何结构、空间关系和材质纹理的3D世界 [3] 科技巨头投资动态 - 微软计划到2028年在英国投资300亿美元建设AI基础设施 包括155亿美元资本扩张和151亿美元运营资金 将建造配备超2.3万个GPU的超级计算机 [4] - 英伟达、谷歌、OpenAI和Salesforce共同宣布对英国新增数十亿美元投资 使总投资规模超过400亿美元 [4] 行业技术发展趋势 - 华为发布《智能世界2035》报告 预测AGI将成为未来十年最具变革性驱动力量 到2035年全社会算力总量将增长10万倍 AI存储需求较2025年增长500倍 [5] - 通信网络连接对象将从90亿人扩展到9000亿智能体 可再生能源发电量占比将突破50% [5] 全球贸易影响分析 - 世贸组织预测到2040年人工智能应用将推动全球贸易增长近40% 全球GDP增长12%至13% [6] - AI相关商品限制措施从2012年130项激增至2024年近500项 报告呼吁制定开放贸易政策并加强国际合作 [6] 产业链供应状况 - 东山精密指出光芯片市场因AI驱动的高速光模块需求爆发呈现显著紧缺 800G及以上高速率产品供应缺口突出 紧张格局短期难以缓解 [9] 企业合作与融资 - Lyft与Waymo建立合作伙伴关系 计划2026年在纳什维尔推出全自动驾驶网约车服务 [7][8] - AI芯片公司Groq完成7.5亿美元新一轮融资 投后估值达69亿美元 由Disruptive领投 贝莱德等机构参与 [10] - 哈啰Robotaxi获得阿里巴巴战略投资 双方将共同打造智驾大模型及算力平台 加速自动驾驶商业化进程 [11]

报告发布背景 - 华为发布《智能世界2035》和《全球数智化指数2025》报告 展望未来十年关键技术趋势及对教育、医疗、金融、制造、电力等行业的影响[1] - 报告基于与100多名专家学者的深入交流及200多场研讨会 参考联合国、世界经济论坛等权威机构数据和方法[3] 十大技术趋势 - AGI将成为未来十年最具变革性的驱动力量 但需克服核心挑战才能实现奇点突破 走向物理世界是AGI形成的必由之路[3] - AI智能体将从执行工具演进为决策伙伴驱动产业革命[4] - 人机协同编程成为主流开发模式 人类专注于顶层设计而AI负责编码执行[4] - 交互方式从图形界面转向自然语言 并向融合五感的多模态交互演进[4] - 手机App从独立功能实体转变为AI智能体驱动的服务节点[4] - L4+自动驾驶汽车将成为"移动第三空间"[4] - 计算领域在架构、材料、工艺、范式四大层面实现创新 催生新型计算兴起[4] - 数据成为AI发展"新燃料" 存储容量需求比2025年增长500倍且占比超70%[4] - 通信网络连接对象从90亿人扩展到9000亿智能体 实现移动互联网到智能体互联网跃迁[4] - 可再生能源发电量占比将突破50% 人工智能通过Token管理瓦特实现高效电网[5] 行业应用预测 - 人工智能将助力预防超过80%的慢性病 推动健康管理从被动治疗转向主动预防[5] - 超过90%的中国家庭将拥有智能机器人 家庭场景迎来技术驱动的沉浸式变革[5] - 企业领域AI应用率超过85% 可提升劳动生产率60% 通过自主系统重构价值创造方式[5] 全球数智化指数 - 全球数智化指数（GDII）从古典经济学生产三要素理论出发 提出以数据、ICT人才和数智化生产工具为核心的新生产要素[6] - 评估模型涵盖数据规模与应用水平、网络联接广度与质量、算力存力规模与质效、ICT技能与创新生态等关键指标[6] - 模型覆盖ICT基础设施、行业应用深度、人才生态等多维度 为国家数字经济高质量发展提供量化参考[6] 战略意义 - 超过70个国家发布人工智能战略 科技革命为全球数字经济发展注入新动能[5] - 报告旨在帮助各国清晰定位现状 制定精准产业策略 在数智化浪潮中稳健前行[6]

马斯克增持特斯拉及人形机器人战略 - 马斯克买入超250万股特斯拉股票 总价值约10亿美元[2] - 特斯拉授予马斯克1万亿美元薪酬授权 解锁条件包括累计交付100万台人形机器人[2] - 马斯克认为特斯拉约80%长期价值将来自人形机器人Optimus[2] 特斯拉人形机器人业务布局 - 特斯拉开通TeslaAI官方微博账号 用于推广人形机器人、智能驾驶等AI产品[2] - Optimus计划2025年小批量生产5000台 2026年产能提升至5万台 2029年目标年产百万台[5] - 采用三级推进模式：2025-2026年特斯拉工厂自用 2026-2029年拓展工业客户 最终进入家庭服务[5] - 量产成熟后单价预计降至2万美元 相当于当前工业机器人均价的五分之一[5] 人形机器人技术支撑体系 - 特斯拉采用技术复用策略 依托超级工厂经验与成本控制能力[5] - 使用5万块Nvidia H100 GPU组成的算力集群 计算需求是汽车自动驾驶的10倍[5] - Dojo超级计算机为机器人训练提供算力支撑[5] 中国市场发展动态 - 国内多家人形机器人企业已获订单 规划全年目标产量超千台[3] - 半年交付量已超过2024年全年总和 部分产品远销海外[3] - 宇树科技启动IPO 带动产业链关注度提升[3] 行业商业化前景 - 人形机器人市场规模有望随量产突破达到万亿美元级别[6] - 中国信通院报告将商业化分为三阶段：2024-2030年挖掘高危场景 2030-2035年拓展工业制造 2035年后进入服务业[4] - 被视为解决全球劳动力短缺的关键 对制造业和服务业的改造可能比电动汽车更彻底[6]

报告行业投资评级 未提及 报告核心观点 报告涵盖期货市场、宏观资讯、金融市场等多领域，对各市场走势、重要资讯及相关数据进行了分析，展示了市场多空因素交织的复杂态势，为投资者提供决策参考 各部分总结 隔夜夜盘市场走势 - 国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.82%报3694.60美元/盎司，COMEX白银期货跌2.15%报41.99美元/盎司，全球主要央行宽松政策转向或为贵金属市场提供支撑 [3] - 国际油价小幅下跌，美油主力合约收跌0.85%报63.97美元/桶，布伦特原油主力合约跌0.82%报67.91美元/桶，原油市场多空因素交织 [3] - 伦敦基本金属多数下跌，LME期锌等多数金属下跌，LME期镍涨0.11%报15445美元/吨，宽松货币政策预期使美元指数跌至年内低点，对基本金属形成支撑 [3] - 国内期货主力合约跌多涨少，短纤涨超1%，20号胶跌超2% [4] 重要资讯 宏观资讯 - 9月17日，香港将与大湾区内交易所合作开拓大宗商品交易及碳交易等新业务 [7] - 截至7月末，不含个人住房贷款的全国住房消费贷款余额21.04万亿元，比年初新增346亿元，同比增长5.34% [7] - 欧盟与印尼完成贸易协定谈判，是欧盟供应链多元化和开拓新市场的举措 [8] - 美联储将基准利率下调25个基点至4.00%-4.25%，重启降息步伐，未来决定或更具争议性 [9] 能化期货 - 截至9月15日当周，阿联酋富查伊拉港成品油总库存降至1308.9万桶，较一周前减少293.5万桶 [12] - 截至9月17日，中国甲港口库存总量155.78万吨，华东去库，华南累库 [12] - 9月12日当周，美国原油出口增加，产量减少，商业原油库存减少，进口减少 [12] 金属期货 - 几内亚宁巴矿业公司复产预期强化，年产能1400万吨以上 [14] - 国内多晶硅有效产能将降至约240万吨/年，较2024年底下降16.4% [14] - 8月中国铅、锌产量同比增长，1-8月累计产量也有增长 [14] - 德意志银行上调明年黄金和白银价格预测 [16] - 几内亚一大型矿业企业工会提交罢工预告 [16] - 8月中国氧化铝产量同比增长，电解铝产量同比有降有增 [16] - 预计2025年碳酸锂供需过剩但库存结构变化，7月全球精炼镍等金属有供应情况差异 [17] 黑色系期货 - 9月17日吕梁市场炼焦煤线上竞拍涨跌互现 [19] - 8月全国粗钢、生铁、钢材产量有不同变化 [21] - 唐山因空气质量要求企业做好减排准备，部分钢企已接到通知但限产方案未明确 [21] - 大商所就焦煤期货期权合约公开征求意见 [22] - 江苏省钢铁行业协会会议认为应整治竞争，拓展海外业务 [22] 农产品期货 - 生猪产能调控企业座谈会提及控制能繁母猪产能等内容，有关部门计划调减存栏量 [24] - 预计马来西亚9月1-15日棕榈油出口量减少 [25] - 2025/26年制糖期食糖生产开启，安琪晟通糖业预计收购加工甜菜100万吨 [26] - 9月1-15日马来西亚棕榈油单产、出油率、产量环比减少 [26] - 8月全国生猪价格下降，养殖企业采取措施调减产能 [27] - 巴西中南部地区8月下半月甘蔗压榨量和糖产量同比增加 [27] - 预计9月14-20日巴西大豆、豆粕、玉米出口量增加 [27] - 预计截至9月11日当周美国大豆、玉米出口净销售有一定范围 [28] 金融市场 金融 - A股震荡上行，汽配等板块表现好，消费类题材普跌，市场成交额2.4万亿元 [31] - 香港恒生指数等上涨，科网股爆发，南向资金净买入94.4亿港元 [31] - 上交所推动第五套标准扩围，已有475万户投资者开通科创成长层交易权限 [31] - 迈瑞医疗着手准备赴港上市 [32] 产业 - 国家网信办要求头部企业攻关“卡脖子”技术 [33] - 生猪产能调控座谈会强调控制能繁母猪产能 [35] - 工信部就智能网联汽车标准征求意见 [35] - 2025世界储能大会发布新型储能技术发展路线图 [35] - 华为发布报告展望未来技术趋势 [35] - 中国房地产市场有止跌回稳迹象 [36] 海外 - 美国8月新屋开工和建筑许可数据下降 [37] - 美国上周MBA30年期抵押贷款利率下降，推动相关指数走高 [39] - 加拿大央行降息25个基点 [39] - 预计日本央行维持利率不变，8月出口额同比下降 [40] - 英国8月CPI同比涨幅持平，市场预计央行维持利率不变 [40] 国际股市 - 美国三大股指收盘涨跌不一，中概股普遍上涨，科技股表现分化 [41] 商品 - 香港将采取措施建立国际黄金交易市场 [43] - 国际贵金属期货收跌，全球央行宽松政策或支撑市场 [43] - 国际油价小幅下跌，原油市场多空因素交织 [43] - 伦敦基本金属多数下跌，美元指数影响基本金属 [44] 债券 - 银行间主要利率债收益率下行，国债期货上涨，央行开展逆回购操作 [45] - 香港商讨在港推出离岸国债期货等业务 [45] - 财政部、央行完成中央国库现金定存操作 [47] - 浮息债市场今年加速扩容 [47] - 美债收益率集体上涨 [47] 外汇 - 在岸人民币对美元收盘和夜盘上涨，中间价调升 [48] - 美元指数涨，非美货币多数下跌 [48] 重要事件 - 9月18日有中国央行逆回购到期、商务部和国新办新闻发布会等多个事件，还有多场会议举办 [51]

"我们预计于2027年底开启L4级试商用，于2030年在部分场景实现L4规模化应用，并最终在2035年达成 大部分场景的L4+级无人驾驶，同时启动L5级的试商用探索。" 9月16日，华为发出了这些预言。 这一天，华为常务董事汪涛代表华为，发布了重磅报告《智能世界2035》（下称2035报告）。 在我们关注的自动驾驶领域，华为预测了上述时间表，并且指出，世界模型技术将支持L3级自动驾驶 的开发，而L4级自动驾驶则依赖AGI（通用人工智能）技术作为基础。 华为还在2035报告中发布了2035年智能世界的十大技术趋势，让我们一起"看见未来"。 01 自动驾驶时间表 在展望未来时，2035报告认为，具身智能将跨越鸿沟，形成多个万亿产业。 而具身智能三大行业领域之一，就是智能驾驶。对此，2035报告更为乐观，称智能驾驶已跨越技术鸿 沟，2035 年将实现L4+ 自动驾驶。 报告回顾说，2022年，基于Transformer 架构、鸟瞰视角（BEV）及占用网络（Occupancy Network）实 现轻地图方案后，智能驾驶行业已成功跨越L2 + 级的技术鸿沟，推动智能驾驶产业进入爆发期。此 后，伴随全球范围内（尤其中国 ...