战略合作框架协议签署 - 滨州城建投资集团与侨银股份正式签署战略合作框架协议，标志着滨州市城市治理体系与治理能力现代化建设迈出关键一步 [1] - 双方将通过组建合资公司的创新模式，全面整合城市管理资源，推动城市服务从传统运营向"管理+经营"双轮驱动转型 [1] - 合作架构为国企与民企的深度合作，为全国范围内的政企合作提供可复制的创新样本 [1] 合作双方背景与优势 - 滨州城建投资集团作为滨州财金集团旗下核心企业，长期肩负城市建设、民生保障与环境维护的重要使命，在城市开发投资、公用设施运营等领域积累深厚资源整合能力 [1] - 侨银股份是国内城乡公用事业服务领域首家A股上市公司，其"城市大管家"全链条服务体系已覆盖全国200余个城市，依托AI技术构建智慧化管理能力 [1] - 双方优势互补的合作架构为合资公司的战略落地奠定坚实基础 [1] 城市管理智能化转型 - 合资公司将重点搭建领导驾驶舱智慧化管理平台，通过AI视频监控、GPS定位等技术手段构建集数据采集、智能分析、自动化控制于一体的城市治理体系 [2] - 该系统将实现城市事件的预判预警、指挥调度与应急保障的全流程数字化，推动滨州城市治理从被动响应向主动治理转变 [2] - 目标打造黄河三角洲地区数智化城市管理的示范标杆 [2] 城市运营创新布局 - 合资公司将充分发挥国企资源整合优势，创新性布局物业综合服务、智慧停车系统、固废回收3D打印等新兴业务领域 [2] - 战略布局突破传统城市管理的业务边界，通过"城市资源资产化"运作逻辑将公共服务与商业运营有机结合 [2] 资本运作模式 - 双方计划构建多层次融资体系，对传统城市管理业务实施项目融资与流贷结合的资金补充机制 [2] - 对新兴经营性业务探索引入战略投资者、开展资产证券化等创新模式，形成可持续的资金保障体系 [2] - 目标破解城市服务领域长期存在的前期投入压力问题 [2] 市场分析与行业影响 - 此次合作不仅是业务层面的深度联动，更蕴含对城市发展模式的前瞻性探索 [3] - 双方以滨州为战略支点，构建"技术驱动、资本赋能、多元协同"的城市运营新范式 [3] - 模式能够提升城市管理效能与服务质量，通过业务创新与资本运作为城市发展注入持续动能 [3] - 对推动新型城镇化建设具有重要示范意义 [3]

信用评级 - 主体信用等级由AA下调至A+，侨银转债评级由AA - 下调至A+，评级展望稳定[7] 财务数据 - 2025年3月总资产82.91亿元，归母所有者权益25.03亿元，总债务40.09亿元[9] - 2024年营业收入39.14亿元，净利润3.07亿元，销售毛利率26.86%，资产负债率67.57%[9][15] - 2024年应收账款周转天数由2023年164.94天增至221.33天[17] - 2024年总债务/总资本为59.92%，FFO/净债务为14.48%，EBITDA利润率为25.21%[9] - 2025年3月末所有者权益增至27.46亿元，总负债增长至55.45亿元，产权比率为202%[37] - 2025年3月末公司资产负债率降至66.88%[49] - 2025年1 - 3月经营活动现金流净额为1.98亿元，2024年为1.58亿元，2023年为0.79亿元[50] - 2025年3月应收账款为25.70亿元，2024年为26.56亿元，2023年为21.58亿元[56] - 2025年3月总债务为40.09亿元，其中短期债务21.36亿元，长期债务18.74亿元[49][56] - 2024年EBITDA利润率为25.21%，2023年为22.62%[48] - 2024年总资产回报率为6.86%，2023年为6.86%[48] - 公司2022 - 2025年1 - 3月总债务/总资本分别为59.35%、59.92%、60.51%、61.28%[57] - 公司2023 - 2025年1 - 3月FFO/净债务分别为14.48%、15.23%、19.26%[57] - 公司2023 - 2025年1 - 3月经营活动现金流净额/净债务分别为4.04%、2.35%、6.32%[57] - 公司2022 - 2025年1 - 3月速动比率分别为1.29、1.26、1.15、1.14[57] - 公司2022 - 2025年1 - 3月现金短期债务比分别为0.08、0.09、0.20、0.33[57] 业务数据 - 截至2024年末，环卫业务服务覆盖全国26个省100多个城市，在手待执行订单规模大[12] - 2024年公司中标总金额为52.22亿元，截至年末在手待执行订单总额420亿元[32] - 2024年当期新中标合同金额52.22亿元，较2023年的60.34亿元下降[33] - 2024年前五大客户集中度18.12%，合计销售额70931.27万元[33][34] - 2024年营业收入华南地区占比38.90%，销售额152260.02万元；华东地区占比22.89%，销售额89581.92万元；西南地区占比20.66%，销售额80884.13万元；其他地区占比17.55%，销售额68715.89万元[34][35] 项目投资 - 截至2024年末，山西运城再生资源项目厂房建设总投资额2.03亿元，已完成投资0.15亿元[36] 股权结构 - 截至2025年3月末，公司股本为40,866.56万元，实际控制人合计控制公司股份64.32%[21] - 郭倍华、刘少云分别质押6,915.00万股（占其持有股份数的55.99%）、4,778.00万股（占其持有股份数的40.44%），合计占总股本的28.61%[21] 融资计划 - 公司拟定增募资不超过9亿元，用于相关项目及补充流动资金或偿还贷款[22] 市场情况 - 2024年我国环卫市场规模为3,251亿元，同比增长9.4%，城区环卫服务市场化率增至87.9%[25] - 2024年末我国环卫行业国企市占率增至36%[25] - 2024年环卫行业企业应收账款远超同期营业收入增速[28] - 预计2025 - 2029年中国环卫运营市场规模复合增长率为15.56%，2029年规模预计达6,442亿元[25] 其他情况 - 2024年末涉及未决诉讼125起，作为被告涉诉金额17404.82万元，计提预计负债948.53万元[17] - 2025年6月17日侨银转债债券余额4.1986亿元，转股价格18元/股[19][20] - 2025年5月5日 - 6月13日股票成交均价13.52元/股[20] - 2024年末应收账款账面价值同比增长23.08%，合同资产同比增长26.49%，前五大应收账款和合同资产期末余额占两科目合计余额比重为31.76%[37][38] - 2024年期间费用率同比下降至14.38%，其中管理费用同比下降20.20%，计提的信用减值损失同比增加至1.19亿元[44][45] - 2024年末总债务有所增长，短期银行借款规模下降，新增较多融资租赁借款，短期债务规模仍较大且占比较高[46] - 2024年末应付账款同比增长15.79%，应付职工薪酬同比增长4.95%[46] - 2025年5月末公司未使用授信额度增至16.18亿元，较2023年末增加7.26亿元[50] - 2024年末公司对外担保实际金额10057.97万元，均系对合营企业的担保[54] - “侨银转债”由公司实际控制人提供无条件不可撤销连带责任保证担保[55]

累计诉讼仲裁情况 - 公司及控股子公司最近连续十二个月内累计诉讼仲裁金额达24,625.08万元 超过最近一期经审计净资产绝对值的10% 触发披露标准 [1] - 其中公司作为被告或第三人的涉案金额合计约12,552.02万元 占累计诉讼仲裁总金额的50.97% [1] - 公司作为原告的涉案金额合计约12,073.06万元 占累计诉讼仲裁总金额的49.03% [1] 案件构成特征 - 案件主要涉及服务合同纠纷 原告/被告包括肇庆市端州区环境卫生管理中心、广州市增城区相关办事处及浙江汇盛投资集团有限公司等 [2][3] - 案件受理法院集中在肇庆市端州区人民法院、广州市增城区人民法院及衢州制造新城人民法院等地区法院 [2][3] - 统计时段为2024年11月1日至2025年6月20日 部分案件尚未开庭或未出具裁决结果 [2][3] 财务影响说明 - 因部分案件处于尚未开庭审理或调解阶段 对财务状况及利润影响存在不确定性 [2] - 公司将依据企业会计准则和案件实际进展进行相应会计处理 [2] - 公司不存在未披露的单项涉案金额超净资产10%以上的重大诉讼仲裁事项 [1]

诉讼金额 - 连续十二个月累计诉讼、仲裁金额24,625.08万元，超最近一期经审计净资产绝对值10%[2] - 作为被告或第三人金额12,552.02万元，占比50.97%[2] - 作为原告起诉金额12,073.06万元，占比49.03%[2] 具体案件 - 唐乃勇诉公司合同纠纷涉案1,420.44万元，已开庭待判决[9] - 肇庆市端州区环境卫生管理中心诉公司涉案6,157.26万元，待开庭[9] - 公司诉广州市增城区人民政府荔城街道办事处涉案3,909.56万元，已开庭待判决[9] - 公司诉肇庆市端州区环境卫生管理中心涉案2,972.19万元，待开庭[9] - 其他单笔千元以下诉讼汇总涉案7,484.62万元[9] 披露情况 - 无单项涉案超最近一期经审计净资产绝对值10%的未披露重大诉讼[3] - 无其他应披露未披露诉讼、仲裁事项[4]

股东大会召集程序 - 公司第三届董事会第三十二次会议于2025年6月3日审议通过召开临时股东大会的议案 [4] - 2025年6月5日在中国证监会指定媒体发布股东大会通知，提前15日公告符合《公司法》及《公司章程》要求 [4] 股东大会召开程序 - 现场会议于2025年6月20日15:00在广州侨银总部大厦召开，董事长郭倍华主持 [7] - 网络投票通过深交所系统进行，投票时段为6月20日9:15-15:00，共70名股东参与网络投票 [7] - 现场会议出席股东及代理人7名，代表股份262,909,812股（占公司总股本64.3337%） [5][8] 出席人员资格 - 现场出席股东均为股权登记日（2025年6月13日）登记在册的股东 [5][8] - 公司董事、监事、高管及律师事务所代表列席会议 [8] 议案表决结果 董事会换届选举 - 非独立董事选举：郭倍华（99.8514%同意）、韩丹（99.8494%同意）、夏冠明（99.8494%同意）、周丹华（99.8512%同意） [9][10] - 独立董事选举：孔英（99.8495%同意）、刘国常（99.8494%同意）、韦锶蕴（99.8508%同意） [12] 监事会换届选举 - 非职工代表监事：郭启海（99.8496%同意）、任洪涛（99.8504%同意） [12][14] 特别决议事项 - 前次募集资金使用报告：99.9661%同意通过，中小股东赞成率77.5181% [14][15] - 延长定向增发决议有效期：99.9661%同意通过，中小股东赞成率77.4947% [15][16] - 增加关联担保额度：99.5396%同意通过，关联股东回避表决 [17][18] 法律意见结论 - 股东大会召集、召开程序及表决结果符合《公司法》《上市公司股东会规则》及《公司章程》规定 [18][20]

财务数据 - 2024年度营业收入39.144196亿元，利润总额3.480814亿元，净利润2.892186亿元[12] - 2025年1 - 3月营业收入9.357295亿元，利润总额1.0141亿元，净利润0.675975亿元[12] - 2024年12月31日资产总额82.599096亿元，负债总额55.814396亿元，净资产24.35492亿元[12] - 2025年3月31日资产总额82.909169亿元，负债总额55.446367亿元，净资产25.030908亿元[12] - 公司注册资本4.08664953亿元[8] 授信与担保 - 公司及子公司拟以部分应收账款债权质押，向长沙银行广州分行申请不超2亿元综合授信额度，期限1年[3] - 子公司拟为母公司提供担保额度为15.72亿元，期限自2024年度股东大会通过至2025年度股东大会召开[4] - 公司与长沙银行签署合同，拟申请2亿元流动资金贷款，期限不超12个月[6] - 本次担保前，子公司对公司获批且有效担保额度15.72亿元，余额0元，本次担保后余额2亿元，尚余13.72亿元[7] - 截至公告披露日，公司及控股子公司对外担保总余额为186,263.94万元，占2024年度经审计净资产的76.48%[22] - 对合并报表外主体提供的担保总余额5,437.97万元，占2024年度经审计净资产的2.23%[22] 其他 - 公司及控股子公司无逾期担保、涉及诉讼的担保及因担保被判决败诉而应承担的损失等情况[22] - 被担保债务人为侨银城市管理股份有限公司[18] - 出质标的以应收账款最高额质押合同所附“质押应收账款清单”所述应收账款为准[18] - 应收账款质押合同和最高额抵押合同担保范围包括借款本金、利息、违约费用、实现债权费用等[18][19] - 最高额抵押合同抵押物为公司名下不动产权证粤（2022）广州市不动产权第09008270号[18] - 担保方式包括应收账款最高额质押和最高额抵押担保[18][19] - 公告提供《长沙银行授信额度合同》等多份备查文件[23]

诉讼金额 - 最近12个月累计诉讼、仲裁金额24,625.08万元，超净资产绝对值10%[2] - 公司及子公司作为被告或第三人涉诉金额12,552.02万元，占比50.97%[2] - 作为原告起诉金额12,073.06万元，占比49.03%[2] 应对措施 - 依据准则和实际情况进行会计处理[5] - 密切关注案件，维护权益并及时披露信息[5]

公司换届 - 公司于2025年6月20日完成董事会、监事会换届选举，任期三年[2] - 第四届董事会由7名董事组成，非独立董事4名，独立董事3名[2] - 第四届监事会由3名监事组成，非职工代表监事2名、职工代表监事1名[5] - 聘任高级管理人员4人，其他相关人员1人，任期至第四届董事会任期届满[7][9] 人员变动 - 换届后，黄金玲、刘美辉、李睿希离任，李睿希直接持有公司股份28,000股[11] 人员持股 - 郭倍华直接持有公司股份123,496,474股[15] - 韩丹直接持有公司股份3,021,890股[16] - 任洪涛直接持有公司股份27,800股[28] - 曾智明直接持有公司股份5,500股[30]

股东大会投票情况 - 现场和网络投票股东77人，代表股份283,787,712股，占比69.4425％[6] - 现场投票股东7人，代表股份262,909,812股，占比64.3337％[6] - 网络投票股东70人，代表股份20,877,900股，占比5.1088％[6] - 中小股东现场和网络投票69人，代表股份427,900股，占比0.1047％[6] 选举情况 - 郭倍华获选举票数283,366,049票，占比99.8514% [8] - 韩丹获选举票数283,360,338票，占比99.8494% [10] - 夏冠明获选举票数283,360,337票，占比99.8494% [13] 议案表决情况 - 《关于公司前次募集资金使用情况报告以及鉴证报告的议案》同意283,691,512股，占比99.9661％[29] - 《关于延长向特定对象发行A股股票股东大会决议有效期的议案》同意283,691,412股，占比99.9661％[30] - 《关于提请股东大会延长授权董事会办理向特定对象发行A股股票具体事宜有效期的议案》，同意283,691,412股，占比99.9661％[31] - 《关于提请股东大会延长授权董事会办理向特定对象发行A股股票具体事宜有效期的议案》，中小股东同意331,600股，占比77.4947％[31] - 《关于增加2025年度关联担保额度预计的议案》，关联股东回避表决股份数262,848,512股[33] - 《关于增加2025年度关联担保额度预计的议案》，同意20,842,800股，占比99.5396％[33] - 《关于增加2025年度关联担保额度预计的议案》，中小股东同意331,500股，占比77.4714％[33] 其他信息 - 本次股东大会于2025年6月20日15:00现场会议开始，网络投票时间为当天9:15 - 15:00 [4] - 《关于提请股东大会延长授权董事会办理向特定对象发行A股股票具体事宜有效期的议案》为特别决议议案，已获出席会议股东所持有效表决权股份总数的2/3以上通过[32] - 本次股东大会表决程序符合相关规定，表决结果合法有效[34] - 本次备查文件包含侨银城市管理股份有限公司2025年第二次临时股东大会会议决议[35] - 本次备查文件包含北京市中伦（广州）律师事务所关于侨银城市管理股份有限公司2025年第二次临时股东大会的法律意见书[35]

会议信息 - 公司于2025年06月20日召开第四届监事会第一次会议[3] - 会议应出席监事3人，实际出席3人[3] 选举结果 - 会议选举郭启海为第四届监事会主席[4] - 《关于选举监事会主席的议案》表决结果：同意3票，反对0票，弃权0票[5]