合并交易核心进展与定价 - 中金公司吸收合并东兴证券、信达证券的交易迎来重要进展，三家公司股票将于12月18日复牌 [1][2] - 换股比例确定为：每股东兴证券可换取0.4373股中金公司股票，每股信达证券可换取0.5188股中金公司股票 [2] - 中金公司换股价格为36.91元/股，东兴证券换股价格为16.14元/股（基于12.81元/股给予26%溢价），信达证券换股价格为19.15元/股 [3] - 交易后，中金公司将承继及承接两家公司的全部资产、负债、业务等，东兴证券、信达证券将注销法人资格 [3] 合并的战略意义与核心竞争力提升 - 此次合并的关键逻辑是资源与能力的结构性互补，而非简单的资产叠加 [2] - 交易有助于公司提升综合实力，实现优势互补，优化业务布局，提升在资本实力、客户基础、综合服务等方面的核心竞争力 [4] - 合并旨在顺应金融行业高质量发展要求，打造具有国际竞争力的一流投资银行，体现了剑指国际一流投行建设的决心 [2][4] 财务与规模影响 - 根据2025年前三季度静态数据估计，合并后公司营业收入约274亿元 [5] - 合并后，中金公司将成为业内第四家总资产规模超万亿元的券商，净资产排名也跃升至第四名 [2][5] - 资本金规模显著提升，为业务空间打开提供支持，尤其满足两融、创新业务等快速扩张对资本的迫切需求 [5] 业务协同与能力互补 - **资本运用与自营业务**：中金公司过去两年平均金融投资收益率约为3.5%，高于东兴证券（2.8%）和信达证券（2.6%）[6]。合并后可提升资产配置效率和收益稳健性，并凭借更强的募资能力为硬科技领域提供耐心资本 [6] - **跨境与国际业务**：公司具备突出的跨境投资能力，资本实力增强后可提升国际化客户覆盖和交易服务能力 [6] - **资产管理业务**：截至2024年末，中金公司受托资金规模为6780亿元，三家合并后规模将超过8000亿元，有助于实现能力整合 [7] - **财富管理业务**：合并后，营业网点数量将从245家跃升至436家，行业排名第三，并大幅提升在福建和辽宁的覆盖 [9]。零售客户数量将超过1400万户，提升超50%；投顾数量将超过4000人，提升超40% [9]。中金公司的高端财富管理服务将通过新网络下沉到更广阔区域 [9] - **投资银行业务**：中金公司可借助东兴、信达在破产重整等特殊资产投行领域的优势，深化在债务重组、企业纾困等方面的服务能力 [9] - 此次整合被视为“功能占优型整合”，旨在通过专业能力互补创造独特竞争优势，形成“高端投行+区域零售+特殊资产”的全场景服务体系 [8][10] 历史整合经验与未来整合路径 - 公司2016年收购中投证券（后更名为中金财富）的成功经验可供借鉴，其财富管理条线收入从2017年的约34亿元大幅提升至2024年的约70亿元 [11][12] - 历史成功关键在于以业务协同为抓手，制定了定位明确、因地制宜的整合计划，并首创母子子公司管理模式 [12] - 对于本次合并，公司将妥善制定整合方案，总体上采取渐进式、分阶段的方式推进，在交割前保持独立运行，此后逐步推动落实各项整合工作 [12]

智通财经APP讯，东兴证券(601198.SH)发布公告，公司与中金公司、信达证券拟由中金公司通过向东兴 证券全体A股换股股东发行A股股票、向信达证券全体A股换股股东发行A股股票的方式换股吸收合并东 兴证券、信达证券。公司A股股票自2025年11月20日开市起停牌，于2025年12月18日开市时起复牌。本 次交易相关的审计等工作尚未完成，公司董事会决定暂不召集股东会审议本次交易相关事项。本次交易 方案尚需公司另行召开董事会再次审议及公司股东会审议批准，并获得相应批准、核准、注册或同意后 方可正式实施。 ...

东兴证券12月17日晚间公告，公司与中金公司、信达证券拟由中金公司通过向东兴证券全体A股换股股 东发行A股股票、向信达证券全体A股换股股东发行A股股票的方式换股吸收合并东兴证券、信达证 券。公司A股股票自2025年11月20日开市起停牌，于2025年12月18日开市时起复牌。本次交易相关的审 计等工作尚未完成，公司董事会决定暂不召集股东会审议本次交易相关事项。本次交易方案尚需公司另 行召开董事会再次审议及公司股东会审议批准，并获得相应批准、核准、注册或同意后方可正式实施。 ...

MACD金叉信号形成，这些股涨势不错！ 格隆汇12月17日丨中金公司(601995.SH)公布，公司与东兴证券、信达证券正在筹划由中金公司通过换 股方式吸收合并东兴证券、信达证券。公司A股股票自2025年11月20日起停牌，于2025年12月18日开市 起复牌。本次交易方案尚需公司另行召开董事会再次审议及股东会审议批准，并取得相应批准、核准、 注册或同意后方可实施。 炒股就看金麒麟分析师研报，权威，专业，及时，全面，助您挖掘潜力主题机会！ ...

根据重组预案，本次交易定价以各方董事会决议公告日前20个交易日均价作为基准价格，吸收合并方中 金公司作为存续主体，换股价格为36.91元/股，被吸收合并方东兴证券换股价格为16.14元/股，较基准 价格溢价26%，信达证券换股价格为19.15元/股。根据上述价格，东兴证券、信达证券与中金公司A股 的换股比例分别为1:0.4373、1:0.5188。 人民财讯12月17日电，12月17日晚间，中金公司（601995）与东兴证券（601198）、信达证券 （601059）同步披露重大资产重组预案，并拟于18日复牌。 ...

每经AI快讯，12月17日，中金公司（601995）(601995.SH)公告称，公司与东兴证券、信达证券 （601059）正在筹划由中金公司通过换股方式吸收合并东兴证券、信达证券。公司A股股票(证券简 称：中金公司，证券代码：601995)自2025年11月20日起停牌，于2025年12月18日开市起复牌。本次交 易方案尚需公司另行召开董事会再次审议及股东会审议批准，并取得相应批准、核准、注册或同意后方 可实施。 ...

中金公司公告，拟换股吸收合并东兴证券、信达证券。中金公司A股股票换股价格为36.91元/股，东兴 证券A股股东持有的每1股信达证券A股股票可以换取0.5188股中金公司A股股票，信达证券A股股东持 有的每1股信达证券A股股票可以换取0.5188股中金公司A股股票。 市场有风险，投资需谨慎。本文不构成个人投资建议，也未考虑到个别用户特殊的投资目标、财务状况或需要。用户应考虑本文中的任何 意见、观点或结论是否符合其特定状况。据此投资，责任自负。 风险提示及免责条款 ...

公司股价表现与上市情况 - 公司股票于2020年12月4日在上交所主板上市，发行价格为12.86元/股，发行数量为1.42亿股 [1] - 上市次日（2020年12月7日）盘中创下最高价18.53元/股，随后股价震荡下跌，并于2020年12月28日首次跌破发行价 [1] - 截至新闻发布日，公司股价收报6.39元，较发行价下跌2.44%，处于破发状态 [1] 首次公开发行（IPO）募资详情 - 公司IPO募集资金总额为18.26亿元，扣除发行费用后募集资金净额为17亿元 [1] - IPO发行费用总计1.26亿元，其中支付给保荐机构东兴证券及联席主承销商中信建投证券的保荐及承销费用为9855.57万元 [1] - 根据招股说明书，原计划募集资金17亿元，用于陕西友发钢管有限公司年产300万吨钢管建设项目及补充流动资金 [1] 公开发行可转换公司债券情况 - 2022年，公司经核准公开发行面值总额20亿元的可转换公司债券 [2] - 扣除承销及保荐费用后，可转债实际募集资金净额为19.85亿元，资金已于2022年4月7日全部到位 [2] 公司累计股权融资总额 - 公司通过首次公开发行股票和公开发行可转换公司债券，合计募集资金总额为38.26亿元 [3]

公司股价表现与上市情况 - 公司股票于2024年12月17日收报6.39元，单日跌幅2.44%，股价处于破发状态 [1] - 公司于2020年12月4日在上交所主板上市，发行价格为12.86元/股，公开发行股票数量为1.42亿股 [1] - 公司股价在上市次日（2020年12月7日）盘中创下历史最高价18.53元/股，随后震荡下跌并于2020年12月28日首次跌破发行价 [1] 首次公开发行（IPO）募资详情 - 公司IPO募集资金总额为18.26亿元，扣除发行费用后募集资金净额为17亿元 [1] - 根据招股说明书，IPO计划募集资金17亿元，全部用于陕西友发钢管有限公司年产300万吨钢管建设项目及补充流动资金 [1] - IPO发行费用总计1.26亿元，其中支付给保荐及承销机构的费用为9855.57万元 [1] 公开发行可转换公司债券情况 - 2022年，公司经核准公开发行面值总额20亿元的可转换公司债券 [2] - 该次可转债扣除承销及保荐费用后，实际收到募集资金为19.85亿元，资金已于2022年4月7日全部到位 [2] 公司累计股权融资总额 - 公司通过首次公开发行股票和公开发行可转换公司债券，合计募集资金总额为38.26亿元 [3]

公司股价表现 - 和顺科技2023年12月17日股价收于47.32元，单日下跌3.09% [1] - 公司当前股价已跌破其首次公开发行价格56.69元/股 [1][1] 首次公开发行概况 - 和顺科技于2022年3月23日在深圳证券交易所创业板上市 [1] - 公司公开发行新股2000.00万股，发行价格为56.69元/股 [1] - 首次公开发行募集资金总额为11.34亿元，募集资金净额为10.18亿元 [1] - 实际募集资金净额比原计划多4.03亿元 [1] 募集资金使用计划 - 根据2022年3月18日发布的招股说明书，公司原计划募集资金6.15亿元 [1] - 计划资金分别用于双向拉伸聚酯薄膜生产基地建设项目、研发中心建设项目及补充流动资金项目 [1] 发行相关费用 - 公司首次公开发行股票的发行费用合计为1.16亿元 [1] - 其中，支付给保荐机构东兴证券的保荐承销费用为9399.06万元 [1] - 保荐代表人为钟朗、毛豪列 [1]