市场表现 - 上周中证新华社民族品牌工程指数上涨0.94%至1666.03点，华大基因、以岭药业、石头科技等成分股表现强势，其中华大基因涨幅达17.27%，以岭药业上涨9.81%，石头科技和丸美生物分别上涨7.18%和6.79% [1] - 2025年以来丸美生物累计上涨60.82%，上海家化上涨46.72%，华大基因上涨34.45%，安集科技、信立泰、韦尔股份涨幅均超20% [2] - 上周上证指数上涨0.76%，深证成指上涨0.52%，创业板指上涨1.38%，沪深300指数上涨1.12% [1] 成分股涨幅 - 上周天士力、新宝股份、亿纬锂能、宁德时代、阳光电源、达仁堂、芒果超媒、科沃斯涨幅均超4%，药明康德、东方财富、中际旭创、珀莱雅涨幅超3% [1] - 2025年以来科沃斯和广联达分别上涨19.60%和18.79%，珀莱雅、恒瑞医药涨幅超17%，海大集团、兆易创新、澜起科技涨幅超14% [2] - 天士力、山西汾酒、药明康德2025年以来分别上涨13.20%、12.85%和11.48% [2] 后市展望 - 机构认为市场将重新聚焦国内经济基本面变化，政策面预计积极应对，市场具有中期支撑 [1] - 短期市场或在当前位置保持震荡，板块间或继续保持轮动，需等待新主线出现 [2] - 中期市场处于性价比较高区间，政策发力稳经济、稳市场的确定性较大，上涨弹性取决于政策发力的力度和基本面好转情况 [2] - 方正富邦基金表示若后续经济数据表现平稳，市场情绪有望得到提振，需重点关注出口数据及出口产业链修复的持续性 [3] - 目前政策支撑与流动性宽松仍是市场主基调，叠加险资入市放宽、中长期资金引入等政策，为国内经济基本面和资本市场稳定性提供支撑 [3]

创新药企ETF表现 - 创新药企ETF(560900)上涨0 89% 冲击4连涨 跟踪指数中证创新药产业指数(931152)上涨0 85% [1] - 成分股迈威生物(688062)盘中涨超9% 天士力(600535)上涨4 76% 百奥泰(688177)上涨4 38% 荣昌生物(688331)上涨3 67% 信立泰(002294)上涨3 60% [1] - 近3月份额增长400 00万份 实现显著增长 [2] 医药生物行业分析 - 医药生物板块2025Q1财报显示营收和利润表现平缓 但细分结构亮点频出 部分子行业业绩改善明显 [2] - 偏股型基金对医药行业配置结束2024Q1以来的下行趋势 宽基配置明显提升 市场热情回归 [2] - 创新药板块系统性估值提升是医药行业配置回归的主要驱动因素 [2] 未来产业发展潜力 - 生物制造 量子科技 具身智能 6G等未来产业处于产业化初期 产业链各环节发展潜力巨大 [2] - 政策推动下 未来产业有望加速发展 带动全产业链各环节进步 [2] 指数与产品跟踪 - 中证创新药产业指数选取不超过50只主营业务涉及创新药研发的上市公司证券 反映行业整体表现 [2] - 摩根资产管理推出"全球视野投科技"产品线 包括主动管理和被动投资产品 布局全球科技企业 [2] 摩根基金产品布局 - 主动管理产品包括摩根新兴动力基金 摩根智慧互联基金 摩根动力精选基金 摩根慧选成长基金 摩根太平洋科技基金 分别聚焦新兴产业 人工智能 新能源车 成长企业 太平洋科技 [3] - 被动投资产品包括摩根恒生科技ETF 摩根中证创新药产业ETF 摩根纳斯达克100指数基金 分别布局港股科技 中国创新药企 全球科技龙头 [3]

股东大会召集与召开程序 - 公司2025年第三次临时股东大会的召集议案于2025年4月29日通过指定信息披露媒体发布《通知》，明确载明会议时间、地点、召开方式、审议事项及登记办法等关键信息 [2] - 股东大会采用现场投票与网络投票结合的方式召开，现场会议于2025年5月14日15:30在公司会议室举行，网络投票通过上海证券交易所系统在交易时段（9:15-9:25，9:30-11:30）进行 [2] - 律师核查确认股东大会召集及召开程序符合《证券法》《公司法》《股东大会规则》及《公司章程》规定 [2] 出席会议人员及召集人资格 - 现场会议出席股东及代理人共X人（原文未披露具体数字），网络投票股东资格由上证所信息网络有限公司验证身份并合并统计 [3] - 公司部分董事、监事、高级管理人员及见证律师列席会议，召集人为公司董事会 [3] - 律师认定出席会议人员资格及召集人资格均合法有效 [3] 表决程序与结果 - 股东大会对通知所列议案进行审议，采用现场投票与网络投票结合方式表决，现场投票结束后按《公司章程》规定程序计票监票，网络投票结果由上证所信息网络有限公司提供 [3][4] - 议案1（特别决议事项）获出席股东所持有效表决权股份总数的2/3以上通过，议案2（普通决议事项）获1/2以上通过，其中议案2对中小投资者表决单独计票 [4] - 律师确认表决程序及结果符合法律法规及《公司章程》要求，合法有效 [4] 法律意见结论 - 律师事务所出具结论认为股东大会召集召开程序、出席人员资格、表决程序及结果均符合《证券法》《股东大会规则》等规范性文件及《公司章程》规定 [4]

股东大会信息 - 股东大会于2025年5月14日召开[2] - 出席会议股东及代理人851人[2] - 出席股东所持表决权股份706,427,270股，占比49.7746%[2] 人员出席情况 - 公司15位董事出席13人，5位监事出席4人[2] 议案表决结果 - 增加经营范围并修订《公司章程》议案，同意票705,681,990，比例99.8945%[4] - 2025年度担保预计议案，同意票704,645,552，比例99.7477%[4] - 5%以下股东对担保议案同意票29,175,016，比例94.2444%[4] 其他信息 - 见证律所是内蒙古建中律师事务所[5] - 律师认为大会召集、召开程序合法有效[5] - 公告于2025年5月15日发布[7]

会议安排 - 2025年4月27日董事会审议通过召开股东大会议案[3] - 4月29日发出召开股东大会通知[3] - 5月14日15:30现场会议召开，9:15 - 15:00网络投票[3] 参会情况 - 现场15名股东代表601,953,857股，占比42.4134%[4] - 现场和网络共851名股东代表706,427,270股，占比49.7746%[4] 议案审议 - 审议增加经营范围、2025年度担保预计两个议案[5] - 议案1特别决议，2/3以上通过；议案2普通决议，1/2以上通过[5] - 议案2对中小投资者单独计票[5] 结果认定 - 律师认为股东大会程序及结果合法有效[7]

企业社会责任 - 天士力搭建坤心宁更年期健康交流平台，助力国家更年期门诊建设，用通俗易懂的语言传递更年期科学认知 [7] - 坤心宁系列公益行动旨在帮助女性以更从容的姿态拥抱生命各阶段，构建包含心理关怀、家庭支持与社会联结的立体化服务体系 [7] 产品与解决方案 - 坤心宁以温阳养阴、益肾平肝为核心，针对更年期综合征中肾阴阳两虚证给予治疗，缓解潮热汗出、腰背冷痛等症状 [7] 品牌营销 - 天士力通过《时光里的奔跑》母亲节主题内容，展现当代家庭关系从"代际奉献"向"共同成长"的进化，强调家庭成员对女性自我实现的支持 [5] - 品牌传播聚焦女性生命价值的尊重与守护，通过真实故事传递"医学严谨与人文温暖同行"的理念 [7][9]

议案审议 - 会议审议增加经营范围并修订《公司章程》、2025年度担保预计两项议案[5] - 经营范围增项包括会议及展览服务、单位后勤管理服务等[8][9] - 《公司章程》第十四条经营范围条款修订，增加餐饮服务等内容[11] 担保情况 - 2025年度预计为两家全资子/孙公司不超9亿元银行融资授信业务提供连带责任担保，占最近一期经审计归属于上市公司股东净资产的7.56%[14] - 为资产负债率超70%的子公司不超5亿元业务担保，占比4.20%；为不超70%的孙公司不超4亿元业务担保，占比3.36%[14] - 医药商业资产负债率74%，当前担保余额2.88亿元，本次担保额度5亿元，占比4.20%[17] - 江苏鸿泰资产负债率57%，当前担保余额0.45亿元，本次担保额度4亿元，占比3.36%[18] 公司业绩 - 天津天士力医药商业有限公司2024年末资产总额17.33亿元，负债总额12.84亿元，资产负债率74.08%[19] - 天津天士力医药商业有限公司2024年营业收入67.50亿元，净利润4969.34万元[19] - 江苏鸿泰药业有限公司2024年末资产总额1.36亿元，负债总额7808.66万元，资产负债率57.29%[20] - 江苏鸿泰药业有限公司2024年净利润 - 111.21万元[20] 其他情况 - 截至目前，公司对下属全资及控股子/孙公司担保余额为5.1687亿元，占公司最近一期经审计净资产的4.34%[26] - 无逾期担保事项，不存在子公司对外担保及对控股股东和实际控制人及其关联人提供担保情形[26]

股东大会召开情况 - 股东大会于2025年5月7日在天津市北辰科技园区天士力现代中药城天士力医药集团股份有限公司会议室召开 [1] - 会议采取现场投票与网络投票相结合的方式召开及表决 [1] - 会议由董事长周辉女士现场主持 [1] - 会议召集、召开符合相关法律法规及公司章程规定 [1] 出席情况 - 公司在任董事15人，出席12人，董事王亮、钟江、席凯因工作原因缺席 [2] - 公司在任监事5人全部出席 [2] - 董事会秘书于杰出席，财务总监魏洁列席会议 [2] 议案审议情况 - 审议通过《关于增加2025年预计发生的日常关联交易的议案》 [3] - 议案为非累积投票议案，由出席会议股东所持有效表决票过半数通过 [3] - 议案对5%以下股东表决情况进行了单独计票 [3] - 涉及关联交易，华润三九医药股份有限公司回避表决，涉及股份418,306,002股 [4] 律师见证情况 - 股东大会由内蒙古建中律师事务所刘弘、张辛羽律师见证 [5] - 律师出具法律意见书确认会议程序合法有效 [5]

股东大会信息 - 召开时间为2025年5月7日[3] - 出席股东和代理人1049人[3] - 出席股东所持表决权股份300,832,102股，占比30.0548%[3] 人员出席情况 - 15位董事出席12人，5位监事全出席，董秘出席，财务总监列席[3] 议案表决结果 - 增加2025年日常关联交易议案获通过，A股股东同意票299,674,062，占比99.6150%[6] - 5%以下股东同意票42,509,528，占比97.3480%[6] 其他信息 - 华润三九回避表决，所持表决权股份418,306,002股[6] - 见证律所内蒙古建中，律师刘弘、张辛羽[7] - 律师认为大会召集、召开合法有效[8] - 公告发布于2025年5月8日[10]

会议安排 - 2025年4月15日公司召开第九届董事会第8次会议审议召开股东大会议案[4] - 2025年4月16日发出召开2025年第二次临时股东大会通知[4] - 本次股东大会现场会议于2025年5月7日15:30召开[4] 参会情况 - 出席现场会议股东及代理人8名，代表183,636,755股，占比18.3463%[6] - 现场及网络投票股东共1,049名，代表300,832,102股，占比30.0548%[6] 会议审议 - 审议增加2025年预计日常关联交易议案，关联股东回避表决[8] - 议案需经出席会议有表决权股份总数1/2以上通过，对中小投资者单独计票[8]