AI产品榜核心数据 全球市场表现 - ChatGPT以655亿月活稳居全球第一 增速559% 远超社交媒体X[15][16] - 全球前十AI应用中5款来自中国 包括夸克(156亿月活)、百度网盘(155亿月活)、豆包(126亿月活)等[15] - 字节跳动海外产品Cici月活达2401万 增速1756% 成为千万级增长最快应用[15][23] - Meta Rayban智能眼镜配套应用Meta View月活635万 增速777% 硬件销量超250万副[15] 中国市场格局 - 国内AI应用需过亿月活才能进入主流竞争 前三名为夸克(156亿)、百度网盘(155亿)、豆包(126亿)[18][19] - DeepSeek首次出现负增长 月活从5月过亿降至6月9410万 增速-606%[18][19] - 即梦AI成为国内前十中唯一内容消费形态产品 月活3012万 产品形态类似早期抖音[18] 出海市场动态 - 中国出海增速前三：字节Cici(1756%)、同花顺DreamFace(789%)、昆仑万维Linky(619%)[21][23] - 硬件类产品表现突出 AI录音卡PLAUD年化订阅收入1696万美元 增速757%[10][11] - 360和出门问问近期跟进推出同类AI录音卡产品 显示硬件+订阅模式受关注[11] 商业化表现 订阅收入TOP5 1 ChatGPT 137亿美元 增速1008% 2 Suno 1976万美元 增速806% 3 PLAUD 1696万美元 增速757% 4 Claude 1910万美元 增速741% 5 PolyBuzz 1964万美元 增速420%[10][12] 显著下滑案例 - 英语学习应用Speak订阅收入4746万美元 增速-210%[11][12] - Grammarly订阅收入1962万美元 增速-637%[13] - 月活降幅最大为Ask Chatbot(-5354%)和Gauth(-3121%)[26][27] 行业活动 - AI产品榜将举办2周年大会 主题为"软硬兼施 智取未来" 7月17日在深圳举行[4][6] - 大会将颁发2025 AI MVP TOP 50奖项 涵盖软件硬件领域[9] - 参与方包括深圳国家高技术产业创新中心、影目科技、HITON等产业链代表[6][7]

大会概况 - 活动名称为"AI产品榜2周年大会"，将于2025年7月17日在深圳国家工程实验室大楼A栋4楼企业家俱乐部举行 [8][9] - 主办单位为AI产品榜，协办单位包括深圳国家高技术产业创新中心和深圳发展改革研究院 [7] - 合作伙伴涵盖多个科技公司和投资机构，如梅花创投、万兴科技、Indiegogo等 [7] 会议议程 - 上午议程包括全球AI产品趋势洞察、AI穿戴设备进化、创意产业AI进化等主题演讲 [3] - 圆桌对话主题包括"AI+Z世代全球化流量密码"、"AI眼镜的现状与未来"、"生成式AI下的硬件创新与出海机遇"等 [3][4] - 下午设有"2025机器人赛道"圆桌对话，探讨机器人十年内进入千家万户的可能性 [4] - 晚间设有仅限特邀嘉宾和会员参加的AI晚宴 [5] 参会嘉宾 - 演讲嘉宾包括数字经济研究所所长邵哲文、雷鸟创新CEO李宏伟、万兴科技创始人吴太兵等 [3] - 圆桌嘉宾来自OpenArtAI、ChimerAI、YouMind等AI公司，以及阿米巴资本等投资机构 [3][4] - 机器人赛道圆桌邀请松应科技、帕西尼感知科技等公司创始人参与 [4] 活动亮点 - 设有三轮抽奖环节，奖品包括价值8999元的雷鸟X3 Pro等硬件产品 [3][5][6] - 将发布"2025 AI MVP TOP 50"和"2025中国AI潜力企业TOP50"榜单 [5] - 提供免费参会机会，采用审核制 [9]

股市表现 - 纳斯达克累计涨幅32 9% 恒生科技指数ETF(513180)累计涨幅11 57% 上证涨幅12 16% A股整体涨幅不及美股且结构差异显著 [1] AI芯片趋势 - 资金从训练GPU转向推理ASIC芯片 H100和H200主力云上价格自2月28日后持续下行 [3] - 基础大模型迭代放缓 3月B200交付后模型升级速度明显下降 行业转向RL强化学习路径 [5] - H100和H200租赁价格下降因RL阶段算力需求减少及中国厂商减少高性能芯片堆叠 [5] 数据与推理需求 - GPT5训练数据中合成数据占比达50% 显著高于GPT4 未来高质量数据获取成关键 [6] - 微软25Q1 Token总量超100万亿同比增5倍 谷歌4月Token处理量从9 7万亿飙升至480万亿增幅50倍 国内豆包大模型5月日均Tokens达16 4万亿较24年底增4倍 [7] - 推理芯片价格持续上涨 L4和A10等传统推理芯片需求旺盛 显示模型精度已具备实用价值 [6] ASIC芯片发展 - OpenAI自去年10月启动ASIC设计 2025-2027年为ASIC快速发展期 博通等厂商受益 [7] - 英伟达推出柜式机争夺推理市场 寄望ASIC迭代失败后客户回归B200和GB300 [7] - ASIC芯片前两代即使存在瑕疵也会推进 最快2027年才可能宣告失败 期间行业刺激将持续 [10] 港股科技股 - 港股科技股反弹弱于美股 恒生科技指数成分股如阿里腾讯仍处低位 三季度ASIC芯片供应改善或带动capex触底反弹 [9] - 市场对云收入增长预期保守 但全年目标1350亿以上 Q2同比增速或超15% [9]

关税与市场动态 - 越南关税目前为20%，市场解读为利好 [1] - ASIC卡和稳定币不受关税影响 [3] ASIC卡与大模型发展 - 三四季度将有一批ASIC卡面世，缓解国内卡荒 [2] - NV卡政策走向尚不明确 [2] - xAI推出Grok4旗舰模型，专注于自然语言处理、数学推理和综合推理能力提升 [4] - Grok4Code专为编程优化，计划与代码编辑器无缝整合 [4] - xAI通过API提供Grok4访问权限，未来将扩展至多模态能力 [4] 行业竞争与收入增长 - Anthropic年化收入达40亿美元，较年初增长近4倍 [2][4] - Cursor引入Anthropic高管以增强市场竞争力 [4] 海外基建与AI布局 - 阿里云将设立首个AI全球能力中心，计划联合超过1000家企业打造10余个行业AI示范项目 [2] - 阿里云在马来西亚、菲律宾新增数据中心 [2] - 阿里云与全球120多所高校合作，每年培养10万名AI人才 [2]

Robinhood商业模式分析 - 公司为零佣金券商 主要盈利模式为买卖价差赚取一分一厘的差价 证券交易牌照具有较高价值 [4] - 通过收购Bitstamp获得MiFID II投资公司资格及MTF运营权限 可合法撮合包括美股衍生品在内的金融工具交易 [4] - 拥有欧洲CASP牌照 覆盖链上托管、发行、撮合等全加密资产业务 实现代币形态端合规 [4] 牌照优势与合规架构 - 牌照组合使公司能在欧洲合规开展股权衍生品代币链业务 该能力为Coinbase等竞争对手所不具备 [4][5] - MTF身份触发欧盟跨境护照机制 单成员国监管即可服务全欧盟市场 [4] - 卢森堡CSSF颁发的CASP牌照要求实施AMLD 6级别KYC/AML架构 解决区块链衍生品权利凭证的监管问题 [4] 7*24小时交易机制 - 美股交易时段通过Bitstamp联通证券交易所 非交易时段代币交易存在风险敞口 [6] - 做市商夜盘对接可部分覆盖敞口 但无法完全消除风险 [6] 股权代币化业务特点 - 未获OpenAI等公司官方授权 但通过做市商收集并托管小股东股权实现代币链映射 [7] - 欧洲投资者通过该平台可简化美股交易流程 开辟新业务增长空间 [8] 行业对标路径 - 券商+Web3模式复制需具备MTF牌照 卢森堡为关键申请地 [9]

AI基建行业动态 - 海外AI基建需求近期被市场重新关注 行业热度显著提升 [1] - 内蒙古某公司上周组织超大规模调研 活动效果超出预期 [1] 互联网巨头海外布局 - 字节跳动与阿里系海外基础设施建设项目在三季度开始产生收益 [2] - 东南亚地区云数据业务出现明显增长拐点 三季度呈现向上趋势 [2] - 国内市场云业务发展态势仍不明朗 与海外市场形成对比 [2]

国内算力关注度变化 - 国内算力行业近期关注度显著下降 已长期无人问津 [1] - 字节跳动和阿里巴巴的海外业务突然成为市场焦点 关注点转向出海逻辑 [1] 行业趋势持续性 - 市场热点快速轮动 呈现"电风扇"式切换特征 [1] - 核心出海逻辑未发生实质性变化 两个月内难以出现重大行业转折 [1]

业务拓展 - Robinhood宣布在欧盟上线代币化美股交易服务 允许用户投资超过200支美国股票与ETF 包括英伟达、苹果和微软等热门标的 [2] - 代币化股票支持全天候24/7交易 突破传统市场时间限制 [2] - 此次服务通过与区块链平台Arbitrum合作推出 代币化资产将在区块链上运行 [3] 产品特性 - 代币化股票具有类似加密货币的流动性和可交易性 [3] - 相较于传统方式 代币化股票提供更低门槛、更长交易时间和更高效率 [3] - 欧洲客户可通过加密货币交易和持有股票 实现从纯加密货币应用向一体化投资应用的转型 [4] 创新服务 - 推出加密货币质押服务 面向符合条件的美国用户 [4] - 即将在美国推出AI驱动的投资助手Cortex 提供实时市场分析和价格走势洞察 [4] - Cortex功能计划于今年晚些时候上线 将帮助客户快速了解市场变化 [4]

AI行业API调用量趋势 - 海外主力模型API调用量持续攀升 数据呈现明显爬坡态势 [1] - 美国市场投资主线明确聚焦AI领域 纳斯达克相关标的受此驱动 [1] 主流AI模型调用量排名 - 最新一周API调用量排名动态变化快 每两周榜首位置更替 [2] - 当前周度榜首为Gemini2 0 flash 调用量达2730亿次 第二名为Claude 4 第三名为Gemini 2 5 第四名为Deepseek v3 [4] - GPT-4o-mini位列第11名 推测因官方API调用未纳入第三方统计 [4] 头部企业Token处理量暴增 - 微软25Q1 Token处理总量突破100万亿 环比激增500% [4] - 谷歌4月Token月处理量从9 7万亿暴涨至480万亿 增幅达4900% [4] - 国内豆包大模型5月日均Tokens达16 4万亿 较24年底增长400% 同比发布初期增长13700% [4]

谷歌新模型方向 - Gemini2 5模型获得成功 调用量惊人 [1] - 行业对谷歌新模型方向的咨询需求显著增加 [1] 中国科技公司海外基建进展 - 阿里和字节跳动的海外基础设施将在7-8月呈现成果 [1] - 行业将密切跟踪其服务器租赁品类和数据变化 [1] 海外云服务芯片更新 - 海外云服务商即将推出新一代芯片产品 [2]