来源：每日财报 2025年9月29日至10月2日，备受全球金融界瞩目的Sibos 2025大会在德国法兰克福隆重举行。来自"世界小商品之 都"义乌的浙江稠州商业银行（以下简称：稠州银行），以"无界跨境"为主题盛装亮相，向世界展示中国金融机构 在跨境金融领域的创新实践与开放姿态，为构建更加紧密的全球金融合作网络注入新的活力。 图为德国法兰克福Sibos2025展会现场 蒋夏莉/摄 本届Sibos年会以"全球金融的下一个前沿"为主题，汇聚了来自全球150多个国家和地区的逾万名金融机构、企业 和专家学者代表。开幕当日，稠州银行代表团即与来自亚洲、欧洲、美洲等地区多家国际金融机构高层围绕跨境 结算、贸易金融创新等议题进行了多轮富有成效的会谈，共同描绘全球金融业发展的新蓝图。 展会期间，稠州银行以其独具特色的"无界跨境"综合金融服务方案，展现了该行在服务贸易新业态方面的深厚积 累。作为中国金融业对外开放的积极参与者，稠州银行确立了"服务一带一路的特色银行"和"服务贸易新业态的先 行银行"的战略定位。截至目前，该行已与全球100多个国家和地区的973家银行建立了密押关系，实现20个币种的 直接清算能力，为跨境电商、市场采 ...

债券发行概况 - 中国银行作为牵头全球协调人及独家绿色、社会责任和可持续发展结构顾问 协助深圳市人民政府在香港发行40亿元人民币离岸地方政府债券 [2] - 债券包含三个期限品种：2年期15亿元票息1.61% 5年期10亿元票息1.80% 10年期15亿元票息2.08% [2] - 发行获得市场热烈响应 订单簿峰值达186.7亿元 最终认购倍数4.7倍 [2] 创新亮点与资金用途 - 首次引入大湾区主题可持续发展债券品种 募集资金重点投向清洁交通和水治理领域 [2] - 发行体现金融创新与社会责任结合 对深化粤港澳大湾区协同联动及债券市场融合具有战略意义 [2] 机构参与与战略定位 - 中国银行连续五年深度参与该债券发行 除全球协调人外还担任绿色顾问角色 专业能力获发行人高度认可 [3] - 公司将持续发挥全球化与综合化优势 助力粤港澳大湾区高水平对外开放与高质量协同发展 [3]

核心业务数据与资质 - 服务近5000家进出口企业 跨境汇款线上化率跃至85% [1] - 跨境贸易融资客户中小微企业占比达95% [1] - 小币种结算覆盖130种货币 清算网络通达全球80%地区 [1][5] - 连续4年获《银行外汇业务合规与审慎经营评估》A级评级 [1] - 全国首家获批外汇局外汇展业试点资质的商业银行 [1] - 2024年获深圳金融支持经济高质量发展"优秀服务奖" [1] - 外汇展业改革优质企业达117家 便利化结算量41亿美元 [7] - 汇率避险规模年增52倍 客户套保比率飙升至41% [7] 跨境融资创新 - 创新自动化授信产品 对接外管局"跨境金融服务平台" 通过出口数据增信实现"报关即融通" [2] - 融资流程从数周压缩至数天 解决深圳70%中小企业"有订单缺资金"困境 [2] - 提供纯信用授信支持"先放行后缴税" 直连海关数据自动生成担保额度 显著缩短通关时效 [3] - 每年为企业节省大量资金占用成本 实现轻资产运营 [3] 外汇展业改革 - 2023年率先开展外汇展业改革试点 破除传统单据审核依赖 [3] - 通过客户分级实现跨境收付高效化 科技赋能重塑全流程管理 [3] - 截至2025年6月中小微企业在优质客户中占比达62% [3] 小币种结算服务 - 创新"一户百币"服务 企业通过美元主账户可覆盖40+收款币种和130+付汇币种 [4][5] - 提供实时汇率锁定 T+0到账速度 解决汇率不透明和手续费高等问题 [4] - 特别支持"一带一路"贸易 深圳对共建国家进出口总额突破25% [4] 汇率风险管理 - 推出分层避险体系：针对小微企业提供门槛不足10元的专属期权产品 [6] - 为有经验企业定制期权组合策略 实现风险对冲和汇兑成本优化 [6] - 2025年构建"全链路避险"服务体系 客户数同比增长7倍 [7] - 通过应急交易机制和风险逆转期权方案 帮助企业应对紧急汇率波动 [6]

深圳跨境金融与外贸表现 - 深圳跨国公司本外币跨境资金池业务试点业务额达3500亿美元 涉及55家跨国公司及近2000家境内外成员企业 [1] - 深圳前7个月累计进出口2.58万亿元人民币 与去年同期持平 位居内地外贸城市首位 [2] - 7月深圳进出口4159.4亿元 同比增长6.2% 其中出口2556.2亿元创年内单月新高 进口1603.2亿元增长8.4% [2] 中国资本市场动态 - 国际金融机构看好中国股市 认为政策支持及低估值驱动A股上行 海外长线资金关注投资机会 [3] - 7月A股新开账户数超196万户 环比增长19.27% 证券类App月活达1.67亿 环比增长3.36% [3] - 横店影视上半年归母净利润2.02亿元 同比增长128.61% 营业收入13.73亿元增长17.81% [8] 企业融资与债券市场 - 重庆渝富集团100亿元公募公司债获上交所受理 承销商包括中金、中信等头部券商 [5] - 金威转债转股价值99.95 转股溢价率0.05% [18] 科技与互联网行业 - 微软Azure收入增速或超37%预期 GPT-5推动AI推理需求激增 AI业务收入有望在2026年达420亿美元 [10] - Meta考虑全面缩减人工智能部门规模并重组团队 [13] - 苹果首次将全部四款iPhone 17机型安排在印度制造 过去四个月印度iPhone出口额达75亿美元 [16][17] 大宗商品与全球贸易 - 美国将407类钢铁铝衍生产品纳入关税清单 适用税率50% 涵盖风力涡轮机、铁路车辆等产品 [12] - 第一量子矿业启动赞比亚坎桑希铜矿12.5亿美元扩建项目 预计显著提升产量 [15] - 欧盟计划9月出台针对俄罗斯的新一轮制裁方案 [14] 货币政策与利率环境 - 美联储9月降息25个基点的概率为86.1% 10月累计降息50个基点的概率为46% [11] 公司业绩表现 - 中通快递第二季度营收118.318亿元 净利润19.646亿元 调整后每ADS收益2.48元 [6][7] 游戏行业动态 - 游戏科学公布新作《黑神话：钟馗》 目前处于早期开发阶段 暂无实机内容 [4] 半导体产业政策 - 美国考虑将"补贴换股权"计划拓展至美光、台积电、三星等芯片企业 [9]

跨境资金归集效率提升 - 深圳某跨国公司跨境资金归集流程从过去数天缩短至10分钟，效率显著提升[1] - 截至今年7月底，55家跨国公司参与试点，惠及境内外成员企业近2000家，业务额达3500亿美元[1] 金融改革与制度创新 - 深圳率先开展跨国公司本外币跨境资金池业务试点，实现币种自选、划转自由、资金混用[1] - 试点核心设计聚焦账户整合、额度提升与流程简化三大突破，系统性制度创新惠及跨国企业[2] - 试点涵盖智能制造、通讯设备等行业，支持人民币国际化和粤港澳大湾区金融一体化[2] 全国推广与政策优化 - 2023年10月，国家发展改革委向全国推广深圳综合改革试点22条创新举措，包括本外币一体化资金池[3] - 2024年12月，国家外汇管理局在10个省市优化试点政策，2024年1月深圳正式实施试点管理规定[3] - 深圳金融改革路径：从企业痛点出发，通过制度创新和实践验证形成可复制经验[3] 未来发展方向 - 中国人民银行深圳市分行计划进一步释放政策红利，提升跨境贸易和投融资便利化水平[3] - 支持深圳吸引更多跨国公司设立全球或区域总部[3]

浦发银行离岸船舶融资业务 业务概述 - 浦发银行上海分行落地首笔离岸船舶融资美元贷款业务 金额达3800万美元 标志着公司在能源航运领域跨境金融服务能力的提升 [1] - 合作企业为浦发银行总行级战略集团客户融资租赁板块核心主体 长期深耕海外船舶资产运营及能源服务配套领域 在行业中占据关键地位 [1] 业务创新与执行 - 浦发银行推出"OSA循环贷款+船舶融资"综合服务方案 精准匹配船舶租赁公司中长期融资需求 同时通过循环贷款模式显著降低客户融资成本 [1] - 方案依托OSA账户功能特色与优势 为企业量身定制专属融资方案 有效解决船舶跨境运营、资金跨境流转等复杂场景的适配问题 [1] - 浦发银行多部门协同高效推进 加速业务流程落地与贷款投放 体现专业能力和高效执行 [1] 战略意义与未来规划 - 此次业务为企业构建更灵活、高效的离岸资金支持体系 有力助推集团海外船舶业务布局 [2] - 浦发银行将持续聚焦能源、航运领域跨境客户需求 深化该模式复制推广 为跨境金融创新发展输出示范经验 [2] - 公司旨在筑牢特色化、专业化业务优势 在跨境金融、服务实体赛道上稳步前行 [2]

核心观点 - 工行北海分行通过数字普惠产品、绿色通道机制、流程优化及多元化金融产品，全面支持外贸企业融资需求，助力区域外贸高质量发展 [1][2][3] 数字赋能破解融资瓶颈 - 针对轻资产进出口企业融资难题，推出"跨境贷"等数字普惠产品，基于RCEP原产地证书及报关数据，3个工作日内为北海某服饰公司发放70万元贷款 [1] - 通过电子单证替代纸质材料，全线上为北海某生物科技公司办理300万元融资，实现72小时放款 [1] 绿色通道赋能示范区建设 - 聚焦北海铁山港区国家进口贸易促进创新示范区建设，创新跨境金融服务绿色通道机制，优先办理示范区内企业跨境结算与融资业务 [2] - 为示范区内某重点企业办理国际贸易进口信用证业务，融资金额折合2776万美元，并提供国际结算、贸易融资及汇率避险等综合金融服务 [2] 优化国际业务服务流程 - 创新设立外汇服务专窗与重点客户服务中心，推行国际贸易融资业务集中直营模式，为某农业企业高效办理超1.9亿元进口押汇 [2] - 开展"国际结算服务进园区"活动，延伸服务触角 [2] 多元化金融产品支持经营主体 - 面向大型企业定制化提供融资方案，如为某纸业企业办理2亿元电子银行承兑汇票融资 [3] - 针对小微外贸企业"融资慢"痛点，推广"经营快贷"系列线上贷款产品，如为某冷冻食品进出口企业发放240万元融资 [3] 合规风控保障资产质量 - 建立健全贸易背景真实性动态核验、回款进度动态跟踪、行业风险前瞻预判三项机制 [3] - 针对大宗商品价格波动特点，制定动态追加担保、调整授信额度等风险缓释预案 [3]

政策支持与金融服务机制 - 国家外汇管理局浙江省分局和温州市分局指导宁波银行温州分行开展"三支队伍"建设专项行动 构建政策直通 服务直达 智慧风控三重保障机制[1] - 设立基层外汇服务站点 组建外汇局人员和银行骨干组成的专业化服务团队 实现重点外贸产业集群全覆盖[1] 汇率风险管理 - 温州市分局联合宁波银行通过线上+线下方式举办客户交流会 传递汇率风险中性理念 2025年开展海外业务专题直播累计参会超2000人[2] - 汇率避险宣传员服务小微企业 帮助企业降低收汇资金汇率风险并锁定订单利润[2] 外贸政策宣讲与企业支持 - 在近400家进出口企业参与的广交会行前培训中 温州市分局现场交流最新外贸政策[3] - 宁波银行开展《赋能新质•全球拓客》专题宣讲 提供全方位一站式金融服务方案[3] 境外投资与生产支持 - 外汇服务联络员针对企业境外生产需求 提供转口贸易流程介绍和风险点分析[4] - 为计划境外设厂企业联合外汇局和律所提供政策包 涵盖境外园区信息及投资业务步骤梳理[4] 跨境结算便利化 - 实施跨境贸易投资高水平开放试点 根据企业风控水平提供差异化便利方案[5] - 数字化服务结合银企直连系统实现一站式直通付款 免除资料提交审核环节 大幅减少企业案头作业[5] 金融服务持续优化 - 宁波银行承诺深化"三支队伍"机制发展 为温州制造走向全球构建更坚实金融支点[5]

新政核心内容 - 临港新片区放宽金融租赁SPV租赁标的物范围至新能源、动力电池、智能制造、工业母机四大领域，重点支持前沿产业[1] - 业务主体从临港本地金融租赁公司扩展至全国范围金融租赁公司在临港设立的SPV[1] - 金融租赁服务结合融资与融物功能，通过分期支付租金减轻企业现金流与资产负债压力[1] 行业应用案例 - 集成电路产业高端化发展需要昂贵设备（如光刻机售价1000万-1亿美元），租赁模式可缓解财务负担[1] - 2021年原SPV租赁物范围限定为飞机、船舶等传统设备，2023年6月首次扩围至集成电路和算力设备[2] 政策实施效果 - 试点启动后已有160余家金融租赁公司参与，其中超50%首次在临港设立SPV[2] - 6家金融租赁公司完成试点项目落地，覆盖新政四大领域，总资产规模近40亿元[2] 跨境金融创新 - 新政优化跨境服务机制，包括推进外币直接借款、便利对外债权登记、鼓励人民币跨境结算[2] - 预计将带动跨境租赁业务规模显著扩大，算力设备离岸租赁、新能源设备跨境租赁需求激增[3] 配套服务发展 - 临港将吸引法律、评估、税务等专业服务机构集聚，依托融资租赁一站式平台提供服务[3]

跨境金融政策与创新 - 2013年上海自贸区启动后，FT账户创新实现"一户通全球"，简化跨境结算并降低企业成本 [1] - 2024年9月建设银行与上海市政府签署协议设立"上海全球金融服务中心"，服务"一带一路"和上海"五个中心"建设 [1] - 2024年4月《上海跨境金融服务便利化行动方案》出台，与建行战略形成协同效应 [1] 建设银行跨境服务优势 - 依托母行在审批效率、成本优势和资金流动性方面的全方位支持 [2] - 拥有国际化精英团队和行业定制化"服务包"，如航空航运领域 [2] - 截至2024年5月已为超万家客户开立FT账户，累计发放贷款6000亿元，其中40%投向境外客户 [2] 综合金融服务案例 - 为东富龙集团办理15笔国际保函合计3600万元，缩短开立时间并优化出口条款 [4] - 搭建全功能型跨境资金池实现境内外子公司资金实时归集与划拨 [5] - 与巴西矿企合作落地1.5亿元关税保函，带动年交易量近2亿美元，并完成3.5亿美元银团贷款 [5][6] 创新金融解决方案 - 首创跨境项目前期贷，解决西非铁矿项目融资真空期难题 [7] - 创新"股本金+股东借款"组合模式，完成ODI备案并开立6个境外账户 [8] - 针对跨境电商收款痛点研发伞型账户提升资金流转效率 [9] 汇率风险管理 - 利用人民币清算行优势推广跨境贸易人民币结算，降低汇率波动冲击 [10] - 2025年为旅游集团设计人民币贷款+外汇掉期方案，利用中欧利差降低融资成本 [11] - 通过上海-香港联动交易实现人民币购汇欧元并锁定远期汇率利率风险 [11]