ERP概念板块市场表现 - 截至8月8日收盘，ERP概念板块整体下跌3.00%，位列概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内仅5只个股上涨，涨幅居前为精达股份（+0.78%）、长荣股份（+0.50%）和杰恩设计（+0.48%） [1] - 跌幅居前个股包括鼎捷数智（-15.99%）、赛意信息（-9.82%）和用友网络（-8.74%） [2][3] 资金流向分析 - 板块单日主力资金净流出24.65亿元，其中25只个股呈现净流出状态 [2] - 6只个股净流出超亿元，汉得信息净流出4.79亿元居首，鼎捷数智（-4.71亿元）、用友网络（-3.43亿元）紧随其后 [2] - 仅3只个股获主力资金净流入，精达股份（+3863.05万元）、英唐智控（+1646.65万元）和航天信息（+559.28万元）位列前三 [2][3] 板块横向比较 - 当日跌幅超过ERP概念（-3.00%）的板块包括华为欧拉（-3.08%）、智谱AI（-3.00%） [2] - 涨幅前列板块为新疆振兴（+2.98%）、雅下水电概念（+2.22%）和水泥概念（+2.13%） [2] 个股交易特征 - 鼎捷数智换手率达18.91%，汉得信息换手率为11.34%，显示高活跃度交易 [2] - 宝信软件换手率仅0.80%，用友网络换手率为4.52%，反映交易活跃度分化明显 [2][3]

华为欧拉概念板块市场表现 - 截至8月8日收盘，华为欧拉概念板块整体下跌3.08%，位居概念板块跌幅榜前列[1] - 板块内仅4只个股上涨，涨幅居前的包括天源迪科上涨1.49%、中科通达上涨0.56%、正元智慧上涨0.53%[1] - 跌幅居前的个股包括当虹科技、赛意信息、普元信息，其中当虹科技跌幅达10.27%，赛意信息跌幅9.82%，普元信息跌幅8.46%[1][3] 概念板块涨跌幅对比 - 新疆振兴概念涨幅居首达2.98%，雅下水电概念涨2.22%，水泥概念涨2.13%[2] - 跌幅前列概念除华为欧拉外，智谱AI和ERP概念均下跌3.00%，华为盘古概念跌2.90%[2] - 华为相关概念普遍下跌，华为鲲鹏跌2.55%，华为昇腾跌2.54%[2] 资金流向分析 - 华为欧拉概念板块整体获主力资金净流出33.81亿元[2] - 板块内36只个股遭主力资金净流出，其中13只净流出超亿元[2] - 拓维信息净流出4.98亿元居首，润和软件净流出3.38亿元，东方国信净流出2.99亿元，软通动力净流出2.67亿元[2] - 主力资金净流入居前的个股包括天源迪科净流入5289.10万元、长亮科技净流入5116.88万元、天阳科技净流入1624.07万元[2] 个股交易数据 - 换手率较高的个股包括东方国信19.03%、思特奇15.43%、天源迪科12.28%[2][3] - 云从科技跌幅6.60%同时换手率达7.72%，青云科技跌幅5.86%换手率8.68%[2][3] - 净流出金额较大的个股还包括景嘉微净流出2.23亿元、赛意信息净流出1.83亿元、中国软件净流出1.75亿元[2]

软件行业股价表现 - 金山办公股价下跌超过5% [1] - 三六零股价下跌超过3% [1] - 润和软件、软通动力、中国软件股价均下跌超过2% [1] - 跟踪中证软件服务指数的ETF下跌约2% [1] 软件ETF市场数据 - 软件ETF(159852)现价0.841元，下跌0.018元，跌幅2.10% [2] - 软件指数ETF(560360)现价1.469元，下跌0.030元，跌幅2.00% [2] - 软件ETF易方达(562930)现价0.858元，下跌0.016元，跌幅1.83% [2] 行业基本面与前景 - 中证软件服务指数选取30只业务涉及软件开发、软件服务等领域的上市公司证券 [2] - AI技术创新是国家建设科技强国的重点发力方向 [2] - 政策红利释放将促进技术迭代以及地方政府/企业信创需求增长 [2] - DeepSeek打破OpenAI闭源+高昂使用成本限制，通过算力创新实现AI普惠 [2] - AI应用落地加速，提振市场对AI技术发展前景的投资信心 [2] - 地缘政治影响缓和，国产替代及AI应用落地支撑收入及利润加速增长 [2] - 软件行业估值或将进一步修复 [2]

市场表现 - 8月7日上证综指下跌0.05% 深证成指下跌0.68% 创业板指下跌1% 中证计算机主题指数下跌0.73% [1] - 指数成分股中用友网络上涨超5% 卫宁健康上涨近3% 三六零与虹软科技等4只个股上涨超1% [1] - 计算机ETF下跌0.85% 上个交易日净流入2032.42万元 连续4个交易日累计净流入9422.46万元 [1] ETF资金动态 - 计算机ETF最新流通份额38.65亿份 流通规模36.5亿元 居全市场计算机类ETF首位 [1] - ETF跟踪中证计算机主题指数 覆盖信息技术服务/应用软件/系统软件/电脑硬件等领域 [2] - 前十大重仓股包括科大讯飞/海康威视/中科曙光/金山办公/同花顺/浪潮信息/恒生电子/紫光股份/润和软件/三六零 [2] 政策与标准建设 - 全国一体化算力网9项技术文件全部发布 标准体系建设基本完善 [1] - 《全国一体化算力网 智算中心算力池化技术要求》和《全国一体化算力网 安全保护要求》正公开征求意见 [1] 行业机会分析 - 华泰证券类比新能源锂电设备发展 看好数据中心AIDC硬件板块机会 [2] - 重点关注柴油发电机组/服务器电源/UPS/HVDC/BBU/超级电容/电能质量管理/液冷及配套部件 [2] - 银河证券指出政策推动"人工智能+"商业化加速 智慧城市/智慧交通/智慧医疗/AI+金融领域潜力显著 [3] 技术发展 - 国产算力技术持续突破 华为昇腾384超节点发布标志国产算力进入黄金发展期 [3]

指数及ETF表现 - 中证金融科技主题指数上涨0.88% 成分股东信和平上涨9.09% 楚天龙上涨5.41% 恒宝股份上涨4.49% 星环科技上涨3.83% 拓尔思上涨3.52% [3] - 金融科技ETF上涨0.84% 报1.44元 近1月累计上涨2.58% [3] - 金融科技ETF近1年净值上涨125.99% 在指数股票型基金中排名8/2948（前0.27%） 成立以来最高单月回报55.92% 最长连涨涨幅113.16% 年盈利百分比66.67% [5] - 金融科技ETF近1年夏普比率1.76 今年以来相对基准回撤0.46% 回撤后修复天数79天（可比基金中最快） [6] 流动性及资金动向 - 金融科技ETF盘中换手率5.45% 成交额8798.69万元 近1周日均成交额2.02亿元 [3] - 金融科技ETF最新规模16.11亿元 最新份额11.26亿份 均创近1年新高 [4][5] - 最新资金净流入2563.84万元 近5个交易日内4日净流入 合计净流入3.25亿元 日均净流入6492.52万元 [5] - 杠杆资金最新融资买入额533.43万元 融资余额7728.54万元 [5] 政策支持导向 - 中国人民银行等七部门联合印发《关于金融支持新型工业化的指导意见》 要求支持金融机构打造多元化接力式科技金融服务模式 扩大科技贷款投放 加大科技创新债券投资承销力度 [3] - 政策提出支持新一代信息技术、基础软件、智能汽车、新能源、新材料、高端装备、时空信息、商业航天、生物医药、网络和数据安全等新兴产业企业在多层次资本市场融资 [4] - 推进投资端改革 完善长周期考核 推动政府投资基金、国有企业基金、保险资金等长线资金布局未来制造、未来信息、未来材料、未来能源、未来空间和未来健康产业 [4] 行业投资机遇 - 中信证券建议把握AI主线创新及景气创新方向 AI产业链重点关注AI应用及算力板块 景气创新关注信创、金融科技创新、特种IT等结构性机遇 [4] - 金融科技ETF跟踪中证金融科技主题指数 覆盖金融科技领域上市公司 前十大权重股包括东方财富、同花顺、恒生电子等 合计权重51.26% [7] 产品特性 - 金融科技ETF管理费率0.50% 托管费率0.10%（可比基金中最低） [6] - 近1年跟踪误差0.044%（可比基金中精度最高） 成立以来超越基准年化收益0.50% [5][7] - 场外联接基金代码：A类023536 C类023537 [7]

板块整体表现 - IT服务板块当日上涨0.1% 同时上证指数上涨0.96%至3617.6点 深证成指上涨0.59%至11106.96点 [1] - 板块内主力资金净流出14.21亿元 游资资金净流入3.57亿元 散户资金净流入10.64亿元 [2] 领涨个股表现 - 运达科技涨幅8.02%居首 收盘价13.33元 成交量29.63万手 成交额3.86亿元 [1] - 国源科技上涨5.32%至22.18元 成交量12.57万手 成交额2.74亿元 [1] - 中科星图上涨4.52%至40.89元 成交量27.10万手 成交额11.00亿元 [1][3] - 当虹科技上涨4.47%至48.80元 成交量9.48万手 成交额4.57亿元 [1] 资金流向突出个股 - 中国软件主力净流入2.01亿元 净占比15.03% [3] - 赛意信息主力净流入1.26亿元 净占比8.32% 该股同时上涨3.58%至35.28元 [1][3] - 常山北明主力净流入9038.16万元 净占比5.31% [3] - 润和软件主力净流入6250.58万元 净占比4.11% [3] 下跌个股表现 - 卓易信息跌幅6.27%居首 收盘价70.70元 成交量11.60万手 成交额8.07亿元 [2] - ST云创下跌6.09%至16.50元 成交量9.02万手 成交额1.51亿元 [2] - 立方控股下跌4.61%至31.26元 成交量5.71万手 成交额1.79亿元 [2]

市场表现 - 华为昇腾概念板块8月5日上涨0.7% 主力资金净流入1.04亿元 [1] - 概念股中21只上涨 13只下跌 [1] 资金流向 - 创新医疗主力资金净流入4.65亿元 占成交额比例28.4% 股价上涨10.03%至16.23元 [1] - 常山北明主力资金净流入9038.16万元 占成交额比例5.31% 股价上涨1.6%至23.43元 [1] - 润和软件主力资金净流入6250.58万元 占成交额比例4.11% 股价上涨1.32%至53.56元 [1] - 东方国信主力资金净流入2908.57万元 占成交额比例4.26% 股价上涨1.92%至10.59元 [1] - 广哈通信主力资金净流入334.98万元 占成交额比例0.87% 股价上涨4.49%至23.52元 [1] 个股表现 - *ST智胜股价上涨1.05%至10.06元 主力资金净流入4.98万元 [1] - 彩讯股份股价下跌1.33%至28.87元 主力资金净流入35.72万元 [1] - 开勒股份股价上涨0.07%至44.27元 主力资金净流入35.58万元 [1] - 直真科技股价上涨5.38%至37.99元 主力资金净流出24.62万元 [1] - 高德红外股价上涨2.07%至11.81元 主力资金净流出105.50万元 [1]

计算机ETF市场表现 - 计算机ETF(159998)盘中下跌0.85% 成交额超2800万元 溢折率0.05%且频现溢价交易[1] - ETF连续两个交易日吸金 最新流通份额35.64亿元居同业第一 获实时净申购720万份[2][3] 成分股表现 - 权重股走势分化 海康威视与浪潮信息小幅上涨 科大讯飞/三六零/中科曙光/金山办公等多股下跌[2] - ETF前十大重仓股包括科大讯飞/海康威视/中科曙光等龙头 跟踪中证计算机主题指数(930651.CSI)[3] 行业动态 - GPT-5基础开发完成 进入安全测试阶段 即将发布[3] - 7月私募机构调研计算机行业260次居首 覆盖36家上市公司[4] 投资方向 - AI产业链布局主线 关注AI应用及算力板块机遇[4] - 景气创新方向包括信创/金融科技创新/特种IT等结构性机会[4]

指数表现 - 中证云计算50指数上涨0.63%至2522.77点 成交额553.38亿元 [1] - 近一个月上涨15.53% 近三个月上涨27.33% 年初至今上涨30.99% [1] - 指数基日为2014年12月31日 基点1000点 [1] 指数构成 - 选取50只涉及IaaS/PaaS/SaaS服务及云计算硬件设备的上市公司证券 [1] - 前十大权重股合计占比61.05% 中际旭创(14.25%)和新易盛(14.08%)权重最高 [1] - 行业分布为信息技术(54.03%) 通信服务(44.14%) 工业(1.82%) [1] 指数维护机制 - 样本每半年调整一次 时间为6月和12月第二个星期五的下一交易日 [2] - 权重因子随定期调整同步变更 特殊情况下进行临时调整 [2] - 样本退市时立即剔除 公司并购分拆等情形参照细则处理 [2] 跟踪产品 - 公募基金跟踪产品包括新华中证云计算50ETF [3]

人工智能产业规模增长 - 中国人工智能产业规模从2017年180亿元跃升至2024年6000亿元，预计2030年突破1万亿元 [1] - 40家自主可控概念股年内平均涨幅超过8% [1] 相关公司市场表现 - 瑞芯微上半年净利润增幅达190% [1] - 云从科技-UW股价上涨34.21% [3] - 拓维信息年内涨幅73.51%，涉及软件领域 [3] - 瑞芯微年内涨幅46.12%，涉及芯片领域 [3] - 虹软科技年内涨幅30.19%，涉及软件领域 [3] - 云大励飞-U年内涨幅21.47%，涉及软件领域 [3] - 拓尔思年内涨幅20.11%，涉及软件领域 [3] - 麒麟信安年内涨幅15.80%，涉及软件领域 [3] - 常山北明年内涨幅13.31%，涉及软件领域 [3] - 北易创新年内涨幅10.15%，涉及芯片领域 [3] - 神州泰岳年内涨幅9.82%，涉及数据库领域 [3] - 海量数据年内涨幅6.33%，涉及数据库领域 [3] - 润和软件年内涨幅5.24%，涉及软件领域 [3] - 寒武纪-U年内涨幅4.73%，涉及芯片领域 [3] - 浪潮信息年内涨幅4.60%，涉及算力领域 [3] 机构资金行为特征 - 机构库存数据反映机构资金参与交易的活跃程度 [7] - 部分股票出现机构库存长期活跃但股价未涨现象，可能预示大资金布局 [15] - 机构资金往往提前布局，等待合适时机出手 [8] - 部分人工智能概念股机构库存已持续活跃数月 [16] 产业投资逻辑 - 需要区分真正具备核心技术的公司与蹭热点的企业 [16] - 投资需关注机构资金对企业看法 [16] - 需通过深入数据分析判断机构行为意图 [16]