股东大会信息 - 2025年5月9日召开股东大会，现场14:00开始，网络投票9:15 - 15:00[2] - 950名股东参与投票，代表295,810,629股，占比29.5205％[3] 议案审议结果 - 多项议案同意股数占出席股东会有效表决权股份超99.8%[8][10][12][14][17][24] 其他信息 - 见证律师为吴俊超、韦筱茹，律所是北京市嘉源律师事务所[26] - 公告2025年5月10日由华工科技产业股份有限公司发布[28]

会议时间 - 2025年4月10日召开第九届董事会第九次会议决议召开股东大会[4] - 2025年4月12日公告召开2024年年度股东大会通知[4] - 2025年5月9日14:00现场召开股东大会，网络投票时间9:15 - 15:00[4][5] 参会情况 - 出席股东大会股东950名，代表股份295,810,629股，占比29.5205%[6] 表决结果 - 《2024年度董事会工作报告》同意295,531,245股，占比99.9056%[10] - 《2024年度监事会工作报告》同意295,519,745股，占比99.9017%[11] - 《2024年年度报告及摘要》同意295,532,345股，占比99.9059%[12] - 《2024年度财务决算报告》同意295,484,745股，占比99.8898%[13][14] - 《2025年度财务预算报告》同意295,532,945股，占比99.9061%[15] - 《关于2024年度董事薪酬兑现的议案》同意295,027,845股，占比99.7354%[16] - 总表决同意295,236,622股，占比99.8060%[19] - 总表决反对454,307股，占比0.1536%[19] - 总表决弃权119,700股，占比0.0405%[19] - 中小股东总表决同意103,635,008股，占比99.4492%[19] - 中小股东总表决反对454,307股，占比0.4360%[19] - 中小股东总表决弃权119,700股，占比0.1149%[19] - 中小股东表决同意103,417,231股，占比99.2402%[18] - 中小股东表决反对625,684股，占比0.6004%[18] - 中小股东表决弃权166,100股，占比0.1594%[18] 结果有效性 - 股东大会表决程序符合规定，结果合法有效[19][20]

北交所证券代码切换 - 北交所存量上市公司代码切换试点工作准备就绪 拟于2025年5月6日正式上线[1] - 2025年5月1日至5月5日期间组织开展代码切换与通关测试[1] - 自2025年5月6日起试点股票启用新证券代码 交易委托及业务办理均使用新代码[1] 限售股解禁情况 - 5月6日11家公司限售股解禁 合计解禁量58.25亿股 解禁市值334.64亿元[2] - 天山股份解禁量52.88亿股居首 解禁市值258.6亿元 占总股本比例74.37%[2] - 运机集团解禁市值25.46亿元 解禁比例51.62% 怡合达解禁市值13.4亿元[2] - 华发股份解禁量1.81亿股 *ST傲农解禁量1.3亿股[2] - 艾罗能源解禁比例18.01% 4家公司解禁比例超10%[2] 股票回购进展 - 5月6日21家公司发布股票回购进展 包含2家首次披露预案 14家实施进展 5家实施完毕[3] - 科思科技拟回购不超5000万元 毅昌科技拟回购66.36万元[3] - 美的集团回购5.54亿元 长春高新回购4.0亿元 九安医疗回购3.7亿元[3] - 华工科技完成回购3.95亿元 天茂集团完成回购9998.26万元 万邦德完成回购5998.85万元[3] - 当日4家公司完成回购金额超千万[3] 经济数据发布 - 美国3月贸易帐及欧元区3月PPI月率等数据将公布[4]

回购方案概述 - 公司于2025年4月15日董事会通过股份回购议案 使用自有资金及专项贷款以集中竞价方式回购A股股份 拟用于员工持股计划或股权激励 [1] - 回购资金总额不低于3亿元且不超过4亿元 回购价格上限为62.80元/股 实施期限为董事会审议通过后12个月内 [1] 回购实施结果 - 截至2025年4月30日累计回购980万股 占公司总股本0.97% 最高成交价40.88元/股 最低成交价39.50元/股 成交总金额3.95亿元 [2] - 实际回购时间区间为2025年4月25日至4月30日 回购金额达到方案下限且未超上限 回购方案已实施完成 [2] 回购合规性 - 回购资金来源 资金总额 回购价格 股份数量及实施期限均符合董事会审议通过的方案 [3] - 回购操作符合《上市公司股份回购规则》及深交所自律监管指引要求 未在重大事项敏感期及交易所禁止时段进行回购 [6] 股本结构影响 - 回购股份数量占总股本0.97% 若全部用于员工激励并锁定 预计股本结构将发生相应变化 [7] - 回购完成后股权分布仍符合上市条件 不会影响上市地位及控制权变化 [4] 股份后续安排 - 回购股份存放于专用证券账户 期间不享有表决权 利润分配等股东权利 [8] - 股份拟在36个月内用于员工持股或股权激励 逾期未使用部分将依法注销 [8] 相关主体行为 - 公司董事 监事 高级管理人员及控股股东在回购期间均未买卖公司股票 [5] 公司经营影响 - 公司经营状况良好 财务状况稳健 本次回购未对经营 财务 研发及债务履行能力产生重大影响 [4]

回购资金 - 拟用于回购资金总额3 - 4亿元，价格不超62.80元/股[1] - 实际成交总金额394,974,014.22元[2] - 资金来源为自有资金及专项贷款[4] 回购情况 - 截至2025年4月30日累计回购980万股，占总股本0.97%[2] - 回购时间为2025年4月25日至4月30日[4] - 各项均符合回购方案及法规[5][8] 股份情况 - 预计限售股回购后10,317,050股，占比1.03%[10] - 无限售股995,185,657股，占比98.97%[10] 股份用途 - 存放专用账户，用于员工持股或股权激励[11] - 未使用股份36个月内未实施将注销[11]

人工智能产业链业绩增长 - 人工智能产业链公司业绩大幅增长，应用场景不断落地赋能千行百业 [1] - 视源股份2024年总收入同比提升11.05%，围绕视觉、听觉、触觉及数据四大方向推进人工智能技术布局 [1] - 歌尔股份2024年营业收入1009.54亿元同比增长2.41%，归母净利润26.65亿元同比增长144.93% [2] 行业应用案例 - 视源股份在教育领域落地人工智能+教育应用场景，包括自动生成课件、智能分析学情等功能 [1] - 消费电子行业AI应用成为拉动智能硬件增长的重要动能 [2] - 金域医学在医疗领域落地细胞病理AI、免疫荧光AI等应用，诊疗效率提升70% [4] 算力基础设施需求 - 中际旭创2024年总营业收入238.62亿元同比增长122.64%，归母净利润51.71亿元同比增长137.93% [3] - 新易盛2024年总营业收入86.47亿元同比增长179.15%，归母净利润28.38亿元同比增长312.26% [3] - 华工科技光电器件系列产品收入同比增加23.75% [3] 技术发展趋势 - 400G、800G高速光模块产品进入量产交付期，企业加速硅光、1.6T光模块研发 [3] - 人工智能行业经历从小规模到大规模、单模态到多模态、对话式大模型到智能体的发展过程 [4] - 远东股份2025年将聚焦智能缆网、智能电池/储能、智慧机场三大主业，拥抱AI与数智化浪潮 [5] 企业战略布局 - 亚信安全通过资产重组控股亚信科技，在大模型交付、5G专网等新兴业务领域取得突破 [4] - 华工科技积极布局下一代超高速光模块研发，推进光电子信息产业研创园项目建设 [3] - 行业人士预测智能终端、无人机、智能车、人形机器人等将成为具有自主能力的实体 [5]

行业趋势 - 全球生成式人工智能高速发展驱动数据量与算力需求激增 推动光模块加速向800G/1.6T升级 [1] - 国内头部光模块厂商2024年及2025Q1财报显示收入及净利润持续高增 印证行业高景气 [1] - 光模块作为算力基础设施集群扩展中的基础组件 伴随算力规模扩张呈现速率提升 需求暴涨的产业格局 [1] 市场动态 - 由NV引发的算力芯片升级催化最新一轮算力需求暴涨 [2] - 短期算力芯片升级与大模型竞赛加剧供需紧张 [1][2] - 全球地缘政治冲突与关税贸易冲突催化国产算力建设提速 提振国内市场需求 [2] 投资逻辑 - 尽管DeepSeek等技术降低算力成本引发需求下滑担忧 但中长期AI应用(如具身智能)仍处爆发初期 支撑光模块长期增长 [1][2] - 行业具备业绩支撑与估值修复空间 短期市场超跌估值已进入较低区间有望回升 [2] - 相关受益标的包括光迅科技 华工科技 新易盛 中际旭创 天孚通信等 [2]

行业动态 - 字节跳动旗下火山引擎发布Agent Devops体系和AI数据湖服务，助力垂直领域企业加速Agent开发和运维 [1][3] - 美团发布AI招聘，岗位涵盖AI基础设施、智能交互、大模型基座等领域，旨在打造Native AI Agent产品 [1][3] - 光环新网和宝信软件宣布投资建设新项目，反映AIDC需求提升 [1][3] 一季度业绩表现 - 海光信息2025Q1合同负债达32.37亿元，同比增长113510.65% [2] - 华勤技术2025Q1营收349.98亿元，同比增长115.65% [2] - 欧陆通2025Q1归母净利润0.50亿元，同比增长59.06% [2] - 华工科技2025Q1归母净利润4.1亿元，同比增长40.88% [2] - 新易盛2025Q1归母净利润15.73亿元，同比增长384.54% [2] - 中际旭创2025Q1归母净利润15.83亿元，同比增长56.83% [2] - 致尚科技2025Q1归母净利润0.24亿元，同比增长64.57% [2] - 仕佳光子2025Q1归母净利润0.93亿元，同比增长1003.78% [2] - 谷歌云2025Q1营收123亿美元，同比增长28%，营业利润率提升至17.7% [3] - 维谛技术2025Q1订单同比增长13%，环比增长21%，上调2025年净销售中位数指引至18% [3] 投资方向 - AIDC机房建设：推荐新意网集团、英维克、宝信软件、润泽科技等 [5] - IT侧：推荐紫光股份、中兴通讯等 [5] - 网络侧：推荐紫光股份、中兴通讯、盛科通信、中际旭创、新易盛等 [5] - 云计算：受益标的包括中国移动、中国电信、中国联通等 [5] - AI应用：受益标的包括广和通、移远通信、美格智能等 [5] - 卫星互联网：受益标的包括海格通信、铖昌科技、臻镭科技等 [5] - 6G：推荐中兴通讯等 [5] 行业观点 - AI产业链公司一季度业绩全面亮眼，验证AI算力产业链高景气度 [3] - 持续看好国产AI算力产业链、卫星互联网、6G等七大产业方向 [4]

回购计划 - 拟用于回购资金总额不低于3亿且不超过4亿[1] - 回购股份价格不超62.80元/股[1] - 回购实施期限为方案通过日起12个月内[1] 首次回购 - 2025年4月25日首次回购1500000股[2] - 占公司当前总股本0.15%[2] - 最高成交价39.98元/股，最低39.50元/股[2] - 成交总金额59726881.20元[2] 后续安排 - 未在特定重大事项期间回购[4] - 以集中竞价交易方式回购符合要求[4] - 将在期限内继续实施并履行披露义务[4]

F5G概念板块表现 - F5G概念板块上涨1.62%，位居概念板块涨幅第2位 [1] - 板块内26股上涨，仕佳光子、太辰光、华脉科技涨幅居前，分别上涨18.36%、6.33%、6.08% [1] - 初灵信息、金信诺、天地科技跌幅居前，分别下跌1.63%、1.60%、1.25% [1] 概念板块涨跌幅对比 - 生物质能发电板块涨幅最高，达1.92%，中韩自贸区板块跌幅最大，为-1.94% [2] - F5G概念与钛白粉概念并列涨幅第2，均为1.62% [2] - 共封装光学(CPO)、光纤概念等与F5G相关的板块也表现较好，分别上涨1.41%和1.35% [2] 资金流向 - F5G概念板块获主力资金净流入7.77亿元 [2] - 板块内19股获主力资金净流入，5股净流入超5000万元 [2] - 中际旭创主力资金净流入居首，达4.83亿元，华工科技、太辰光、亨通光电分别净流入1.05亿元、8795.74万元、5695.14万元 [2] 个股资金流入比率 - 星网锐捷、华工科技、中际旭创主力资金净流入比率居前，分别为12.40%、9.77%、8.75% [3] - 太辰光、亨通光电、博创科技净流入比率分别为5.23%、5.51%、4.63% [3][4] - 剑桥科技、德科立、共进股份净流入比率分别为5.27%、5.63%、7.90% [3][4] 个股资金流出情况 - 仕佳光子、意华股份、春秋电子主力资金净流出较多，分别达2323.98万元、2687.40万元、1810.65万元 [4][5] - 金信诺、中贝通信、光迅科技净流出分别为1031.17万元、1104.98万元、1229.26万元 [4][5] - 震有科技、上港集团、初灵信息净流出比率较高，分别为-6.36%、-6.62%、-6.93% [4][5]