子公司董事规则 - 子公司董事履职工作细则于2025年8月26日通过审议[1] - 小规模或股东少的有限责任公司特定情形可不设董事会，设1名董事[7] 股东与董事职权 - 股东（会）决定经营方针、选举更换董事等[12] - 董事贯彻决策部署、召集股东会会议等[13] 董事管理 - 董事职权不得转授，涉党组织事项征求意见后决策[16] - 建立董事报告制度并与考核、薪酬挂钩[16] 股东企业管控 - 股东企业跟踪子企业情况，调整设董事会和董事的企业范围[18] - 股东企业加强子企业董事管控和指导，监督重大决策执行[18]

信息披露制度 - 信息披露制度经2025年8月26日第九届董事会第三十七次会议审议通过[2] - 管理制度由公司董事会负责解释和修订，自审议批准之日起实施[66] 报告披露时间 - 年度报告应在每个会计年度结束之日起4个月内披露，中期报告在上半年结束之日起2个月内披露，季度报告在第3个月、第9个月结束后的1个月内披露[14] - 第一季度的季度报告披露时间不得早于上一年度的年度报告披露时间[15] 重大事件界定 - 公司一年内购买、出售重大资产超过公司资产总额百分之三十，或营业用主要资产的抵押、质押、出售或报废一次超过该资产的百分之三十属于重大事件[18] 应披露信息类型 - 公司应公开披露的信息包括定期报告、临时报告、招股说明书等[12] 定期报告要求 - 定期报告内容需经公司董事会审议通过，财务信息需经审计委员会审核[14] - 预计经营业绩发生亏损或大幅变动，公司应按规定及时进行业绩预告[16] - 定期报告披露前出现业绩泄露或传闻且证券交易异常波动，公司应及时披露报告期相关财务数据[17] - 定期报告中财务会计报告被出具非标准审计报告，公司董事会应做专项说明[17] 临时报告内容 - 临时报告包括股东会、董事会等决议公告、重大交易公告等[16] 股东情况关注 - 持有公司5%以上股份的股东或实际控制人，其持股或控公司情况变化需关注[19] - 任一股东所持公司5%以上股份被质押等情况需关注[19] 招股说明书要求 - 公司编制招股说明书要符合规定，董高需书面确认信息真实准确完整[25] 证券发行与上市 - 证券发行申请核准后至发行结束前发生重要事项，应书面说明并修改或补充公告[26] - 申请证券上市交易需按规定编制上市公告书，董高书面确认信息[26] 报告编制与披露流程 - 公司定期报告编制由高管组织，审计委员会审核财务信息，董事会审议[31] - 公司重大事件由董高报告，董事长通报并敦促披露[32] - 其他临时报告由董事会办公室编写，经董秘审核、董事长批准发布[33] 信息披露权限 - 董事长、经授权的总经理等有权以公司名义披露信息[35] 股东配合披露 - 持有公司5%以上股份的股东或实际控制人，其股份或控制情况变化需告知公司并配合披露[37] - 任一股东所持公司5%以上股份被质押等情况需披露[37] 关联人报送 - 公司董事、高级管理人员、持股5%以上的股东及其一致行动人等应报送关联人名单及关系说明[36] 责任人规定 - 董事长是公司信息披露第一责任人[38] - 董事会全体成员对信息披露负连带责任[39] - 董事会秘书是信息披露工作直接责任人[39] 部门职责 - 证券法务部负责起草编制报告及信息披露申请发布[40] 内幕信息管理 - 内幕信息知情人包括持有公司5%以上股份的股东及其相关人员等[52] - 公司董事、高级管理人员等接触应披露信息的人员负有保密义务[53] 豁免披露 - 公司拟披露信息属特定情况可申请豁免披露[54] 财报报送时间 - 公司在会计年度结束4个月内报送年度财报，上半年结束2个月内报送半年度财报，第3和9个月结束1个月内报送季度财报[56] 档案管理 - 公司对外信息披露文件等存档管理由董事会秘书负责，保存期限不少于10年[59] - 公司董事、高管履职记录由董事会秘书存档，保存期限不少于10年[60] - 以公司、董事会名义对监管部门正式行文由董事会秘书存档，保存期限不少于10年[60] 违规处罚 - 因人员失职致信息披露违规或出错，公司可给予批评、警告直至解除职务处分并要求赔偿[62] - 违反制度擅自披露信息，公司对责任人按泄露机密处分并追究法律责任[62] - 人员利用内幕信息交易或泄露内幕信息涉嫌违法，按相关法规处罚[62] - 公司聘请的顾问等擅自披露未公开信息致损失，公司依法追究法律责任[62] 未尽事宜处理 - 管理制度未尽事宜按证监会和深交所规定办理，制度修改时本办法相应修订[64]

董事会评价办法 - 子公司董事会评价办法于2025年8月26日经第九届董事会第三十七次会议审议通过[1] - 本办法自2022年1月1日起实施[26] - 本办法由粤桂股份负责解释[25] 评价指标权重 - 董事会运作规范性测评指标权重30%，有效性权重70%[5][8] - 董事会日常评价指标中规范性权重35%，有效性权重65%[10][11] - 董事会测评中权责指标权重20%，信息指标权重10%[5] - 董事会有效性测评中定战略指标权重15%，作决策指标权重20%，防风险指标权重15%，企业改革发展成效指标权重20%[8][9] - 董事会日常评价规范性中机构人员指标权重5%，制度建设指标权重5%，会议管理指标权重15%，工作报告指标权重10%[10] - 董事会日常评价有效性中执行效果指标权重35%，重点工作指标权重25%，突出亮点指标权重5%[11] 评价占比与时间 - 自评和测评占比中，子企业内部测评占40%，日常评价占60%[15] - 子公司董事会自评于每年1月底前提交上一年度工作报告[12] - 委派董事需在每年3月底前向公司提交个人年度履职报告并自我评分[21] 委派董事评价 - 委派董事实行年度评价制度[20] - 委派董事年度评价中公司相关职能部门评价占比40%，任职企业党委会、董事会、经理层及审计委员会评价占比60%[21] - 委派董事考核等级对应分数：分数<70为不称职，70≤分数<80为基本称职，80≤分数<90为称职，90≤分数≤100为优秀[23] - 任期评价结果作为委派到子公司的董事考核、续聘、调整或免职等的参考依据[23] 子企业董事会运行评价 - 子企业董事会运行规范性考评占比30%，有效性考评占比70%[28] - 子企业董事会运行评价总分100分，权责运行最高20分，信息沟通最高10分，定战略最高15分，作决策最高20分，防风险最高15分，企业改革发展成效最高20分[28][29] - 子企业董事会日常评价中运作规范性占比35%，有效性占比65%[30] - 子企业董事会日常评价总分100分，机构人员最高5分，制度建设最高5分，会议管理最高15分，工作报告最高10分，执行效果最高35分，重点工作最高25分，突出亮点最高5分[30] 考评相关 - 行为操守考评占比40%[32] - 履职业绩考评占比60%[32] - 考评总分100分[32] - 自觉贯彻落实决策部署最高得5分[32] - 投入精力履职最高得7分[32] - 注重学习调研最高得7分[32] - 加强沟通了解企业情况最高得6分[32] - 严格遵守规定最高得5分[32] - 深入研究议案材料最高得8分[32] - 坚持原则发表决策意见最高得10分[32]

内幕信息界定 - 一年内购买、出售重大资产超公司资产总额30%等情况属内幕信息[8][9] - 持有公司5%以上股份股东或实控人持股情况变化属内幕信息[9] 重大事件界定 - 新增借款或对外担保超上年末净资产20%等属重大事件[10][11] 档案管理 - 内幕信息首次公开披露后5个交易日内向深交所报备档案[15] - 档案及备忘录至少保存10年[20] 违规处理 - 发现内幕信息知情人违规2个工作日内报送处理结果[24] 制度相关 - 内幕信息知情人登记管理制度经董事会审议通过[1] - 制度由董事会负责解释和修订[26] 公司信息 - 公司简称粤桂股份，代码000833[32]

董事会规定 - 工作细则经2025年8月26日第九届董事会第三十七次会议审议通过[1] - 外部董事年度出席董事会会议次数不少于总数4/5[4] - 董事反对、弃权或未按股东意见表决需会后三日书面报告[8] 报告要求 - 外部董事每年书面汇报履职情况，次年1月31日前报送[10][14] - 重大事项提前五日或知情五日报告，紧急可先口头后书面[10] - 专题（调研）报告结束十日提交，每年不少于1份[11] 子公司规定 - 子公司向外部董事开放同公司领导权限信息系统[17] - 子公司重要会议邀请外部董事出席[17] 其他 - 工作细则由粤桂股份负责解释，印发之日起施行[22][23] - 附件含4种记录表[23]

财务表现 - 2025年上半年营业收入13.59亿元，同比增长1.29% [1] - 净利润2.34亿元，同比增长72.99% [1]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为13.59亿元人民币，同比增长1.29%[18] - 营业收入同比增长1.29%至13.59亿元[37] - 营业总收入同比增长1.3%至13.59亿元，其中营业收入为13.59亿元[122] - 归属于上市公司股东的净利润为2.34亿元人民币，同比增长72.99%[18] - 扣除非经常性损益的净利润为2.32亿元人民币，同比增长67.90%[18] - 基本每股收益为0.2922元/股，同比增长73.00%[18] - 加权平均净资产收益率为6.47%，同比上升2.44个百分点[18] - 营业利润同比大幅增长52.4%至2.82亿元[122] - 净利润同比增长73.1%至2.31亿元，归属于母公司股东的净利润增长73.0%至2.34亿元[123] - 基本每股收益增长73.0%至0.2922元[123] - 母公司净利润同比增长83.5%至1.07亿元[125] - 公司2025年上半年归属于母公司所有者的综合收益总额为2.343亿元[131] - 与2024年同期相比，2025年上半年综合收益总额增长73.1%（从1.355亿元增至2.343亿元）[131][135] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降11.40%至8.79亿元[37] - 营业总成本同比下降7.4%至10.75亿元，营业成本下降11.4%至8.79亿元[122] - 研发费用同比增长13.2%至2578万元[122] - 管理费用同比增长21.8%至1.19亿元[122] 各业务线表现 - 采矿业收入同比增长27.79%至5.38亿元，占比39.60%[39] - 机制糖收入同比增长29.38%至2.92亿元，占比21.46%[39] - 贸易业务收入同比下降92.74%至1322万元，占比0.97%[39] - 硫精矿收入同比增长27.66%至5.05亿元，占比37.16%[39] - 硫酸收入同比增长69.79%至7871万元，占比5.79%[39] - 银粉业务实现收入3126万元，占比2.30%[39] - 采矿业收入538.12百万元，毛利率63.91%，同比增长27.79%[41] - 机制糖收入291.72百万元，毛利率11.12%，收入同比增长29.38%[41] - 化工收入185.67百万元，毛利率40.89%，同比增长31.16%[41] - 造纸业收入198.30百万元，同比下降20.21%，毛利率降至10.19%[41] - 硫精矿产品含硫量达48%以上，为冶炼企业优质添加剂[31] - 云硫矿业入选省级制造业单项冠军企业，硫精矿市场占有率居全国前列[31] - 银粉项目一期产能300吨/年已实现持续供货，二期600吨/年产线进入收尾阶段[30] - 2万吨/年氨基磺酸项目于2025年1月取得生产许可证并进入量产[30] - 甘蔗制糖生产周期为每年11月至次年3月，属季节性生产[26] 各地区表现 - 华北地区收入同比增长82.01%至9597万元[39] - 华南地区收入995.18百万元，毛利率31.99%，同比下降5.47%[42] 管理层讨论和指引 - 公司通过降低原材料成本及优化产业结构保持经营利润稳定[27] - 硫铁矿业务通过稳量提价策略实现销售毛利同比显著提升[29] - 硫铁矿价格受新能源电池材料及环保领域需求影响保持高位态势[29] - 公司计划不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[4] - 公司拟向不超过35名特定对象发行A股股票募集资金[102] 主要子公司表现 - 云硫矿业2025年半年度营业利润30,220.90万元，同比增长51.9%[57] - 云硫矿业2025年半年度净利润25,133.23万元，同比增长69.8%[57] - 贵糖集团2025年半年度营业利润410.11万元，同比增长45.7%[58] - 贵糖集团2025年半年度净利润385.54万元，同比增长80.4%[58] - 瑞盈投资2025年半年度营业亏损510.93万元，同比增亏98.5%[58] - 瑞盈投资2025年半年度净亏损511.08万元，同比增亏97.5%[58] - 云硫矿业总资产362,222.40万元，净资产316,217.23万元[57] - 贵糖集团总资产234,128.60万元，净资产88,180.66万元[57] 关联交易 - 向关联方广东宏大控股集团采购原材料炸药和爆破工程费金额为1034.07万元，占同类交易比例100%[81] - 接受关联方云浮广业硫铁矿集团提供劳务包括餐宿费和矿区环境美化费等金额为587.49万元，占同类交易比例0.78%[81] - 向关联方广西贵港市贵糖物业销售商品白砂糖和赤砂糖等金额为40.58万元，占同类交易比例0.03%[80] - 向关联方云浮广业硫铁矿集团销售商品带等材料和水电费金额为27.83万元，占同类交易比例0.02%[80] - 接受关联方广东省环保研究总院提供矿场阶梯绿化服务金额为2.26万元，占同类交易比例0.00%[81] - 接受关联方广东省冶金建筑设计研究院提供项目设计服务金额为87.75万元，占同类交易比例0.12%[81] - 接受关联方广东中轻工程设计院提供废水预处理工程服务金额为11.87万元，占同类交易比例0.02%[81] - 接受关联方广东环保集团提供培训费和电器款等服务金额为327.54万元，占同类交易比例0.44%[81] - 报告期内日常关联交易实际履行总金额为2544.07万元，全年获批总额度为10398万元[82] - 关联交易定价均采用市场价原则，结算方式主要为银行转账[80][81] - 公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易[83] - 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易[84] - 公司报告期不存在非经营性关联债权债务往来[85] - 公司与关联方财务公司不存在存款、贷款、授信或其他金融业务[86][87] 担保情况 - 报告期内公司对子公司审批担保额度合计144,000万元[96] - 报告期内公司对子公司担保实际发生额合计15,338万元[96] - 报告期末公司对子公司已审批担保额度合计170,000万元[96] - 报告期末公司对子公司实际担保余额合计96,365.75万元[96] - 公司实际担保总额占净资产比例为26.09%[97] - 公司为贵糖集团提供担保实际发生金额达76,475.98万元[96] - 公司为德信矿业提供担保实际发生金额20,889.77万元[96] - 德信矿业累计借款34816.28万元 公司按股比提供担保余额20889.77万元[103] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为0.98亿元人民币，同比下降4.37%[18] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降4.4%，从1.03亿元降至9846万元[126] - 销售商品提供劳务收到的现金同比下降20.9%，从14.97亿元降至11.84亿元[126] - 购买商品接受劳务支付的现金同比下降33.0%，从10.20亿元降至6.84亿元[126] - 投资活动现金流量净额同比下降2119.68%至-2.37亿元[37] - 投资活动现金流出大幅增长323.4%，从5623万元增至2.38亿元[126][127] - 取得借款收到的现金同比下降15.1%，从5.76亿元降至4.88亿元[127] - 分配股利利润或偿付利息支付的现金同比增长79.2%，从6460万元增至1.16亿元[127] - 母公司投资活动现金流入同比下降15.3%，从3.48亿元降至2.95亿元[129] - 母公司取得投资收益收到的现金同比增长72.5%，从7243万元增至1.25亿元[129] - 母公司筹资活动现金流入同比下降29.8%，从13.47亿元降至9.47亿元[129] - 期末现金及现金等价物余额同比下降56.2%，从15.06亿元降至6.60亿元[127] 资产和负债变动 - 总资产为59.76亿元人民币，较上年度末增长3.78%[18] - 归属于上市公司股东的净资产为36.93亿元人民币，较上年度末增长3.88%[18] - 货币资金660.38百万元，占总资产11.05%，较上年末下降6.44个百分点[44] - 在建工程366.55百万元，较上年末增长2.58个百分点至总资产6.13%[44] - 长期借款685.44百万元，占总资产11.47%，较上年末增加1.75个百分点[44] - 应收款项融资期末余额378.22百万元，较期初增加309.07百万元[46] - 公司货币资金期末余额为6.6亿元，较期初10.07亿元减少34.4%[116] - 应收款项融资期末余额为3.78亿元，较期初0.69亿元增长447.3%[116] - 存货期末余额为7.19亿元，较期初6.2亿元增长15.8%[116] - 流动资产合计期末余额为19.42亿元，较期初18.38亿元增长5.7%[116] - 公司总资产从期初575.83亿元增长至期末597.59亿元，增幅3.78%[118][119] - 在建工程从期初2.04亿元大幅增加至期末3.67亿元，增幅79.5%[118] - 短期借款从期初8.87亿元减少至期末6.85亿元，降幅22.8%[118] - 合同负债从期初4452万元增至期末1.12亿元，增幅151.2%[118] - 长期借款从期初5.60亿元增至期末6.85亿元，增幅22.5%[119] - 未分配利润从期初12.97亿元增至期末14.33亿元，增幅10.5%[119] - 母公司货币资金从期初7.31亿元减少至期末4.90亿元，降幅32.9%[120] - 母公司其他应收款从期初4.90亿元增至期末6.67亿元，增幅36.1%[120] - 母公司长期股权投资期末28.79亿元，较期初28.84亿元基本持平[120] - 母公司其他应付款从期初15.59亿元减少至期末13.78亿元，降幅11.6%[121] - 未分配利润本期增加1.365亿元，期末余额达14.335亿元[131][133] - 所有者权益合计本期增加1.356亿元，期末余额达39.538亿元[131][133] - 少数股东权益减少246.99万元，期末余额为2.606亿元[131][133] - 股本保持稳定为8.021亿元，资本公积为13.643亿元[131][133] - 盈余公积保持9507.28万元未发生变动[131][133] - 母公司期末所有者权益合计2,527,495,260.92元，较期初增加8,868,575.92元[139][141] 投资和融资活动 - 报告期投资额430.32百万元，较上年同期增长25.66%[48] - 贵糖集团偿还光大银行借款2000万元 偿还贵港农商行借款2196万元[103] - 贵糖集团整体搬迁技改项目累计支付投资额173235.34万元[104] - 贵港市政府11.87亿元搬迁款项未按协议约定时间到位[104] 公司治理和股东结构 - 公司董事王志宏因工作变动辞职[101] - 有限售条件股份348380195股 占总股本43.43%[106] - 国有法人持股348375569股 占总股本43.43%[106] - 无限售条件股份453702026股 占总股本56.57%[106] - 人民币普通股453702026股 占总股本56.57%[106] - 股份总数802082221股[106] - 报告期末普通股股东总数为73,410户[108] - 第一大股东云浮广业硫铁矿集团有限公司持股比例为31.31%，持股数量为251,113,336股[108] - 第二大股东广东省环保集团有限公司持股比例为12.13%，持股数量为97,262,233股[108] - 第三大股东广西广业粤桂投资集团有限公司持股比例为10.34%，持股数量为82,943,649股[108] - 股东方少瑜持股比例为1.58%，持股数量为12,656,410股，全部处于冻结状态[108] - 香港中央结算有限公司持股比例为0.59%，持股数量为4,742,157股，报告期内减持1,385,187股[108] - 公司注册地址位于广西贵港市粤桂产业园，实际控制人为广东省国资委[145] 非经常性损益和重要事项 - 非经常性损益项目中政府补助为299.41万元人民币[22] - 公司及相关责任人因财务会计核算和信息披露不规范收到广西证监局责令改正及监管谈话的行政监管措施[79] - 公司收到广西证监局责令改正措施决定[100] - 公司半年度财务报告未经审计[76] - 公司报告期未发生破产重整事项[77] - 公司报告期无重大诉讼仲裁事项[78] - 公司报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性资金占用[74] - 公司报告期无违规对外担保情况[75] - 公司3家主要子公司被纳入环境信息依法披露企业名单[69] - 云硫矿业开展就业技能培训7期共计培训200人[70] - 广东环保集团关于避免同业竞争的承诺已于2023年7月20日履行完毕[73] - 广东环保集团关于保持上市公司独立性的承诺自2015年2月1日起长期持续履行[73] - 广东环保集团关于减少和规范关联交易的承诺自2014年8月13日起长期持续履行[73] 资源储量 - 硫铁矿保有资源量11126万吨，其中探明资源量3144万吨、控制资源量4505万吨、推断资源量3477万吨[29] - 硫铁矿保有储量3451万吨，其中证实储量2853万吨、可信储量598万吨[29]

市场整体表现 - 沪指8月27日下跌1.76% [1] - 申万行业仅1个行业上涨 通信行业涨幅1.66% [1] - 美容护理和房地产行业跌幅居前 分别下跌3.86%和3.51% [1] 资金流向概况 - 两市主力资金全天净流出1297.50亿元 [1] - 所有申万行业主力资金均呈净流出状态 [1] - 计算机行业净流出规模最大 达163.10亿元 [1] - 医药生物行业净流出123.25亿元 电子/汽车/机械设备行业净流出规模居前 [1] 综合行业表现 - 综合行业下跌3.14% 位居跌幅榜第三 [1] - 行业主力资金净流出4.28亿元 [1] - 行业16只个股中15只下跌 [1] - 资金净流入个股仅5只 [1] 综合行业个股资金流向 - 天宸股份资金净流入1757.74万元 居行业首位 [1] - 综艺股份和上海三毛分别净流入1518.36万元和688.56万元 [1] - 资金净流出超3000万元个股达6只 [1] - 东阳光净流出1.45亿元 粤桂股份净流出7373.89万元 南京新百净流出5351.45万元 [1]

市场表现 - 综合板块整体上涨1.13%，领涨股综艺股份收报6.25元，涨幅2.97% [1] - 上证指数下跌0.39%至3868.38点，深证成指上涨0.26%至12473.17点 [1] - 板块成交活跃度分化明显，漳州发展成交127.07万手（9.34亿元），东阳光成交113.75万手（23.82亿元） [1] 个股涨跌情况 - 涨幅前列个股包括综艺股份（+2.97%）、三木集团（+2.43%）、漳州发展（+2.20%） [1] - 跌幅最大个股为特力A（代码000025）下跌0.71%至18.08元，粤桂股份下跌0.54%至12.87元 [2] - 上海三毛与南京新百在两表中重复出现，分别上涨0.30%和0.34% [1][2] 资金流向 - 板块主力资金净流出1.43亿元，游资净流入1604.87万元，散户净流入1.27亿元 [2] - 南京新百获主力净流入1936.89万元（占比5.38%），但遭散户净流出2411.66万元 [3] - 天宸股份主力净流出992.33万元（占比-16.91%），散户净流入819.28万元（占比13.96%） [3] 成交特征 - 东阳光成交额达23.82亿元居首，亚泰集团成交量137.56万手居首 [1] - 资金博弈明显：漳州发展主力净流入1385万元但游资净流出3843万元 [3] - 小市值股表现分化，红棉股份主力仅净流入1.54万元但游资净流出814万元 [3]

公司技术布局 - 公司明确表示目前没有涉及石英矿选矿提纯技术的专利事项 [1] - 公司否认存在用于半导体领域的石英矿选矿提纯技术专利 [1] 投资者关注焦点 - 投资者特别关注公司在半导体材料领域的技术专利布局情况 [1] - 投资者询问公司石英矿选矿提纯技术是否申请专利 [1]