核心观点 - 公司2025年上半年实现营业收入1.04亿元，同比增长73.97%，归属于上市公司股东的净利润1,024.78万元，同比扭亏为盈，扣非净利润为590.33万元，经营活动现金流净额同比改善61.35% [2][9] - 公司通过严控生产风险、完善渠道建设、唤醒沉睡品种和优化管理体系等举措，推动经营复苏，并成功撤销退市风险警示，股票简称由"ST目药"变更为"天目药业" [9][12] - 公司持续推进产能提升和技术改造项目，黄山天目产能项目一期主体建筑于2025年5月封顶，临安制药中心厂区搬迁改造项目累计投入4,730余万元 [16][17] 财务表现 - 营业收入103,597,373.91元，同比增长73.97%，主要因黄山天目、青岛天目山和三慎泰宝丰分别增加908万元、1,292万元和部分收入 [2][15] - 营业成本59,951,092.44元，同比增长37.95%，与收入增长匹配 [15] - 归属于上市公司股东的净利润10,247,808.74元，上年同期为-18,500,728.95元 [2] - 经营活动产生的现金流量净额-10,872,094.27元，同比改善61.35%，主要因销售商品、提供劳务收到的现金增加3,243万元 [2][15] - 货币资金25,367,141.74元，较上年末下降61.40%，主要因支付采购款及各类改造工程款 [15] 业务运营 - 公司拥有药品批准文号99个，其中独家批准文号7个，产品覆盖中成药、西药、原料药、中药饮片和保健品 [3][13] - 医药制造业务涵盖心无忧片、复方野菊感冒颗粒等全国独家品种，以及六味地黄口服液、河车大造胶囊等主导产品 [3][13] - 设立具备GSP资质的销售平台嘉合医药，构建"招商+代理"营销体系，提升产品市场覆盖率 [3][10] - 子公司三慎泰宝丰备存道地中药饮片逾1,000种，提供中药配方、代客煎药及配送服务 [6][11] 行业与发展战略 - 公司所属医药制造业受"十四五"规划鼓励创新研发，政策推动中医药改革与发展，银发经济市场规模预计2035年达30万亿元 [7] - 公司实施"三链协同"战略，构建"金字塔型"产品梯队，聚焦中药经典名方传承创新和现代中药制剂技术突破 [3][9] - 积极推进珍珠明目滴眼液、复方鲜竹沥液等产品的"沉睡唤醒"工作，加快恢复生产检查批复 [12] 产能与投资 - 向全资子公司黄山天目增资5,000万元，推进产能提升和技术改造项目，一期预计2026年底投产 [16][17] - 临安制药中心厂区搬迁改造项目投资概算7,500万元，阿莫西林克拉维酸钾片已恢复生产销售，珍珠明目滴眼液待GMP符合性检查后复产 [17] - 与浩悦医药、康和科技共同投资设立嘉合医药，注册资本1,000万元，黄山天目持股42%，通过一致行动协议拥有63%表决权，纳入合并报表范围 [16][17] 公司治理 - 公司注册地址为浙江省杭州市临安区锦南街道上杨路18号，办公地址为浙江省杭州市萧山区博亚时代中心1803室 [2] - 报告期内董事、财务总监等高级管理人员发生变动，王一惠当选董事并聘任财务总监，冷亮聘任副总经理 [19]

公司基本情况 - 公司股票简称天目药业，股票代码600671，在上海证券交易所上市，变更前简称为ST目药 [1] - 公司董事会秘书为党国峻，证券事务代表为陈国勋，联系电话0571－63722229，办公地址位于浙江省杭州市萧山区博亚时代中心1803室，电子信箱为tianmuyaoye＠126.com [1] - 截至报告期末股东总数为8,381户，无表决权恢复的优先股股东 [1] 财务表现 - 公司总资产为4.047亿元，较上年度末的4.415亿元下降8.33% [1] - 营业收入为1.036亿元，较上年同期的5954.84万元大幅增长73.97% [1] - 利润总额为711.87万元，上年同期为亏损2138.20万元，实现扭亏为盈 [1] - 归属于上市公司股东的净利润为590.33万元，上年同期为亏损2205.71万元，实现扭亏为盈 [1] - 经营活动产生的现金流量净额为-1087.21万元，较上年同期的-2812.84万元改善61.35% [1] 股权结构 - 青岛汇隆华泽投资有限公司为第一大股东，持股比例29.99%，持股数量3651.95万股，无质押或冻结 [1][3] - 青岛源嘉医疗科技有限公司为第二大股东，持股比例13.27%，持股数量1616万股，无质押或冻结 [1][3] - 浙江清风原生文化有限公司为第三大股东，持股比例4.26%，持股数量518.18万股，全部处于冻结状态 [1][3] - 前十大股东中还包括杭州岳殿润投资管理合伙企业、李俊凤、李洪辛、盖连东、李杰、泮永明、蔡彩领等，持股比例在0.5%-4.11%之间 [1][3]

监事会会议召开情况 - 公司于2025年8月26日召开第十二届监事会第九次会议 会议通知及材料于2025年8月16日送达 [1] - 会议应出席监事3名 实际出席3名 由监事会主席刘德胜主持 [1] - 会议召开符合《公司法》和《公司章程》规定 [1] 半年度报告审议结果 - 监事会审议通过《2025年半年度报告全文及摘要》议案 [1] - 监事会认为报告编制程序符合法律法规 内容真实准确完整反映公司实际情况 [1] - 具体报告内容详见上海证券交易所网站披露文件 [2] - 表决结果为同意票3票 反对票0票 弃权票0票 [2] 监事会机构调整 - 监事会审议通过取消监事会并废止《监事会议事规则》议案 [2] - 公司不再设置监事会和监事 原监事会职权由董事会审计委员会行使 [2][3] - 调整符合《公司法》《上市公司章程指引》及交易所规则等法律法规要求 [3] - 具体调整内容详见上海证券交易所网站披露的配套公告文件 [3] - 表决结果为同意票3票 反对票0票 弃权票0票 议案尚需提交股东大会审议 [3]

股东大会基本信息 - 股东大会类型为2025年第三次临时股东大会，由董事会召集，采用现场投票和网络投票相结合的表决方式 [1] - 现场会议召开时间为2025年9月12日14点00分，地点为浙江省杭州市博亚时代中心1803室会议室 [1] - 网络投票通过上海证券交易所股东大会网络投票系统进行，投票时间为2025年9月12日9:15-15:00 [1] 会议审议事项 - 审议非累积投票议案包括《关于取消监事会并废止〈监事会议事规则〉的议案》及《关于修订、制定部分公司治理制度的议案》 [1][4] - 议案涉及修订《关于防范大股东及其关联方资金占用专项制度》和《董事和高级管理人员薪酬管理制度》 [4][5] - 上述议案已通过公司第十二届董事会第十四次会议及第十二届监事会第九次会议审议，无关联股东需回避表决 [1] 投票及参会规则 - 股东可通过交易系统投票平台或互联网投票平台（vote.sseinfo.com）参与网络投票，首次使用需完成股东身份认证 [2] - 持有多个股东账户的股东，其表决权数量为全部账户所持相同类别普通股和相同品种优先股的总和，重复投票以第一次结果为准 [2][3] - 股权登记日为2025年9月8日，登记在册的A股股东（证券代码600671）有权出席及表决 [3] 会议登记安排 - 现场登记时间为2025年9月12日8:30-11:30及12:30-14:00，地点为公司董事会办公室 [3][4] - 股东可通过邮件（tianmuyaoye@126.com）或信函方式登记，截止时间为2025年9月12日14:00 [3] - 参会人员需携带证件原件提前半小时签到入场，委托代理人需提供授权委托书及身份证明文件 [3][4]

股东大会信息 - 2025年第三次临时股东大会9月12日14点召开[3] - 会议地点在浙江省杭州市博亚时代中心1803室会议室[3] - 股权登记日为2025年9月8日[15] 投票信息 - 网络投票起止时间为2025年9月12日[5] - 交易系统投票平台投票时间为9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00[6] - 互联网投票平台投票时间为9:15 - 15:00[6] 登记信息 - 会议登记时间为2025年9月12日8:30 - 11:30、12:30 - 14:00[17] - 邮件登记需在2025年9月12日14:00前发送到指定邮箱[18] - 登记地点为浙江省杭州市博亚时代中心1803董事会办公室[19] 其他信息 - 审议议案已在2025年8月28日披露于上海证券交易所网站[8][9] - 公司联系电话0571 - 63722229，传真0571 - 63715400[23]

证券代码：600671 证券简称：天目药业 公告编号：临 2025-035 杭州天目山药业股份有限公司 第十二届监事会第九次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、监事会会议召开情况 杭州天目山药业股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 8 月 26 日召 开第十二届监事会第九次会议，本次会议通知及会议材料于 2025 年 8 月 16 日以 电子或书面的方式送达各位监事。本次会议应出席监事 3 名，实际出席监事 3 名。会议由监事会主席刘德胜先生主持，本次会议的召开符合《公司法》和《公 司章程》的有关规定。本次会议审议情况如下： 表决结果：同意票 3 票，反对票 0 票，弃权票 0 票。 （二）审议并通过《关于取消监事会并废止<议事规则>的议案》 1 经审议，监事会认为：本次调整内部监督机构，不再设置监事会和监事，《杭 州天目山药业股份有限公司监事会议事规则》相应废止，《公司法》规定的监事 会职权由董事会审计委员会行使，符合《公司法》《上市公司章程指引》《关于新 <公司法>配套制度规则实施 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 杭州天目山药业股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 8 月 26 日以 现场结合通讯表决方式召开了第十二届董事会第十四次会议。本次会议通知及会 议材料于 2025 年 8 月 16 日以电子或书面的方式送达各位董事。本次会议应出席 董事 9 名，实际出席董事 9 名。会议由董事长刘加勇先生主持，公司监事、高级 管理人员列席会议。 本次会议的召开符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定。 本次会议审议情况如下： 证券代码：600671 证券简称：天目药业 公告编号：临 2025-034 杭州天目山药业股份有限公司 第十二届董事会第十四次会议决议公告 经与会董事表决，会议审议并通过了如下决议： （一）审议并通过《关于公司 2025 年半年度报告全文及摘要的议案》 经审核，公司 2025 年半年度报告全文及其摘要真实反映了公司 2025 年半年 度的财务状况和经营成果，编制程序符合相关法律法规、中国证券监督管理委员 会和上海证券交易所的相 ...

收入和利润（同比环比） - 营业收入为1.04亿元，同比增长73.97%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为1024.78万元，上年同期为亏损1850.07万元[20] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为590.33万元，上年同期为亏损2205.71万元[20] - 基本每股收益为0.0842元/股，上年同期为-0.1519元/股[22] - 加权平均净资产收益率为17.82%，上年同期为-66.34%[22] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为10.27%，上年同期为-79.09%[22] - 利润总额为711.87万元，上年同期为亏损2138.20万元[20] - 公司2025年1-6月实现营业收入103.5974百万元同比上升73.97%[37] - 公司2025年上半年实现归属于母公司所有者的净利润10.2478百万元[37] - 公司2025年上半年实现扣非净利润5.9033百万元[37] - 营业收入1.036亿元同比增长73.97%[44] - 公司2025年半年度净利润为6,397,830.43元，相比2024年半年度净亏损18,886,580.14元，实现大幅扭亏为盈[106][107] - 公司2025年半年度营业利润为2,648,692.73元，相比2024年半年度营业亏损24,446,515.16元，实现显著改善[106] - 公司2025年半年度营业收入为17,066,321.60元，相比2024年同期的1,918,734.02元增长789.8%[109] - 公司2025年半年度归属于母公司股东的净利润为10,247,808.74元，相比2024年同期的净亏损18,500,728.95元实现扭亏[106] - 公司2025年半年度基本每股收益为0.0842元/股，相比2024年同期的-0.1519元/股显著改善[107] - 母公司2025年半年度净利润为1,295,741.06元，相比2024年同期的净亏损8,299,574.98元实现扭亏[110] - 合并营业收入从59,548,398.28元大幅增长至103,597,373.91元，增幅达74%[105] - 公司2025年上半年归属于母公司所有者的综合收益总额为1024.78万元[118] - 公司2024年上半年综合收益总额为-1850.07万元，表现为净亏损[120] - 公司2025年上半年综合收益总额为1,295,741.06元[123] - 公司2024年上半年综合收益总额为-8,299,574.98元[125] 成本和费用（同比环比） - 营业成本5995万元同比增长37.95%[44] - 销售费用640万元同比增长40.52%[44] - 合并营业成本从43,458,675.67元上升至59,951,092.44元，增长38%[105] - 合并销售费用从4,554,216.37元增加至6,399,486.78元，增长40.5%[105] - 合并管理费用从31,789,446.65元下降至29,653,362.27元，减少6.7%[105] - 公司2025年半年度财务费用为3,214,080.59元，相比2024年同期的4,260,602.06元下降24.6%[106] - 公司2025年半年度利息费用为3,257,961.50元，相比2024年同期的4,223,004.23元下降22.8%[106] - 公司2025年半年度信用减值损失为293,545.27元，相比2024年同期的170,329.04元增加72.3%[106] - 公司2025年半年度资产减值损失为-494,501.47元，相比2024年同期的115,516.33元出现大幅下降[106] - 支付的各项税费同比增长253.3%，从5174万元增至1.83亿元[112] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-1087.21万元，同比改善61.35%[20] - 经营活动现金流量净额改善至-1087万元同比提升61.35%[44] - 投资活动现金流量净额-1959万元同比下降96.43%[44] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比增长42.6%，从76.12亿元增至108.55亿元[112] - 经营活动产生的现金流量净额亏损收窄61.3%，从-2.81亿元改善至-1.09亿元[112][113] - 投资活动现金流出大幅增长123.5%，从1.03亿元增至2.31亿元，主要因购建长期资产支付19.61亿元[113] - 筹资活动现金流入同比下降49.2%，从18.06亿元降至9.18亿元[113] - 期末现金及现金等价物余额同比下降72.5%，从5.23亿元减少至1.44亿元[113] - 母公司经营活动现金流量净额亏损收窄36.2%，从-1.72亿元改善至-1.10亿元[115] - 母公司投资支付的现金同比增长108.5%，从1223万元增至2550万元[115] - 母公司取得借款收到的现金为0，去年同期为0[115] - 母公司期末现金及现金等价物余额为-1402.91万元，去年同期为-245.61万元[116] 资产和负债变化 - 归属于上市公司股东的净资产为6263.17万元，较上年度末增长19.56%[21] - 总资产为4.05亿元，较上年度末减少8.33%[21] - 公司2025年上半年归属于上市公司股东的所有者权益为62.6317百万元较期初增长19.56%[37] - 货币资金大幅减少至2536.7万元，占总资产比例从14.89%降至6.27%，同比下降61.40%，主要因支付采购款及工程款[47] - 应收账款增至1.13亿元，占总资产比例从21.87%升至28.03%，同比增长17.47%[47] - 在建工程激增至909.3万元，同比增长625.52%，主要因黄山天目工程项目投入增加784万元[47] - 短期借款增至1.33亿元，占总负债比例从28.74%升至32.76%，同比增长4.47%[47] - 应交税费降至434.3万元，同比减少72.26%，主要因收入减少及所得税支付影响[47] - 其他应付款降至1976.6万元，同比减少43.56%，主要因子公司款项减少[47] - 受限资产总额5985万元，其中货币资金保证金1103万元，固定资产抵押2759.9万元，无形资产抵押498.3万元[50] - 货币资金从2024年底的6572.5万元人民币下降至2025年6月底的2536.7万元人民币，降幅达61.4%[98] - 应收账款从2024年底的9656.5万元人民币增至2025年6月底的1.1343亿元人民币，增长17.5%[98] - 存货从2024年底的5232.3万元人民币降至2025年6月底的4579.8万元人民币，减少12.5%[98] - 在建工程从2024年底的125.3万元人民币大幅增至2025年6月底的909.3万元人民币，增长625.6%[98] - 短期借款从2024年底的1.2689亿元人民币增至2025年6月底的1.3256亿元人民币，增长4.5%[99] - 应付账款从2024年底的8224.1万元人民币降至2025年6月底的6927.6万元人民币，减少15.8%[99] - 应交税费从2024年底的1566.0万元人民币降至2025年6月底的434.3万元人民币，降幅达72.3%[99] - 其他应付款从2024年底的3501.9万元人民币降至2025年6月底的1976.6万元人民币，减少43.6%[99] - 资产总额从2024年底的4.4146亿元人民币降至2025年6月底的4.0471亿元人民币，减少8.3%[98][99] - 流动负债总额从2024年底的2.8638亿元人民币降至2025年6月底的2.4738亿元人民币，减少13.6%[99] - 公司合并层面总负债从356,444,336.38元下降至311,520,216.06元，减少12.6%[100] - 公司合并货币资金从22,279,745.25元大幅减少至8,917,044.12元，下降60%[101] - 母公司应收账款从9,537,380.50元增长至14,706,213.72元，增幅达54.2%[101] - 母公司其他应收款从31,148,468.35元锐减至2,775,550.44元，下降91.1%[101] - 母公司长期股权投资从80,789,032.22元增加至123,789,032.22元，增长53.2%[102] - 合并归属于母公司所有者权益从52,383,884.80元上升至62,631,693.54元，增长19.6%[100] - 公司2025年上半年期末未分配利润为-24611.65万元，较期初-25636.43万元有所改善[118] - 公司2025年上半年期末所有者权益合计为9318.67万元，较期初8501.89万元增长9.6%[118] - 公司实收资本（股本）保持稳定，为12177.8885万元[118][120] - 公司资本公积保持稳定，为16278.791598万元[118][120] - 公司盈余公积保持稳定，为2418.141437万元[118][120] - 公司2025年上半年期末未分配利润为-214,835,117.77元[124] - 公司2025年上半年期末所有者权益合计为83,190,244.44元[124] - 公司2024年上半年期末未分配利润为-234,406,872.07元[124] - 公司2024年上半年期末所有者权益合计为63,618,490.14元[124] - 公司实收资本（或股本）为121,778,885.00元[123][124] - 公司资本公积为152,116,181.92元[123][124] 非经常性损益 - 非流动性资产处置损益为-659,717.50元[23] - 计入当期损益的政府补助为189,158.28元[23] - 其他营业外收入和支出为4,513,033.85元[24] - 其他符合非经常性损益项目为3,095.89元[24] - 少数股东权益影响额为-299,006.53元[24] - 非经常性损益合计为4,344,539.26元[24] 业务线表现 - 公司拥有药品批准文号99个，其中独家批准文号7个[26] - 杭州生产基地持有药品批准文号29个及保健品批准文号5个[27] - 黄山天目拥有药品批准文号68个及6种剂型生产线[27] - 三慎泰宝丰备有中药饮片1000余种[29] - 公司上半年已取得药品再注册批准文号25个[38] - 子公司三慎泰宝丰备存中药饮片超1000种[39] - 公司拥有药品批准文号99个含67个医保目录品种[41] - 阿莫西林克拉维酸钾片已于2021年10月恢复生产销售，珍珠明目滴眼液尚未复产[56] - 公司主导产品包括六味地黄口服液、河车大造胶囊及阿莫西林克拉维酸钾片等[60] 各地区表现 - 黄山天目贡献收入增长908万元[44] - 青岛天目山贡献收入增长1292万元[44] - 三慎泰宝丰贡献收入增长454万元[44] - 子公司黄山市天目药业有限公司报告期营业收入1,385.36万元人民币，净利润7.41万元人民币[59] - 子公司黄山天目薄荷药业有限公司报告期营业收入1,655.71万元人民币，净亏损37.63万元人民币[59] - 子公司杭州三慎泰宝丰中药有限公司报告期营业收入2,137.52万元人民币，净亏损81.67万元人民币[59] - 子公司上海天目山药业科技有限公司报告期营业收入345.01万元人民币，净利润155.56万元人民币[59] - 子公司青岛天目山健康科技有限公司报告期营业收入1,321.15万元人民币，净利润342.16万元人民币[59] 管理层讨论和指引 - 公司预计黄山天目产能提升项目一期于2026年底投产[38] - 公司撤销其他风险警示证券简称由ST目药变更为天目药业[36] - 中国银发经济市场规模2025年约为7万亿元预计2035年增长至30万亿元[34] - 公司采用集中招标模式每年组织合格供应商进行采购招标[31] - 公司产品销售分为直销和经销两种模式[32] - 公司环保监管压力增大，存在因管理疏漏导致环保事故的风险[62] - 公司纳入环境信息依法披露企业名单的子公司数量为3个[69] - 公司董事、副总经理兼财务总监于鸿坚于2025年4月8日离任[65] - 公司于2025年4月10日聘任冷亮为副总经理、王一惠为财务总监[65] - 公司于2025年4月28日补选王一惠为第十二届董事会非独立董事[66] - 公司半年度未拟定利润分配或资本公积金转增预案[67] - 公司报告期内无股权激励、员工持股计划或其他激励措施[68] - 公司主要子公司环境信息依法披露平台包括全国排污许可证管理信息平台和安徽省企业环境信息依法披露系统[69] - 公司控股股东汇隆华泽/金家岭控股集团承诺解决同业竞争问题，承诺期限至不再实质性保持股权控制关系之日止[72] - 公司控股股东承诺尽量减少关联交易，承诺期限至不再实质性保持股权控制关系之日止[72] - 公司2023年度向特定对象发行A股股票方案仍在推进中[84][85] 关联交易 - 向关联方杭州三慎泰环东中医门诊部有限公司出售商品实际发生金额122.47万元，完成年度预计金额250万元的48.99%[78] - 向关联方杭州宋杏春堂中医诊所有限公司出售商品实际发生金额310.77万元，完成年度预计金额550万元的56.50%[78] - 极向关联方杭州三慎泰五柳巷中医门诊部有限公司出售商品实际发生金额232.69万元，完成年度预计金额550万元的42.31%[78] - 向关联方杭州如颐堂中医诊所有限公司出售商品实际发生金额85.06万元，完成年度预计金额200万元的42.53%[78] - 向关联方杭州德合堂三慎泰中医门诊部有限公司出售商品实际发生金额578.24万元，完成年度预计金额2,200万元的26.28%[78] - 向关联方杭州三慎泰小和中医诊所有限公司出售商品实际发生金额51.44万元，完成年度预计金额100万元的51.44%[79] - 向关联方浙江熊之谷生物科技有限公司出售商品实际发生金额极20.91万元，超出年度预计金额20万元的104.55%[79] - 向所有关联方出售商品合计实际发生金额1,401.58万元，完成年度预计总金额3,870万元的36.22%[79] 公司治理和股东结构 - 报告期内公司及控股股东、实际控制人诚信状况良好，无未履行法院生效判决或大额到期未清偿债务[77] - 报告期内公司无控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况及违规担保情况[76] - 普通股股东总数为8,381户[88] - 第一大股东青岛汇隆华泽持股29.99%[90] - 第二大股东青岛源嘉医疗科技持股13.27%[90] - 第三大股东浙江清风原生文化持股4.26%且全部处于冻结状态[90] 担保情况 - 报告期末公司对子公司担保余额合计为10,643.21万元[83] - 公司担保总额占净资产比例高达169.93%[83] - 直接或间接为资产负债率超70%被担保对象提供担保金额达6,998.21万元[极83] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为8,024.02万元[83] - 报告期内对子公司担保发生额合计6,900.40万元[83] 投资和子公司变动 - 公司向全资子公司黄山天目增资5000万元，注册资本从3000万元增至8000万元[51] - 通过一致行动协议实现对控股子公司嘉合医药63%表决权控制，纳入合并报表范围[53] - 公司全资子公司黄山天目产能提升及技术改造项目总投资约10,000万元人民币，截至报告期末累计投入资金940余万元人民币[54] - 临安制药中心厂区搬迁改造项目投资概算为7,500万元人民币，一期生产线改造累计投入4,730余万元人民币[55][56] - 公司全资子公司黄山天目对嘉合医药持股42%，通过一致行动协议合计控制63%表决权，嘉合医药注册资本1,000万元人民币[58] 会计政策 - 应收账款单项计提坏账准备重要性标准为金额500万以上或占账面余额5%以上[134] - 其他应收款单项计提坏账准备重要性标准为金额500万以上或极占账面余额5%以上[134] - 重要非全资子公司认定标准为资产/净利润/营业收入占比达公司总额10%以上[134] - 非同一控制企业合并支付对价公允价值与账面价值差额计入当期

委员会构成 - 薪酬与考核委员会成员由三名董事组成，独立董事占多数[4] - 委员由董事长等提名，董事会选举产生[4] - 设主任委员一名，由独立董事担任[5] 会议规则 - 会议召开前2日通知全体委员[15] - 三分之二以上委员出席方可举行[15] - 决议须全体委员过半数通过[15] 薪酬决策 - 董事会有权否决损害股东利益的薪酬计划[9] - 董事薪酬计划报董事会同意后股东会审议[9] - 高管薪酬分配方案报董事会批准[9] 工作汇报 - 委员会及主任委员至少每年一次报告工作和自评[9]

交易审议 - 交易涉及资产总额占公司最近一期经审计总资产50%以上等情况需董事会审议后提交股东会审议[7][8] - 交易涉及资产总额占公司最近一期经审计总资产10%以上等情况由董事会审议决策[8] 投资管理 - 对外长期投资由董事会办公室负责，其他部门参与或配合[16] - 已批准的对外投资项目由董事会授权相关部门实施[19] - 公司可在特定情况收回或转让投资[20] 监督核算 - 公司对外投资组建合作、合资公司应派出董事参与监督[23] - 财务管理中心对对外投资进行全面财务记录和会计核算[25] 检查报告 - 公司每年末对长、短期投资全面检查，对子公司定期或专项审计[27] - 子公司应每月向公司财务部报送财务会计报表[27] - 子公司对重大事项应及时报告公司[30] 制度相关 - 本制度由公司董事会负责解释和修订，修订后经审议通过实施[32]