文章核心观点 - 中国人民银行东莞市分行创新并深化科技金融“股贷担保租”联动服务模式 通过制度、服务与产品创新 整合多元金融资源 构建覆盖科技型企业全生命周期的金融服务生态 以支持科技成果转化与产业升级 培育新质生产力 [1][6] 机制设计与组织体系 - 以制度创新破除协同壁垒 牵头搭建统筹协调框架 推动建立“三级联动”组织体系 [2] - 出台《“股贷担保租”联动服务队工作指引》 为模式运行筑牢根基 [2] - 构建领导决策、执行运营、实施落实三级架构 明确政府部门和金融机构职责 建立跨部门政策协同与跨机构业务协作机制 [2] - 创新“双向互通”对接机制 一方面通过行业主管部门、商会协会常态化摸查企业融资需求并建立“需求清单” 另一方面推行金融机构“首接责任制”确保需求响应 [2] - 建立“动态优化”评估体系 将服务企业数量、融资总规模等量化指标及创新案例数量等质效指标纳入评估 实行队内优胜劣汰 [2] 服务覆盖与落地成效 - 推动构建“固定站点+网格专员+专场沙龙”服务体系 将金融服务延伸至产业一线 [3] - 在松山湖科技金融集聚区等重点场所设立“缺口介入机制—股贷担保租”工作服务站 打造“一站式枢纽” [3] - 首批组建6支服务队 实现服务覆盖全域、产品精准适配、融资高效落地 [1] - 截至2025年10月末 服务队已对前期摸排的全市491家有融资需求的科技型企业进行全面对接并制定个性化融资方案 [3] - 累计服务企业超1400家 促成融资近50亿元 [1] - 常态化开设“东莞创投荟”等平台 举办行业专场融资对接和路演 围绕科技成果转化等开展专题沙龙活动20余场 覆盖企业近千家 [3] 金融产品与服务模式创新 - 推动金融机构聚焦科技型企业全生命周期需求 创新“股贷担保租”单一特色产品与组合服务模式 [4] - 股权端聚焦种子期、初创期项目 推动设立科技成果转化基金、半导体产业基金 落实地市级首只AIC基金合作框架 [5] - 信贷端转变评估逻辑 将专利、研发投入等科创指标纳入核心授信决策要素 推出“科技成果转化贷”“天使贷”等产品 [5] - 担保端创新“知识产权质押+批量担保”融资模式 推出“孵化贷”“科信保”等多款纯信用担保产品 [5] - 保险端创新中试综合保险、数据知识产权保险等特色产品 并通过“莞贷保”模式与银行合作为企业提供融资增信服务 [5] - 开发“投联贷”“科创微E担”等多款跨界组合产品 推出“股权投资+纯信用创业贷”“技改租赁+并购贷款+上市辅导”等适配多场景需求的服务模式 [5] - 创新10余项定制化产品与服务模式 其中“潮玩知识产权贷”等4项创新产品模式入选“2025年广东科技金融典型案例” [1][5] - 该模式联合支持了微云科技、蓝潜海洋、小豚智能等超1400家科技型企业 [5] 未来发展方向 - 下一步将锚定“投早、投小、投硬科技”导向 以培育新质生产力、护航高水平科技自立自强为目标 [6] - 继续深化“股贷担保租”联动服务模式 以点带面在全市推广建立更多专业服务队 [6] - 目标是为科技型企业提供更加多元化、精准化、全方位、一站式金融服务 助力科技创新与产业创新深度融合 [6]

核心观点 - 苏州农商银行聚焦服务初创期中小科技企业 通过设立专业部门、创新金融产品、优化审批流程及联动外部机构等方式 构建了特色化的科技金融服务模式 截至2025年11月末 其科技企业贷款余额已超过200亿元 累计服务信贷客户超过2000户 [1][2][3] 战略定位与市场基础 - 公司将支持培育中小企业发展视为重要使命 其大本营苏州产业基础雄厚 拥有国家科技型中小企业2.43万家（全国第一） 国家高新技术企业1.74万家（全国第四） 以及众多独角兽、潜在独角兽和瞪羚企业 [2] - 早在2019年 公司便设立总行直属的科创金融中心和特色支行 将服务重点聚焦于科技人才创业企业及种子轮、天使轮等初创科技企业群体 [2] - 公司持续创新金融产品 并制定差异化的考核、审批和风险容忍政策 打造了特色化的“科技金融”发展战略 [2] 业务规模与客户结构 - 截至2025年11月末 公司科技企业贷款余额超过200亿元 累计服务科技企业信贷客户超过2000户 其中80%为早中期科技企业 [1] - 2024年以来 公司科创直营团队授信支持的初创期科技企业超过100户 其中90%为科技人才创业企业或A轮前股权融资阶段企业 首贷户占比达到30% [3] 金融产品创新 - 公司推出“人才企业贷” 专项支持初创期科技人才创业 通过六维评价体系建立标准化授信评分模板 实现“见人才即贷” [3] - 公司推出“创投贷” 专项支持种子轮、天使轮企业 创新五维授信评价体系 根据投资机构投资金额为企业匹配一定比例的授信支持 实现“见投即贷” [3] - 公司发放首单“天使贷” 基于天使轮股权投资为一家集成器件制造商提供200万元贷款 实现了股权融资与银行授信的联动支持 [2] 专业化经营与服务架构 - 公司将科创金融中心整合升级为科创投行部 形成“总行部门专业管理、直营团队专精拓展、专业支行专注落地”的科技金融服务架构 [3] - 公司打造了一支既懂科创又懂金融的复合型人才队伍 [3] - 针对初创期科技企业授信 公司采用“前置准入+智能审批”模式 由专业人员审核科技资质 专职审批人审批额度 并引入智能风控平台 对资料齐全的企业最快可当天完成审批 [4] 外部协同与生态构建 - 公司联动投贷保担多种工具实现风险共担 深度参与省级“苏科贷”项目 并与多家政府机构、投资平台合作开发了“科贷通培育贷”、“创融贷”、“天使贷”、“相知贷”、“东吴科技人才贷”等专项产品 [5] - 公司在总行层面设立“科技金融实验室” 以知识产权为主线分析重点科技产业 完成产业研究报告 旨在从产业链角度深入了解客户并提供解决方案 [5] - 公司积极与外部创投机构高频联动 建立外部创投专家库 定期开展项目交流 学习投资理念以提升企业价值识别和风险把控能力 践行“以投资的眼光审视信贷” [5][6]

展会概况 - 第十九届金博会于11月19-21日在深圳会展中心举行，由深圳市人民政府主办，吸引全球288家机构和企业参展 [1] - 展会特设跨境金融、金融科技等九大特色主题展区，打造全谱系金融产品展示矩阵 [1] - 福田展区位于T53展区，以“科技金融+金融科技”双轮驱动，展示18个全国首创成果及五大生态 [1] 福田区金融业表现 - 2025年前三季度福田区金融业增加值达1948.65亿元，同比增长21.4%，占全市金融业比重48.87% [1] - 辖区银行、证券、保险、基金、期货机构数量及规模均居全市第一，拥有深圳证券交易所等重要金融基础设施 [1] 科技金融成果 - 实现7个全国首创，包括首单民营创投企业科创债、首只AIC母基金、首单数据资产ABS等 [2] - 累计发行科创债25只，占深圳市45%，总发行规模379亿元，占深圳市50%，数量及规模均居全市第一 [2] - 辖区招引私募股权创投新增规模翻番，企业获得私募股权融资额翻番，超4万户次小微企业获得贷款额翻番 [2] 数字金融创新 - 实现11个全国首创，包括打造首个金融科技空间载体“湾区国际金融空间城”、发布全国首个数字金融先行区行动方案等 [2] - 吸引全市70%金融科技企业集聚 [2] 五大生态建设成效 - 通过股债协同直接融资等五大生态建设，为超10000家企业对接项目成功融资近1100亿元 [3] - 服务科技成果转化投融资需求9000余项，为近3000家企业提供上市服务支持，储备“星耀鹏城”后备企业2908家 [3] - 创新“福田资本贷”、科创PE贷、天使贷等金融产品，打造金融驿站、“福i企”虚拟园区 [3] 展会特色与活动 - 福田展区以“金融科技智汇生态 科技金融创领未来”为主题，采用“数字化+趣味活动”形式展示成果 [3] - 设置“金融专业楼宇投壶”“品牌打卡点”等互动环节，并汇聚招商证券、景顺长城等多家金融机构开展主题投教活动 [3]

文章核心观点 - 中国建设银行深圳市分行通过构建一套涵盖专营组织架构、特色信贷产品、数字化服务平台、开放服务生态及数智化风控的全方位科技金融服务体系，以支持科技企业的全生命周期发展，并取得了显著的业务成果 [4] 科技金融服务体系构建 - 公司成立了由分行主要负责人担任组长的科技金融领导小组，并构建了“总行级科技金融创新中心—分行科技企业专营机构—科创支行—科技支行—科技特色网点”的多层次专营组织体系 [5] - 公司创新推出科技易贷、科创平台贷、善科贷、善新贷等线上线下结合的科技企业专属信贷产品，并开展并购贷款、研发贷款等创新试点业务，落地金额超十亿元 [5][6] - 截至2025年9月末，公司科技贷款余额超2500亿元，较年初新增超500亿元，战略新兴产业贷款余额1500亿元，新增超450亿元，增速45%，累计服务超过2万家科技企业 [4] 数字化服务平台应用 - 针对小微科技企业，公司运用“技术流”评价体系搭建线上融资服务平台，实现授信线上化、信用化，该平台已服务超1.1万户企业，近6000家获得授信，累计放款金额突破百亿元 [7] - 深圳市源微创新实业有限公司通过“科技e贷”获得1000万元授信，有效缓解经营周转需求 [8] - 针对大中型科技企业，公司打造信贷服务平台，并通过数字化产业链平台服务超过100家核心企业，覆盖全国超9000户链条企业 [8][9][10] 开放服务生态搭建 - 公司通过“银政联动”模式，联合政府机构打造高企贷、专优贷、区域政补贷等专属贷款产品 [11] - 公司与深创投、深圳天使母基金等创投机构合作，实施股贷债保联动，打造红土贷、天使贷等特色产品，实现“见投即贷” [11] - 纯钧新材料有限公司作为“天使贷”首批客户，先后获得1000万元及700余万元贷款支持，并正被引荐对接股权投资业务 [12] 全生命周期服务策略 - 针对初创期企业，公司通过股权直投、投贷联动等方式支持 [12] - 针对成长期企业，公司打造“股权+债权+上市保荐”综合融资体系 [12] - 针对成熟期龙头企业，公司提供产业基金、并购融资等一揽子服务 [12] 数智化风险控制机制 - 在贷前准入方面，公司构建了包含外部、税务、行内数据三大维度共300多个特征变量的特色准入模型 [13] - 在贷后管理方面，公司创新打造智能化贷后管理平台与数字化风险预警模型，覆盖100余项指标，实现风险实时监测 [13]

核心观点 - 中国建设银行深圳市分行通过数字化工具和差异化服务模式，有效提升对科技企业的金融服务覆盖面和支持力度 [2][3][4][5][6][8] 科技企业服务“热力图” - 创新打造科技企业服务“热力图”，通过数字化手段实现对深圳市3.4万户科技型企业的精准识别和分层管理 [2] - 工具可向就近网点推送开户商机、向主办机构展示存量客户合作画像，并滚动更新企业经营数据，以快速定位服务目标 [2] - 截至9月末，累计为超2万家科技企业提供融资服务，覆盖八成专精特新“小巨人”企业、六成国家级高新技术企业 [2] - 对国家技术创新示范企业开户率达到100%，授信率85%；制造业单项冠军企业开户率98%、授信率86% [2] - 科技贷款余额超2500亿元，年初新增超500亿元；战略新兴产业贷款余额1500亿元，新增超450亿元，增速45% [2] 细分客群差异化服务 - 针对初创期小微科技企业，搭建数字化融资平台，从资本投资、产业订单、专利数、技术流等维度构建定贷模型 [3][4] - 推出小微科技e贷、红土贷、天使贷、20+8产业贷等专属线上贷款产品，平台已服务科技企业超1.1万户，授信近6000家，累计放款超120亿元 [4] - 为成长期大中型科技企业提供股债协同综合服务，精准对接生产扩张、股权资金管理等诉求，近期实现超亿元3年期流贷合作 [5] - 针对成熟期头部科技企业，创新“圈链群”打法，提供“一链一方案+数字化平台输出”服务模式，已累计与超100家核心企业合作，服务全国链条企业超9000户 [5] 具体服务案例 - 通过“深融贷”产品为深圳市弘祥光电科技有限公司发放300万元贷款，支持其完成重大专项任务，该产品将特种资质、专项资金补贴、特种合同纳入增信范畴 [4] - 为专注于图像智能感知技术的R公司提供集团协同服务，包括深圳市分行的信贷支持、建行亚洲的跨境金融服务以及建银国际的港股IPO保荐服务 [6] 境内外联动与服务协同 - 创新“一点接入，多链协同”服务模式，通过建行集团内部联动提供境内融资、跨境金融、上市保荐的全方位服务 [6] - 境内外分行通过客户信息共享、产品资源共享、渠道网络共享的“三个共享”机制实现深度协同 [8] - 构建“境内境外一体化”和“商投行一体化”机制，形成“前端营销+后端支撑”的服务闭环 [8] 未来发展方向 - 将继续深化科技金融改革，优化“热力图”等数字化工具，强化境内外联动和商投行一体化服务 [9] - 在粤港澳大湾区建设国际科技创新中心的背景下，进一步探索科技金融创新 [9]

文章核心观点 - 深圳建行通过架构革新、服务创新和生态搭建，为科技企业提供全生命周期的多元化金融服务，有效支持其从初创到成长的发展历程 [1][3][5][8][9][11][12] 科技企业融资案例与成效 - 纯钧新材料（深圳）有限公司借助深圳建行“天使贷”1000万元补充现金流，已成长为国家级专精特新“小巨人”企业，完成7轮股权融资 [1] - 深圳市源微创新实业有限公司通过“科技E贷”获1000万元授信，已从初创企业稳步成长为覆盖全产业链的国家高新技术企业 [1] - 截至9月末，深圳建行累计为超2万家科技企业提供融资服务，覆盖全部国家技术创新示范企业、八成专精特新“小巨人”企业及六成国家级高新技术企业 [3] - 该行9月末科技贷款余额超2500亿元，年初新增超500亿元，战略性新兴产业贷款余额1500亿元，新增超450亿元，增速45% [3] 专营服务架构革新 - 深圳建行搭建“总行级科技金融创新中心—分行科技企业专营机构—1家科创支行—4家科技支行—24家科技特色网点”的专营组织架构 [5] - 连续四年开展科技企业专项服务行动，在内部资源配置和考核激励方面进行倾斜，提升服务效率和质量 [5] - 服务架构革新直接带来服务效率和质量跃升，例如及时满足源微创新的资金需求并深化合作 [5][7] 分层数字化服务创新 - 依托总行“技术流”评价体系，自研小微科技企业特色准入模型，创新科技e贷平台实现贷款全流程线上化 [9] - 小微科技企业线上融资服务平台已服务超1.1万户企业，授信近6000家，累计放款超百亿元 [9] - 针对大中型科技企业打造专属信贷服务平台，创新网银支用线上化、电子印章签约审查线上化等提升效率 [9] - 为头部科技企业定制数字化产业链平台，已与超100家核心企业合作，服务全国链条企业超9000户 [9] - 紧跟监管部署，在并购贷款、研发贷款等领域开展创新试点，依托科技支行落地试点业务十余笔 [10] 多方联动生态搭建 - 通过“银政联动”与深圳市科技创新局、工信局等部门合作，推出“高企贷”“专优贷”“政补贷”等产品 [11] - 通过“股贷债保联动”与深创投、深圳天使母基金等头部机构合作，打造红土贷、天使贷等特色产品 [11] - 采取“一园一策”园区合作策略，重点合作园区93个，授信覆盖园区科技型企业330余家，贷款余额超200亿元 [11][12] - 2024年初获建设银行总行授予总行级“科技金融创新中心”称号，并获差别化政策支持 [12]

文章核心观点 - 深圳建行通过架构革新、服务创新和生态搭建，为科技企业提供全生命周期的金融支持，有效促进了企业成长和产业发展 [1][3][5][9][12] - 1000万元级别的早期信贷支持对中小微科技企业的产业化、生产线升级和现金流补充具有关键意义，成功案例企业已成长为国家级专精特新企业 [1] - 截至9月末，深圳建行科技贷款余额超2500亿元，战略性新兴产业贷款余额1500亿元，增速达45%，服务覆盖超2万家科技企业 [3] 架构革新 - 深圳建行在建设银行系统内率先设立总行级"科技金融创新中心"，构建"总行级中心-分行专营机构-1家科创支行-4家科技支行-24家科技特色网点"的专营组织架构 [5] - 通过连续四年开展科技企业专项服务行动，在内部资源配置和考核激励方面进行倾斜，引导全行协同推进科技金融业务发展 [5] - 服务架构革新直接带来服务效率和质量跃升，例如向源微创新实业有限公司授信1000万元保障企业经营资金 [5] 服务创新 - 针对科技企业"轻资产、高成长、高风险"特质，依托总行"技术流"评价体系自研小微科技企业特色准入模型，创新科技e贷平台实现贷款全流程线上化 [9] - 小微科技企业线上融资服务平台已服务超1.1万户企业，授信近6000家，累计放款超百亿元 [10] - 为头部科技企业定制数字化产业链平台，截至9月末累计与超100家核心企业合作，服务全国链条企业超9000户 [10] 生态搭建 - 整合政府、创投、园区资源构建科技金融服务生态圈，与深圳市科技创新局等部门合作推出"高企贷""专优贷"等产品 [12] - 与深创投、深圳天使母基金等头部机构合作打造红土贷、天使贷等特色产品，通过线上评价模型实现见投即贷 [12] - 采取"一园一策"策略重点合作园区93个，授信覆盖园区科技型企业330余家，贷款余额超200亿元 [12]

苏州天使母基金的角色定位与战略 - 在苏创投集团全生命周期投资体系中，专注于“最早一公里”，定位为早期投资的中坚力量、创新生态的“源头活水”和“先锋探针” [1] - 目标是于企业种子期和初创期进行投资和陪伴成长，区别于关注成长期和成熟期的基金 [1] - 对“投早、投小”有清晰的量化标准，即“522”标准：企业设立时间不超过5年或处于首两轮外部融资阶段、员工人数不超过200人、上一年度净资产或销售收入不超过2000万元 [2] “投早、投小”的实践与风控体系 - 将“522”标准刚性嵌入所有合作子基金的管理办法，要求子基金投资于此类早期企业的金额不低于其总规模的50% [2] - 选择子基金管理人时注重“三个匹配”：能力匹配、架构匹配、价值观匹配 [2] - 构建全流程风险管控体系，项目来源结合“自上而下的行业研究”和“自下而上的生态网络” [2] - 决策执行“初审-立项-内投-外投”四级流程，对高技术项目强化尽调和外部专家访谈，并委派多数投决会委员保障决策一致 [2] - 通过“组合分散”对冲风险，单笔投资额控制在2000万元以内，并建立投后评价机制，每年联合中介机构对投资期一年以上机构开展评价，穿透至底层项目 [3] 估值与退出策略 - 采用“定价”而非僵化“估值”，方法包括“成本锚定法”、“市场比较法”以及关键的“里程碑分期付款”，将投资款与未来18至24个月的技术或业务里程碑绑定，分阶段投入 [3] - 退出策略采取“多条腿走路”，除IPO外，积极推动S基金转让、基金管理机构回购、后续轮融资部分退出以及产业并购等多元化渠道 [3] - 投资布局围绕苏州优势产业及龙头企业实际需求展开，以促进产业并购 [3] 创新生态培育与联动 - 生态构建体现为市区联动，构建苏州市基金合伙人网络，联合设立“天使港湾”，助推超100家科技企业落户苏州 [4] - 通过活动赋能，年均举办30余场投融资对接等活动，为已投企业链接资源 [5] - 进行金融创新，与7家银行合作推出“天使贷”，通过“投贷联动”为早期企业提供资金支持，服务200户次，授信约90亿元 [5] 投资成果与未来规划 - 截至2025年上半年，子基金累计投资企业超800家，金额近80亿元，其中在苏州“投早投小”超40亿元 [5] - 子基金已投企业获评“独角兽培育/潜在独角兽”81家、“瞪羚企业”40家、高新技术企业203家、“专精特新”中小企业160家 [5] - 在“2025年苏州青年科学家”企业界入选者中，近70%来自被投企业 [5] - 未来将提升管理能级，设立天使母基金二期，与百亿人才母基金协同，放大政府资金杠杆，加大直投力度，吸引耐心资本涌入苏州“1030”产业体系 [5] - 计划与国内知名机构合作，在粤港澳大湾区等地设立基金，深化区域产业协同与创新资源共享 [5]

政策产品发布 - 东莞松山湖发布第二期政策性融资产品，包括针对种子期和初创期企业的“天使贷”，最高额度100万元，以及针对成长期和成熟期企业的“园区保”，最高额度1000万元 [1][3] - 产品旨在构建精准化、全周期的科技金融支持体系，解决科技型企业轻资产、高创新导致的融资难问题 [3] - 首期产品“评级贷”在11个月内服务企业174家，完成放款301笔，放款额近2亿元，累计授信4.2亿元，撬动授信规模11亿元 [5] 服务机制创新 - “缺口介入机制”工作服务站揭牌，标志着科技金融服务向企业一线前置 [6] - 服务站联合银行、担保、投资、保险、租赁等机构，构建“股贷担保租”联动服务模式，提供一站式融资解决方案 [6][8] - 全省首批“股贷担保租”联动服务队成立，由6家机构组成，将提供“股权+债权+综合金融”一体化服务，并定期进驻园区开展融资对接 [10][11] 金融生态建设 - 东莞金融“五篇大文章”宣传平台上线，聚焦科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五大领域，作为政策宣传与资源整合的核心载体 [11] - 截至7月末，东莞全市科技贷款余额突破4160亿元，科技型中小企业贷款余额超300亿元，同比增长43.7% [8] - 松山湖管委会与10家合作银行签署协议，承诺推广新产品，目标是将集聚区建设成为具有区域影响力的科技金融标杆 [8][11]

活动与产品发布 - 东莞松山湖科技金融集聚区系列活动第二期政策性融资产品发布大会正式推出“天使贷”与“园区保”两项创新金融产品 [1] - 活动同步揭牌“缺口介入机制”工作服务站，发布《“股贷担保租”联动服务队实施细则》，并启动东莞金融“五篇大文章”宣传平台 [1] - 活动由松山湖高新区管委会、中国人民银行东莞市分行等多部门联合指导，旨在通过政府与市场协同发力，引导金融资源更精准、更早期地注入科技创新领域 [3] 金融产品细节与成效 - 第一期政策性融资产品“评级贷”在推行11个月期间，累计服务企业174家、完成放款301笔，放款额近2亿元，累计授信4.2亿元，成功撬动授信规模11亿元 [5] - 第二期产品“天使贷”最高额度100万元，针对种子期和初创期企业，解决其首贷难题 [5] - 第二期产品“园区保”最高贷款额度1000万元，着眼于成长期和成熟期企业，通过构建多方风险分担机制支持企业规模化发展 [5] 服务机制与生态构建 - “缺口介入机制”工作服务站将深入产业园区，依托松山湖“1+4+1+X”产业体系特点，建立分产业、分阶段的融资需求图谱，实现精准施策 [9] - “股贷担保租”联动服务模式整合银行、担保、保险、投资、融资租赁等多元金融业态，形成覆盖企业发展全周期的综合金融服务生态 [9] 金融支持数据与模式 - 通过创设多层次金融工具，构建“货币政策工具+特色信贷产品+风险补偿/融资担保”的融资模式，累计已向科技企业投放货币政策资金244亿元，惠及企业超过2700家 [10] - 截至7月末，全市科技贷款余额突破4160亿元，较年初增长8.5%，显著高于各项贷款增速4.4个百分点 [10] - 其中，科技型中小企业贷款余额超300亿元，较年初大幅增长20.6%，同比增速高达43.7% [10] 未来发展目标 - 松山湖管委会希望金融机构积极参与产品推广，科创企业主动对接资源，共同参与科技金融集聚区建设，打造具有区域影响力的科技金融标杆 [11] - 下一步将协同相关部门持续优化融资环境，推动产品落地，深化与金融机构联动，构建“科技-产业-金融”良性循环的新生态，为东莞市乃至大湾区提供可复制范式 [11]