截至发稿，黄欣累计任职时间15年172天，现任基金资产总规模420.52亿元，任职期间最佳基金回报 204.14%， 任职期间最差基金回报-35.8%。 章椹元累计任职时间11年303天，现任基金资产总规模408.22亿元，任职期间最佳基金回报387.76%， 任职期间最差基金回报-35.8%。 风险提示：市场有风险，投资需谨慎。本文为AI大模型自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不 限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建 议。 责任编辑：小浪快报 数据显示，国联安基金旗下1只基金位居有研新材十大流通股东。国联安中证全指半导体产品与设备 ETF联接A（007300）二季度增持55.56万股，持有股数627.81万股，占流通股的比例为0.74%。根据测 算，今日浮盈赚取约703.14万元。 国联安中证全指半导体产品与设备ETF联接A（007300）成立日期2019年6月26日，最新规模16.69亿。 今年以来收益49.51%，同类排名785/4220；近一年收益103.4%，同类排名147/3846；成立以来收益 201.85%。 国联安中证全指半导体产品与设 ...

最近美国已经公开表态，威胁要对半导体进口加征100%的关税，美国划出了红线，宣称如果从台岛进 口的芯片产品和美国本土生产的芯片规模持平，也就是50%对50%，美国就不会对进口的芯片加征100% 的关税。美国发出的威胁，已经引起了轩然大波，因为会冲击全球的半导体产业，尤其是对于台岛的出 口产品造成巨大的困扰。一旦美国对来自台岛的芯片加征100%的关税，就会导致台岛芯片工厂的竞争 力的丧失，如今看来民进党当局跪了都没有用，因为美国的大棒还是砸向了台岛。 美国在推动全球化的时候，进行了产业分工，美国放弃了许多传统的制造业，但是如今美国的整体战略 显示，美国正在试图推动再次工业化，为此美国的战略最为典型。美国对于全球贸易伙伴发动了关税 战，美国公开宣称要通过对于进口产品加征关税来推动制造业向美国的转移，显然如今美国是一点都不 装，要利用关税来迫使许多厂商进行选择，因为在美国开始工厂，可以避免所谓的对等关税。实际上美 国不仅仅在芯片领域有动作，在其余的领域也是如此，美国在推动众多的制造业回流。 除了美国之外，其余的西方国家也是蠢蠢欲动，试图推动再次工业化，包括欧洲，在俄乌冲突的刺激之 下，欧洲已经意识到制造业的作用。在 ...

30日周二，A股半导体产业链持续爆发，华虹公司涨超17%，市值突破2000亿元再创新高。 据追风交易台消息，高盛在短短半个月内三次上调华虹公司目标价，并将其评级调升至"买入"，认为其正通过"先投产能、后收效率"的战略，进 入成长曲线的加速阶段。 此外，公司拟收购的12英寸晶圆厂Fab5拥有每月38000片的产能，此举不仅能提升公司在40/55/65纳米工艺节点的接单能力，还能有效降低内部同 业竞争。更长远来看，华虹计划在2027年通过新工厂切入28纳米制程，进一步拉长其技术与增长曲线。 据高盛最新预测，华虹2026年营收将达32.2亿美元，2028年增至45.8亿美元。产能兑现叠加结构跃迁，使数量和单价共同驱动收入成长，形成良性 的"先投资、后收效"闭环。 技术迁移与结构升级：28/40nm节点拉动毛利率弹性 技术演进和产品结构升级是华虹实现ASP与毛利率修复的第二条主线。随着Fab9爬坡及28nm新节点2027年量产，公司由以往的55/65nm为主逐步 迁移至40nm和28nm。AI服务器、边缘智能终端等新兴赛道对成熟制程需求增加，华虹成为国内关键供应方。 高盛研报强调，2024年Q3–2025年Q2间，公 ...

人民财讯9月30日电，9月30日，A股三大指数窄幅震荡，截至收盘，上证指数涨0.52%，深证成指涨 0.35%，创业板指接近收平。盘面上，有色金属板块延续强势，江西铜业、锡业股份等多股涨停。存储 芯片概念大涨，江波龙、德明利涨停，华虹公司涨超15%。航天军工概念盘中走强，中航沈飞、北摩高 科涨停。白酒股走弱，酒鬼酒、皇台酒业跌超3%。锂矿、算力、稀土永磁概念、固态电池概念等板块 也涨幅居前，CPO概念、多元金融、券商、旅游等板块跌幅居前。全市场超2600只个股上涨，成交金额 超2.1万亿元。 转自：证券时报 ...

东京内存制造商Kioxia Holdings Corp.表示，其对市场能持续高速增长充满信心，随着人工智能数据中 心运营商持续扩张，NAND存储需求预计每年增长约20%。该公司执行副总裁渡边智治表示，Kioxia正 通过每月投资决策确保新工厂产能匹配需求增长，其NAND闪存产品已广泛应用于智能手机、笔记本电 脑及数据中心高速存储模块。 渡边指出，当前需求强劲主要来自超大规模AI芯片需求方，部分客户正计划更换五六年前部署的服务 器，另有客户反馈硬盘供应短缺。自2024年12月在东京上市以来，Kioxia股价已翻三倍，市值与韩国内 存巨头三星电子、SK海力士并驾齐驱，成为AI基础设施热潮的受益者。 本周，Kioxia位于日本岩手县北上市的闪存工厂第二座制造厂正式投产，计划明年上半年开始交付尖端 存储芯片。公司正加速投资北上市及三重县四日市的主力芯片工厂，目标是在2024财年(截至2025年3 月)起的五年内，将内存产量翻倍以缩小与三星、SK海力士的差距。 全球数据中心建设加速推动存储芯片价格触底反弹，从疫情后低谷中复苏。此前受智能手机和PC需求 放缓、库存过剩拖累的NAND市场，现呈现复苏迹象。 据研究机构Tre ...

截至收盘，上证指数涨0.52%，深证成指涨0.35%，创业板指持平，北证50跌0.70%。沪深京三市全天成 交额21972亿元，较上日放量191亿元。全市场超2600只个股上涨。板块题材上，半导体、能源金属、存 储芯片板块走高，大金融板块调整。盘面上，半导体板块走强，华虹公司、灿芯股份、神工股份涨近 17%。能源金属板块高开高走，博迁新材涨停封板，永兴材料、华友钴业涨近7%。存储芯片板块震荡 走高，江波龙20CM涨停封板，佰维存储、天山电子涨近10%，德明利、深科技涨停封板。大金融方向 调整，苏州银行、沪农银行跌近2%，湘财股份、广发证券跌近3%。 ...

每日经济新闻 （责任编辑：董萍萍 ） 截至9月30日13:19，上证科创板半导体材料设备主题指数强势上涨1.46%，成分股神工股份上涨 13.63%，晶升股份上涨10.12%，芯源微上涨5.68%，中芯国际上涨3.07%。科创半导体ETF（588170） 上涨1.39%，盘中溢价频现，买盘活跃。拉长时间看，截至9月29日，科创半导体ETF近1周累计上涨 15.52%。 规模方面，科创半导体ETF最新规模达26.04亿元，创成立以来新高。从资金净流入方面来看，科 创半导体ETF近9天获得连续资金净流入，最高单日获得6.32亿元净流入，合计"吸金"17.21亿元，日均 净流入达1.91亿元。 公开信息显示， 科创半导体ETF （588170）及其联接基金（A类：024417；C类：024418）跟踪上 证科创板半导体材料设备主题指数，囊括科创板中 半导体设备 （59%）和半导体材料（25%）细分领 域的硬科技公司。 半导体设备 和材料行业是重要的国产替代领域，具备国产化率较低、国产替代天花 板较高属性，受益于人工智能革命下的半导体需求扩张、科技重组并购浪潮、光刻机技术进展。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与 ...

芯片ETF市场表现 - 截至2025年9月30日14:21，芯片ETF天弘(159310)上涨2.29%，成交2310.94万元 [3] - 芯片ETF天弘(159310)近2周规模增长1.96亿元 [3] - 近5个交易日内有4日资金净流入，合计流入9048.22万元 [4] - 跟踪指数成分股江波龙上涨20.00%，佰维存储上涨10.23%，澜起科技上涨8.49% [3] 科创综指ETF市场表现 - 科创综指ETF天弘(589860)盘中涨超2%，现涨1.73%，换手率达27.71%，成交9074.13万元 [4] - 跟踪指数成分股当虹科技上涨20.00%，派能科技上涨19.99%，品茗科技上涨19.96% [4] 产品结构与持仓 - 芯片ETF天弘(159310)跟踪中证芯片产业指数，十大重仓股包括中芯国际、北方华创、海光信息、寒武纪-U等，其中寒武纪估算权重占比达12.46% [5] - 科创综指ETF天弘(589860)覆盖科创板97%市值，半导体、人工智能、生物医药等战略新兴产业占比超80% [5] 行业动态与公司事件 - 阿里云发布全新一代磐久128超节点AI服务器，单柜可搭载128颗AI芯片，推理性能提升50%，GPU互联带宽达6.4Tbps [6] - 国产AI芯片企业摩尔线程首发上市获通过，从受理到过会历时不足三个月 [6] 机构观点与市场情绪 - 超六成私募机构"重仓过节"，65.38%的受访私募计划维持70%以上仓位，近六成私募聚焦科技成长领域 [5] - 中信证券预计2025年三季度计算机行业收入稳健增长，算力景气持续，建议把握"AI主线"机遇 [7] - 金元证券指出阿里云磐久128服务器采用开放架构，支持多厂家AI芯片接入，有望加速国产芯片规模化应用 [7]

同志们，9月以股债双牛收官了，我待会也要开车出门，因此，下午提前做了几张图，简单带大家聊一下今天的市场吧。 第一，9月，整体赚钱效应在缩圈。 下图，我拉了一下，8月（红色）、9月（紫色），A股主要指数，以及恒生、恒科、标普500的涨幅情况，可以看到，在赚钱效应爆炸的8月之 后，9月，市场集中在两头， 一是A股的双创板块，二是港股这边 ，如果没配到这两个大的板块，那9月的账户收益应该是一般的。 另外，要关注到两块。 其一， 小盘股 中证2000是收跌的，这也是5月以来，小盘股首次月线收跌，具体逻辑此前讲过多次； 其二， 上证指数 在8月22日冲破3800点后，盘亘了一个多月，迟迟没有突破，这里，人为的降温，也是核心因素，而在降温的过程中，本就是 underdog的红利板块，则成为全市场最大的血包。 ...... 第二，昨天券商的行情，确实有骗p的色彩。 昨天我们有提到， 一是港股那边 ，下午大幅净卖出，估计是交易型资金卖出了盈富基金等标的，持币过节，果不其然，昨天盈富基金大幅净卖 出了60亿。 二是上周五，融资盘单日净卖出接近200亿，市场杠杆资金有节前降仓的明确迹象，因此，昨日的大涨，特别是 券商板块的异动 ...

今日（9月30日）上午，宁德时代A股总市值盘中再超贵州茅台。截至发稿，宁德时代总市值达18184亿 元，贵州茅台总市值达18090亿元。此前，9月25日盘中，宁德时代市值首次超越贵州茅台，创造了历史 性时刻。 市场分析人士表示，宁德时代总市值"稳超"贵州茅台或只是时间问题，A股市场"科技牛"信号已显现。 资本市场投资者用"真金白银"投票，正映射出中国产业经济的转型轨迹，"科技牛"的崛起已势不可挡。 中银证券认为，当前A股市场正呈现"科技结构性牛市"，未来可能转入"全面牛"。这一判断基于科技产 业的强劲趋势和市场资金的重新配置。 业内人士指出，从中长期看，中国正经历新旧动能转换，科技创新和高端制造业将成为政策鼓励方向， AI、创新药等新兴产业有望形成"新叙事"，推动具备科技属性的宽基指数持续受益。 2、抓住板块轮动，避免"踏空"：科技行情内部也存在轮动。宽基指数覆盖多个科技细分领域，有助于 投资者在行情轮动中把握整体趋势，避免因押错细分赛道而错失行情； 3、政策驱动，抓住行业上涨beta：国泰君安报告指出，本轮科技成长行情上涨，归结于政策的转向和 预期的改变，未来政策具体落地经济边际好转，将持续推动本轮行情，建 ...