融资计划 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过5.45亿元[1] - 募集资金净额将用于年产3.5万吨高性能铜及铜合金材料生产制造项目[1] - 部分募集资金将用于补充流动资金及偿还银行贷款[1]

融资计划 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过人民币6.3亿元 [1] 资金用途 - 募集资金将投资于半导体零部件生产基地建设项目(一期) [1] - 部分资金用于泰国生产基地建设项目 [1] - 部分资金用于补充流动资金 [1] 项目布局 - 公司计划建设半导体零部件生产基地 体现向半导体产业链延伸的战略方向 [1] - 泰国生产基地建设项目显示公司海外扩张布局 [1]

融资计划 - 公司拟发行可转债募集资金总额不超过5.22亿元 [1] 资金用途 - 募集资金拟投资于数据中心用供配电系统及模块研发生产项目 [1] - 部分募集资金拟用于补充流动资金 [1] 业务方向 - 公司布局数据中心用供配电系统及模块研发生产领域 [1]

融资方案 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过人民币4亿元 扣除发行费用后用于高端有机硅新材料项目和补充流动资金 [1] - 可转换公司债券每张面值人民币100元 按面值发行 期限为六年 采用每年付息一次方式 到期归还本金和支付最后一年利息 [2] - 转股期自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止 债券持有人具有转股选择权 转股后次日成为公司股东 [2] 资金投向 - 高端有机硅新材料项目总投资额3.52亿元 拟投入可转债募集资金3.4亿元 [2] - 补充流动资金项目拟投入可转债募集资金6000万元 [2] - 项目投资总额合计4.12亿元 可转债募集资金投入总额4亿元 [2] 发行安排 - 发行方式由董事会与保荐机构协商确定 发行对象为持有中国结算深圳分公司证券账户的合规投资者 [3] - 票面利率由董事会根据股东大会授权 根据国家政策、市场状况和公司具体情况与保荐机构协商确定 [2] 历史融资记录 - 公司于2017年11月27日在深交所创业板上市 公开发行股份2440万股 发行价格8.34元/股 募集资金总额2.03亿元 [3] - 首次公开发行募集资金净额1.71亿元 用于年产2.5万吨有机硅新材料扩建项目、研发中心项目和补充流动资金 [3] - 2022年向不特定对象发行可转换公司债券2.92亿元 期限6年 实际募集资金净额2.87亿元 [4] - 两次募资净额合计4.96亿元 [4] 中介机构 - 首次公开发行保荐机构为东兴证券股份有限公司 保荐代表人为成杰、马乐 [3] - 2022年可转债发行获得证监会证监许可[2022]1101号批复同意 [4] - 2022年可转债发行募集资金到位情况经容诚会计师事务所验资报告验证 [4]

发行计划 - 公司拟发行不超过人民币48亿元A股可转换公司债券 期限为六年 按面值发行 每张面值人民币100元 [1] - 可转债及转换的A股股票将在深圳证券交易所上市 发行对象为符合规定的各类投资者 [1] - 具体发行规模 票面利率和发行方式由股东大会授权董事会或授权人士确定 [1] 股东权益 - 原A股股东享有本次可转债发行的优先配售权 具体配售数量将根据市场情况确定并在募集说明书中披露 [2] 历史募资情况 - 公司2022年1月完成A股配股 募集资金总额25.02亿元 扣除发行费用0.20亿元后净额24.81亿元 [3] - 公司2022年2月完成H股配股 募集资金总额折合人民币16.93亿元 加上利息1.80万元 扣除发行费用0.20亿元后净额16.73亿元 [3] - A股和H股配股募资合计达41.95亿元 资金分别于2022年1月13日和2月9日到账 均由毕马威华振会计师事务所出具验资报告 [3]

融资计划 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券 募集资金总额不超过79,000万元 经调减后实际募集资金总额不超过65,000万元 [1] - 调减原因为前次募集资金中补充流动资金金额超出总额30% 公司将超出部分从本次募集总额中扣除 [1] - 扣除发行费用后募集资金净额将用于五个项目：新能源汽车零部件精密加工项目（调减后投资32,000万元） 汽车轻量化锻件生产项目（17,000万元） 精密锻造零部件研发项目（8,000万元） 摩洛哥生产基地项目（4,000万元） 补充流动资金（4,000万元） [1] 可转债条款 - 可转债按面值发行 每张面值100元 期限为自发行之日起6年 [1] - 票面利率由董事会根据国家政策及市场状况与保荐机构协商确定 采用每年付息一次方式 [2] - 转股期自发行结束满六个月后首个交易日起至到期日止 债券持有人具有转股选择权 [2] - 到期后五个交易日内归还未转股债券本金及最后一年利息 [2] 发行安排 - 可转债发行对象为符合规定的自然人、法人及证券投资基金等投资者 [2] - 原股东享有优先配售权 具体比例由董事会与保荐机构协商确定 [3] - 优先配售剩余部分采用网下对机构投资者发售和/或网上定价发行方式 [3] - 最终余额由主承销商包销 [4] 历史融资情况 - 公司于2023年5月24日在深交所主板上市 发行股票2,838万股 占发行后总股本25.04% 发行价27.93元/股 [4] - 首次公开发行募集资金总额79,265.34万元 净额67,211.81万元 较原计划多募集23,743.63万元 [4] - 原计划募集资金43,468.18万元 用于技改项目、产能扩建、研发中心及流动资金补充 [4] - 发行费用合计12,053.53万元 其中承销费8,664.38万元 保荐费400万元 [4] 分红方案 - 2023年度权益分派方案为每10股派现3.33元 同时以资本公积金每10股转增4股 [5] - 分红基准为总股本113,360,000股 股权登记日为2024年7月8日 除权除息日为7月9日 [5]

可转债发行情况 - 金威转债网上有效申购数量达871.21亿张 中签率仅0.0024% 成为今年最难抢新券之一 [1] - 约871.21万户投资者参与申购 原股东优先配售比例达83.49% 总计10.79亿元 [1] - 控股股东厦门金达威投资有限公司获配448.60万张 占发行总量34.71% [1][2] 募资用途与战略转型 - 可转债发行规模12.92亿元 是公司近年来最大规模再融资 [1] - 募资投向: 辅酶Q10改扩建项目2.97亿元(占22.98%) 阿洛酮糖和肌醇建设项目4.64亿元(占35.90%) 信息化系统建设1.44亿元(占11.14%) 补充流动资金3.88亿元(占30.02%) [3] - 公司战略从营养原料供应商向食品配料和甜味剂市场跨界 [2][3] 新产品开发风险 - 阿洛酮糖仅完成中试 肌醇仅完成小试 需从零构建生产线和市场渠道 [4] - 阿洛酮糖甜度为蔗糖70% 热量为蔗糖10% 几乎不被人体代谢 可用于饮料、烘焙、乳制品 [4] - 肌醇是食品强化剂 具有维生素B1类似作用 可用于婴幼儿配方粉 [4] - 甜味剂行业竞争激烈 头部企业优势明显 公司作为后来者面临市场不确定性 [4] 财务表现分析 - 2025年上半年营业收入17.28亿元 同比增长13.46% 归母净利润2.47亿元 同比增长90.12% [5] - 2024年收入构成: 营养保健食品19.64亿元(同比+3.67%) 辅酶Q10系列7.26亿元(同比-1.11%) 维生素A系列2.73亿元(同比+27.17%) 其他产品2.77亿元(同比+6.87%) [8][9] 盈利能力变化 - 辅酶Q10毛利率从2020年77.57%下滑至2024年48.2% [10] - 维生素A系列毛利率整体下降 2023年曾为负数 目前35.34%较2020年接近腰斩 [10] - 2024年四季度投产620吨辅酶Q10新产能 但毛利率进一步走低 [13] 债务结构变化 - 今年一季度总负债23.03亿元 同比增长48.74% [14] - 2024年总负债20.74亿元 同比增长46.37% [14] - 短期借款从2023年0.58亿元增至2024年3.66亿元(增幅530.31%) 今年上半年达6.61亿元(增幅252%) [14] - 一年内到期非流动负债2024年增长67.31%至3.06亿元 今年上半年达3.63亿元 [15] - 长期借款2024年增加22.65%至5.38亿元 今年上半年达6.27亿元 [15] 投资活动与扩张 - 2020年至今年上半年投资活动现金流连续四年净流出 累计达13.07亿元 [16] - 2024年完成辅酶Q10 1.5倍扩产改造项目 完成6幢生产车间及1幢员工宿舍楼建设 [16] 商誉与收购风险 - 2024年商誉账面价值5.15亿元 占净资产11.9% [18] - 历史收购共计产生商誉原值11.64亿元 [18] - 对江苏诚信药业全额计提1.45亿元商誉减值 对VitaBest Nutrition计提4.94亿元商誉减值 [19] - Doctor's Best商誉1.55亿美元 Zipfizz商誉3.2亿元 Activ Nutritional商誉2200万元 [20] 汇率风险暴露 - 2024年境外收入25.66亿元 占总收入79.2% [22] - 2022-2024年汇兑收益分别为5464万元、2932万元和1984万元 [22] - 美元降息预期增加可能导致汇兑收益转为汇兑损失 [22]

公司股价表现 - 2025年8月28日触及涨停 涨停价108.04元 涨幅10% 总市值258.73亿元 流通市值258.73亿元 总成交额11.26亿元 [1] 公司业务表现 - 2025年中报新能源汽车业务增长25.8% 新能源发电业务增长200%以上 [2] - 主要从事功率半导体芯片和模块的设计研发、生产及销售 [2] - 近期推进15亿元可转债发行获批 资金将用于第三代半导体项目 [2] - 前次募集资金使用规范 部分项目已产生显著效益 [2] 行业动态 - 功率半导体是电子装置中电能转换与电路控制的核心 在新能源等领域需求旺盛 [2] - 新能源产业政策持续利好 刺激相关企业发展 [2] - 8月28日半导体板块资金流入明显 功率半导体细分领域多只个股跟涨 形成板块联动效应 [2] 资金与技术指标 - 8月28日超大单净买入超5000万元 其中机构席位占比达58% [2] - MACD指标在8月27日形成水上金叉 显示短期趋势向好 [2]

融资计划 - 拟发行可转债募集资金总额不超过6.5亿元 [1] 资金用途 - 用于新能源汽车零部件精密加工项目 [1] - 用于汽车轻量化锻件生产(一期)项目 [1] - 用于精密锻造零部件研发项目 [1] - 用于汽车精密锻件摩洛哥生产基地项目(一期) [1] - 用于补充流动资金 [1]

减持计划概述 - 大股东及一致行动人计划减持不超过26,395,390股，占公司总股本1.55% [1] - 减持方式包括集中竞价和大宗交易，减持价格按实施时市场价格确定 [1] - 集中竞价方式在任意连续90日内减持不超过总股本1%，大宗交易方式在任意连续90日内减持不超过总股本2% [1] 股东持股结构 - 减持主体合计持有公司股份267,897,057股，占公司总股本15.72% [2] - 项光明持股170,630,782股，占比10.01% [2] - 朱善玉持股53,286,983股，占比3.13% [2] - 章锦福持股25,339,401股，占比1.49% [2] - 章小建持股11,164,501股，占比0.65% [2] - 迎水兴盛6号、迎水飞龙20号、新享嘉恳7号分别持股2,600,390股(0.15%)、2,600,000股(0.15%)、2,275,000股(0.13%) [2] 历史减持情况 - 项光明累计减持113.11万股，套现4,177.03万元，持股比例从10.30%降至9.87% [4][5] - 朱善玉累计减持1,808.67万股，套现44,541.37万元，持股比例从4.99%降至3.09% [5] - 章锦福累计减持327.01万股，套现8,870.82万元，持股比例从1.99%降至1.51% [6] - 章小建累计减持670.57万股，套现16,428.33万元，持股比例从1.39%降至0.66% [7] 公司融资活动 - 公司自2015年上市后4次发行可转债共募集资金36.32亿元 [8] - 2018年发行可转债募集资金6.7亿元，实际募集资金净额6.62亿元 [9][10] - 2020年发行可转债募集资金12亿元，实际募集资金净额11.89亿元 [11] - 2022年发行可转债募集资金14.77亿元，实际募集资金净额14.65亿元 [12] - 2024年发行可转债募集资金2.85亿元，实际募集资金净额2.82亿元 [13]