重大资产重组交易 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技有限公司轨道交通业务相关资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团出售成都市新筑交通科技有限公司100%股权及桥梁功能部件业务相关资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团发行股份及支付现金收购四川蜀道清洁能源集团60%股权并募集配套资金 [1] - 因交易不确定性，公司股票自2025年5月26日起停牌，预计不超过10个交易日 [1] 股东结构披露 - 截至2025年5月23日，公司股东总数为29,500户 [1] - 前十大股东中，四川发展轨道交通产业投资持股1.22亿股(占比15.90%)位列第一，蜀道投资集团持股6611万股(8.60%)次之 [2][5] - 前十大流通股东结构与总股东排名高度重合，四川发展轨道交通产业投资同样以15.93%流通股占比居首 [5] - 机构股东占主导，前四大股东合计持股占比达33.99% [2][5] 股权分布特征 - 股东集中度较高，仅前三大股东合计持股比例已达29.5% [2][5] - 自然人股东邵雨田持有1074万股(1.40%)，是前十大股东中唯一的个人投资者 [2][5] - 最小入围股东成都兴绿康农业持股604万股(0.79%)，显示前十大股东门槛约600万股 [2][5]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技100%股权及相关债权和轨道交通业务资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团出售成都新筑交通科技100%股权及桥梁功能部件业务相关资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团发行股份及支付现金购买四川蜀道清洁能源集团60%股权并募集配套资金 [1] 交易性质 - 本次交易预计构成重大资产重组 因标的资产规模可能达到《重组管理办法》标准 需待审计评估后确认 [1] - 交易需通过深交所审核并获中国证监会注册后方可实施 [1] - 交易构成关联交易 因交易对方蜀道集团为公司控股股东 其控制的企业参与资产出售 [2] - 交易不构成重组上市 因公司实际控制人始终为四川省国资委 控股股东变更是国有资产监督管理调整导致 [2] 交易进展 - 标的资产交易价格尚未最终确定 需完成专项审计和评估工作 [1] - 公司将在审计评估完成后按《重组管理办法》重新计算相关指标 [1]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技100%股权、相关债权及部分轨道交通业务资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团出售成都市新筑交通科技100%股权及桥梁功能部件业务相关资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团发行股份及支付现金收购四川蜀道清洁能源集团60%股权并募集配套资金 [1] 保密措施 - 交易筹划期间采取严格保密措施，限定敏感信息知悉范围并登记内幕信息知情人 [1] - 公司与交易相关方沟通时明确要求知情人员履行保密义务，禁止泄露信息或利用内幕交易 [2] - 内幕信息知情人包括中介机构及参与决策环节人员均遵守保密义务 [2] 交易进程 - 公司股票自2025年5月26日起停牌并披露重大资产重组停牌公告 [2] - 后续定期发布停牌进展公告 [2] 合规性说明 - 公司严格执行《上市公司重大资产重组管理办法》《信息披露管理办法》等规定 [2] - 重组过程中未发生信息泄露或内幕交易情形 [2]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技100%股权、相关债权及部分轨道交通业务资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团出售成都市新筑交通科技100%股权及桥梁功能部件业务相关资产和负债 [1] - 公司拟通过发行股份及支付现金方式收购蜀道投资集团持有的四川蜀道清洁能源集团60%股权并募集配套资金 [1] 法规依据 - 本次交易需符合《上市公司重大资产重组管理办法》关于12个月内连续交易累计计算的规定 [1] - 法规明确同一交易方控制、业务范围相近或证监会认定的资产可视为同一或相关资产 [1] 历史交易情况 - 最近12个月内除本次交易外公司未发生其他重大资产购买或出售行为 [2] - 公司确认不存在与本次交易标的属于同一或相关资产的过往交易 [2]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技100%股权及相关债权和轨道交通业务资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团出售成都新筑交通科技100%股权及桥梁功能部件相关资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团发行股份及支付现金收购蜀道清洁能源集团60%股权并募集配套资金 [1] 合规性说明 - 董事会确认本次交易符合《上市公司证券发行注册管理办法》第十一条所有限制性条款 [1][2] - 公司不存在前次募集资金违规使用、财务报告不合规或高管受处罚等六类禁止发行股票的情形 [1] - 特别说明未出现最近一年财务报告被出具否定/无法表示意见审计报告的情况 [1] 交易结构 - 涉及资产出售与股权收购双向操作 包括现金支付与股份发行两种对价方式 [1] - 标的资产覆盖磁浮科技、交通科技两家子公司100%股权及清洁能源集团控股权 [1]

交易方案概述 - 本次交易包括重大资产出售、发行股份及支付现金购买资产、募集配套资金三部分，三者互为条件构成不可分割的整体 [8] - 重大资产出售涉及向蜀道轨交集团出售川发磁浮100%股权及相关债权资产，向四川路桥出售新筑交科100%股权及桥梁功能部件业务资产 [8][63] - 发行股份及支付现金购买资产标的为蜀道集团持有的蜀道清洁能源60%股权，交易完成后该公司将成为上市公司控股子公司 [8][9][65] - 募集配套资金总额不超过发行股份购买资产交易价格的100%，发行股份数量不超过交易后总股本的30%，发行对象不超过35名特定投资者 [12][13][14] 交易定价与股份发行 - 发行股份购买资产的定价基准日前120个交易日股票交易均价为5.48元/股，最终发行价确定为4.39元/股（均价80%）[10][11][67] - 股份锁定期安排：蜀道集团认购股份锁定36个月，若股价连续20日低于发行价则自动延长6个月 [11][67] - 配套融资发行价格不低于定价基准日前20个交易日股票均价的80%，具体价格将通过询价确定 [12][13] 交易影响分析 - 业务影响：公司将战略性退出磁浮与桥梁功能部件业务，转型聚焦清洁能源发电领域 [18][61] - 财务影响：2024年川发磁浮亏损1.5亿元，剥离后将改善公司盈利能力 [61][18] - 股权结构：交易前后控股股东均为蜀道集团，实际控制人为四川省国资委，不导致控制权变更 [18][17] 交易审批进展 - 已履行程序：董事会审议通过预案 [7] - 尚需程序：股东大会审议、深交所审核、中国证监会注册等 [16][57] - 标的资产审计评估工作尚未完成，最终交易价格将以备案评估结果为准 [7][9][17] 行业政策背景 - 国家出台《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》等政策鼓励并购重组 [62] - "碳达峰、碳中和"政策推动清洁能源行业发展，但存在电价波动及政策调整风险 [59] - 电力体制改革深化可能影响蜀道清洁能源的电价水平及盈利能力 [59]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团有限责任公司出售四川发展磁浮科技有限公司100%股权、相关债权及与轨道交通业务有关的部分资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团股份有限公司出售成都市新筑交通科技有限公司100%股权及与桥梁功能部件业务相关的资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团有限责任公司发行股份及支付现金购买四川蜀道清洁能源集团有限公司60%股权并募集配套资金 [1] 合规性分析 符合《重组管理办法》第十一条规定 - 交易符合国家产业政策和行政法规 [2] - 交易不会导致公司不符合股票上市条件 [2] - 资产定价以评估报告为依据，定价公允且不损害股东权益 [2] - 交易后公司具备持续经营能力，主要资产不为现金或无具体业务 [2] - 交易后公司在资产、人员、财务等方面与控股股东保持独立 [2] - 公司治理结构完善，交易后将继续规范运作 [2] 符合《重组管理办法》第四十三条规定 - 交易有利于提高公司资产质量和持续经营能力 [2] - 公司及其现任高管不存在因涉嫌犯罪被立案调查的情形 [2] - 公司发行股份所涉及的资产权属清晰且能在约定期限内完成转移 [2] 符合《重组管理办法》第四十四条规定 - 交易不会导致公司财务状况发生重大不利变化或新增不公平关联交易 [3] - 交易不涉及分期发行股份支付对价的安排 [3] 交易结论 - 董事会认为本次交易完全符合《重组管理办法》第十一条、第四十三条及第四十四条规定 [3]

交易概述 - 公司拟向四川蜀道轨道交通集团有限责任公司出售四川发展磁浮科技有限公司100%股权、对四川发展磁浮科技有限公司享有的债权以及其它与轨道交通业务有关的部分资产 [1] - 公司拟向四川路桥建设集团股份有限公司出售成都市新筑交通科技有限公司100%股权以及其它与桥梁功能部件业务有关的资产和负债 [1] - 公司拟向蜀道投资集团有限责任公司发行股份及支付现金购买四川蜀道清洁能源集团有限公司60%股权并募集配套资金 [1] 停牌与复牌安排 - 公司股票因筹划资产出售及发行股份购买资产事项自2025年5月26日开市起停牌 [1] - 公司股票将于2025年6月10日开市起复牌 [2] - 公司暂不召开审议本次交易事项的股东大会 待相关审计评估工作完成后再次召开董事会审议 [2] 交易进展状态 - 公司董事会已通过《重大资产出售发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》及其摘要的议案 [2] - 本次交易尚需提交公司股东大会审议并经有权监管机构批准后方可正式实施 [1][2] - 交易涉及标的资产的审计评估工作尚未完成 [2]

资产出售交易 - 拟向四川蜀道轨道交通集团出售四川发展磁浮科技有限公司100%股权及相关债权和轨道交通业务资产[1] - 拟向四川路桥建设集团出售成都市新筑交通科技有限公司100%股权及桥梁功能部件业务相关资产负债[1] 资产收购与融资安排 - 拟向蜀道投资集团发行股份及支付现金收购四川蜀道清洁能源集团有限公司60%股权[1] - 交易同时包含募集配套资金安排[1] 交易进展与股票安排 - 交易需提交股东大会审议并经监管机构批准后方可实施[1] - 公司股票将于2025年6月10日开市起复牌[1]

市场扩张和并购 - 拟出售四川发展磁浮科技等股权及资产[1] - 拟向蜀道投资集团购买四川蜀道清洁能源集团60%股权[1] 交易进程 - 2025年5月26日起停牌，6月10日起复牌[2][3] - 6月9日董事会通过交易议案[3] - 交易审计、评估未完成，暂不开股东大会[3] - 交易需经股东大会审议和监管机构批准[1][4]