债券信息 - 2023年4月27日公司获核准可发行不超30亿元公司债券[8] - 截至2024年末存续由金圆统一证券担任受托管理人的债券有23中山K1、24中山K1和24中山K2[8] - 23中山K1发行和存续规模均为10亿元，利率2.95%[8] - 24中山K1发行和存续规模均为10亿元，利率2.63%[9] - 24中山K2发行和存续规模均为10亿元，利率2.38%[10] - 三只债券发行人主体信用等级均为AA+[9][10] - 24中山K1和24中山K2截至2024年12月31日募集资金余额均为0亿元[32][33][34] - 24中山K1资金用于偿还“19中山01”8亿元和兴业银行借款2亿元[32] - 24中山K2资金用于偿还交通银行等借款[34] - 23中山K1付息日为2024 - 2026年每年7月13日，兑付日为2026年7月13日[41] - 24中山K1付息日为2025 - 2027年每年2月26日，兑付日为2027年2月26日[41] - 24中山K2付息日为2025 - 2027年每年4月26日，兑付日为2027年4月26日[41] 业绩总结 - 2024年公司注册资本为147,511.14万元人民币[23] - 2024年环保水务板块营收14.38亿元，占比25.32%，同比增7.43%[24] - 2024年固废板块营收7.63亿元，占比13.43%，同比增32.00%[25] - 2024年新能源板块营收1041.92万元，占比0.18%，同比增77.13%[30] - 2024年工程板块营收30.08亿元，占比52.98%，同比增9.49%[30] - 2024年公司营收56.78亿元，同比增9.22%；净利润12.11亿元，同比增22.11%[30] - 2024年公司经营活动现金流净额为 -2.49亿元，同比降141.02%[30] - 2024年公司资产总额324.11亿元，同比增11.69%；负债总额145.87亿元，同比增18.09%[30] - 2024年公司全部债务86.54亿元，同比增14.51%；资产负债率45.01%，同比增5.73%[31] - 2024年度公司流动比率0.74较上年增27.59%，速动比率0.72较上年增26.32%，EBITDA利息倍数8.02较上年增5.53%[45] 其他 - 2024年金圆统一证券督促发行人完成定期信息披露，无临时信息披露[18][19] - 2024年8月31日公司出具半年度报告，2025年4月26日出具年度报告[39] - 2024年7月15日23中山K1按期足额支付当期应付利息[42] - 中诚信国际评定公司主体信用评级为AA+，评级展望为稳定[52] - 报告期内公司负责处理与公司债券相关事务专人未变动[54] - 金圆统一证券将持续关注发行人情况并督促履行披露义务[57]

公司评级与财务概况 - 中诚信国际维持中山公用事业集团股份有限公司主体信用等级为AA+，评级展望为稳定 [5][32] - 公司2024年总资产达324.11亿元，同比增长11.7%，所有者权益178.24亿元，负债合计145.87亿元 [8] - 2024年营业总收入56.78亿元，同比增长9.2%，净利润12.11亿元，EBITDA 20.97亿元 [8][22] 水务业务运营 - 公司拥有中山市约94%的供水特许经营权，服务人口约146万户，区域市场优势显著 [7][12] - 2024年供水能力提升至265万吨/日，供水量同比增长11.6%至52,756.48万吨，漏损率8.32% [14][15] - 污水处理能力125.51万吨/日，2024年实际处理量2.92亿吨，业务收入6.33亿元 [14][15] 业务板块表现 - 水务板块2024年收入14.38亿元，占比25.3%，毛利率25.05% [22] - 固废板块收入7.63亿元，同比增长32%，其中环卫服务收入增长63.48% [17][22] - 工程板块收入30.08亿元，但在手订单降至10.38亿元，对未来收入支撑减弱 [17][22] 投资与资本支出 - 持有广发证券股权带来稳定投资收益，2024年达10.08亿元，占利润总额78.7% [21][23] - 在建水务项目总投资51.08亿元，未来尚需投入30.05亿元，资本支出压力较大 [18][19] - 环保及新能源产业基金已实缴14.49亿元，尚需投资8.43亿元，收益回收存在不确定性 [17] 财务风险与流动性 - 总债务从2022年60.46亿元增至2024年86.86亿元，总资本化比率32.77% [8][26] - 应收账款从2022年8.13亿元增至2024年17.50亿元，工程款回收周期拉长 [23][26] - 截至2025年3月末未使用银行授信额度93.06亿元，货币资金16.96亿元，流动性充足 [30]

评级与股权 - 中诚信国际维持公司主体信用等级为AA+，评级展望稳定，有效期至2026年1月16日[3][4][38] - 截至2025年3月末，公司总股本14.75亿股，中山投控集团直接持有48.73%股权[15] 财务数据 - 2022 - 2025年3月资产总计从254.99亿元增至350.66亿元，负债合计从95.41亿元增至172.88亿元[6] - 2022 - 2025年3月营业总收入分别为36.19亿、51.99亿、56.78亿、9.77亿元[6] - 2022 - 2025年3月净利润分别为10.49亿、9.92亿、12.11亿、3.01亿元[6] - 2022 - 2025年3月资产负债率从37.42%升至49.30%，总资本化比率从27.48%升至37.98%[6] - 2024年总资产324.11亿元，营业总收入56.78亿元，总资本化比率32.77%[7] - 2024年总资产收益率4.97%，EBITDA利息保障倍数8.19，FFO/总债务0.09[6][7] - 2024年末应收账款18.77亿元，合同资产与其他非流动资产40.12亿元[31] - 2024年经营活动现金流转为净流出4.28亿元，投资活动净现金流流出4.20亿元[31] - 2024年末总债务108.87亿元，短期债务占比30.82%[31] - 2024年末应付账款28.40亿元，同比增长较快[28][31] - 截至2025年3月末受限资产40.62亿元，占总资产11.58%[32] - 2025年3月末货币资金为169,567.49万元，总债务为1,088,719.00万元，资产总计为3,506,594.34万元[41] - 2025年总资本化比率预测为35% - 43%，总债务/EBITDA预测为4.8 - 5.8[36] 业务数据 - 2024年设计处理能力321.91万立方米/日，年实际处理量8.20亿立方米，水务业务收入14.38亿元[7] - 2024年供水业务收入同比增加11.60%，污水处理业务收入同比增加2.55%至6.33亿元[17] - 2024年工程板块收入同比增加9.49%，截至2025年3月末，在手未完工外部项目合同规模为10.38亿元[19] - 2024年垃圾发电业务收入同比增加9.00%，环卫服务业务收入同比增长63.48%[20] - 2024年公司区域市场占有率提高，承担中山市约94%的供水任务，服务人口约146万户[16] - 2024年公司整体营业收入同比增长9.22%，毛利率降至18.90%[26][27] - 2022 - 2024年来自广发证券的投资收益分别为8.17亿、6.33亿和9.09亿元[29] - 2024年计入其他收益的政府补助合计3,617.33万元[37] 未来展望 - 2025年公司资本支出约40亿元，债务规模将较快增长[34][35] - 2025年水务板块收入或较快增长，工程板块收入收缩，整体收入基本持平[33] 投资与项目 - 截至2025年3月末，公司与广发证券合作已投资5只基金，基金投资合计已实缴14.49亿元，尚需投资规模8.43亿元[20] - 截至2025年3月末，公司在建供水与污水处理项目总投资51.08亿元，已投资21.03亿元，未来尚需投入30.05亿元[22][23][24] 其他 - 2025年公司与长青集团重启股权并购事项协商，尚未签署正式股权转让协议[21] - 截至2025年3月末公司尚未使用银行授信额度为93.06亿元[36]

市场扩张和并购 - 2023年6月30日公司与长青集团签订股权并购框架协议[2] - 2023年12月29日双方签署补充协议，延长有效期至2024年5月31日[3] - 2024年5月30日未达成一致，不再延长，未来仍可能接触[3] - 近日重启交易协商，后续根据调查评估结果谈判[3] - 截至公告披露日未签正式协议，存在不确定性[4]

股东大会出席情况 - 出席股东及代表215人，代表股份935,892,767股，占比63.7646%[5] - 现场6人，代表股份796,003,114股，占比54.2336%[5] - 网络投票209人，代表股份139,889,653股，占比9.5310%[5] - 中小股东213人，代表股份98,342,928股，占比6.7003%[5] 议案表决情况 - 《2024年度董事会工作报告》同意934,203,015股，占比99.8195%[6] - 《<2024年年度报告>及摘要》同意934,788,275股，占比99.8820%[10] - 《2024年度利润分配预案》同意933,665,715股，占比99.7620%[13] - 2025年度预计日常关联交易同意215,790,469股，占比99.4359%[14] 其他 - 关联股东中山投资控股集团有限公司回避表决，所持股份718,878,206股[14] - 律师认为股东大会召集、召开及表决合法有效[16]

股东大会信息 - 2025年5月13日刊登2024年年度股东大会通知[5] - 2025年6月5日召开股东大会，现场会议15:00开始[5] - 股东大会召集人为第十一届董事会，资格合法有效[10] 股东出席情况 - 出席股东及代理人215人，代表股份935,892,767股，占比63.7646％[8] - 现场出席6人，代表股份796,003,114股，占比54.2336％[8] - 网络投票209人，代表股份139,889,653股，占比9.5310％[8] - 中小投资者213人，代表股份98,342,928股，占比6.7003％[9] 议案审议情况 - 审议6项议案，采用非累积投票制，对中小投资者单独计票[11][12] - 审议议案6时，关联股东应回避表决[11] 表决结果 - 总表决同意934,203,015股，占出席有效表决权股份总数的99.8195％[12] - 《2024年度监事会工作报告》总表决同意934,183,515股，占比99.8174%[14] - 《<2024年年度报告>及摘要》总表决同意934,788,275股，占比99.8820%[15] - 《2024年度财务决算报告》总表决同意934,212,215股，占比99.8204%[16] - 《2024年度利润分配预案》总表决同意933,665,715股，占比99.7620%[16] - 公司2025年度预计日常关联交易事项总表决同意215,790,469股，占比99.4359%[17] - 《2024年度监事会工作报告》中小股东表决同意96,633,676股，占比98.2619%[15] - 《<2024年年度报告>及摘要》中小股东表决同意97,238,436股，占比98.8769%[15] - 《2024年度财务决算报告》中小股东表决同意96,662,376股，占比98.2911%[16] - 《2024年度利润分配预案》中小股东表决同意96,115,876股，占比97.7354%[17] - 公司2025年度预计日常关联交易事项中小股东表决同意97,118,836股，占比98.7553%[18]

股东大会基本信息 - 公司将于2025年6月5日（星期四）下午15:00召开2024年年度股东大会，采取现场投票与网络投票相结合的方式 [1] - 网络投票时间为2025年6月5日9:15-9:25、9:30-11:30、13:00-15:00（交易系统）及9:15-15:00（互联网系统） [1] - 议案已通过第十一届董事会第二次会议及监事会第二次会议审议，程序合法合规 [1][2] 参会人员资格 - 股权登记日收市时登记在册的普通股股东或其代理人可出席，代理人无需为公司股东 [2] - 公司董事、监事、高级管理人员、聘请律师及年审会计师等可列席会议 [2] - 关联股东需在审议议案6时回避表决 [2] 会议审议事项 - 议案包括2024年度董事会工作报告、监事会工作报告、财务决算报告等常规提案 [2] - 中小投资者表决将单独计票并披露结果 [3] 会议登记方式 - 现场登记需提供营业执照复印件（法人股东）或身份证件（自然人股东）及持股凭证 [3][4] - 支持信函、电子邮件或传真登记，但需在参会时出示原件，不接受电话登记 [4] - 登记时间为工作日上午8:30-12:00及下午14:30-17:30 [4] 网络投票操作 - 股东可通过深交所交易系统或互联网投票系统（http://wltp.cninfo.com.cn）参与投票 [4][5] - 非累积投票议案需明确填报表决意见（同意/反对/弃权），重复投票以第一次有效投票为准 [5] - 互联网投票需提前办理深交所数字证书或服务密码认证 [5] 备查文件 - 附件含网络投票操作流程、股东登记表及授权委托书模板 [6][7] - 授权委托书需明确委托人信息、持股数及表决指示，法人股东需加盖公章 [7]

会议信息 - 2024年年度股东大会现场会议于2025年6月5日15:00召开，网络投票同日9:15 - 15:00[2] - 会议股权登记日为2025年5月28日[3] - 登记时间为2025年6月3 - 4日，8:30 - 12:00，14:30 - 17:30[6] 议案情况 - 会议审议6项议案，包括《2024年度董事会工作报告》等[4] - 同意《2024年度董事会工作报告》等6项议案[19] 投票信息 - 普通股投票代码为“360685”，简称为“公用投票”[11] - 深交所交易系统投票时间为2025年6月5日9:15 - 9:25等时段[12] 其他信息 - 会议会期预定半天，出席者费用自理[7] - 会议联系人陈正，电话0760 - 89889053等[6][7]

宏景科技 - 签署5.97亿元智算项目服务合同 合同期限5年 提供服务器及算力服务 [1] 威孚高科 - 控股子公司出资2.2亿元设立合资公司 持股55% 注册资本4亿元 [2] 中山公用 - 超短期融资券和中期票据获准注册 金额分别为20亿元和30亿元 有效期2年 [3] 联特科技 - 出资1亿元设立光互联创业投资基金 占基金认缴总额50% [4][5] 辰安科技 - 合肥国投受让6.27%股份 转让价17.7元/股 交易后持股7.22% [6] 杭州园林 - 每10股派现0.5元 总派送662.08万元 [7][8] 华懋科技 - 筹划收购富创优越100%股权 股票停牌不超过10个交易日 [9] 卓锦股份 - 中标6768万元合肥污染土壤修复项目 [9] 上海医药 - 两款药品获美国FDA批准 治疗鼻炎及血栓 [10][11] 复星医药 - 高级副总裁Rong Yang辞职 [12] 保隆科技 - 全资子公司出资1.8亿元设立合资公司 持股45% [12][13] *ST中地 - 拟调用不超过1.06亿元项目公司富余资金 [14][15] 南侨食品 - 4月净利润394.34万元 同比下降82.14% [16][17] 常山药业 - 那屈肝素钙注射液获白俄罗斯药品注册证书 有效期至2030年 [18][19] 南山铝业 - 设立全资子公司 投资500万元建设光伏能源 [20][21] 博众精工 - 董事、副总经理宋怀良辞职 仍留任公司 [22] 新疆交建 - 中标4.51亿元高速公路项目 [23][24] 广州酒家 - 每股派现0.48元 总派送2.73亿元 [25][26] 维力医疗 - 控股子公司获第三类医疗器械经营许可证 [27] 新澳股份 - 每股派现0.3元 总派送2.19亿元 [28] 联化科技 - 控股子公司进入新三板创新层 [29][30] 华西能源 - 董事长黎仁超辞职 [31][32] 一品红 - 拟使用不超过5亿元闲置资金进行现金管理 [33] 首华燃气 - 拟购买铝土矿资源 金额不超过总资产30%或净资产100% [33] 金诚信 - 签署8.05亿美元铜矿采矿服务协议 合同期限5年 [34] 万润新能 - 与宁德时代签订供货协议 2025-2030年供应132.31万吨磷酸铁锂 [35] 维尔利 - 拟1亿元转让子公司100%股权 交易对方承担2.226亿元股东借款 [36][37] 臻镭科技 - 子公司获221.25万元政府补助 占上年净利润12.40% [38] 韦尔股份 - 拟更名"豪威集团" [38] 圆通速递 - 4月快递收入57.55亿元 同比增长16.32% [39] 咸亨国际 - 多个股东拟合计减持不超过3%股份 [40] 神奇制药 - 控股股东一致行动人拟减持不超过1.93%股份 [41] 德展健康 - 控股子公司院士专家工作站获批 [42] 科前生物 - 拟与华中农大合作研发疫苗 支付400万元研发费用 [43] 维海德 - 董事及高管拟合计减持不超过1.84%股份 [44] 顺丰控股 - 4月速运物流收入180.03亿元 同比增长11.85% [45] 岱勒新材 - 实控人拟减持不超过2.94%股份 [47] 利尔化学 - 控股股东及实控人拟变更 [49] 慈星股份 - 拟购买沈阳顺义控股权 股票停牌 [51] 锦龙股份 - 终止出售中山证券67.78%股权 [53] 华鼎股份 - 2股东拟合计减持不超过3%股份 [55] 金固股份 - 获全球新能源汽车龙头车轮产品定点 [57] 拓尔思 - 股东拟减持不超过2%股份 [59] 津膜科技 - 股东拟减持不超过1%股份 [59]

融资计划 - 公司拟注册发行超短期融资券总额度不超20亿元，中期票据总额度不超30亿元[1] - 超短期融资券注册金额20亿，额度2年有效，由招商银行主承销[2] - 中期票据注册金额30亿，额度2年有效，由广发证券等联席主承销[2]