重大资产重组与投资 - 华虹公司拟以发行股份及支付现金方式收购华力微97.4988%股权 交易需股东大会审议及监管批准 [1] - 东芯股份拟以自有资金约2.11亿元增资上海砺算 认购新增注册资本80.99万元 持股比例将达35.87% 标的公司主营图形渲染芯片研发设计销售 [1] 分拆上市与终止上市 - 华新水泥拟整合境外水泥制造销售、骨料生产、环保业务等资产至新设境外子公司 并申请分拆至境外交易所上市 [2] - *ST天茂拟以股东会决议方式主动终止深交所上市 后续申请转入退市板块转让 并启动现金选择权保护股东权益 [2] 高管变动与市场异动 - 美凯龙副总经理车国兴因个人原因辞任 辞任即日生效且不影响公司经营 [3] - 中国稀土公告股票交易异常波动 连续三日涨幅超20% 声明无未披露重大事项且控股股东未买卖股票 [3] 港股上市申请 - 迈威生物于2025年8月29日重新向香港联交所递交H股发行上市申请并刊发申请资料 [4][5] 股东减持计划 - 高能环境控股股东李卫国拟减持不超过4569.70万股（占总股本3%） 其中集中竞价减持1% 大宗交易减持2% 减持原因为偿还债务 [5] - 沪电股份高管李明贵拟减持16.04万股（占总股本0.0083%） 减持方式为集中竞价交易 [6] 再融资计划 - 茂化实华拟以3.41元/股向控股股东茂名港定增募资不超过5.32亿元 全部用于补充流动资金 [6] 重大合作协议 - 军信股份孙公司与哈萨克斯坦生态与自然资源部签署固废处置发电项目投资协议 项目处理规模不少于2000吨/日 投资额不少于1450亿坚戈（约2.8亿美元） 建设周期24个月可延长6个月 [7]

融资计划 - 公司拟以每股3.41元价格向控股股东茂名港发行股票募资不超过5.32亿元 全部用于补充流动资金 [1] - 发行完成后控股股东持股比例将从29.80%进一步提升 控制权得到巩固 [2] - 募集资金将缓解公司资金需求压力 提高抗风险能力和财务灵活性 [3] 财务状况 - 2025年上半年营业收入14.8亿元 净利润-8265.91万元 扣非净利润-8011.64万元 [1] - 聚丙烯和MTBE等主要产品受化工行业需求疲软影响 出现收入下滑和毛利率下降 [1] - 公司通过银行借款等间接融资方式满足业务发展资金需求 [3] 业务运营 - 主要产品包括液化石油气、聚丙烯、MTBE和燃料油等石油化工产品 [1] - 公司具备产能规模优势和技术优势 计划巩固和提升核心产品竞争优势 [3] - 全面暂停山东铅酸蓄电池、广西大修渣等非石化主业项目 [3] 战略发展 - 以茂名基地和湛江基地为中心 与粤西、粤东、珠三角及广西新建石化项目寻求合作 [1] - 积极推进双氧水提质升级改造项目 2024年底开始试生产 [3] - 致力于开发高附加值产品 实现产业链强链延链补链 [1] 控股股东背景 - 茂名港为国有控股有限责任公司 注册资本21.77亿元 总资产超200亿元 年营业收入超45亿元 [2] - 形成港口物流、供应链贸易、石油化工、资源循环、工程建设和咨询五大核心业务板块 [2] - 2024年4月完成实际控制人和控股股东变更 目前持有公司1.55亿股 [2] 行业环境 - 基础化工原料制造业属技术密集型和资金密集型行业 [2] - 受宏观经济、产业政策、原材料价格和新增产能等因素影响 [2] - 国家环境保护政策不断加强 环保标准提高 行业市场竞争加剧 [2]

公司定增方案 - 茂化实华于2025年8月29日召开董事会审议通过2025年度向特定对象发行股票相关议案 [1] - 控股股东茂名港集团作为定增认购对象出具不减持承诺函 [1] - 承诺自董事会决议日前6个月至出具日无减持行为 [1] 控股股东承诺内容 - 若发行后表决权股份超过一定比例 自发行结束起18个月内不转让或委托他人管理直接或间接持有的本次发行股票 [1] - 限售期内因送红股、资本公积金转增股本等形式衍生取得的股票同样遵守限售安排 [1] - 限售期若与监管要求不符将相应调整 减持需遵守《公司法》《证券法》等法律法规 [1] 市场影响 - 控股股东承诺为定增提供有力支持 向市场传递积极信号 [2] - 承诺有助于稳定投资者信心 [2] - 定增进展及对公司发展的影响值得市场持续关注 [2]

公司融资计划 - 公司拟向特定对象发行A股股票 募集资金总额不超过人民币5.32亿元 [1] - 发行对象为公司控股股东茂名港 采用人民币现金方式认购 [1] - 募集资金在扣除相关发行费用后将全部用于补充流动资金 [1]

核心观点 - 公司董事会独立董事专门会议全票通过向特定对象发行A股股票相关议案 包括发行条件 方案 预案 关联交易等12项议案 [1][2][3][4][5][6][7][8][9][10][11][12][13] 发行方案 - 发行股票种类为人民币普通股A股 每股面值1.00元 [3] - 发行价格为3.41元/股 不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80% [3] - 发行数量上限为155,962,606股 不超过发行前总股本的30% [5] - 发行对象为控股股东茂名港集团有限公司 以现金方式认购 [5] - 募集资金总额未披露具体数值 将用于补充流动资金 [6] 锁定期安排 - 控股股东茂名港认购的股票自发行结束之日起36个月内不得转让 [5] - 因送股 资本公积金转增股本等形式衍生取得的股票同样遵守锁定期安排 [6] 程序性事项 - 发行决议有效期为自股东会审议通过之日起12个月 [6] - 需向深圳证券交易所申报并获中国证监会同意注册 [6] - 因前次募集资金到账时间已超过五个完整会计年度 无需编制前次募集资金使用情况报告 [9] 关联交易 - 向控股股东茂名港发行股票构成关联交易 [10] - 公司已与特定对象签署附条件生效的股份认购协议 [10] 股东权益安排 - 发行前滚存的未分配利润将由新老股东按发行后股份比例共享 [6] - 制定了2025至2027年度未来三年股东回报规划 [11]

授信申请概况 - 公司向厦门国际银行珠海分行申请不超过人民币1亿元综合授信额度 [1] - 授信期限不超过三年 具体额度和期限以银行批准为准 [1] - 授信范围包括借款、贸易融资、保函及资金业务等 [1] 资金使用安排 - 授信额度在批准期限内可循环使用 任一时点用款不超过1亿元 [1] - 融资成本以贷款市场报价利率（LPR）为基准 允许依规浮动 [1] - 授权法人代表在额度内签署相关融资法律文件 [2] 授信目的与影响 - 为满足日常生产经营和业务发展资金需求 [1] - 通过银行融资补充业务发展资金 保障正常经营 [2] - 该举措符合公司及全体股东利益 [2]

董事会会议召开情况 - 公司第十三届董事会第十次临时会议于2025年8月29日以现场结合通讯表决方式召开 [1] - 会议通知于2025年8月26日通过电子邮件送达全体董事和高级管理人员 [1] - 9名董事全部参与表决 其中董事长王志华和副董事长许军通过通讯方式参与 [1] - 会议由董事兼总经理龙起龙主持 会议程序符合相关法律法规和公司章程规定 [1] 定向增发方案核心条款 - 拟向特定对象发行境内上市人民币普通股（A股）每股面值1.00元 [2] - 发行价格为3.41元/股 不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80% [3] - 发行数量上限为155,962,606股 不超过发行前总股本的30% [4] - 募集资金总额53,183.24万元 全部用于补充流动资金 [4] - 发行对象为控股股东茂名港集团有限公司 以现金方式认购 [4] - 控股股东认购的股票自发行结束之日起36个月内不得转让 [4] 发行程序与审批进展 - 董事会以6票同意、0票反对、0票弃权的结果通过所有相关议案 [2][3][4][5][6] - 关联董事王志华、朱广宇、陈海容均回避表决 [2][3][4][5][6] - 方案已获独立董事专门会议审议通过 [2][6] - 尚需提交公司股东会审议 [2][6] - 需向深交所申报并获中国证监会注册同意 [6] - 决议有效期为自股东会审议通过之日起12个月 [5] 配套制度与安排 - 制定了《未来三年股东回报规划（2025-2027年度）》 [10] - 修订了《募集资金管理制度》 [15] - 拟聘任鹏盛会计师事务所为2025年度审计机构 审计费用总额125万元（年报审计90万元 内控审计35万元） [16] - 向银行申请不超过1亿元授信额度 [16] - 计划于2025年9月18日召开第三次临时股东会审议相关议案 [16] 关联交易与豁免安排 - 本次发行构成关联交易 发行对象茂名港为控股股东 [8][9] - 触发要约收购义务 董事会提请股东会批准控股股东免于发出收购要约 [12][13] - 公司将与茂名港签署附条件生效的股份认购协议 [9][10]

会议基本信息 - 茂化实华将于2025年9月18日召开2025年第三次临时股东大会 会议采用现场表决与网络投票相结合方式 现场会议地点为广东省茂名市官渡路162号公司七楼会议室 [1] - 网络投票通过深交所交易系统进行时间为2025年9月18日9:15-9:25及9:30-11:30 通过互联网投票系统投票时间为9:15-15:00 [1] - 股权登记日确定为2025年9月11日 登记在册的普通股股东有权出席 [2] 审议议案内容 - 核心议案为2025年度向特定对象发行A股股票相关事项 包括发行方案论证分析报告、募集资金使用可行性分析报告等12项议案 [2][3] - 议案2为需逐项表决事项 所有议案均需出席股东所持表决权的2/3以上通过 且对中小投资者表决单独计票 [4] - 关联方茂名港集团有限公司需对全部12项议案回避表决 不可接受其他股东委托投票 [4] 会议登记安排 - 会议登记时间为2025年9月17日上午 登记方式包括现场登记、信函或传真登记 信函需注明"2025年第三次临时股东会"字样 [4][5] - 股东需提供有效身份证件、持股凭证等材料 传真登记需在9月17日17:00前送达公司证券部 [5] - 现场参会股东需提前一小时到达会议地点办理出席登记 [5] 网络投票操作 - 网络投票代码为"360637" 投票简称为"实华投票" 表决意见分为同意、反对、弃权三类 [6][8] - 互联网投票需办理深交所数字证书或服务密码 身份认证流程可登录http://wltp.cninfo.com.cn查阅 [8][9] - 对总议案投票视为对除累积投票提案外所有提案表达相同意见 重复投票以第一次有效投票为准 [8]

核心观点 - 公司制定2025-2027年股东回报规划 明确未来三年现金分红比例不低于年均可分配利润的30% 并允许结合股票股利分配 [1][2][3] 分红政策制定原则 - 综合考虑战略目标 可持续发展 股东诉求 资金成本及融资环境等因素 [1] - 实行科学 持续 稳定的利润分配政策 兼顾股东回报与公司健康发展 [1] - 决策过程需听取中小股东和独立董事建议 [1] 具体分红方案 - 可采用现金 股票或两者结合方式分配股利 董事会可提议中期分红 [1] - 2025-2027年度现金累计分配利润不少于三年平均可分配利润的30% [2] - 若业绩增长快速 可在满足现金分红基础上追加股票股利分配 [2] 决策与执行机制 - 利润分配预案由管理层和董事会拟定 经董事会审议后提交股东会批准 [2] - 独立董事对可能损害中小股东权益的方案有权发表意见 [2] - 董事会需论证现金分红时机 条件及最低比例 独立董事需明确表态 [3] - 股东会需通过网络投票等方式与中小股东沟通并答复关切 [3] - 董事会需完整记录分红决策过程并保存档案 [3] - 股东会决议后2个月内完成股利派发 [3] - 盈利年度未现金分红需在定期报告中披露原因及资金用途 [3] 监督与调整机制 - 审计委员会监督分红政策执行情况 发现违规需督促整改 [4] - 股东回报规划至少每三年审议一次 可适时调整 [4] - 分红政策调整需严格论证 经股东会三分之二以上表决通过 [5] 实施依据 - 规划依据《公司法》《证券法》及证监会监管指引等法律法规制定 [1] - 自股东会审议通过之日起实施 由董事会负责解释 [5]

会计师事务所变更 - 公司拟聘任鹏盛会计师事务所为2025年度财务报告审计机构和内部控制审计机构 [1] - 变更原因为保证审计工作的独立性与客观性 并遵循《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》相关规定 [5] - 前任会计师事务所中兴财光华会计师事务所为2024年度出具了标准无保留意见审计报告 [5] 鹏盛会计师事务所基本情况 - 截至2024年底拥有合伙人133人 注册会计师580人 其中签署证券服务审计报告的注册会计师166人 [1] - 2024年度业务总收入4041.128万元 其中审计业务收入2348.845万元 证券业务收入1475.4万元 [2] - 2024年审计上市公司客户10家 挂牌公司客户104家 同行业上市公司审计客户3家 [2] 审计团队配置 - 项目合伙人荣矾近三年签署上市公司和挂牌公司审计报告共5家 [3][4] - 签字注册会计师张翠近三年负责广东建工等上市公司审计业务 [4] - 项目质量控制复核人欧阳春竹近三年签署或复核上市公司数量为3家 [4] 审计费用安排 - 2025年度审计费用总额125万元（含税） 其中年报审计90万元 内控审计35万元 [5] - 审计服务费通过公开招标确定 按审计工作量以公允合理定价原则计算 [5] 治理程序履行 - 审计委员会对鹏盛所执业资质 独立性 专业胜任能力进行审核后认可其资质 [7] - 董事会以9票同意 0票反对 0票弃权审议通过聘任议案 [7] - 该项聘任尚需提交2025年第三次临时股东会审议通过后生效 [7]