2025.12. 23 本文字数：2341，阅读时长大约4分钟 作者 | 第一财经 陈君君 年终岁尾，银行揽储进入冲刺阶段。记者近期走访发现，在"开门红"考核压力下，中小银行一方面通 过上浮存款利率、赠送礼品、推广理财产品等方式吸引资金，另一方面，部分银行内部和社交平台 上，存款"冲量"、买卖指标等灰色操作亦悄然回潮。业内人士指出，短期冲量行为虽能缓解阶段性负 债压力，但其背后潜藏的合规风险、市场扰动及储户资金安全隐患不容忽视。 中小银行年末揽储动作频频 临近2025年年末，银行的存款揽储进入"冲刺模式"。记者走访沪上多家银行网点发现，多家机构正 通过限时利率上浮、礼品赠送及财富管理业务推广等方式吸引新客户和新资金。 以江苏银行为例，该行部分高额存款产品调高利率，一款3年期定存产品起存20万元，年化利率达到 1.9%，较普通起存额利率上浮15BP。不仅如此，盛京银行、吉林银行、杭州银行等多家中小银行近 期也逆势上调部分定存利率。其中，吉林银行三年期定期存款年化利率从1.75%阶段性上调至2%， 杭州银行对20万元起的新资金三年期定存利率上浮至1.9%，宁波银行则对1年期、3年期定存分别上 浮至1.6%和1.8 ...

本报讯 （记者袁传玺）盛京银行深入践行中央经济工作会议精神，扎实做好金融"五篇大文章"，在"盛先锋"党建品牌的强 劲引擎驱动下，将服务实体经济的使命根植于行动，通过一系列精准、高效的金融创新，将金融活水引向乡村振兴领域。 盛京银行深入践行金融工作的政治性、人民性，立足"服务地方经济、服务中小企业、服务城乡居民"的定位，支持推进乡 村全面振兴，着力提升县域金融服务水平，增加县域农村金融供给，推进农业农村现代化，助力实现城乡融合和区域联动，增 进民生福祉。全行共有党员突击队302支，全年开展志愿服务3094人次，把金融活水精准输送到县域经济社会发展的各个角 落。 在行中选派优秀年轻党员干部派驻乡村担任"第一书记"，这些驻村干部扎根基层，既当政策宣传员，又做群众贴心人，用 金融专业能力破解乡村发展难题，让"党建红"与"乡村绿"交相辉映，结出丰硕成果。 盛京银行各分行紧密结合地方经济特色，将总行战略部署转化为因地制宜的生动实践。 在辽阳灯塔市，某合作社持有"波红海鸭蛋"国家注册商标，因前期购设备、建厂房致旺季备货资金紧张。盛京银行辽阳分 行普惠客户经理上门收资料、实地走访，制定"保证+抵押"担保的"辽农贷"方案，发放 ...

盛京银行深入践行中央经济工作会议精神，扎实做好金融"五篇大文章"，在"盛先锋"党建品牌的强劲引 擎驱动下，将服务实体经济的使命根植于行动，通过一系列精准、高效的金融创新，将金融活水引向乡 村振兴领域。 党建领航 把金融使命扎根县域乡村 盛京银行全面贯彻党的二十大和历次全会精神，深入践行金融工作的政治性、人民性，立足"服务地方 经济、服务中小企业、服务城乡居民"的定位，支持推进乡村全面振兴，着力提升县域金融服务水平， 增加县域农村金融供给，推进农业农村现代化，助力实现城乡融合和区域联动，增进民生福祉。全行共 有党员突击队302支，全年开展志愿服务3094人次，把金融活水精准输送到县域经济社会发展的各个角 落。 在行中选派优秀年轻党员干部派驻乡村担任"第一书记"，这些驻村干部扎根基层，既当政策宣传员，又 做群众贴心人，用金融专业能力破解乡村发展难题，让"党建红"与"乡村绿"交相辉映，结出丰硕成果。 针对农业"轻资产、缺抵押"难题，盛京银行探索"政府引导、银行让利、担保增信、企业受益"协同模 式，创新双重保障机制，打通服务"最后一公里"。 盛京银行鞍山分行以"担保公司+核心企业"双保险模式，联合省担保集团提供"辽盛 ...

公司战略定位与党建品牌 - 公司党委坚守“金融报国”初心，定位为“市民的银行、城市的银行、国有的银行”，推动党建与业务深度融合 [1] - 以“盛先锋”党建品牌为引领，发挥基层党组织战斗堡垒作用，构建多层次、可持续的普惠金融服务体系 [1][6] 普惠金融产品与服务模式创新 - 针对小微企业“轻资产、宽信用、便利化”融资需求，更重视企业信用和创新能力，而非传统抵押物 [2] - 推出特色产品“盛信贷”，实现线上申请、自助提款、随借随还，例如为营口大石桥市某制品厂在2个工作日内投放贷款300万元 [2] - 推广面向科创型小微企业的“盛科贷”产品，例如为天津某医疗科技有限公司投放贷款500万元，为抚顺东洲支行一家科技型小微企业提供300万元授信支持 [4] - 开发差异化产品“辽农贷”，为涉农主体提供担保方式灵活的服务，例如为辽阳灯塔某蛋鸭养殖专业合作社发放300万元流动资金贷款，为海城市某饲料有限公司发放850万元贷款 [5] 对科技与新兴产业的金融支持案例 - 为沈阳某科技有限公司量身打造“沈研贷2.0”业务方案，提供3年期340万元授信，支持其设备采购及知识产权受让 [2] - 为大连某文化创意传媒有限公司匹配110万元“盛信贷”专项授信，用于设备迭代和主播孵化，预计年内带动企业营收增长300% [3] - 北京顺义支行党支部通过“贷款投放+投资款归集”组合服务，为国家级高新技术企业北京某科技有限公司落地800万元普惠贷款并独家承接2900万元B+轮融资资金归集 [4] 服务实体经济与区域发展 - 各分支机构党组织因地制宜、因企施策，开展特色化金融创新，为各类融资主体量身定制解决方案 [1][4] - 深入贯彻落实中央金融工作会议精神，开发个性化产品，引金融“活水”精准滴灌实体经济 [5] - 通过总、分、支三级协同，快速响应企业需求，例如鞍山分行党委为企业快速落地850万元“辽农贷”业务 [5]

核心观点 - 盛京银行积极响应国家政策，以党建品牌“盛先锋”为引领，通过战略规划、产品创新、机制保障和高效服务，大力推动绿色金融业务发展，信贷规模快速增长，并成功支持了多个绿色产业项目 [1][2][8] 绿色信贷规模与增长 - 截至2025年11月末，全行绿色信贷余额达157.21亿元，较年初增加47.75亿元，增速高达43.62% [2] - 绿色信贷重点布局节能环保、清洁能源、绿色交通运输、绿色建筑、转型金融及绿色与普惠融合等领域 [2] 战略规划与制度建设 - 自2024年起，公司相继出台《关于做好“五篇大文章”深入推进绿色金融的实施方案》和《盛京银行绿色金融管理办法》，完善绿色金融制度体系框架 [2] - 将绿色金融投放规模纳入核心考评指标，构建“敢贷、愿贷、能贷”的长效激励机制，并对表现突出的机构与个人予以正向激励 [3] 产品创新与服务 - 创新开发了一系列绿色金融产品，包括“辽碳贷”、“节水贷”、“绿色采购贷”、“合同能源管理”等专项业务 [4] - 依托绿色信贷、绿债投资、绿票贴现、租赁合作等多元化工具，为企业拓展绿色低碳及环境权益融资渠道 [4] - 为沈阳一家农林废弃物资源化利用企业量身定制方案，通过“辽碳贷”以项目未来碳减排收益作为授信依据，并提供利率优惠 [4] - 为丹东一家新能源汽车公司启用“新能源企业专项授信额度”和“绿色信贷快速审批通道”，将贷款审批流程压缩一半时间，成功发放2000万元流动资金贷款 [7] - 为上海某公司储能站项目启动总分行联动机制，简化流程，通过项目融资方式投放近4000万元，覆盖设备采购与工程建设需求 [8] 业务实践与项目成果 - 支持沈阳某公司新增2条生物质成型燃料加工生产线，使其年处理农林废弃物能力从2万吨跃升至5万吨以上，生物质燃料年产量增长40% [5] - 上述项目预计每年可实现碳减排超千吨，并带动周边200余户农户年均增收近万元 [5] - 成功落地辽宁省首笔地方法人银行碳减排支持工具贷款、首单全国碳市场碳排放权质押登记贷款业务，以及全省首笔支持实体经济“节水贷” [5] 生态共建与品牌建设 - 举办“盛情下午茶”节能环保产业集群论坛，汇聚行业专家、学者及企业代表，共同探讨绿色低碳产业发展趋势 [2] - 发布《盛京银行环境信息披露报告》与《盛京银行环境信息披露规范》，积极参与沈阳市碳达峰试点城市建设，并获得辽宁省企业标准“领跑者”荣誉 [5]

盛京银行党委始终坚守"金融报国"初心，立足"市民的银行、城市的银行、国有的银行"定位，推动党建 与业务深度融合。在"盛先锋"党建品牌引领下，各基层党组织充分发挥战斗堡垒与党员先锋模范作用， 深入服务一线，为各类融资主体量身定制解决方案，着力构建多层次、可持续的普惠金融服务体系，以 高质量党建精准赋能普惠金融高质量发展。 以信促贷 不看抵押看"画像" 对小微企业来说，由于生产规模小、缺少足值抵质押物，经常难以满足银行的贷款门槛要求。盛京银行 更重视企业信用和创新能力，开展"轻资产、宽信用、便利化"融资，推动企业产业升级和高质量发展。 盛京银行党委深入贯彻落实中央金融工作会议精神，引导全体党员立足本职抓落实，持续提高促适配， 积极开发差异化、个性化产品，引"金融活水"精准滴灌。 以奋斗之姿续写初心，把堡垒建在企业心坎上。在盛京银行党委的坚强领导下，各分支机构党组织努力 让金融服务更精准，为科技企业定制专属服务方案，推广面向科创型小微企业的"盛科贷"等产品，因地 制宜、因企施策，开展特色化金融创新。 北京顺义支行党支部精准营销国家级高新技术企业北京某科技有限公司，通过"贷款投放+投资款归 集"组合服务，成功落地80 ...

文章核心观点 - 盛京银行积极响应国家政策，以党建品牌“盛先锋”为引领，通过战略规划、产品创新、机制保障和高效服务，大力拓展绿色金融业务，信贷规模快速增长，并成功通过多个具体案例支持了节能环保、清洁能源、绿色交通等领域的实体企业发展，展现了其在绿色金融领域的实践成效与担当 [1][2][7] 战略规划与制度建设 - 公司聚焦服务绿色低碳产业发展，重点布局节能环保、清洁能源、绿色交通运输、绿色建筑、转型金融及绿色与普惠融合等领域 [2] - 公司自2024年起相继出台《关于做好“五篇大文章”深入推进绿色金融的实施方案》和《盛京银行绿色金融管理办法》，完善绿色金融制度体系框架 [2] - 公司发布《盛京银行环境信息披露报告》与《盛京银行环境信息披露规范》，并积极参与沈阳市碳达峰试点城市建设 [5][6] 业务规模与增长 - 截至2025年11月末，全行绿色信贷余额157.21亿元，比年初增加47.75亿元，增速43.62% [2] - 公司成功落地辽宁省首笔地方法人银行碳减排支持工具贷款、首单全国碳市场碳排放权质押登记贷款业务以及全省首笔支持实体经济“节水贷” [5] 产品与服务创新 - 公司积极探索并开发一揽子绿色金融产品，先后推出“辽碳贷”、“节水贷”、“绿色采购贷”、“合同能源管理”等专项业务产品 [4] - 依托绿色信贷、绿债投资、绿票贴现、租赁合作等多元化工具，为企业拓展绿色低碳及环境权益融资渠道 [4] - 创新以碳排放权作为融资增信手段，有效盘活企业碳资产 [5] 机制保障与能力建设 - 公司将绿色金融投放规模纳入核心考评指标，构建“敢贷、愿贷、能贷”的长效激励机制，并对表现突出的机构与个人予以正向激励 [3] - 公司持续强化从业人员业务管理与风险责任意识培训，树立尽职履责文化，提升绿色金融人才专业能力 [3] 具体实践案例与成效 - **案例一（沈阳坤达生物质能源）**：公司通过“辽碳贷”专项服务，以项目未来碳减排收益作为重要授信依据并提供利率优惠，支持企业新增2条生产线 [4] - 支持后，企业年处理农林废弃物能力从2万吨跃升至5万吨以上，生物质燃料年产量增长40% [5] - 项目预计每年可实现碳减排超千吨，并带动周边200余户农户年均增收近万元 [5] - **案例二（曙光汽车）**：丹东分行利用“新能源企业专项授信额度”和“绿色信贷快速审批通道”，将贷款审批流程压缩一半时间，成功发放2000万元流动资金贷款，支持其扩大新能源汽车生产线 [6] - **案例三（上汽大众上海工厂储能站）**：上海徐汇支行通过总分行联动，简化流程，以项目融资方式投放近4000万元，支持该绿色储能项目的设备采购与工程建设 [7] 生态共建与品牌活动 - 公司于2024年成功举办“盛情下午茶”节能环保产业集群论坛，汇聚行业专家、学者及企业代表，共同探讨产业发展趋势并展示服务优势 [2]

部分银行阶段性上调存款利率 - 12月以来，杭州银行、宁波银行、盛京银行等部分银行逆势上调了部分定期存款利率，以备战年末及明年初的“开门红”揽储旺季 [1][4] - 杭州银行北京东城区一支行针对20万元起的新资金，3年期定存利率上调10个基点至1.9%，非新资金利率为1.8% [2][3] - 宁波银行北京朝阳区一支行针对20万元以上新资金，1年期定存利率最高上浮至1.6%（原1.5%）；针对5万元以上新资金，3年期定存利率最高上浮至1.85%（原1.55%） [3] - 盛京银行沈阳市某支行于12月1日推出特色享存产品，1万元起存的1年期、2年期、3年期定存利率分别为1.65%、1.75%、1.85%，100万元起存的3年期定存利率为1.90% [3] - 业内人士认为，上调存款利率是部分银行为吸收存款、稳定负债而采取的阶段性行为，可能持续到年底，但会根据吸储情况随时调整 [1][4] 银行业整体压降负债成本趋势 - 与部分城商行阶段性上调利率不同，多家银行正在压降长期高成本存款，六家国有大行已集体下架五年期大额存单 [5] - 部分大行推出100万元起存的高门槛大额存单，部分中小银行下架了五年期定期存款产品 [5] - 12月以来，已有乌鲁木齐农商银行、宁陵德商村镇银行、襄城中原村镇银行等多家农商行、村镇银行宣布下调存款利率 [5] - 在息差压力下，为稳定净息差，银行业未来或将继续压降负债成本，存款利率存在下调空间 [5][6] - 商业银行除下调存款利率外，还可能减少对存款的利息补贴及利息之外的费用，以压降存款的隐性成本 [6][7] 存款利率下行与居民储蓄行为变化 - 近年来存款利率持续走低，活期存款利率进入“0字头”，今年5月国有六大银行第七轮下调后，活期存款利率降至0.05%，1年期定存利率降至1%以下 [10] - 长期存款产品“退潮”，六大国有银行下架五年期大额存单，三年期产品利率普遍降至1.5%至1.75% [10] - 根据央行《2025年第三季度城镇储户问卷调查报告》，倾向“更多储蓄”的居民占62.3%，比上季度低1.5个百分点；倾向“更多投资”的居民占18.5%，比上季度高5.6个百分点 [11] - 央行金融统计数据报告显示，10月住户存款减少1.34万亿元，而非银行业金融机构存款则增加1.85万亿元 [11] - 伴随低利率时代到来，储户开始寻找存款替代产品，大众财富管理出现从单一存款转向多元配置的新趋势 [13] “新三金”配置成为理财新趋势 - “新三金”是指将资金分散配置于余额宝等货币基金、债券基金和黄金ETF等指数基金，以实现多元配置 [9] - 伴随存款利率走低，“新三金”配置在年轻群体中走热，根据蚂蚁财富数据，截至4月底，有937万90后、00后在支付宝上配齐了“新三金” [9][14] - 豆瓣“丧心病狂攒钱小组”的投票显示，继续攒余额宝、存银行和配置“新三金”成为当前年轻人的三大主流选择 [8][14] - “新三金”组合将货币基金、债券基金作为稳健底仓，再通过黄金ETF等指数基金博取收益，旨在分散风险、平滑市场波动 [14] - 金融行业人士认为，进行非相关性资产配置，比起单一资产，更容易提升收益同时降低波动风险 [13]

部分银行逆势上调存款利率 - 在存款利率整体走低趋势下，部分银行逆势上调了定期存款利率，包括杭州银行、宁波银行、盛京银行等 [1] - 杭州银行北京某支行客户经理表示，20万元起的新资金3年期定存利率为1.9%，非新资金为1.8%；5万元起的3年期、2年期、1年期定存利率分别为1.75%、1.6%、1.5% [2] - 杭州银行20万元起新资金的3年期定存利率较此前上调了10个基点，自12月开始执行 [3] - 宁波银行北京某支行客户经理表示，客户存入20万元以上新资金，1年期定存利率最高可上浮至1.6%，此前最高为1.5%；存入5万元以上新资金，3年期定存利率最高可上浮至1.85%，此前最高为1.55% [3] - 盛京银行沈阳某支行客户经理表示，该行于12月1日推出特色享存存款产品，1万元起存的1年期、2年期、3年期定存利率分别为1.65%、1.75%、1.85%；100万元起存的3年期定存利率为1.90% [3] 上调利率的背景与目的 - 业内人士认为，年末是传统的揽储旺季，部分银行通过上调存款利率来吸引客户存款，这是为揽储采取的阶段性行为 [1][4] - 在存款规模总体充裕的情况下，不同银行面临的具体情况不同，部分银行仍面临吸储压力，在中小区域银行机构上表现得更明显 [4] - 银行备战明年初“开门红”的竞争仍然激烈，为吸收存款稳定负债，银行可能会阶段性上调存款利率 [4] - 多家银行客户经理表示，上调后的存款利率或将持续到年底，但根据银行吸收存款的情况，有可能随时进行调整 [4] 行业整体压降负债成本的趋势 - 与部分城商行阶段性上调存款利率不同，多家银行在压降长期高成本存款 [5] - 近日，六家国有大行集体下架五年期大额存单，部分大行推出100万元起存的高门槛大额存单 [5] - 近期，有部分中小银行下架五年期定期存款产品，尽管部分银行的五年期定期存款产品仍在售，但其利率并不具有优势 [5] - 12月以来，已有乌鲁木齐农商银行、宁陵德商村镇银行、襄城中原村镇银行等多家农商行、村镇银行宣布下调存款利率 [5] - 当前央行已经建立存款利率市场化调节机制，商业银行可相对灵活调整存款利率，不同银行的业务发展定位、资产负债结构、市场营销策略等不同，存款利率调整节奏、力度可能存在差异 [5] 未来存款利率走势展望 - 整体来看，上调存款利率是部分银行的阶段性行为，在压降负债成本的背景下，未来存款利率仍存在下调空间 [1] - 在息差压力下，银行或将继续压降负债成本，存款利率存在下调空间 [5] - 考虑到商业银行净息差处于低位并且仍然面临下行压力，为稳定净息差需要降低负债成本，而存款又是负债的重要来源，未来银行存款利率可能下行，不同银行机构可能会采取不同的存款定价策略 [5] - 未来商业银行或将继续下调存款利率，以进一步压降资金成本，减缓息差缩窄的压力 [6] - 除下调存款利率之外，商业银行还可继续减少对存款的利息补贴以及利息之外的费用，进一步压降存款的隐性成本 [6][7]

银行存款利率动态 - 在国有大行集体下调存款利率的背景下，部分银行选择“逆势”上调存款利率以揽储[1] - 杭州银行针对新资金与非新资金、不同起存金额提供差异化的上调后利率，例如20万元起的新资金3年期定存利率为1.9%[1] - 除杭州银行外，宁波银行、盛京银行也于近日上调了部分存款产品利率[1] 保险资金监管政策调整 - 国家金融监督管理总局发布通知，下调了保险公司投资沪深300指数成分股、中证红利低波动100指数成分股以及科创板股票的风险因子[2][4] - 市场解读认为，此次风险因子下调将为A股市场带来明显的增量资金，利好长牛、慢牛行情[2][4] - 通知同时下调了保险公司出口信用保险业务和中国出口信用保险公司海外投资保险业务的保费风险因子、准备金风险因子[4] 央行黄金储备动态 - 中国11月末黄金储备报7412万盎司，环比增加3万盎司[5] - 此为央行连续第13个月增持黄金储备[5] 公募基金规模与结构变化 - 截至10月底，公募基金资产净值合计36.96万亿元，较9月底的36.74万亿元增长2000多亿元[6] - 自4月以来，公募基金规模已连续7个月创历史新高[6] - 11月以来，权益类基金热度升温，多只发行规模超30亿元，且绩优产品频繁发布限购公告[7] - 相比之下，四季度以来已有超60只债券基金因大额赎回公告提高净值精度，其中10月27只，11月32只[7][8] 公募基金投资表现与动向 - 年内酒类指数与零售指数表现乏力，部分消费主题基金跌幅超过10%[9] - 2025年以来，33家公募基金公司通过公募基金参与定增投资，获配总金额高达173亿元，较去年全年的72亿元增幅达140%[10] - 公募定增资金高度聚焦于半导体、人工智能、创新药等领域[11] - 定期开放和持有期产品是参与定增的主力，部分指数增强产品也通过定增进行结构调整以追求超额收益[10]