莫先生亦已辞任公司薪酬委员会成员，自2025年12月4日起生效。鉴于上述调任，紧随其后，莫先生已 不再担任公司上市规则第3.05条项下的公司的授权代表，自2025年12月4日起生效。 碧桂园(02007)发布公告，公司执行董事及总裁莫斌先生(莫先生)由公司总裁调任为联席主席，自2025年 12月4日起生效。其将继续担任公司的执行董事。主席杨惠妍女士(杨女士)将继续为领导董事会及监督 董事会运作的负责人，并履行就公司的组织章程细则、香港联合交易所有限公司证券上市规则附录C1 《企业管治守则》及上市规则而言的主席角色。 公司执行董事程光煜博士(程博士)获委任为公司总裁。程博士亦获委任为公司薪酬委员会成员及授权代 表，所有委任自2025年12月4日起生效。鉴于上述授权代表变更，紧随其后，公司联席公司秘书罗杰先 生由莫先生上市规则第3.06(2)条项下的授权代表的替任人(替任授权代表)调任为程博士的替任授权代 表，自2025年12月4日起生效。 ...

境外债务重组完成 - 境外债务重组方案已获香港高等法院正式批准，规模约177亿美元 [2] - 此前一日，股东特别大会高票通过涉及境外债务重组的全部十项普通决议案，赞成票占比均超过99% [2] - 境外债重组从1月9日披露关键条款到12月4日法院裁定通过，全程历时329天 [3] 境内债务重组完成 - 共计9笔境内债券的重组方案已获相关债券持有人会议表决通过，合计规模约137.7亿元人民币 [2] - 9笔债券的本息偿付安排将进行调整，发行人提供包括购回选项、股票选项、一般债权选项等重组方案选项 [2] - 境内债重组从9月19日方案公布到12月3日全部通过，全程历时85天 [3] 债务重组整体影响与收益 - 随着境内外债务重组完成，公司整体降债规模将超900亿元人民币 [3] - 未来5年内兑付压力将极大缓解，重组后新债务工具融资成本大部分大幅降至1%-2.5%，将节省巨额利息支出 [3] - 重组完成后预计确认超700亿元人民币重组收益，将显著增厚公司净资产，实现资产负债表的实质性修复 [3] 重组方案特点与关键因素 - 重组方案设计多元与灵活，采用“现金回购+股权工具+新债置换+实物付息”组合包，提供多种选项满足不同债权人诉求 [4] - 重组方案的核心是削债而非单纯展期，并大幅降低利率 [4] - 控股股东带头将11.48亿美元股东贷款全额转股，并签署不可撤回承诺，展现了大股东与公司共渡难关的决心 [4] - 大股东率先承担损失，能极大增强债权人的信心，是方案获得通过的“强心针” [5] 保交付工作进展 - 2022年起至今，公司连续四年完成大量房屋交付，交付量分别为近70万套、超60万套、38万套、2025年前11月再交付14万套，累计突破180万套 [5] - 若公司今年的保交房计划能够顺利进行，其也将于2025年大致完成整体的保交楼任务 [5] 经营重心转变与未来展望 - 随着境内外债务重组成功与保交房冲刺收官，公司经营重心将从过往的保交房转向资债修复与正常经营阶段 [5] - 债务重组完成标志着公司债务重组正式全部完成，企业经营真正进入新阶段，增强了购房者、上下游供应商及金融机构对公司的信心，有助于快速恢复正常经营 [3] - 公司董事会主席表示，重组通过是债权人对公司未来的认可，将为公司恢复正常经营争取了更宽松的空间，接下来将系统性推进转段，并称之为公司的“二次创业” [5]

公司管理层 - 公司执行董事长为杨惠妍，联席董事长为莫斌，总裁为程光煜[2] 公司组织架构 - 公司设有7个董事会辖下委员会[3] 财务委员会 - 财务委员会由7名成员组成，5名是公司执行董事，2名是财务资金中心高级管理人员[4]

核心观点 - 碧桂园境内外债务重组已基本完成 未来5年兑付压力将极大缓解 公司经营进入新阶段 [1][2][3] 债务重组完成情况 - 境外债务重组方案已获香港高等法院正式批准 规模约177亿美元 [2] - 境内9笔债券重组方案已获债券持有人会议表决通过 合计规模约137.7亿元人民币 [2] - 境外债重组全程历时329天 境内债重组全程历时85天 [3] 重组方案关键条款与影响 - 整体降债规模预计将超过900亿元人民币 [3] - 重组后新债务工具融资成本大部分大幅降至1%-2.5% 将节省巨额利息支出 [3] - 重组完成后预计确认超700亿元人民币重组收益 将显著增厚公司净资产 [3] - 方案设计多元灵活 采用"现金回购+股权工具+新债置换+实物付息"组合包 [4] - 控股股东将11.48亿美元股东贷款全额转股 展现共渡难关决心 [4] 保交付进展与经营重心转变 - 2022年至今累计交付房屋已突破180万套 其中2025年前11月交付14万套 [4] - 若保交房计划顺利进行 公司将于2025年大致完成整体保交楼任务 [4] - 经营重心将从保交房转向资债修复与正常经营阶段 [4] - 董事会主席杨惠妍称重组通过是债权人对公司未来的认可 公司将进入"二次创业" [5][6] 行业意义与影响 - 债务重组完成增强了购房者、上下游供应商及金融机构对碧桂园的信心 [3] - 重组方案为其他化债企业提供了可借鉴之处 其灵活设计和利益绑定是关键 [4]

及 替任授權代表調任 碧桂園控股有限公司（「本公司」，連同其附屬公司統稱為「本集團」）董事會（「董事 會」，個別董事下稱「董事」）謹此宣佈變更如下： COUNTRY GARDEN HOLDINGS COMPANY LIMITED 碧桂園控股有限公司 （於開曼群島註冊成立之有限公司） （股份代號：2007） 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不 發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損 失承擔任何責任。 聯席主席之調任； 總裁之委任； 薪酬委員會成員之變更； 授權代表變更； 莫斌，58歲，於2010年7月獲委任為本公司總裁及執行董事。莫先生亦為本公司企 業管治委員會、環境、社會及管治委員會、執行委員會及財務委員會成員，並兼任 本集團若干成員公司之董事。莫先生於2023年5月獲委任為騰越建築科技集團董事 長。莫先生於衡陽工學院（大學本科）畢業（現為南華大學），獲頒工業與民用建築學 士學位。彼具中南財經政法大學研究生學歷，並為教授級高級工程師。在擔任本公 司聯席主席職務前，莫先生主要負責本集團的日常營運管 ...

碧桂园债务重组获批 - 碧桂园规模约177亿美元的境外债务重组方案于12月4日获香港高等法院正式批准 [2][3] - 公司最后一笔境内债券重组方案于12月3日通过审议 至此涉及9笔合计约137.7亿元人民币的境内债务重组方案已全部通过 [3] - 境外重组方案在11月6日的债权人会议上获得高票通过 其中银团贷款组别赞成票对应债权金额占比为83.71% 美元债及其他债权组别赞成票对应债权金额占比为96.03% [3] 重组带来的财务影响 - 在境内外重组成功的合力作用下 碧桂园整体降债规模预估将超过900亿元人民币 [4] - 重组后新债务工具融资成本大部分大幅降至1%至2.5% 将为其节省巨额利息支出 [4] - 重组完成后预计确认超过700亿元人民币的重组收益 将显著增厚公司净资产 [4] - 预计5年内兑付压力将极大缓解 有效纾解现金流压力 [4] 行业债务重组进展与模式 - 截至10月30日 已完成境内外债务重组的房企达21家 累计化解债务规模约1.2万亿元人民币 [5] - 近期成功落地的房企债务重组方案普遍包含大幅削债安排 例如龙光境外债重组削债比例达70% 融创境外债经过第二次重组将全部削债 [5] - 佳兆业集团提出“以股代息”的创新型债务管理方案 即向票据持有人进行同意征求 以发行股份代替现金支付 [5] 房企经营模式转型 - 获得债务喘息空间后 房企加速向轻资产模式或全产业链模式转型已成为行业共识 [5] - 旭辉控股宣布启动“二次创业” 全面转向轻资产低负债、高质量的新发展模式 [5] - 碧桂园自2021年起布局“一体两翼”战略 即以地产开发为核心 科技建造和代管代建为新增长极的全产业链业务布局 [5] - 房企可通过“住宅开发向商业运营转型”、“重资产销售向轻资产代建转型”等策略寻找新增长点 [6] - 公募REITs的大力推行有助于帮助房企将沉淀在自持物业中的资金释放出来 用于偿还债务、补充流动资金 并推动房企由开发商向运营商的角色转变 [6]

碧桂园债务重组落地 - 碧桂园规模约177亿美元的境外债务重组方案于12月4日获香港高等法院正式批准 [2][3] - 公司最后一笔境内债券重组方案于12月3日通过审议，至此涉及9笔合计约137.7亿元人民币的境内债务重组方案已全部通过 [3] - 境外重组方案在11月6日的债权人会议上获得高票通过，其中银团贷款组别赞成票对应债权金额占比83.71%，美元债及其他债权组别占比96.03% [3] 重组方案的影响与效果 - 在境内外重组成功的合力作用下，碧桂园整体降债规模预估将超900亿元人民币 [4] - 重组后预计5年内兑付压力将极大缓解，新债务工具融资成本大部分大幅降至1%至2.5%，将节省巨额利息支出 [4] - 重组完成后预计确认超700亿元人民币重组收益，将显著增厚公司净资产 [4] - 债务重组基本落地标志着企业经营真正进入新阶段，有助于增强各方信心并快速恢复正常经营 [2][4] 行业化债趋势与模式转变 - 截至10月30日，已完成境内外债务重组的房企达21家，累计化解债务规模约1.2万亿元人民币 [6] - 近期成功落地的房企债务重组方案普遍包含大幅削债安排，例如龙光境外债重组削债比例达70%，融创境外债将全部削债 [6] - 获得债务喘息空间后，房企加速向轻资产模式或全产业链模式转型已成为行业共识 [6] - 部分房企尝试通过“住宅开发向商业运营转型”、“重资产销售向轻资产代建转型”等策略寻找新增长点 [7] 行业转型的具体路径 - 旭辉控股宣布启动“二次创业”，全面转向轻资产低负债、高质量的新发展模式 [6] - 碧桂园自2021年起布局“一体两翼”战略，以地产开发为核心，科技建造和代管代建为新增长极 [6] - 公募REITs的大力推行有助于房企将沉淀在自持物业中的资金释放出来，用于偿还债务、补充流动资金，并推动房企由开发商向运营商角色转变 [7] - 目前不少房企已经试水公募REITs或积极筹备发行，以打造“投融管退”的全链条业务模式，实现资产结构由“重”向“轻”的转变 [7]

公司债务重组进展 - 碧桂园及其附属公司发行的总计9笔境内公司债券的重组方案已获债券持有人会议表决通过 [1] - 涉及债券包括碧桂园发行的1笔、碧桂园地产发行的7笔及腾越建筑科技发行的1笔 [1] - 重组方案将调整9笔债券的本息偿付安排 [1] 重组方案具体内容 - 重组方案为债券持有人提供了多种选项，包括购回选项、股票选项和一般债权选项 [1] - 公司下一步将安排债券持有人根据重组方案进行选择及分配 [1] - 公司将根据上市规则要求对相关进展进行适时披露 [1]

核心事件概述 - 碧桂园及其两家附属公司发行的共计9笔境内公司债券的重组方案已获债券持有人会议表决通过 [1] - 重组方案涉及对9笔债券的本息偿付安排进行调整 [1] - 三家发行人为债券持有人提供了包括购回选项、股票选项、一般债权选项在内的多种重组方案选项 [1] 重组方案执行与披露 - 公司将根据重组方案安排债券持有人进行选项选择及分配 [1] - 公司将根据上市规则要求适时进行信息披露并遵守各项规定 [1] - 公司及附属公司已分别在上海证券交易所、深圳证券交易所网站登载了关于公司债券重大事项的公告 [2]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不 發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損 失承擔任何責任。 COUNTRY GARDEN HOLDINGS COMPANY LIMITED 碧桂園控股有限公司 承董事會命 碧桂園控股有限公司 （於開曼群島註冊成立之有限公司） （股份代號：2007） 自願性公告 及 海外監管公告 境內債券重組方案獲相關債券持有人批准 本海外監管公告乃由碧桂園控股有限公司（「本公司」）根據香港聯合交易所有限公司 證券上市規則（「上市規則」）第13.10B條刊發。本公司亦僅借本公告提供有關境內債 券重組的進展。 本公司欣然宣佈，本公司發行的1筆境內公司債券、本公司之附屬公司碧桂園地產 集團有限公司（「碧桂園地產」）發行的7筆境內公司債券及本公司之附屬公司騰越建 築科技集團有限公司（「騰越建築科技」）發行的1筆境內公司債券的重組方案已獲相 關債券持有人會議表決通過。9筆債券的本息償付安排將進行調整，3個發行人將為 上述債券持有人提供包括購回選項、股票選項、一般債權選項等重組方案選項。 ...