市场表现 - A股市场呈现小幅震荡上行特征 沪指在3849点附近获得支撑后回升 创业板指数平均市盈率49.46倍[1] - 多元金融 光学光电子 光伏设备及电池行业领涨 贵金属 商业百货 化肥及旅游酒店行业表现较弱[1] - 汽车 互联网服务 机器人及计算机设备行业表现较好 保险 小金属 能源金属及采掘行业表现较弱[1] 锂电池行业 - 锂电池指数2025年以来上涨48.12% 跑赢沪深300指数33.71个百分点[2] - 2024年板块营收2.25万亿元同比增0.07% 净利润1101.4亿元同比下降22.02%[2] - 2025年上半年营收1.14万亿元同比增13.78% 净利润679.5亿元同比增28.07% 正增长公司占比59.43%[2] - 2025年8月板块指数上涨13.23% 动力电池装机52.50GWh同比增32.42% 宁德时代 比亚迪和中创新航位居前三[4] 新能源汽车 - 2025年8月新能源汽车销售139.50万辆同比增26.82% 环比增10.54% 月度销量占比48.83%[4] - 全球及我国新能源汽车销售持续增长 碳酸锂材料价格承压 钴产品价格受外部政策影响显著上涨[2] 半导体与算力芯片 - 2025年8月半导体行业上涨23.84% 集成电路子板块上涨31.47% 费城半导体指数年初至今上涨13.84%[5] - 国产算力芯片取得突破 平头哥AI芯片显存容量和片间带宽超英伟达A800 实现1.6万卡规模部署[3] - 华为计划2026年发布昇腾950系列 2027年发布昇腾960 2028年发布昇腾970 使用自研HBM[3] - 2025Q2英伟达中国大陆收入锐减至27.69亿美元环比下滑50% 面临反垄断调查[3] 通信行业 - 通信行业指数2025年8月上涨33.78% 跑赢沪深300指数10.33个百分点[4] - 2025年1-7月电信业务收入累计完成10431亿元同比增0.7% 5G用户占比达62.7%[4] - 固网宽带千兆及以上用户占比33.3% 当月DOU达20.91GB/户·月同比增12.9%[4] 化工行业 - 2025年8月基础化工行业指数上涨10.21% 在30个中信一级行业中排名第9位[5] - 氟化工 碳纤维和改性塑料子行业表现居前 化工品价格下跌态势有所放缓[5] - 基础化工板块TTM市盈率为27.40倍[5] 国产技术突破 - 华大九天在数字电路设计工具覆盖率近80% 华为鸿蒙操作系统5终端数量突破1000万[3] - 2025年1-7月集成电路进口依赖度为78% 较1-6月下滑2个百分点[3]

产品表现 - 科创芯片ETF南方(588890)上涨3.15% 盘中换手6.37% 成交1.09亿元 [1] - 跟踪指数上证科创板芯片指数上涨3.36% 成分股芯原股份涨18.84% 中科蓝讯涨14.90% 龙芯中科涨8.29% [1] - 近1月规模增长9.10亿元 份额增长3.24亿份 近21个交易日净流入8.09亿元 [1] 技术突破 - 平头哥AI芯片显存容量和片间带宽超英伟达A800 比肩H20 实现1.6万卡规模部署 [1] - 华为公布AI芯片路线图：2026年发布昇腾950系列 2027年昇腾960 2028年昇腾970 采用自研HBM [1] - Atlas950将成为全球最强超节点 Atlas950 SuperCluster将成为全球最强算力集群 [1] 行业前景 - 国产算力芯片在美国限制出口背景下有望占据更多份额 成就千亿级市场 [2] - 消费电子与半导体持续复苏 AI算力催化进入新一轮双旺共振期 带动业绩持续向上 [2] - 国内厂商通过集群计算补足芯片差距 实现HBM自主和互联技术突破 [2] 指数构成 - 上证科创板芯片指数选取半导体材料设备、芯片设计、制造、封测领域科创板上市公司 [2] - 前十大权重股包括寒武纪、海光信息、中芯国际、澜起科技、中微公司、芯原股份、东芯股份、沪硅产业、晶晨股份、恒玄科技 [2] 产品信息 - 科创芯片ETF南方(588890)场外联接A类021607 C类021608 [3]

据《金融时报》援引知情人士的话报道，中国互联网监管机构已指示包括阿里巴巴集团控股有限公司和字节跳动有限公司在内的公司终止对英伟达公司 RTX Pro 6000D的订单。 据《金融时报》报道，中国国家互联网信息办公室本周要求各公司停止测试该芯片并取消现有订单。《金融时报》称，在此之前，已有多家公司表示将订 购数万台该产品。英伟达推出该产品是为了规避中国对先进人工智能芯片出口的限制。 此举将标志着北京方面针对使用英伟达加速器的行动升级。这些加速器对人工智能发展至关重要，但在全球最大的半导体领域——中国——基本上被禁止 使用。此前，中国政府曾在今年夏天下达指示，要求各公司避免使用H20芯片。特朗普政府今年决定允许英伟达向中国出口这款低端芯片。 Nvidia 股价回吐盘前涨幅，下跌 1%，而竞争对手 Advanced Micro Devices Inc. 股价下跌约 0.7%。 今年，英伟达因其在推动包括人工智能在内的未来技术发展方面的核心作用，被推到了北京和华盛顿之间微妙谈判的中心。该公司在构建和运营人工智能 服务所必需的芯片市场占据主导地位，这些芯片为从Meta Platforms Inc.到DeepSeek等众 ...