贵金属市场 - 现货铂金XPTUSD报987.080美元 日内涨幅+0.060美元(+0.01%) [2] - 现货钯金XPDUSD报978.680美元 显著上涨+5.955美元(+0.61%) [2] - COMEX黄金期货GC下跌至3399.300美元 跌幅-42.500美元(-1.23%) [2] - COMEX白银期货SI报33.100美元 下跌-0.335美元(-1.00%) [2] 外汇市场 - 欧元兑美元EURUSD下跌-0.02%至1.137 [3] - 英镑兑美元GBPUSD下跌-0.16%至1.335 [3] - 美元兑日元USDJPY显著上涨+0.60%至143.252 [3] - 澳元兑美元AUDUSD下跌-0.25%至0.648 [3] - 纽元兑美元NZDUSD下跌-0.22%至0.599 [4] - 英镑兑日元GBPJPY上涨+0.44%至191.180 [4] 加密货币市场 - 比特币BTC上涨+0.21%至97030.010美元(+200.390美元) [4] - 莱特币LTC上涨+0.43%至91.990美元(+0.390美元) [4] - 以太坊ETH上涨+0.92%至1833.710美元(+16.710美元) [4] - 瑞波币XRP下跌-0.55%至2.143美元(-0.012美元) [4] 国债市场 - 美国2年期国债收益率上升+0.023个基点至3.812%(+0.61%) [6] - 美国5年期国债收益率上升+0.020个基点至3.917%(+0.51%) [7] - 美国10年期国债收益率持平于4.318% [7] - 美国30年期国债收益率下降-0.012个基点至4.801%(-0.25%) [7] - 英国10年期国债收益率上升+0.011个基点至4.525%(+0.24%) [7] - 德国10年期国债收益率下降至2.513%(-0.75%) [7] - 法国10年期国债收益率下降-0.027个基点至3.224%(-0.83%) [7] - 意大利10年期国债收益率显著下降-0.052个基点至3.580%(-1.43%) [7] - 日本10年期国债收益率上升+0.013个基点至1.313%(+1.00%) [7]

全球外汇市场动态 - 美国堪萨斯联储主席施密德缺席FOMC会议 明尼阿波利斯联储主席卡什卡利将代替投票 [1] - 路透调查显示 83名受访者中超过55%对美元避险地位担忧 较4月调查时的约三分之一比例大幅上升 [1] - 香港金管局总裁余伟文表示 金管局持续减少美国国债持有期限 外汇基金多元化投资非美资产并分散货币敞口 [1] 央行政策与利率动向 - 英国央行周四利率决议公布时间推迟两分钟 [2] - 美国参议院委员会推进鲍曼的美联储监管副主席提名 [2] - 日本央行计划自行开展薪资状况调查 作为政策决定参考因素 [2] - 瑞士央行行长称必要时将干预外汇市场 未排除恢复负利率可能性 [2] 货币汇率预测与策略 - 荷兰国际预测挪威克朗下跌空间有限 目标年底欧元兑挪威克朗跌至11.50 [2] - 路透调查预计欧元兑美元三个月报1.13 六个月升至1.14 一年后达1.16 [2] - 路透调查显示多数新兴市场货币未来三个月兑美元将走软 [2] - 摩根大通建议做多欧元兑罗马尼亚列伊 认为该货币"明显脱离干预范围" [2] 地缘经济与政策应对 - 欧盟委员会副主席谢夫乔维奇称欧盟准备应对美国关税 所有选项均在考虑中 [2]

印尼央行外汇市场干预 - 印尼央行将持续参与外汇市场操作以增强市场对卢比的信心 [1]

美元兑日元汇率走势 - 周二纽约尾盘美元兑日元下跌0.89%至142.41日元，逼近当日低点142.36日元，全天持续震荡下行 [1] - 欧元兑日元下跌0.39%至161.96日元 [1] - 英镑兑日元下跌0.35%至190.377日元 [1] 美元兑主要货币表现 - 欧元兑美元上涨0.52% [2] - 英镑兑美元上涨0.54% [2] - 美元兑瑞郎下跌0.07% [2] 商品货币对表现 - 澳元兑美元上涨0.40% [2] - 纽元兑美元上涨0.64% [2] - 美元兑加元下跌0.36%，交易员看涨加元的情绪创2009年以来新高 [2]

外汇市场动态 - 美元兑日元上涨1 65%至145 42日元 在日本央行宣布利率决议后持续震荡上行 最高触及145 73日元 [1] - 欧元兑日元上涨1 35%至164 19日元 [1] - 英镑兑日元上涨1 29%至193 132日元 [1] 日本政府表态 - 日本财务大臣加藤胜信表示 未与美国讨论控制外汇走势的目标或框架 但讨论了是否需要就外汇问题进行建设性讨论 [1]

外汇市场人民币汇率中间价 - 美元兑人民币报7.2014，下调15点（人民币升值）[1] - 欧元兑人民币报8.2250，下调120点（人民币升值）[1] - 港元兑人民币报0.92813，下调4点（人民币升值）[1] - 英镑兑人民币报9.6867，下调149点（人民币升值）[1] - 澳元兑人民币报4.6177，下调290点（人民币升值）[1] - 加元兑人民币报5.2298，上调1点（人民币贬值）[1] - 100日元兑人民币报5.0872，下调25点（人民币升值）[1] - 人民币兑俄罗斯卢布报11.2833，下调679点（人民币升值）[1] - 新西兰元兑人民币报4.2996，下调229点（人民币升值）[1] - 人民币兑林吉特报0.59837，下调33.1点（人民币升值）[1] - 瑞士法郎兑人民币报8.7640，下调231点（人民币升值）[1] - 新加坡元兑人民币报5.5219，上调40点（人民币贬值）[1]

文章核心观点 投资者对全球经济前景担忧推动避险资产需求上升，重新评估主要货币走势，受美联储政策和关税问题不确定性影响，投资者调整外汇头寸，4月22日后不确定性有所缓解但宏观环境仍不稳定 [1][2] 各货币表现及头寸情况 美元 - 4月15 - 22日，美元投机性净空头在G10货币中显著增加，美元指数下跌1.72%，投资者因美联储政策和关税问题不确定性调整外汇头寸 [1] - 4月22日后，美联储政策和关税问题不确定性缓解，美元收盘后有所回升 [2] 欧元 - 4月15 - 22日，欧元兑美元上涨1.21%，投机性头寸减少4.3千份合约，净多头为65千份，部分多头获利了结，市场对其短期内进一步升值信心减弱 [1] 日元 - 4月15 - 22日，日元兑美元下跌1.08%，投机性头寸增加6千份合约，达历史最高水平188.1千份，全球贸易紧张使避险资金流入，日元避险地位稳固 [1] 英镑 - 4月15 - 22日，英镑兑美元上涨0.75%，投机性头寸增加14千份合约，净多头为14千份，市场对其未来走势持谨慎乐观态度 [1] 加元 - 4月15 - 22日，加元兑美元下跌1.04%，投机性头寸增加17千份合约，净空头为67.2千份，美元下跌时加元空头回补，显示市场对美元短期反弹有预期 [2]

航运市场 - 上海出口集装箱运价指数（综合指数）报1347.84点，较上期下跌22.74点 [1] - 中国出口集装箱运价综合指数报1122.40点，较上期上涨1% [1] 焦炭市场 - 邢台市场焦炭价格计划提涨，湿熄焦上调50元/吨、干熄焦上调55元/吨 [1] - 调整后准一干熄报价1530元/吨，出厂价现金含税 [1] 铁矿石市场 - 淡水河谷预计铁矿石价格将稳定在每吨100美元水平 [1] - 目前无法评估贸易战对铁矿石价格的影响 [1] 钢材库存 - 本周城市总库存量为882.11万吨，较上周减少22.38万吨(-2.47%) [1] - 建筑钢材库存总量为492.21万吨，较上周减少26.49万吨(-5.11%) [1] - 热卷库存总量为219.82万吨，较上周增加5.75万吨(+2.69%) [1] 棕榈油出口 - 马来西亚4月1-25日棕榈油出口量为923893吨，较上月同期增加14.75% [2] - 另一机构预计马来西亚4月1-25日棕榈油出口量为703169吨，较上月增加3.6% [2] 甲醇库存 - 华东港口甲醇库存为22.92万吨，较4月17日减少6.98万吨 [2] 纯碱市场 - 远兴能源表示阿拉善天然碱项目近期无计划性检修安排 [2] - 公司未接到纯碱企业联合提价会议通知 [2] - 公司未开展纯碱期货业务 [2]

外汇市场概况 - 4月以来跨境资金延续净流入趋势 [1] - 一季度外汇市场交易理性有序，跨境资金净流入517亿美元，处于同期较高水平 [2][3][4] - 银行结售汇逆差逐月收窄：3月逆差20亿美元（前值104亿美元），1-3月逆差趋向均衡 [5] 银行结售汇与涉外收支数据 - 一季度银行累计结汇5290亿美元，累计售汇5866亿美元 [4] - 银行代客涉外收入18871亿美元，对外付款18354亿美元 [4] - 3月银行代客涉外收入6920亿美元，对外付款6428亿美元，顺差492亿美元 [5] 跨境资金流动渠道分析 - 一季度货物贸易项下跨境资金净流入2063亿美元，同比增长1.2倍 [6] - 2-3月外资净增持境内债券269亿美元，同比增长84%；4月1-18日净买入332亿美元 [6] - 服务贸易跨境资金净流出同比增长25%，其中旅行项下净流出增长12% [6] - 外资企业利润汇出同比下降7%，处于季节性低位 [6] 人民币汇率表现 - 截至4月21日人民币对美元即期汇率（CNY）为7.288，较2024年末升值0.1% [8] - 4月人民币汇率先贬后升，与美加征关税前水平大体相当 [8] 外汇市场支撑因素 - 经济回升向好、宏观政策积极有为，增强市场信心 [10] - 扩大内需战略与科技创新推动产业融合，支撑汇率稳定 [10] - 金融市场开放拓宽跨境投融资渠道，人民币资产配置功能凸显 [10] - 一季度货物贸易人民币跨境收支占比、企业外汇套保比率同比提升 [10]

政策焦点 - 美国对主要贸易伙伴加征10%基准关税的政策持续发酵 加剧市场对全球经济陷入滞胀的担忧 短期内可能抑制美元的避险吸引力 但若贸易摩擦显著升级引发避险资金回流 美元可能获得阶段性支撑 [1] - 美联储3月会议纪要显示官员在通胀上行风险与经济增长放缓间存在分歧 市场对年内降息幅度的预期已从50基点扩大至90基点 [2] - 欧洲央行于4月17日降息25个基点 但德国潜在的财政刺激计划可能部分抵消货币宽松效果 [2] - 日本3月核心CPI升至3.2% 市场对日本央行在7月加息的预期概率已升至68% 美日利差潜在收窄可能推动美元兑日元回落 [2] 关键数据 - 4月23日将公布欧元区4月PMI初值 制造业预测值为47.9 前值为48.6 数据表现将影响欧元走势 [3] - 4月23日将公布美国4月标普全球制造业PMI初值 市场关注制造业活动是否企稳回升 若数据疲软可能强化美联储降息预期 [3] - 4月24日将公布美国初请失业金人数 若数据大于前值可能增加美联储降息概率 打压美元 [4] - 4月25日将公布英国3月季调后零售销售月率 市场预期为-0.4% 前值为1% 若实际数据好于预期可能提振英镑 [5] - 4月25日将公布美国4月密歇根大学消费者信心指数终值 市场预期为50.7 前值为50.8 若实际数据高于预期可能提振美元指数 [5] 主要货币对技术分析与交易策略 - 美元指数短期支撑关注96-97区域 上方阻力位于101.65 MACD指标动能减弱暗示存在回调压力 若能有效站上100整数关口可能进一步测试103.30 反之则可能下探96区域 [6] - 美元走势受制于关税引发的滞胀风险与美联储降息预期之间的拉锯 短期或维持区间震荡 [7] - 欧元兑美元支撑位1.1220 阻力位1.1650 若欧元区PMI数据表现强劲 可考虑在回调至支撑位附近逢低做多 中期目标看向1.1865 [8] - 在日本央行加息预期升温和潜在避险需求作用下 日元升值通道或已打开 美元兑日元短期关注139.80附近支撑 中长期可能进一步下探135区域 [9] - 英镑兑美元走势关注英国即将公布的PMI数据 若数据强劲可能延缓英国央行降息步伐 英镑或有机会反弹至1.35水平 [10] - 中国央行预计将继续通过逆周期因子等工具维持人民币汇率稳定 若中美关税谈判缺乏进展 USD/CNH可能测试7.35 但市场普遍预期在7.40上方存在较强的政策干预意愿 [11]