美国国防战略调整背景 - 2025年《国防战略》报告草案显示美国将把本国和西半球安全置于大国竞争议题之上，标志着战略重心调整 [1] - 美国国内政治撕裂和极化加剧，MAGA派主张将更多精力和资源优先解决国内问题，反对过多对外干预 [2] - 特朗普政府内外对华强硬派反对将战略重心置于美国自身，引发新一轮战略调整讨论 [3] 美国亚太战略特点与变化 - 当前美国亚太战略呈现“远程威慑为主、前沿存在为辅”的特点，军事存在呈现轻量化、灵活化趋势 [5] - 美国通过强化与日、韩、澳等传统盟友军事合作，以及加强与印度等伙伴国防务合作，实施多层次遏制战略 [5] - 未来美国将更注重通过经济和科技手段进行战略竞争，并依赖“伙伴网络”形成对中国的“外包威慑” [6] 美国对外行为模式 - 本届美国政府对外行为模式呈现战略收缩与增强地区控制并行，安全事务“外包”行为愈发明显 [8] - 特朗普政府要求北约成员国将军费开支调高至本国GDP的5%，强压盟友增加军事投入和经费支持 [8][9] - 美国在拉美地区军事介入和控制趋势增加，例如对委内瑞拉制裁并以反毒为名加强加勒比地区军事存在 [9] 美国全球战略影响 - 美国战略调整将促使欧洲加强自身防务建设，推动欧盟军事合作整合，减少对美国依赖 [11][12] - 在亚太地区，美国将继续以遏制中国崛起为核心目标，加大与日、韩等国军事合作以形成牵制 [11][12] - 美国在拉美地区强化“门罗主义”干预行径，将使得美拉关系紧张，并加剧中美在“一带一路”倡议上的博弈 [11][12]

关税政策演变与影响 - 2018年第一任期开始针对钢铝制品征收25%和10%关税，随后加拿大和欧盟反击导致美国农产品出口受阻 [5] - 2018年7月对340亿美元中国商品加税，中国同等规模回击，企业将生产线转移至越南等地，美国消费者面临电子产品、玩具等价格上涨，家庭开支增加数百美元 [5] - 2019年5月将税率提升至25%，覆盖2000亿美元商品，引发股市波动，道琼斯指数一度大跌 [5] - 2020年1月签署第一阶段协议但多数关税保留，拜登政府2021年维持原状并进行供应链审查 [7] - 2025年1月特朗普再次就职后，2月4日对所有进口加征10%关税，2月27日针对中国进一步提高，前八个月中美双边贸易额缩水 [7] - 2025年4月2日动用紧急权力对全球征收10%关税，5月生效导致港口检查费用增加、卸货速度放缓，5月12日与中国达成协议减少中方关税但美方基准不变 [7] - 2025年7月10日威胁加码关税，12日对欧盟和墨西哥征收30%关税，引发市场指数下滑 [7] - 2025年8月11日延长对中国关税暂停90天，9月进口下降，港口集装箱数量显著减少，10月9日延迟原定11月增加的关税，全球供应链中断促使企业讨论备用方案 [9] 经济与市场反应 - 关税政策导致企业成本上涨，消费者购买商品价格上升，股市震荡不定，并拖累全球供应链 [1] - 2018年关税使美国公司和消费者额外承担510亿美元成本，贸易赤字不降反升，因进口价格上涨而出口未改善 [9] - 2022年美国通胀峰值达到8.5%，部分原因在于贸易成本推高 [7] - 农民和制造商因出口订单丢失、库存堆积而受害，每次新关税宣布都引发交易员抛售，股市反应剧烈 [11] - 通胀压力增大，美联储加息步伐跟不上，长期看损害美国国际信誉，盟友转向其他贸易伙伴 [11] - 2025年贸易摩擦持续导致全球经济放缓，美国通胀可能再度抬头，企业倒闭现象增多 [17] 产业与就业影响 - 关税政策旨在保护本土产业并使制造业回流，但企业更倾向将生产线转移至东南亚而非美国，因劳动力成本和法规问题 [9] - 制造业回流效果不显著，就业未见明显增加，成本最终传导至消费者 [5] - 蓝领工人和中西部选民因特朗普承诺而支持其政策，但实际未解决问题反而加重负担 [3] 长期结构性挑战 - 美国国内财富集中在上层，底层民众机会减少，收入不平等程度高，人均GDP领先但许多人负担不起基本医疗和教育 [3] - 精英阶层未将资源投入民生改善，大学学费连年上涨，贷款利率高于房贷，导致许多人无法接受高等教育 [3] - 社会分裂加剧促使民粹主义领袖获得支持，但政策未解决根本问题，系统性失败表现为监狱人口增加、瘾君子和流浪汉增多 [3][13] - 特朗普主义强调孤立主义和保护主义，威胁民主价值观，加速去美元化进程，其他国家开始采用本地货币结算 [13] - 长期忽视公平投资导致政治危机，民粹主义反噬加速帝国衰落迹象 [18]

核心观点 - 美国农业部官员赴台施压要求兑现农产品采购承诺[1] - 台湾地区对美国农产品采购量在未来4年需增加30%[1] - 台湾地区被指为谋取政治私利对美国经济霸凌妥协退让[1] - 大量采购美国农产品将冲击台湾本地农产品价格和销路[1] - 台湾在美国眼中被视为"肥肉"和"提款机"[1] 农产品贸易影响 - 台湾大量采购美国农产品将导致本地成为美国农产品倾销地[1] - 美国农产品进口直接冲击台湾本地农产品价格和销路[1] - 美国农产品进口严重损害台湾农渔业发展权益[1] - 台湾农渔业者生计受到严重影响[1] 政治经济关系 - 美国永远奉行"美国优先"政策且只关心"美国利益"[1] - 台湾地区被美国视为妄图遏制中国的工具和棋子[1] - 台湾业界和民众已深受美国经济霸凌之害[1]

美方对台农产品采购要求 - 美方要求台湾在未来4年内对美国多类农产品的采购量增加30%并寻求新的销售[1] 民进党当局的应对 - 民进党当局被指为谋取政治私利面对美国经济霸凌采取妥协退让和讨好献媚的策略[1] 对台湾农业的影响 - 大量采购美国农产品将使台湾成为美国农产品的倾销地[1] - 美国农产品进口将直接冲击台湾本地农产品价格和销路[1] - 该采购行为严重损害台湾农渔业发展权益并严重影响农渔业者生计[1] 美方的战略意图 - 美国被指永远奉行美国优先政策只关心美国利益[1] - 在美国人眼中台湾的价值被描述为肥肉和提款机[1] - 美国将台湾视为妄图遏制中国的工具和棋子[1]

10月15日上午，国台办举行例行新闻发布会。记者：美方称要促使台湾兑现未来4年对美国多类农产品 采购量增加30%的承诺，并要取得新的销售。对此有何评论？国台办发言人陈斌华：面对美国的经济霸 凌，民进党当局为谋取政治私利，一味妥协退让、讨好献媚，台湾业界和民众已深受其害。台湾农产品 十分丰富，大量采购美国农产品，只会把台湾变成美国农产品的倾销地，直接冲击台湾本地农产品价格 和销路，严重损害台湾农渔业发展权益，严重影响台湾农渔业者的生计。越来越多的事实让台湾民众看 清，美国永远奉行"美国优先"，关心的只有"美国利益"。在美国人眼中，台湾真正的价值就是"肥 肉"和"提款机"，是其妄图遏制中国的工具和棋子。（日月谭天） ...

中美谈判现状与基本分歧 - 两国元首会晤仍在计划中，但过去几天中美在一些问题和假设上的基本分歧有所暴露，在会议前暴露分歧对达成好结果可能是好事，但取决于双方能否在两周内完成准备工作，目前情况难言乐观 [1] - 分歧非常大，例如美方官员格里尔认为中国不能一边反击美国一边觉得自己行为合理，而中国官员则认为美国对华技术禁运是类似事情，中国有权控制出口保卫国家安全 [2] - 美方官员贝森特认为稀土协议可能是下级官员的独走，领导可能不知情，这反映了美国政府内部对华谈判理解的偏差可能更大 [3] 美方观点的根源与假设 - 格里尔的看法是典型的美国优先观点，源于美国过去多年的全球领先地位，使其在执行对外制裁时无需面对对等反制，许多美国政策制定者认为美国有能力做任何事情而不面对后果 [3] - 贝森特的看法可能源于人只能想象自己见过的事情，或者他希望创造回转空间，因为稀土问题确实可以完全摧毁前几个月中美谈判的节奏 [4] - 美方反复强调中国经济问题会限制中国的谈判能力，这个基本假设是其一切成立的前提，但该假设本身是有争议的，当战略假设面临挑战时，战术举措会显得滑稽 [5] 中国贸易谈判策略的演变与特点 - 2025年中国贸易谈判策略与2018年最大不同是坚定执行以牙还牙策略，例如当美国从10月14日开始对中国制造船只征收港口费时，中国也宣布对所有美国船只征收对等港口费 [8][9] - 策略特点之一是留有余地，例如在征收港口费的同时对中国造的船提供豁免，避免了杀敌一千自损八百的局面 [11] - 中国尝试避免对全球经济和贸易造成太多破坏，因为中国是过去40年全球化最大受益者之一，如果对稀土太严格执行出口禁令，会伤害自身民用部分，并促使更多国家投入稀土产业自主可控，这反而非中国最优解 [12] 中国对长期竞争力的关注与战略信号 - 在韩华制裁案例中，中国体现出保障自己长期战略优势的决心，这是一个升级信号，表明中国可以接受中国+1模式，但不接受美国+1模式，并选择制裁那个“1”而非美国以避免更大当期风险 [13] - 中国开始使用自身产能和供应链优势作为对抗武器，这不同于美国用市场作为武器，表明中国关注长期风险而非短期不确定性，希望保证长期竞争力保持 [14] - 中国对于保卫自身长期战略竞争力优势有核心诉求，这点很难退让，这与美国恢复自身长期战略竞争力的核心诉求形成典型的分歧式问题，只能通过长期利益创造解决 [17] 稀土问题的战术定位与双方分歧 - 稀土制裁被中国视为美国升级的以牙还牙，但美国认为不是，双方存在分歧 [17] - 中国上周末在稀土问题上的降级更像留有余地而非退让，稀土被视作战术性举措，其目的是换回想要的筹码，而非简单的关税加减，这点双方也存在分歧 [17]

美国战略认知与内部挑战 - 美国当前掌权者对世界的判断存在片面性，其政治生涯始于苏联解体后美国单极主导的时期，导致其对美国实力的认知过于乐观[1] - 美国内部存在有识之士，如前政府推动的回归基于现实主义的战略，但极化的政治环境使任何战略难以持续[1] - 美国深陷经济分裂、文化对抗与制度失效的困境，两党恶斗导致政府效率低下并屡屡面临停摆，严重损耗国家战略能力[1] 美国对外关系与同盟体系 - 美国"美国优先"政策，如威胁对欧盟加征关税、拒绝在俄乌议题上协同，加速了与传统盟友的分歧[3] - 同盟体系出现松动，有欧洲前政要直言美国不再能被视为欧洲的盟友，这使得美国在应对中国时难以整合西方集体力量[3] 美国对华博弈策略与效果 - 自2010年或更早以来，美国已对中国采取了热战以外的几乎所有敌对行动，包括关税制裁、粮食制裁、技术制裁和军事制裁[5] - 粮食制裁涉及大豆供应，美国供应曾占中国大豆总量接近一半，但该策略未能达到预期效果[5] - 技术制裁聚焦AI算力等关键领域，被视为下一个时代的石油，但制裁行动未能遏制中国发展[5] - 军事选项因无法取得碾压性优势而受限，无法像对待巴拿马、伊拉克或阿富汗那样实施，导致其反复使用关税作为主要工具[5][7]

二战后国际贸易秩序的形成与发展 - 二战后美国主导建立布雷顿森林体系及以关贸总协定/世界贸易组织为基础的多边贸易体制[2] - 到“乌拉圭回合”结束时发达国家平均关税水平降至4%～5%，实现高度贸易自由化，发展中国家关税水平较高但参与度提升[2] - 多边贸易体制基于非歧视、透明、互惠等原则，使国际贸易规则更稳定可预期[2] 20世纪80年代以来的贸易自由化变革 - 美西方放弃凯恩斯主义转向自由主义，对内放松管制、对外推进产业转移和外包[3] - 少数出口导向型发展中国家承接产业转移，与发达国家形成跨国生产供应网络，实现接近于零关税的自由贸易[3] - 中国改革开放及苏东国家经济转型加入多边贸易体制，融入国际产业链分工，促成“超级全球化”时代[3][4] 特朗普政府关税政策的冲击 - 特朗普政府2017年退出跨太平洋伙伴关系协定、2019年瘫痪世贸组织争端解决机制，2025年4月推出对等关税政策[5] - 对等关税政策违反多边贸易体制核心规则：随意提高约束税率、实施歧视性关税、缺乏透明度[5][6] - 美国加征关税产生两种效应：迫使非美国家间推进更多贸易自由化（积极）和引发其他国家市场保护提高关税（消极）[6] 国际贸易秩序的可能前景 - 极端情形为多边贸易体制瓦解，重现1930年代关税战及全球经济大萧条局面[7] - 消极情形为多边体制边缘化，主要国家推动排他性贸易集团，全球贸易被地缘政治分割[7] - 积极情形为非美国家更积极推动区域贸易安排，形成“可控的多边贸易体系漂移”或“多边贸易体制之上的非美全球化”[7] 当前国际格局与中美博弈 - 当前国际格局迈向“两超多强”，美国与中国展开激烈战略竞争[9] - 特朗普对华关税一度加至145%，部分产品如医用注射针管关税高达245%，经两轮谈判后仍维持较高水平[14] - 美国在双边协议中增设针对中国转口贸易的歧视性“毒丸条款”，例如对越南直接输美商品征20%关税，对经越南转口的中国商品征40%关税[14] 未来国际贸易体系的重构 - 未来国际贸易体系可能分为三部分：实行单边保护主义的美国、自主推进开放的中国、以及由欧盟日本等推动的多边贸易体制[11] - 可能出现“贸易集团化”格局，中美在战略领域经贸联系割裂脱钩，非战略领域联系维持，通过第三方的间接贸易活跃[12] - 中国需联合欧盟、日本、俄罗斯等非美国家，共同推动多边贸易体制功能发挥与拓展，促进非美国际贸易秩序形成[16] 中国的应对策略与机遇 - 中国可联合主要国家和地区组建维护世贸组织和多边规则的联盟，抵制美国单边主义[16] - 建立非美国家联合的临时争端解决机制，并联合世贸组织成员在多边框架内对美提起诉讼并反制[16] - 与欧盟等主要贸易伙伴建立“贸易转移追踪机制”，防止关税战因误判扩大，这些国家占中国出口约1/4、进口约1/5[17]

"中国提议投资美国1万亿美元，以换取美国解除中国企业在美国的交易限制？" 上述天文数字出自彭博社10月初的一则报道，称中国向美国政府提出了一项价值1万亿美元的大规模投 资计划；作为交换，美国将放宽对中国投资与交易的限制。 那么，应该如何看待彭博社这一说法？ 彭博社这个报道过于离谱了 答案是：过于离谱以至于很难让人相信是真的。 诚然，彭博社描绘的图景确实非常诱人：中国愿意投入远超欧盟、日韩承诺规模的资金——高达1万亿 美元，以换取美国对中国企业投资限制的松绑——这听起来像是一举多得的完美方案，既有望终结中美 长期的贸易摩擦，又能延续双边经贸关系的深化。 但我们也有必要回顾一下特朗普政府的一贯作风，即热衷于宣传各类天文数字。 此前就有媒体统计过，特朗普上任仅三个月内，所宣布的外国与企业承诺投资总额已突破1万亿美元， 相当于拜登政府四年引资总额的5倍，号称能带来超过520万个就业岗位、"为美国经济增长注入前所未 有的活力"。 先不管这些投资能兑现多少，反正特朗普已经吹出去了 但美国经济的实际表现真如宣传般强劲吗？ 事实上，自特朗普宣布与日韩欧就关税问题达成协议后，日本、韩国和欧盟没少就协议中承诺的数千亿 美元投资提 ...

关税政策核心内容 - 美国计划自2025年11月1日起对所有进口至美国的中型和重型卡车征收25%的关税 [1] - 该政策最初计划于10月1日实施，但在汽车制造商游说下推迟至11月1日 [1] - 去年美国进口了近24.5万辆中型和重型卡车，贸易额超过200亿美元 [1] 行业影响与成本传导 - 新关税将直接推高美国物流、建筑等行业采购专用车辆的成本 [1] - 增加的成本最终很可能转嫁给消费者，可能导致美国通胀压力进一步加剧 [1] - 汽车制造商已饱受钢铝关税之苦，新关税是雪上加霜 [1] 企业差异化影响与市场竞争 - 国际汽车有限公司（前身为纳威司达）在美国销售的卡车约98%产自墨西哥，戴姆勒的这一比例约为83%，将首当其冲受到冲击 [2] - 帕卡和沃尔沃在美国销售的卡车几乎全部产自本土，因此受影响较小 [2] - Stellantis公司游说政府希望其墨西哥工厂生产的中型Ram皮卡能获得关税豁免，而竞争对手通用和福特则强烈反对 [2] 政策不确定性 - 关税政策细节不明朗，特别是是否会影响到受美墨加贸易协定保护的汽车进口 [1] - 政策模糊性给市场带来不确定性，企业陷入焦虑 [1] 特朗普政府关税政策趋势 - 特朗普的关税清单正在变长，包括钢铝铜、药品、汽车零部件、软木木材、橱柜等产品 [2] - 针对太阳能电池板、商用飞机、半导体等产品的232调查仍在进行中，未来可能有更多关税措施出台 [2] 法律挑战与潜在财政风险 - 特朗普的"对等关税"和"芬太尼关税"正面临法律挑战，美国最高法院定于11月5日举行听证会 [2] - 特朗普政府在美国国际贸易法院和联邦巡回上诉法院均已败诉 [2] - 如果最高法院作出不利判决，特朗普政府可能需要返还高达1万亿美元的关税 [2]