公司业绩表现 - 2024年公司实现营业收入78.05亿元，同比增长19.51%，但归属净利润亏损2.45亿元，同比转亏，扣非后归属净利润亏损2.37亿元 [2] - 2023年公司归属净利润1.33亿元，同比下降73.65%，扣非后归属净利润6903万元，同比下降84.58% [4] - 2025年一季度公司净利扭亏，实现营业收入25.01亿元，同比增长110.04%，归属净利润1820.09万元 [6] 公司业务与客户 - 公司主营高性能电解铜箔研发、生产和销售，产品分为锂电铜箔和电子电路铜箔，2024年电解铜箔产量92851吨（+8.15%），销量92701吨（+17.18%） [4] - 主要客户包括宁德时代（2024年贡献销售额19.48亿元，占比26.13%）、ATL、国轩高科、欣旺达、BYD等，并布局LG新能源、德国大众Power Co等海外客户 [4] 行业竞争与产能 - 2024年国内铜箔总产能200万-210万吨/年，其中锂电铜箔占70%，电子电路铜箔占30%，行业综合产能利用率56%-58%，中低端产能过剩 [5] - 2024年锂电铜箔产量69万吨（+35%），电子电路铜箔产量47万吨（+10%），锂电销量65万吨，标箔销量44万吨，需求端较2023年略有改善 [5] - 2024年原计划新增产能50万吨，实际仅建成15万吨，行业普遍观望，多家公司暂停项目投资 [5] 公司产能规划 - 截至2024年末公司建成产能15万吨/年，位居内资铜箔企业第一梯队，2025年预计新增2.5万吨/年产能，总产能将达17.5万吨/年 [6] - 公司预计低端产能出清和行业洗牌将改善供需关系 [6] 公司股权与市值 - 实控人马科直接持有公司30.55%股份（截至2025年一季度末） [6] - 截至4月20日收盘，公司股价13.53元/股，总市值85.28亿元 [7]

公司基本情况 - 公司主要从事高性能电解铜箔的研发、生产和销售，产品分为锂电铜箔和电子电路铜箔，分别用于锂电池、覆铜板和印制电路板的制造 [1] - 所属行业为计算机、通信和其他电子设备制造业中的电子专用材料制造 [1] - 2024年度公司未实现盈利，不进行利润分配，包括不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本 [1][128] 财务数据 - 2024年度合并财务报表归属于母公司股东的净利润为-245,110,031.26元，母公司净利润为-111,071,499.46元 [128] - 截至2024年12月31日，公司合并财务报表累计未分配利润为793,264,667.51元，资本公积为2,484,221,428.74元 [128] - 募集资金总额为189,084.61万元，实际募集资金净额为176,440.75万元，截至2024年底累计投入166,676.36万元，余额11,704.79万元 [25][26] 募集资金使用 - 募集资金主要用于年产5万吨高档铜箔项目及补充流动资金 [36][38] - 使用超额募集资金56,440.75万元投资建设年产5万吨高档铜箔项目 [38] - 部分募投项目结项后，将节余募集资金15,193.90万元用于永久补充流动资金 [37] 研发与创新 - 公司研发团队规模达377人，其中博士17人、硕士72人，专注于新能源、新材料领域的技术创新 [122] - 建立了以铜箔基础理论、高性能铜箔性能提升等为核心的研发技术体系 [122] - 拥有国家级企业技术中心、国家级博士后科研工作站等多项资质 [122] 市场与业务发展 - 主要客户覆盖国内下游应用头部企业，并逐步开拓海外市场，已在韩国、日本、欧美及东南亚建立战略合作关系 [121] - 为配合欧洲客户需求，已在欧洲布局工厂投资建设 [121] - 公司产能规模位居行业前列，拥有三家电解铜箔生产基地 [120] 公司治理与投资者关系 - 公司严格遵守法律法规，完善治理结构，设立独立董事、董事会秘书等机构和人员 [123] - 强化信息披露，确保及时、准确、完整，提升信息透明度 [124] - 2023年现金分红24,762,650.00元（含税），2024年因亏损未进行利润分配 [125][128] 股东会安排 - 计划于2025年5月9日召开2024年年度股东会，审议年度报告、利润分配预案等事项 [5][6][7] - 会议采取现场表决与网络投票相结合的方式，股权登记日为2025年4月30日 [6][9]

综合授信额度申请 - 公司2025年度拟向银行等金融机构申请不超过人民币1,199,200万元的综合授信额度，用于短期流动资金贷款、中长期借款、银行承兑汇票等业务 [1] - 授信额度有效期自2024年年度股东会审议通过之日起至2025年12月31日，额度可循环使用 [1] - 实际融资金额以与银行发生的具体金额为准，董事会授权董事长或其指定人员签署相关法律文件 [2] 子公司担保安排 - 2025年度拟为合并报表范围内子公司提供总额不超过1,172,720万元的担保，担保额度可调剂使用 [6] - 担保期限与授信额度一致，覆盖短期借款、承兑汇票、保函等多种形式 [6][22] - 被担保子公司包括甘肃德福新材料（控股51%）、九江烁金能源（全资）等10家企业，涉及电解铜箔生产、新能源材料研发等业务 [7][8][9][10][11][12][13][15][17][19] 被担保子公司概况 - 甘肃德福新材料注册资本10亿元，主营电解铜箔生产销售及新材料研发 [7] - 九江烁金能源注册资本1亿元，聚焦机械电气设备制造及工业互联网服务 [8] - 九江德富新能源注册资本2亿元，从事电子专用材料制造及进出口业务 [9] - 其他子公司如德思光电、琥珀新材等均成立于2024年，财务数据暂不适用 [14][16][18][20] 会计政策变更 - 根据财政部《企业会计准则解释17号》要求，自2024年1月1日起调整流动负债划分、供应商融资披露等会计政策 [27] - 变更后政策涉及《企业会计准则解释第17号》新增条款，不影响公司财务状况及经营成果 [30][31] - 本次变更属于法规遵从性调整，无需提交董事会及股东大会审议 [27]

业绩表现 - 公司一季度实现营业收入25.01亿元，同比增长110.04% [2] - 归母净利润1820.09万元，同比扭亏为盈 [2] - 业绩增长主要源于铜箔销量大幅增加、产能利用率提升及单位生产成本下降 [2] 产能与市场地位 - 公司为国内经营历史最悠久的内资电解铜箔企业之一，产能位于内资企业第一梯队 [2] - 截至2024年末已建成产能15万吨/年，预计2025年底将达17.5万吨/年 [2] - 2024年出货量9.27万吨，同比增长17.18%，销量稳居内资企业前列 [2] 生产优化与成本控制 - 通过工序优化提升稼动率，借助精益六西格工具实现电解工段高效管控 [2] - 成品米数提升，不良率和废品率降低，实现降本增效 [2] 产业链延伸 - 布局添加剂化学品原料生产基地，向上游延伸产业链 [3] - 计划投资约20亿元建设年产30000吨电子化学品项目，实现添加剂自主合成 [3] 技术创新与未来规划 - 未来将提升生产工艺水平，优化产品质量与生产效率 [3] - 推动AI大模型技术与电解铜箔制造结合，解放生产力并激发创新动能 [3]

股东会信息 - 2024年年度股东会于2025年5月9日14:00现场与网络投票结合召开[1][2] - 网络投票时间为2025年5月9日，交易系统9:15 - 9:25、9:30 - 11:30和13:00 - 15:00，互联网系统09:15 - 15:00[2][16][17] - 股权登记日为2025年4月30日[6] 议案相关 - 议案4需经出席会议股东所持表决权三分之二以上通过，其他议案需过半数通过[10] - 股东会审议《关于公司<2024年年度报告>全文及其摘要的议案》等多项议案[19] 公司决策 - 2024年度拟不进行利润分配[19] - 2025年度公司向银行申请综合授信额度[19] - 2025年度为子公司提供担保[19]

证券代码：301511 证券简称：德福科技 公告编号：2025-022 九江德福科技股份有限公司 第三届监事会第十次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 九江德福科技股份有限公司（以下简称"公司"）第三届监事会第十次会议 于 2025 年 4 月 18 日以现场及通讯方式召开。本次会议通知于 2025 年 4 月 8 日 以通讯方式发出，本次会议应出席监事 3 人，实际出席监事 3 人。会议由监事会 主席张杰先生主持。本次会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定， 所做决议合法有效。 二、监事会会议审议情况 1、审议通过《关于公司<2024 年年度报告>全文及其摘要的议案》 经审核，监事会认为：公司《2024 年年度报告》全文及其摘要的编制和审核 程序符合法律、行政法规和中国证监会的规定，报告内容真实、准确、完整地反 映了公司的实际情况，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 经审核，监事会认为：公司《2025 年第一季度报告》的编制和审核程序符合 法律、行政法规和中国证监会的规定，报告内容真实、准 ...

会议相关 - 第三届董事会第十一次会议于2025年4月18日召开，9位董事全部出席[1] - 决定于2025年5月9日召开2024年年度股东会[35] 报告情况 - 《2024年年度报告》等报告编制审核合规，内容真实准确完整[2][4] - 《2024年ESG报告》客观反映公司社会责任实践[8] 经营决策 - 2024年度不派现、不送股、不转增股本[11] - 2025年向银行申请综合授信额度[14] - 2025年为子公司提供担保[17] 资金与内控 - 2024年公司募集资金存放和使用合规[19] - 《2024年度内部控制自我评价报告》反映内控情况[23] 工作汇报 - 《2024年度董事会工作报告》反映董事会工作情况[25]

业绩总结 - 2024年归属上市公司股东净利润为-2.45亿元，上年度为1.33亿元[3] - 2024年营业收入为78.05亿元，上年度为65.31亿元[4] 利润分配 - 2024年度利润分配预案为不派现、不送股、不转增[2] - 2024年现金分红总额为0元，上年度为2476.27万元[3] 研发投入 - 2024年研发投入为1.83亿元，上年度为1.40亿元[4] - 最近二个会计年度累计研发投入总额为3.23亿元，占累计营业收入的比例为2.26%[4]

财务审计 - 审计公司为德福科技2024年12月31日财务报告内部控制有效性审计[2] - 审计公司认为德福科技该日保持有效财务报告内部控制[6] 其他信息 - 永拓会计师事务所登记日期为2013年12月20日，金额1500万元[8] - 两名注册会计师2024年5、6月年检通过[10][11]

国泰海通证券股份有限公司 关于九江德福科技股份有限公司 2024 年度持续督导跟踪报告 | 保荐机构名称：国泰海通证券股份有限公司 | 被保荐公司简称：德福科技（301511） | | --- | --- | | 保荐代表人姓名：明亚飞 | 联系电话：021-38677537 | | 保荐代表人姓名：杨志杰 | 联系电话：021-38674721 | 一、保荐工作概述 | 项目 | 工作内容 | | --- | --- | | 1、公司信息披露审阅情况 | | | （1）是否及时审阅公司信息披露文件 | 是 | | （2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 | 次 0 | | 2、督导公司建立健全并有效执行规章制度 | | | 的情况 | | | （1）是否督导公司建立健全规章制度（包 括但不限于防止关联方占用公司资源的制 | 是 | | 度、募集资金管理制度、内控制度、内部审 | | | 计制度、关联交易制度） | | | （2）公司是否有效执行相关规章制度 | 是 | | 3、募集资金监督情况 | | | （1）查询公司募集资金专户次数 | 每月查询 | | （2）公司募集资金项目进展是否与信息披 | 是 ...