公司财务表现 - 营业收入33.01亿元，同比增长13.38%，主要因调峰水电来水增加、抽蓄现货市场收入增长及新型储能电站投产 [13] - 归母净利润8.32亿元，同比增长32.93%，因水电发电量增长、抽蓄市场收入增加及新型储能贡献 [13] - 经营活动现金流量净额20.27亿元，同比增长9.17%，反映主营业务现金流改善 [13] - 基本每股收益0.26元/股，同比增长30% [2] - 加权平均净资产收益率3.83%，同比增加0.86个百分点 [2] 业务运营规模 - 在运总装机容量1296.42万千瓦，其中抽水蓄能1028万千瓦、新型储能65.42万千瓦/129.83万千瓦时、调峰水电203万千瓦 [4] - 抽蓄机组上半年启动2.48万次，同比增长24% [7] - 调峰水电发电量43.50亿千瓦时，同比增长23.33% [7] - 在建抽水蓄能电站10座，总装机容量1200万千瓦，分布在广东、广西、云南 [4] - 报告期内新增投产3座电化学储能电站，包括云南文山丘北(200MW/400MWh)、海南临高(20MW/40MWh)和湖南中南水泥厂(5.1MW/14.7MWh)项目 [5] 行业发展动态 - 全国新型储能装机规模超过8000万千瓦，储能系统价格持续下降 [3] - 抽水蓄能行业2025年预计新增投产800万千瓦，年底在运总装机容量约6600万千瓦 [3] - 国家出台136号文，明确不得将配置储能作为新建新能源项目核准并网的前置条件 [3] - 394号文要求2025年底前基本实现电力现货市场全覆盖，为储能参与多类市场创造机会 [3] - 国家推动新型储能技术多元化发展，支持固态电池等技术攻关 [3] 技术创新与成果 - 累计发明专利授权592件，有效发明专利占比65.5% [8] - 主导编制国际标准1项、国家标准10项、行业标准20项 [11] - 完成国重项目《锂离子电池储能系统全寿命周期应用安全技术》验收 [8] - 文山丘北项目是我国首座同时配装锂电池和钠电池的构网型储能站 [10] - 参与新型储能央企创新联合体，与华为、华南理工等共建实验室 [8] 战略发展与投资 - 向3家子企业增资36.43亿元，报告期内完成注资5.85亿元 [18] - 战略性新兴业务新增合同金额2.98亿元 [7] - 参与乌兹别克斯坦、柬埔寨、格鲁吉亚抽蓄项目及马来西亚、沙特新型储能项目前期工作 [7] - 成本费用占营业收入比重同比下降，实行负债规模与资产负债率"双控"管理 [7] - 连续三年获评国资委"科改企业""标杆"等级 [8] ESG建设与荣誉 - 2024年度可持续发展报告获"五星"卓越评级 [12] - Wind ESG评级从A跃升至AA，入选央视"中国ESG上市公司先锋100"榜单第66位 [12] - 入选国资委"央企ESG·先锋100指数"榜单第40位 [12] - 获评中企研"2024年度ESG卓越实践" [12]

公司基本情况 - 公司简称南网储能 股票代码600995 在上海证券交易所上市 曾用简称文山电力 [1] - 董事会秘书钟林 证券事务代表田凌 联系电话020-38128117 电子信箱nwcn@es.csg.cn 办公地址位于广东省广州市天河区龙口东路 [1] - 截至报告期末股东总户数为43,020户 无表决权恢复的优先股股东 [2] 财务表现 - 总资产542.73亿元 较上年度末增长7.54% [1] - 营业收入33.01亿元 同比增长13.38% [1] - 利润总额12.65亿元 同比增长24.92% [1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润8.38亿元 同比增长32.19% [1] 股东结构 - 中国南方电网有限责任公司持股65.30% 为控股股东 持有20.87亿股 全部为有限售条件股份 [2] - 云南电网有限责任公司持股4.59% 持有1.47亿股 [2] - 中国国有企业结构调整基金股份有限公司与中国国有企业混合所有制改革基金有限公司为一致行动人 [2][3] - 中国南方电网有限责任公司与南方电网资本控股有限公司为一致行动人 [2] 利润分配 - 2025年半年度利润分配方案以总股本31.96亿股为基数 每10股派发现金红利0.52元（含税） [1] - 共分派现金红利1.66亿元 不送股 不进行资本公积转增股本 [1] - 分配方案未超出股东大会授权范围 无需提交股东会审议 [1] 业务发展 - 公司在现货市场交易基础上 计划逐步扩大抽蓄电站参与现货市场交易的规模 [5] - 参与现货市场交易后 抽蓄电站售电电费计列收入 购电电费计列成本 将导致营业收入和营业成本增加 [5] - 抽蓄电站电量电费收益情况将主要受现货市场价差以及运行时长影响 [5]

利润分配方案 - 每股派发现金红利0.052元（含税）[1] - 现金分红总额166,192,301.86元（含税）[1] - 分红金额占2025年半年度归属于上市公司股东净利润的20%[1] 分配基数与调整机制 - 以权益分派股权登记日登记的总股本为分配基数[1] - 若股权登记日前总股本变动 将维持分配总额不变并相应调整每股分配比例[1] 财务基础 - 截至2025年6月30日母公司未分配利润为1,024,803,417.67元[1] - 利润分配方案符合公司章程规定[2] - 方案在董事会授权范围内执行 无需提交股东大会审议[2]

董事会决议 - 第八届董事会第三十二次会议于2025年8月29日在广州召开 应出席董事9名 实际出席9名 会议合法有效 [1] 公司治理制度修订 - 修订《公司董事会授权决策方案》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [1] - 修订《公司治理主体权责清单及授权清单》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [2] - 修订《公司关联交易管理办法》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [3] - 修订《公司募集资金使用管理规定》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [3] 重大投资项目 - 全资子公司南方电网调峰调频(广东)储能科技有限公司投资建设宁夏中卫电池储能项目 建设规模720MW/1440MWh 动态总投资约14.30亿元 预期资本金内部收益率不低于4.31% [2] 关联交易事项 - 租赁番禺电力科技园房屋暨关联交易议案获通过 关联董事回避表决 表决结果3票同意0票反对0票弃权 [2] - 通过《公司对南方电网财务有限公司的风险持续评估报告》 关联董事回避表决 表决结果3票同意0票反对0票弃权 [6] 财务及利润分配 - 通过《公司2025年上半年募集资金存放与实际使用情况专项报告》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [3][6] - 通过2025年半年度利润分配方案 在2024年年度股东大会授权范围内 无需提交股东会审议 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [6] 定期报告及执行情况 - 通过2025年半年度报告及其摘要 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [7] - 通过《公司"提质增效重回报"行动方案执行情况评估报告》 表决结果9票同意0票反对0票弃权 [6][7] - 听取《2025年上半年公司董事会授权董事长决策事项行权情况报告》及《2025年上半年公司总经理工作报告》 [7]

公司会议与报告 - 公司于2025年8月29日在广州召开第八届第三十二次董事会会议 审议包括2025年半年度报告及其摘要在内的议案 [1] 财务与业务构成 - 2024年公司营业收入构成为发电行业占比98.13% 其他业务占比1.45% 其他行业占比0.42% [1] - 公司当前市值为329亿元 [1]

财务表现 - 2025上半年营业总收入33.01亿元，同比增长13.38% [1] - 归属母公司股东净利润8.32亿元，同比增长32.93% [1] - 基本每股收益0.26元 [1] 股东回报 - 拟对全体股东每10股派发现金红利0.52元(含税) [1]

证券代码：600995 证券简称：南网储能 编号：2025-43 南方电网储能股份有限公司 第八届董事会第三十二次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 南方电网储能股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会 第三十二次会议通知和材料于 2025 年 8 月 19 日以书面送达及电子邮 件方式发出，会议于 2025 年 8 月 29 日在广州以现场表决方式召开。 本次会议应出席董事 9 名，实际出席董事 9 名，刘国刚、李定林、范 晓东、张昆、杜云辉、杨璐、陈启卷、鄢永昌 8 位董事现场出席，胡 继晔独立董事因工作原因，书面委托陈启卷独立董事代为出席会议并 表决。会议由刘国刚董事长主持。公司部分高级管理人员列席了会议。 根据《公司法》和《公司章程》等有关规定，本次会议合法、有效。 二、董事会会议审议情况 (一)审议通过了关于修订《公司董事会授权决策方案》的议案。 表决结果：9 票同意、0 票反对、0 票弃权。 (二)审议通过了关于修订《公司治理主体权责清单及授权清单》 的议案。 ...

业绩总结 - 截至2025年6月30日，母公司报表期末未分配利润1024803417.67元[3] 利润分配 - 拟向全体股东每股派现0.052元（含税），合计166192301.86元（含税）[3][4] - 派现占2025年半年度净利润20%，不送红股和转增股本[3][5] 决策信息 - 2025年8月29日董事会通过方案，无需股东会审议[6] - 分配方案不影响公司现金流及发展[6]

关联方定义 - 直接或间接持有公司5%以上股份的自然人是关联自然人[7] - 持有公司5%以上股权（股份）的法人及其一致行动人是关联法人[7] 关联交易审议披露 - 与关联自然人拟发生30万元以上交易需经独立董事同意后董事会审议并披露[14] - 与关联法人拟发生交易金额300万元以上且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5％以上需审议披露[14] - 与关联人发生交易金额3000万元以上且占上市公司最近一期经审计净资产绝对值5%以上需董事会审议后股东会审议[14] 财务资助与担保 - 公司不得为关联人提供财务资助，向关联参股公司提供需经非关联董事审议并股东会审议[15] - 公司为关联人提供担保需经非关联董事审议同意并股东会审议[15] 会议表决 - 董事会审议关联交易时关联董事回避，过半数非关联董事出席可举行，决议须非关联董事过半数通过[18] - 股东会审议关联交易时关联股东回避表决[19] 金融服务协议 - 金融服务协议超3年需每3年重新履行审议和信息披露义务[23] - 与关联人签金融服务协议应在资金存放前评估财务公司并出具报告[24] - 涉及财务公司关联交易需制定风险处置预案[25] 信息披露 - 公司应在协议期间每年披露预计业务情况，含存款、贷款等信息[25] - 应在定期报告披露关联交易，每半年评估财务公司并出报告[27] - 会计师事务所每年提交涉及财务公司关联交易专项说明[28] 其他 - 公司与关联人共同投资按上市公司投资等金额适用规定[30] - 日常关联交易预计按同一控制下合计金额与预计总额比较[32] - 向关联人买资产溢价超100%需说明相关情况[35] - 因买卖资产可能致非经营性资金占用需明确解决方案[36] - 关联交易金额不满5万元等特定情况可不签书面协议[38] - 与关联人日常关联交易协议期限超3年需每3年重新履行审议和披露义务[43] - 可按类别预计当年度日常关联交易金额，超出预计需重新履行程序并披露[42] - 9种交易免按关联交易审议和披露[43] - 拟披露信息涉及国家秘密可依法豁免披露[44] - 拟披露信息涉及商业秘密符合3种情形可暂缓或豁免披露[44] - 公司将不定期检查或抽查各单位关联交易情况[46] - 违反制度管理要求按相关规定处理，涉嫌违法犯罪移送相应机构[48] - 本办法自发布之日起执行，原关联交易管理办法同时废止[49] - 本制度未规定或与法律法规等不一致时，以法律法规等规定为准[49]

募集资金支取与使用 - 1次或12个月内累计支取超5000万元且达净额20％，通知保荐机构等[12] - 以自筹资金预投，6个月内可置换[18] - 现金管理产品期限不超12个月[18] - 单次补流不超12个月[20] 募投项目管理 - 搁置超一年或超期限投入未达50%，重新论证[14] - 节余低于100万或5%，免特定程序[23] - 全部完成后节余超10%，股东会审议[24] - 全部完成后节余低于500万或5%，免特定程序[25] - 年度使用与预计差异超30%，调整计划[29] 协议与备案 - 资金到位1个月内签三方协议，2日内备案公告[11] - 协议提前终止，两周内签新协议，2日内备案公告[12] 信息报送与检查 - 每季度结束10日内报送使用情况[28] - 内审至少半年检查一次并报告[31] 报告编制与披露 - 董事会半年编《募集资金专项报告》，2日内公告[33] - 年度结束核查，聘会计师出鉴证报告并披露[33] - 保荐机构半年现场核查，年度出专项核查报告[34] - 董事会报告披露核查和鉴证报告结论[35] 责任与规定 - 擅自改变用途致损失，责任人处分或担责[35] - 规定不一致以相关规定为准，及时修订[38] - 新规发布执行，原规定废止[38]