战略合作概述 - 曹操出行与胜利证券签署虚拟资产战略合作备忘录 围绕现实世界资产代币化 稳定币支付应用及合规数字货币发行三大方向展开深度合作 [1] - 合作是国内出行行业首次系统性探索RWA与稳定币等前沿数字金融工具的融合 旨在盘活核心资产 加速Robotaxi战略布局及释放绿色出行资产价值 [1] 业务发展现状 - 2024年平台完成5.98亿笔网约车订单 2025年第一季度订单量同比增长51.8% [5] - 换电站网络已扩张至435座 服务自有车队及社会车辆 形成持续性运营收入 [5] - 所有定制车均为新能源汽车 累计减少超过310万吨碳排放量 [5] Robotaxi战略布局 - 稳步扩大Robotaxi车队规模 已于今年2月在苏州 杭州两地试点开启Robotaxi服务 [4] - 计划推出专为自动驾驶设计的L4级Robotaxi定制车型 构建覆盖车辆维保 能源补给等全场景的自动化运营系统 [4] - Robotaxi业务具备稳定 长时间 可预测的运营特性 是极具潜力的前沿RWA标的物 [4] 数字金融价值创造 - 通过RWA将实体资产连接数字金融 优化资本效率 提升流动性 为自动化出行服务网络构建创新支付和价值流通基础设施 [4] - RWA化有望开创性地将环境效益转化为可量化且可交易的数字金融价值 [5] - 依托胜利证券在香港的合规牌照 基金管理及虚拟资产托管经验 有望在香港监管框架下合规发行RWA基金或资产支持型代币 [5] 合作战略意义 - 拥抱数字经济 为未来Robotaxi规模化运营筑基 并释放绿色出行资产价值的重要举措 [4] - 通过区块链技术及Web3.0创新模式 加速推动Robotaxi产业的资产代币化进程 为行业注入新的发展动力 [4] - 为企业开辟创新融资路径 借助区块链透明性优势 向全球投资者展现稳健运营基础 高质量绿色资产及未来出行前瞻布局 [5]

战略合作内容 - 公司与香港持牌金融机构胜利证券签署虚拟资产战略合作备忘录 围绕现实世界资产代币化 稳定币支付应用及合规数字货币发行三大方向展开深度合作 [1] - 合作是国内出行行业首次系统性探索RWA与稳定币等前沿数字金融工具的融合 [1] - 合作旨在以金融科技创新盘活核心资产 加速Robotaxi战略布局及释放绿色出行资产价值 [1] 公司战略与业务发展 - 科技创新是驱动公司发展的核心引擎 此次合作是为未来Robotaxi规模化运营筑基并释放绿色出行资产价值的重要举措 [4] - 通过RWA将实体资产连接数字金融 能优化资本效率 提升流动性 为未来自动化出行服务网络构建创新的支付和价值流通基础设施 [4] - 公司正稳步扩大Robotaxi车队规模 已于今年2月在苏州 杭州两地试点开启Robotaxi服务 [4] - 计划推出专为自动驾驶设计的L4级Robotaxi定制车型 同时构建覆盖车辆维保 能源补给等全场景的自动化运营系统 [4] 业务数据与资产特性 - 2024年平台完成5.98亿笔网约车订单 2025年第一季度订单量同比增长51.8% [5] - 换电站已扩张至435座 服务自有车队及社会车辆 形成持续性运营收入 [5] - 所有定制车均为新能源汽车 累计减少超过310万吨碳排放量 是符合全球绿色金融发展趋势的独特资产 [5] - Robotaxi业务具备稳定 长时间 可预测的运营特性 是极具潜力的前沿RWA标的物 [4] 合作预期与价值创造 - 通过区块链技术及Web3.0创新模式 加速推动Robotaxi产业的资产代币化进程 [4] - RWA化有望开创性地将环境效益转化为可量化且可交易的数字金融价值 [5] - 依托胜利证券在香港的合规牌照 基金管理及虚拟资产托管经验 公司有望在香港监管框架下合规发行基于优质出行资产的RWA基金或资产支持型代币 [5] - 为企业开辟创新融资路径 借助区块链透明性优势 向全球投资者展现稳健运营基础 高质量绿色资产及未来出行前瞻布局 [5]

募集资金基本情况 - 公司公开发行可转换公司债券8,864,800张 每张面值100元 募集资金总额88,648.00万元 扣除发行费用1,647.89万元后实际募集资金净额未披露具体数值 [1] 募集资金使用情况 - 截至2025年6月30日 共享助力车智能系统设计及投放项目累计使用募集资金62,250.16万元 使用进度达70.22% [2] 项目延期原因 - 共享出行行业受宏观经济及区域政策影响导致业务收入规模下降 [2] - 车辆投放受下游市场需求制约 公司基于风险管控放缓部分城市投放计划 [2] - 研发、硬件采购、跨区域投放及系统迭代等因素导致项目实施周期延长 [2] - 截至2022年11月（募集资金到账后2年）项目投资进度远低于预期 [2] 项目调整方案 - 将共享助力车项目达到预定可使用状态时间从2022年11月延长至2027年12月 [1][2] - 项目实施主体、方式、投资总额及资金用途均未发生变更 [1][4] 未来实施计划 - 2025年至2027年将在华北、华中、华南和华东城市新增或扩大共享助力自行车项目 [2] - 实施进度受客户需求、市场竞争及市场环境等多因素影响 [2] 公司治理程序 - 调整方案已经第五届董事会第四次会议和第五届监事会第三次会议审议通过 [1][4] - 监事会认为调整符合公司长期发展规划 不属于实质性变更 [4] - 保荐机构确认程序合规 对调整事项无异议 [5]

公司治理变更 - 公司于2025年5月6日完成第四届董事会第十八次会议并聘任高级管理人员 [1] - 公司于2025年5月19日召开股东大会及董事会会议 完成第五届董事会及监事会换届工作 [1] - 公司于2025年7月16日召开第二次临时股东大会 完成独立董事补选并修订公司章程 [1] 工商登记信息更新 - 公司注册资本变更为24,060.1181万元人民币 [1] - 经营范围新增人工智能设备开发制造、电池制造销售、第二类增值电信业务等许可项目 [1] - 法定代表人仍为杨磊 公司类型为股份有限公司（上市） [1] 业务范围扩展 - 新增人工智能硬件销售、基础软件开发及公共服务平台技术咨询服务 [1] - 增加电池制造与销售、新兴能源技术研发等新能源相关业务 [1] - 新增网络预约出租车服务及第二类增值电信业务等许可经营项目 [1]

募集资金基本情况 - 公司公开发行8,864,800张可转换公司债券，每张面值100元，募集资金总额88,648.00万元人民币 [1] - 扣除不含税发行费用1,647.89万元后，实际募集资金净额为87,000.11万元人民币 [1] - 募集资金净额经容诚会计师事务所验证 [1] 募集资金使用情况 - 截至2025年6月30日，募集资金累计使用62,250.16万元人民币 [2] - 募集资金专项账户已设立，实行专户存储管理 [2] 项目延期原因 - 共享出行行业受宏观经济及区域运营政策影响，业务收入规模下降 [2] - 车辆投放受下游市场需求及风险管控影响放缓 [2] - 研发、硬件采购、跨区域投放及系统迭代导致实施周期较长 [2] - 项目达到预定可使用状态时间调整至2027年12月 [2][4] 项目保障措施 - 公司将持续关注市场变化和项目进展，协调内外部资源确保高效利用 [3] - 技术升级及部分城市需求增加将推动项目实施 [2] 项目调整影响 - 项目调整未改变实施主体、方式、投资总额及建设规模 [3][4] - 不属于实质性变更，不影响公司生产经营及股东利益 [3][4] 审议程序履行 - 董事会及监事会审议通过项目延期议案 [4] - 程序符合监管规则，符合公司长期发展规划 [4] 保荐机构意见 - 保荐机构对项目延期无异议，认为程序合规且不影响公司经营 [4][5] - 建议公司积极推进项目并做好信息披露 [5]

战略合作 - 萝卜快跑与出行平台Lyft达成战略合作 将通过Lyft平台在欧洲提供无人驾驶出行服务 [2] - 合作规划中 萝卜快跑的第六代无人车将于2026年率先落地德国和英国 [2] - 计划在欧洲市场逐步扩大无人车规模至数千辆 [2]

战略合作 - 萝卜快跑与全球领先出行平台Lyft达成战略合作[1] - 合作内容为通过Lyft平台在欧洲提供无人驾驶出行服务[1] 部署计划 - 计划于2026年率先在德国和英国部署萝卜快跑第六代无人车[1] - 目标在欧洲市场逐步扩大规模至数千辆[1] 行业影响 - 此次合作标志着无人驾驶技术在欧洲市场的规模化落地[1] - 无人驾驶出行服务将借助Lyft平台扩大覆盖范围[1]

共享电单车行业发展现状 - 共享电单车作为绿色出行方式，解决"最后一公里"难题，已覆盖全国31个省份，投放量约713万辆[7][11] - 单次骑行平均距离2.2公里，平均时间11.6分钟，23.7%的骑行发生在轨道交通站点周边[11] - 行业面临乱停放(占用人行道/机动车道)、消防安全(电池集中充电)、骑行安全(超载/不戴头盔)三大核心问题[3][4][7] 市场需求与用户反馈 - 河北邯郸、黑龙江哈尔滨等多地用户呼吁增加投放，认为其适合学生出行及坡道地形[3] - 安徽合肥、广西北海等地用户反映无序停放导致交通堵塞，双车道被占一半[3] - 江西景德镇、广东汕头用户担忧电池仓库消防安全，部分地区已开展联合整治[4] 政策与技术管理进展 - 新国标将于2025年9月实施，现有共享电单车100%符合标准，企业通过电子围栏、强制戴头盔等技术手段规范使用[9][10] - 北京通州区试点投放6000辆，贵阳等城市采取区域差异化投放策略[10][11] - 浙江台州实现公交站台零距离换乘，共享电单车延伸公交服务半径[11] 行业竞争优势 - 共享电单车日使用强度是私人电单车的4-7倍，周转效率更高[7] - 集中充电模式比私人电单车分散充电更安全，专业运维团队可改善停放秩序[9] - 作为慢行交通纳入绿色出行体系，可替代部分私人电单车并缓解交通压力[7][12] 基础设施与行业挑战 - 全国住宅小区充电端口配建比仅20%，距离30%目标有差距，上半年已置换旧车846.5万辆[8] - 非法改装和违规停放屡禁不止，老旧电池火灾隐患将长期存在[8] - 部分城市因市容环境与交通秩序顾虑暂缓开放，需因地制宜制定政策[5][10]

共享电单车行业发展现状 - 共享电单车作为绿色出行方式快速发展，覆盖全国31个省份，截至2024年底投放量约713万辆[8] - 行业解决"最后一公里"出行难题，单次骑行平均2.2公里，平均骑行时间11.6分钟[8] - 共享电单车周转率显著高于私人电单车，日平均使用强度是私人电单车的4至7倍[4] 市场需求与用户反馈 - 多地用户呼吁投放共享电单车，认为其适合短途出行和坡道骑行[1] - 轨道交通站点周边骑行比例达23.7%，显示与公共交通的互补性[8] - 部分用户反映停放秩序改善，骑行安全意识提高[7] 行业管理优势 - 共享电单车全部符合新国标标准，不符合将被市场淘汰[6] - 采用集中充电模式，消防安全优于私人电单车[6] - 企业通过技术手段强制佩戴头盔，研发高精度电子围栏规范停车[7] 城市管理实践 - 多地采取差异化投放策略，如贵阳市避开老城区，北京市扩大试点范围[7] - 台州市实现公交与共享电单车零距离换乘，探索融合发展模式[8] - 政府监管下运营，在车辆合规、骑行安全等方面具有管理优势[6] 行业技术发展 - 企业开发区域断电功能，实现精准地理围栏管理[7] - 投放量精确控制，如北京副中心计划分批投放6000辆[7] - 技术特性为区域差异化政策实施提供支持[7] 行业与公共交通关系 - 可延伸公交服务半径，吸引远端乘客使用公交干线[8] - 在低客流线路替代公交运力，优化整体资源配置[8] - 成为城市绿色交通系统重要组成部分[9]

共享电单车行业发展现状 - 共享电单车作为绿色出行方式快速发展，全国投放量约713万辆，覆盖31个省份[8] - 行业解决"最后一公里"出行难题，单次骑行平均2.2公里，平均时间11.6分钟[8] - 共享电单车周转率是私人电单车的4至7倍，资源占用更少[4] 市场需求与用户反馈 - 多地用户呼吁投放共享电单车，认为其适合短途出行和坡道骑行[1] - 河北邯郸、黑龙江哈尔滨等地网友反映共享电单车符合城市绿色发展需求[1] - 轨道交通站点周边骑行占比达23.7%，显示与公共交通的互补性[8] 运营管理特点 - 共享电单车企业采用技术手段规范使用，如不戴头盔无法启动车辆[7] - 企业通过高精度电子围栏技术解决乱停放问题[7] - 所有共享电单车均符合新国标要求，不符合者被清除出市场[6] 行业挑战 - 存在乱停乱放问题，部分区域双车道被占一半[2] - 骑行不规范现象包括超载、不戴头盔等安全隐患[3] - 集中存放点的消防安全问题引发居民担忧[2] 政策与监管 - 交通运输部明确共享电单车为公共交通产品属性[4] - 多地采取差异化政策，如贵阳老城区不开放共享电单车[7] - 北京通州区扩大试点范围，计划投放6000辆共享电单车[7] 行业发展趋势 - 共享电单车可延伸公交服务半径，优化运力配置[8] - 浙江台州实现公交与共享电单车零距离换乘的融合模式[8] - 预计将成为城市绿色交通系统的重要补充[9] 行业数据 - 全国电单车社会保有量约3.8亿辆[5] - 2025年9月将实施新国标，上半年已置换旧车846.5万辆[5] - 住宅小区充电端口配建比约20%，距离30%目标有差距[5]