深港跨境数据验证平台(DVP) - DVP作为香港金管局"商业数据通"(CDI)对接的首个跨境数据验证服务正式为香港本地机构提供安全高效可信的跨境数据验证服务 [1] - DVP由香港金管局及深圳多个政府部门共同指导建设利用区块链技术通过哈希值验证实现用户自主携带数据的可信验证不涉及数据原文件跨境传输 [2] - DVP已接入金融民生等多个行业的内地权威数据支持验证个人企业信用报告银行流水报告等满足深港两地居民企业跨境需求 [2] - DVP由深圳前海新型互联网交换中心深圳征信服务公司微众科技微众银行共同打造于2024年5月上线 [4] 商业数据通(CDI) - CDI是香港"金融科技2025"策略下的金融数据新基建旨在提升香港普惠金融降低银行与商业数据源对接成本 [2] - 香港本地银行可通过CDI通道使用DVP的跨境数据验证服务提升跨境金融服务体验 [2] 应用场景与成效 - DVP已为超过10家场景机构提供服务应用于企业跨境征信跨境融资等场景 [3] - 富融银行通过DVP验证跨境信用信息已为大湾区中小企业香港分支机构批出逾1亿港元贷款 [3] - 工银亚洲未来将通过DVP验证个人央行信用报告数据辅助评估借款人信用状况支持人才引进计划 [3] 未来发展 - DVP将连接更丰富的数据源进一步促进粤港澳大湾区互联互通 [4]

战略合作概述 - 找钢集团与圆币科技达成战略合作，重点围绕大宗商品智能合约的结算、数字贸易融资及供应链追踪三方面展开 [2] - 找钢国际将全面支持稳定币结算，以提升交易透明度、降低信用成本及提高跨境贸易效率 [2] - 双方将采用合规稳定币（港元或美元计值）作为结算工具，共同推动区块链及稳定币技术在国际贸易中的应用 [2] 找钢集团业务数据 - 公司是国内最大三方钢铁线上交易平台，2024年平台年交易量超5000万吨，交易GMV达1880亿元，占中国钢铁电商三方交易量的40% [2] - 截至2024年底，平台累计注册供应商超1.5万家，客户超18.3万家，覆盖SKU超63万种 [2] - 2024年找钢国际营业收入同比增长168.4%至5.93亿元，交易吨量同比增长174.5%，成为第二增长曲线 [2] - 找钢国际业务覆盖阿联酋、沙特、泰国、马来西亚及印度尼西亚，目标成为"一带一路"地区最大钢铁贸易数字化平台 [2] 圆币科技背景与稳定币机制 - 圆币科技为首批纳入香港金管局稳定币发行人"沙盒"的三家公司之一 [3] - 公司可授权合作伙伴发行及赎回港元计价稳定币HKDR，与港元1:1挂钩，基于公链技术发行 [3] - HKDR储备资产由持牌金融机构托管，公众可通过认证报告查阅储备详情，具备合规透明特性 [3] 合作目标与技术应用 - 合作旨在将稳定币及区块链技术整合至找钢数字化交易平台，促进大宗商品交易创新 [3] - 未来将探讨扩大稳定币及区块链用途，优化用户交易体验、供应商效率及跨境贸易流程 [3] - 公司将以香港《稳定币条例》合规为前提，探索稳定币在跨境支付、分销及资产代币化等场景的应用 [3] 行业前景 - 稳定币有望成为连接传统金融与Web3世界的重要桥梁，提升金融市场效率并降低成本 [3]

稳定币的商业机遇与绿色资产发展 核心观点 - 稳定币与绿色金融融合具备商业潜力，可通过绿色资产数字化推动碳市场扩容与资源高效配置 [1][2] - 中国在绿色金融规模、区块链技术及政策体系方面具备独特优势，可探索"碳稳定币"试点与国际应用 [9][10][11] 稳定币概念与发展现状 - 稳定币分为法币抵押型（USDT、USDC）、加密资产抵押型（DAI）与算法稳定型三类，总市值超千亿美元（2025年） [3] - 主要应用场景包括DeFi生态流动性工具、跨境支付、链上融资抵押品，但面临监管合规与透明度挑战 [3] 绿色资产数字化全球实践 - **绿色RWA链上化**：瑞士Sygnum银行与瑞典SEB合作实现绿色债券全流程上链，提升透明度与流动性 [4][5] - **碳资产通证化**：Toucan Protocol发行BCT通证，将碳信用引入DeFi作为抵押品 [5] - **绿色数字货币试验**：日本三菱UFJ推出绿色能源抵押支付系统，阿布扎比探索碳信用与加密资产交易平台融合 [5] 绿色资产稳定币可行性 - 绿色资产具备稀缺性、政策支持及稳定现金流，适合作为抵押物 [7] - "碳锁定效应"设计可强制每单位稳定币锁定等值碳资产，促进碳市场扩容 [8] - 需解决碳资产确权标准不统一、定价波动及审计透明度问题 [8] 中国发展路径 - **基础优势**：全球最大碳市场、领先绿色信贷/债券规模、自主区块链平台及数字人民币技术 [9] - **试点方向**：国有机构构建"绿色资产登记链"，发行人民币锚定"碳稳定币"用于绿色融资与交易 [10] - **国际战略**：嵌入"一带一路"绿色项目，提升人民币跨境碳交易使用频率，参与全球绿色金融规则制定 [11]

稳定币立法进展 - 美国参议院通过《GENIUS法案》，标志稳定币立法进入众议院流程 [1] - 中国香港通过《稳定币条例草案》，将于8月1日实施 [1] - 两法案赋予稳定币合法席位，消除政策不确定性 [1][2] 法案核心条款 - 要求稳定币1:1绑定储备资产，限制为法币或低风险资产 [2] - 禁止稳定币付息，明确其支付属性 [2] - 加强发行主体法律约束，香港要求持牌经营 [2] - 要求定期披露储备报告，接受独立审计 [2] 稳定币对支付体系影响 - 预计2030年全球稳定币供应量达3.7万亿美元 [3] - 兼具数字货币便利性和法币稳定性，降低跨境交易成本 [3] - 将在跨境支付、企业结算等领域占据核心地位 [3] 稳定币对数字资产影响 - RWA市场规模达2681.6亿美元，90%来自稳定币 [4] - RWA领域TVL创129.27亿美元新高，预计2030年达16万亿美元 [4] - 推动传统资本流入Web3，促进资产数字化 [4] 稳定币潜在风险 - 流动性风险：缺乏成熟监管体系，可能引发挤兑危机 [5] - 技术风险：区块链存在安全漏洞，曾发生多起重大盗币事件 [6] - 监管风险：全球监管框架不统一，存在合规挑战 [6] - 银行业冲击：可能导致银行资金池萎缩和信贷能力下降 [7] 中国发展稳定币必要性 - 人民币国际化进程放缓，全球份额从2.8%降至2.2% [8] - 美元稳定币巩固美元霸权，增加人民币国际化难度 [8] - 需探索人民币稳定币作为国际化新路径 [8] 中国发展稳定币建议 - 以香港为试点，发展多币种稳定币 [9] - 构建完善法律法规框架，加强监管 [9] - 推进结构性改革，增强经济金融体系实力 [9]

稳定币的定义与特性 - 稳定币是一种锚定真实资产的数字货币，其价值通常与法定货币、商品或其他资产挂钩，1枚稳定币的价值等同于1单位锚定资产[1] - 稳定币与比特币的主要区别在于价值锚定机制、价格波动性和应用场景：稳定币有资产支撑且价格稳定，比特币无资产支撑且波动性极大[1] - 稳定币的核心功能是支付结算工具，本身无增值功能，持有稳定币无利息等收益[2] 稳定币与比特币的对比 - 稳定币常用于数字资产交易的计价、资金结算、跨境转账等场景，比特币被视为长期投资或价值储备工具[1] - 稳定币旨在抑制波动，适合作为价值存储和交易媒介，比特币追求"去中心化的数字黄金"定位，价格受市场情绪等因素驱动[1] 虚假宣传与非法活动 - 不法机构假借"金融创新""数字货币"等名义，通过炒作新型概念投资项目吸收资金，承诺高额回报[2] - 利用"虚拟货币""数字资产"进行非法集资的项目具有资质缺失、概念包装、虚假承诺、资金池运作、风险外溢五大风险特征[2] 监管与风险提示 - 稳定币的发行牌照尚未发布，行业成熟还需数年，国内严禁炒作加密货币，稳定币不可能替代现有支付体系[3] - 消费者应通过官方渠道核实机构及产品资质，选择持牌正规金融机构，远离虚拟货币炒作和非法代币发行[3] - 监管机构需持续加强预警，帮助公众识别风险，消费者应警惕"抢跑红利""内部额度"等话术[3]

碳信用稳定币技术进展 - 公司旗下Future Marvel Limited的Carbon Coin协定完成数据对接工作，成功将二十万吨碳信用实现上链 [1] - 碳信用上链指通过区块链技术对VCS及Gold Standard等碳资产进行数位化表徵和确权，实现透明化管理和高效流转 [1] - 技术调试已完成与碳信用数据源、交易平台介面及公链系统的全面对接，确保数据即时同步与一致性 [1] 碳信用来源与技术模式 - 本次上链碳信用源自生物质热电联产及可再生能源等VCS专案 [2] - 采用"绿信链(联盟链)+公链"双链模式，具备去中心化、高安全性和全流程可追溯特性 [2] - 通过智能合约实现碳信用登记、确权及流转管理，成为全球碳市场升级核心力量 [2] 区块链技术应用优势 - 提升数据可信度，防止篡改，确保排放数据与交易记录真实性 [2] - 交易效率显著提高，智慧合约使交易周期从数周缩短至分钟级 [2] - 创新金融模式包括碳信用代币化增强流动性，支援碳资产质押融资 [2] - 强化监管协同，实现跨链数据互通与实时监管，从"事后核查"转向"事中管控" [2] ESG与战略意义 - 碳信用上链是公司践行ESG理念的具体体现，展示碳资产数位化技术创新成果 [3] - 有助于增强公司在绿色低碳领域的品牌影响力，符合资本市场可持续发展趋势 [3] - 推动碳资产透明交易、市场定价及绿色资产融资发展，完善绿色金融生态 [3] - 为拓展相关业务奠定基础，巩固集团及股东整体利益 [3]

公司战略布局 - 公司决议在稳固现有人工智能及大数据业务的同时，正式布局Web3 0和加密货币资产领域，并批准总额为8000万港币的预算，用于未来两年发展Web3 0业务和投资加密货币资产 [1] - 该投资计划标志着公司进军Web3 0和加密货币资产领域的第一步，旨在响应香港政府支持Web3 0及加密货币资产产业发展的政策 [1] - 公司认为数字货币、区块链技术及相关应用正在深刻改变全球金融格局，全球数字资产市场展现出强劲的增长潜力 [1] 投资计划细节 - 投资计划主要针对符合香港证券及期货事务监察委员会标准的数字资产，包括数字货币、加密货币、RWA现实世界资产项目或其他相关资产管理产品 [2] - 公司拟通过培育链上金融资源，加速传统金融服务的链上化转型与创新，以占据数字金融生态发展的有利地位 [2] - 公司计划聚焦大中华区布局数字资产服务，参与构建数字资产交易及资产管理底层架构 [2] 行业趋势与公司定位 - 公司认为该投资计划与全球数字资产机构化趋势及日益完善的监管框架高度契合，资产数字化是金融科技未来发展的核心方向之一 [2] - 作为金融科技行业成熟的市场参与者，公司旨在利用技术和资源优势，通过战略业务规划和多元化发展，探索创新商业模式，提升整体竞争力 [2] - 香港作为国际金融中心，其健全的监管框架为公司在加密货币资产领域的探索提供了良好起点 [1]

公司战略布局 - 公司决议在稳固现有人工智能及大数据业务的同时，正式布局Web3.0和加密货币资产领域，并批准总额为8,000万港币的预算，用于未来两年发展Web3.0业务和投资加密货币资产 [1] - 加密货币资产投资计划标志着公司进军Web3.0和加密货币资产领域的第一步，旨在响应香港政府支持Web3.0及加密货币资产产业发展的政策 [1] - 公司认为数字货币、区块链技术及相关应用正在深刻改变全球金融格局，全球数字资产市场展现出强劲的增长潜力 [1] 投资计划细节 - 加密货币资产投资计划主要投资于符合香港证券及期货事务监察委员会标准的数字资产，包括数字货币、加密货币、RWA现实世界资产项目及其他相关资产管理产品 [2] - 公司拟通过培育链上金融资源，加速传统金融服务的链上化转型与创新，占据数字金融生态发展的有利地位 [2] - 公司拟聚焦大中华区布局数字资产服务，参与构建数字资产交易及资产管理底层架构 [2] 资金来源与战略意义 - 加密货币资产投资计划将由公司内部资源提供资金，也可能通过筹资活动获得资金 [3] - 董事会认为该计划与全球数字资产机构化趋势及日益完善的监管框架高度契合，资产数字化是金融科技未来发展的核心方向之一 [3] - 公司旨在利用技术和资源优势，通过战略业务规划和多元化发展，探索创新商业模式，提升整体竞争力 [3]

未来展望 - 公司计划未来两年投入8000万港币发展Web3.0业务和投资加密货币资产[4] 其他新策略 - 投资符合法律及监管标准数字资产，响应香港政策[5][6] - 投资资金由集团内部提供，必要时筹资[6] - 董事会认为投资契合趋势，符合公司及股东利益[7] - 预期投资不构成须披露和关联交易，符合规则将公告[8] 人员构成 - 截至公告日，董事会有三名执行董事等共九人[10]

加密货币基本概念 - 加密货币是基于区块链技术的数字资产 以比特币为代表 不依赖中央银行或政府机构 通过去中心化网络进行管理和交易[1] - 核心特征包括完全电子化形式存在 无央行或政府直接控制 采用高级加密技术确保安全 所有交易记录公开透明[1] - 发明背景源于2008年金融危机后对传统金融系统信任度下降 中本聪因此创建了第一种去中心化数字货币比特币[1] 去中心化运作机制 - 比特币采用分布式网络运作 每个参与者都是系统的一部分 而非依赖单一中心机构[3] - 通过全班记账比喻说明去中心化原理：所有节点共同维护账本 任何篡改行为都会被核实验证[4] - 交易数据被打包成区块 多个区块串联形成区块链 每个节点保存完整账本副本 实现全球分布式存储[5] 加密货币产生方式 - 比特币通过挖矿机制产生 矿工通过解决数学问题竞争交易打包权 成功者获得新比特币作为奖励[7] - 发行过程完全由程序自动控制 无国家或银行干预 且总量固定 随着挖矿难度提升逐渐稀缺[7] - 比特币被称为数字黄金 其成功催生了以太坊 瑞波币等多种衍生数字货币[7] 主要加密货币类型 - 智能合约平台类以以太坊为代表 除货币功能外支持去中心化应用开发 打破传统金融服务界限[8] - 以太坊平台催生借贷 游戏 NFT DeFi等创新应用场景[9] - 稳定币如USDT USDC与美元挂钩保持价格稳定 支付类如瑞波币专注于快速低成本跨境支付[10] 行业发展趋势 - 央行数字货币成为各国研发重点 机构采用度提升使更多大公司接受比特币支付[10] - 技术升级聚焦解决能耗高和交易速度问题 监管框架逐步完善[10] - 加密货币通过代码替代中介重构信任体系 在跨境支付 抗通胀 DeFi领域推动传统金融变革[11] 未来应用前景 - 机构投资者参与度提升 企业支付 跨境汇款 智能合约等应用场景持续发展[11] - 面临监管政策 与传统金融融合 能源消耗等挑战 需通过技术进步和市场成熟化解[11] - 加密货币可能成为金融基础设施的重要补充 在全球金融体系中扮演更重要角色[11]