财务表现 - 公司2025年上半年营业收入为7.61亿元，同比增长10.83% [1] - 归属于上市公司股东的净利润为1.15亿元，同比增长8.35% [1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.03亿元，同比增长9.26% [1] - 基本每股收益为0.2207元 [1] - 拟向全体股东每10股派发现金红利1元(含税) [1] 业务发展 - 公司凭借"血液透析设备+耗材"全产品链布局和"质量+成本+服务"护城河优势 [1] - 不断拓展国内外市场，提升主营产品经营业绩 [1]

财务数据 - 2024年度归属于母公司所有者的净利润为22740.41万元，扣非后为20986.92万元[3] - 本次发行可转换公司债券募集资金总额不超过53000万元[10] - 假设情形1下，2026年12月31日未转股基本每股收益0.44元/股，6月30日转股为0.41元/股[5][6] - 假设情形2下，2026年12月31日未转股归母净利润27515.90万元，较上年度增长10%[6] - 假设情形3下，2026年12月31日未转股扣非归母净利润30221.16万元，较上年度增长20%[6] 业务发展 - 三鑫医疗年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目将实施[10] - 三鑫医疗新建年产3000万套血液透析管路生产线及配套工程将建设[10] - 江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目将实施[10] 研发实力 - 公司拥有多个研发平台，自主掌握关键技术[12][13] - 中空纤维血液透析膜部分指标达国际先进水平，获科技进步奖[13] 未来规划 - 推进募投项目建设，提高募集资金使用效率[19] - 完善《公司章程》利润分配条款，制定股东回报规划[21][22] 承诺事项 - 控股股东及实控人承诺不越权干预、不侵占公司利益等[23] - 董事、高管承诺不输送利益、约束职务消费等[24][25] - 董事、高管承诺薪酬等与填补回报措施执行情况挂钩[25]

募集资金情况 - 最近5个会计年度未通过配股等方式募资[1] - 前次募资到账超5个会计年度[1] 发行可转债相关 - 本次发行可转债无需编制前次募资使用报告[1] - 本次发行可转债无需聘请会计师出具鉴证报告[1] 公告信息 - 公告日期为2025年8月9日[2]

新策略 - 2025年8月7日公司会议审议通过向不特定对象发行可转债议案[2] - 发行预案已在巨潮资讯网披露[2] - 发行需股东大会、深交所、证监会审核通过方可实施[2] - 公告于2025年8月9日发布[3]

融资计划 - 公司拟发行不超53000万元可转换公司债券，在深交所上市[2][3] - 募集资金用于年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建等项目及补充流动资金[2][22] - 可转债发行对象为深交所证券账户投资者，向原股东优先配售[8] - 可转债票面利率协商确定，遇银行利率调整可相应调整[12] - 可转债初始转股价格不低于公告日前二十日和前一日公司股票交易均价[13][18] - 公司发生股份变动或影响持有人权益情况时，将调整转股价格[15][17] - 可转债自发行结束六个月后可转股，转股期限依情况确定[50] 业绩数据 - 2022 - 2024年归属于母公司股东净利润分别为18463.43万元、20663.39万元、22740.41万元，近三年平均可分配利润20622.41万元[21] - 2022 - 2025年6月30日合并口径资产负债率分别为35.33%、34.31%、36.62%、36.16%[30] - 2022 - 2025年1 - 6月经营活动现金流量净额分别为40217.64万元、33981.19万元、38958.66万元、18919.35万元[30] - 2023 - 2024年度归属于母公司股东净利润分别为20663.39万元、22740.41万元，扣非后分别为18089.50万元、20986.92万元[56] 其他信息 - 首次公开发行股票发行价12.87元/股，截至2025年6月30日每股净资产2.58元/股，2025年7 - 8月最低收盘价57.49元/股[55] - 前次募集资金于2018年度全部使用完毕并注销专户[60] - 本次发行定价符合规定，公司符合发行各项条件[19][20][21][28][29][30][31][32][35][37][39][40][53][64][65] - 募投项目不新增重大不利同业竞争等，不影响公司独立性[43] - 本次发行方案具备公平性和合理性，股东大会决议须经出席股东表决权三分之二以上通过[66]

可转债发行 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券，尚待股东大会审议及深交所审核并报证监会注册[4] - 本次发行拟募集资金总额不超过53,000万元[17][90] - 可转债按面值发行，每张面值100元，期限六年[18][19] 财务数据 - 2025年1 - 6月营业总收入为76,080.80万元，净利润为12,718.39万元[66][67] - 2025年资产总计为224,571.06万元，负债合计为81,197.41万元[63][64] - 报告期各期末公司资产总额连年扩大，非流动资产占比有波动[79][80] 资金用途 - 年产1000万束血液透析膜及1000万支血液透析器改扩建项目拟投入21,000万元[91] - 高性能血液净化设备及配套耗材研发生产基地项目拟投入16,600万元[91] - 江西呈图康电子加速器辐照灭菌生产线改扩建项目拟投入2,400万元[91] - 补充流动资金拟投入13,000万元[91] 利润分配 - 原利润分配政策为每一会计年度现金分配利润不少于当年可供分配利润的20%[97] - 调整后利润分配政策分红比例不低于当年可供分配利润的10%[101] - 2024 - 2022年度现金分红占比分别为68.77%、37.12%、32.28%[104] 未来规划 - 公司制定了2025 - 2027年未来三年股东回报规划[106]

融资与资金使用 - 公司拟发行可转债募集资金不超5.3亿元[3][4][5] - 募集资金用于四个项目，分别拟投入2.1亿、1.66亿、0.24亿和1.3亿元[5] - 公司拟使用募集资金13000万元补充流动资金[19] - 补充流动资金金额占拟募集资金总额的比例为24.53%[22] 市场数据 - 2019 - 2023年中国血液透析医疗器械市场复合年均增长率为5.67%[8] - 预计2030年中国血液透析医疗器械市场规模将增至515.15亿元[8] 业务进展 - 公司主要血液透析产品中选“二十三省”和“京津冀3 + N”血液透析耗材联盟集采[10] - 公司已在江西、云南、四川、黑龙江生产基地布局血液透析产品产能[10] - 2024年集采规则消除血液透析器分组招标竞争壁垒，国产替代进程推进[11] - 公司通过报价策略在集中采购中标，重点产品市场份额稳步提升[17] 政策环境 - 2025年国家多项政策扶持血液透析服务完善和行业发展[14] - 国务院颁布条例鼓励医疗器械创新发展，提高国产产品市场占有率[15] 公司优势 - 公司在科研平台、人才、资源与成果等方面形成独特竞争优势[16] - 公司拥有专业成熟生产技术团队，掌握血液净化产品核心技术与关键工艺[16] 产业布局 - 公司在国内形成“南北贯通、东西呼应”产业布局[17] - 公司在海外拓展东南亚、南美、非洲等新兴市场[17] 项目与财务影响 - 产能建设及配套项目拟投资4亿元[7] - 本次募投项目符合国家产业政策和公司战略方向[23] - 本次可转债转股前资产负债率上升，转股后净资产规模或增加[26]

激励计划 - 2024年6月6日董事会、监事会审议通过激励计划相关议案[1] - 2024年7月29日审议通过激励计划修订稿相关议案[2] - 2024年8月14日股东大会批准激励计划[4] - 2024年8月15日审议通过向激励对象授予限制性股票议案[5] - 2024年9月2日完成激励计划授予登记，向116名对象授予813.565万股限制性股票[5] - 2025年8月7日审议通过激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就等议案[6] 权益分派 - 2024年9月9日实施2024年半年度权益分派，每10股派1元，分红51,943,654.5元[10] - 2025年5月12日实施2024年年度权益分派，每10股派2元，分红104,447,505元[10] - 2025年8月7日董事会拟2025年中期每10股派1元，待股东大会审议[10] 回购注销 - 因2人离职和29人未达条件，回购注销31.325万股第一类限制性股票[8][19] - 回购价格3.2元/股时，预计资金100.24万元加利息；3.1元/股时，预计97.1075万元加利息[15] - 若回购注销完成，总股本由522,397,525股减至522,084,275股[16] - 有限售条件流通股变动后为164,870,540股，占比31.58%[16] - 无限售条件流通股数量不变，占比68.42%[16] 价格调整 - 2024年限制性股票激励计划授予价格由3.5元/股调整为3.2元/股，若中期利润分配通过再调为3.1元/股[13][14]

激励计划基本信息 - 激励计划有效期最长不超过48个月，分两个解除限售期，比例各50%[5] - 第一个解除限售期对应2024年度，业绩考核目标为营收或净利润增长[6] - 第二个解除限售期对应2025年度，有四个业绩考核目标[7] - 激励对象绩效考核分四档，对应不同解除限售系数[8] 激励计划调整 - 激励对象人数由118人调为116人，股票数量由829.565万股调为813.565万股[11] - 回购价格由3.5元/股调为3.2元/股，若条件满足将调为3.1元/股[11][12] - 2名离职及29名不满足条件对象，合计31.3250万股回购注销[12] 激励计划流程 - 2024年6 - 8月通过相关议案、公示名单、获股东大会批准[13][14][15][16] - 2024年9月2日完成授予限制性股票登记工作[17] - 2025年8月7日通过第一个解除限售期相关议案[17] 业绩总结 - 2024年实现营业收入150,043.84万元，较2023年增长15.41%[1] - 2024年扣非净利润20,986.92万元，剔除费用影响后较2023年增长15.35%[1] 第一个解除限售期情况 - 2025年第一个解除限售期符合条件112人，可解除384.9575万股[18] - 85人解除限售系数达1.0，29人不满足条件股份回购注销[1] - 董事等可解除109.2825万股占比50%，其他激励对象可解除275.6750万股占比47.86%[24] - 全部激励对象可解除384.9575万股占比48.45%[24] 备查文件 - 第五届董事会、监事会、薪酬与考核委员会相关决议[30] - 《江西华邦律师事务所法律意见书》[30]

激励计划 - 2024年完成激励计划授予限制性股票登记，向116名激励对象授予813.565万股[10] - 2025年8月7日通过第一个解除限售期及回购相关议案[10] - 本次符合解除限售条件的激励对象共112人，可解除限售384.9575万股[17] - 2名激励对象离职，29名激励对象部分股份，合计回购注销31.3250万股[19] 业绩数据 - 2024年公司营业收入150,043.84万元，较2023年增长15.41%[14] - 2024年扣非净利润20,986.92万元，剔除费用影响后较2023年增长15.35%[14] 权益分派 - 2024年半年度每10股派1元，分红51,943,654.50元[20][21] - 2024年年度每10股派2元，分红104,447,505元[21] - 2025年中期拟每10股派1元，预案待审议[21] 价格调整 - 激励计划授予价格从3.5元/股调为3.2元/股，中期分配若实施将调为3.1元/股[27] - 给出资本公积转增股本等情况回购价格调整公式[22][23][24][25] 其他事项 - 回购注销及调整事项需2025年第一次临时股东大会审议通过[29][30]