财务业绩 - 2025年上半年营业收入9.9亿元，归母净利润亏损8876万元 [2] - 经营现金流较上期改善，销售/管理/财务费用同比下降3.2% [2] - 洪泽项目转让造成3亿元亏损（债权损失1.58亿+股权损失1.26亿） [6] - 应收账款账面价值19.78亿元，其中地产商占比4.8%，恒大占比约1% [7] - PPP项目应收账款占比36%，剔除洪泽项目后降至18% [7] AI技术应用成果 - AIoT平台产品签约金额2504.39万元，同比增长214.35% [2][5] - AIoT平台产品收入1355.99万元，同比增长24.77% [2][5] - AIoT V7平台接入国产大模型，实现智能对话与控制功能 [1][2] - 深圳地铁AI视频分析使闸机通行效率从10人/分钟提升至50人/分钟 [9] 客户覆盖与行业分布 - 服务深圳93家大型制造业上市公司中的57家，覆盖率61.3% [2][3][7] - 服务全国500亿市值以上上市公司153家，覆盖率56.9% [2][3][7] - 企业园区营收占比48%，医院39%，轨道交通及数据中心13% [7] - 服务复旦百强医院中的68家，覆盖90条地铁线路及100+数据中心项目 [7] 战略转型与创新 - 设立"AI+物联网开放实验室"联合9家高校及创业团队 [1] - 生态合作伙伴数量超1400家，品牌短视频播放量破100万 [1] - 产品向云端部署及SaaS化服务转型 [2] - 信创业务落地党政/军工/电信/医疗领域 [7] - 海外业务收入突破百万，在马来西亚/沙特推进子公司设立 [8] 资产与运营优化 - 洪泽项目转让解除8.17亿担保责任，增加2.13亿现金流入 [6] - 达实大厦出租率80%-90%，空置率10%优于深圳市场30%平均水平 [8] - 液冷技术实现数据中心PUE＜1.2，应用于光明生命科学城项目 [8] - 与博歌机器人合作开发企业园区"AIoT+机器人"解决方案 [7]

**达实智能电话会议纪要关键要点总结** **一 公司业务与技术** - 公司基于自主研发的AIoT智能物联网管控平台V7版本 嵌入大语言模型 实现建筑园区空间智能控制 智能问答和分析功能[2][5][7] - 核心产品为软件平台结合硬件 提供整体解决方案 覆盖企业园区 医院 地铁等细分市场[5][8][23] - 通过"小达物联"小程序实现能耗管理 如分析深圳自用楼层12楼能耗最高（办公与机房各2千多千瓦）并优化空调系统[2][6] - 在中央大型冷源控制系统应用判别式AI 累计节省能源15.3亿度电 减少53.2万吨二氧化碳排放[4][15][16] - AI技术发展三阶段：七年前主机群控 四年前全局优化算法节能5%-10% 当前引入Deepseek实现能源分析与故障诊断[21] **二 财务表现与风险控制** - 2025年上半年主营业务收入近10亿元 归母净利润负8000万元 因签约和中标项目下滑及结算滞后[11][25][26] - 拥有12.37亿元货币资产及深圳超高层总部大厦等优质固定资产支撑抗风险能力[12] - 应收账款账面价值19.78亿元 其中地产商占比4.8%（不足1亿） 恒大占比1%（2600万元）风险基本出清[29][30] - 转让鸿泽项目造成3亿元亏损（债权损失1.58亿+股权转让1.26亿）但解除8.17亿元担保责任并减少负债10.93亿元[28] **三 市场战略与客户覆盖** - 聚焦优质企业客户包括金融 高科技 高端制造企业 服务深圳61%规模以上制造业上市公司及全国57%百亿市值以上上市公司[2][13][14] - 2025年上半年收入占比：企业园区48% 医院39% 城市轨道交通与数据中心13%[33] - 海外业务实现零突破 2025年上半年收入200多万元 计划在沙特设子公司[41] - 与博歌机器人合作 基于AIoT平台开展楼宇巡检机器人应用开发与测试[34][35] **四 运营效率与成果** - 达实大厦通过智能化应用实现节能25% 减少25%物业人员需求 提升25%出租收益（出租率控制10%以内 vs 周边35%）[18][42] - 物联网平台功能包括全景展示 设备管控 数据分析及AI语音助手（如查询车位 预定会议室）[19][20] - 深圳地铁售检票系统引入AI行为分析后 通行效率从每分钟10人提升至50人以上 可识别60多种行为场景[42] **五 研发与行业竞争力** - 判别式AI与生成式AI结合形成技术壁垒 基于场景数据迭代实现模块化应用[24] - 算力中心液冷技术储备：2024年承接深圳光明生命科学大数据中心项目 PU1值降至1.2以下[36] - 通过信创认证实现智能终端及核心元器件全面国产化 在网络通讯 视频监控 楼宇控制领域替代海外品牌[14][32] **六 管理与企业文化** - 管理团队年轻化调整：总经理舒俊峰 副总裁兼董秘管晓芬 财务总监杨慧接任[31] - 企业文化强调"唤醒万物"理念 优化产品设计（如门禁系统增加欢迎功能）并通过百人团计划培养年轻员工[43]

公司治理决议 - 达实智能2025年第二次临时股东大会于9月2日晚间召开并通过《关于续聘会计师事务所的议案》等多项议案 [2]

公司治理变动 - 达实智能第九届董事会第一次会议于9月2日晚间召开 [2] - 会议审议通过《关于选举第九届董事会董事长的议案》等多项议案 [2]

公司治理变动 - 达实智能完成董事会换届选举 [2] - 选举刘磅担任公司董事长 [2]

公司治理动态 - 达实智能于2025年9月2日上午召开职工代表大会 推举张琳女士为第九届董事会职工代表董事 [2] - 会议由工会主席主持 经全体与会职工代表表决通过 [2]

核心管理层调整 - 公司实际控制人刘磅不再担任总经理 仍担任董事长 专注企业文化建设与战略规划工作 [2] - 总经理职务由苏俊锋接任 其为公司创始人之一 华中理工大学工学硕士 深圳市人大代表 [2] - 董事会秘书由管小芬接任 原董秘吕枫转任对外投资及品牌建设 财务总监由杨卉接任 原财务总监黄天朗转任分子公司财务管理及内控机制 [2] 管理架构优化 - 董事长与总经理分设实现"决策与执行分权"管理理念 董事长侧重长期战略定力 总经理侧重短期经营活力 [2] - 形成"长期战略+短期落地"互补合力 兼顾企业长远规划与稳健经营能力 [2] - 原高层管理人员通过传帮带模式协助新任管理层 避免管理断层 实现老经验与新活力高效融合 [3] 人才战略升级 - 管理层调整后呈现干部队伍年轻化、专业化发展趋势 创新思维与专业能力形成共振 [3] - 打破传统管理模式路径依赖 为技术研发突破、业务模式创新和市场拓展提供人才支撑 [3] - 为2030年AIoT智能物联网管控平台战略提供组织保障 助力智慧空间整体解决方案发展 [3]

核心管理层调整 - 公司对总经理 董事会秘书 财务总监等关键岗位进行大幅优化调整 推动管理层年轻化 专业化转型 [1] - 创始人刘磅不再兼任总经理 继续担任董事长 工作重心转向企业文化体系建设与中长期战略规划制定 [1] - 新任总经理苏俊锋为创业团队核心成员 1971年出生 拥有工学硕士学位 全程参与公司从初创到上市发展历程 [1] 治理架构优化 - 明确落地董事长与总经理分设的治理架构 契合现代企业决策与执行分权的管理理念 [2] - 董事长主导长期战略定力 负责锚定发展方向 搭建企业文化体系 [2] - 总经理聚焦短期经营活力 统筹业务落地 团队管理与效率提升 [2] 专业团队建设 - 新任管理层平均年龄明显下降 核心岗位人员多具备技术 财务 投资等专业背景 [3] - 董事会秘书由管小芬接任 原董秘转岗负责对外投资布局及品牌形象建设 [2] - 财务总监由杨卉接棒 原财务总监聚焦分子公司财务管理与集团内控机制完善 [2] 战略实施保障 - 人事调整被市场解读为公司为AI+物联网战略落地进行的组织保障升级 [3] - 原高管通过传帮带机制帮助新任人员快速熟悉业务流程 规避经营风险 避免管理断层 [2] - 通过董总分设强化治理效率 通过年轻化专业化团队提升创新能力 为战略推进扫清组织障碍 [3]

会议召开情况 - 公司于2025年9月2日召开2025年第二次临时股东大会并选举产生第九届董事会成员[1] - 第九届董事会第一次会议以现场与通讯表决结合方式召开 应参与表决董事9人 实际参与表决董事9人[1] - 会议主持人为刘磅 高级管理人员列席会议 召开程序符合《公司法》及《公司章程》[1] 董事会选举结果 - 刘磅以9票同意、0票反对、0票弃权当选第九届董事会董事长 任期三年[1] - 审计委员会由吴申军（主任委员）、刘磊、刘昂组成 独立董事占比过半[2] - 提名委员会由吴申军（主任委员）、刘磅、刘磊组成[2] - 薪酬与考核委员会由刘磊（主任委员）、吴申军、刘昂组成 独立董事占比过半[2] - 战略及可持续发展（ESG）委员会由刘磅（主任委员）、王东、苏俊锋组成[2] - 各专门委员会委员任期三年 与本届董事会任期一致[2] 高级管理人员任命 - 苏俊锋经提名委员会资格审查被聘任为总经理 任期三年[2] - 程朋胜、易鸿、单成保、管小芬被聘任为副总经理 任期三年[3] - 管小芬（已取得董秘资格证）被聘任为董事会秘书 任期三年[3] - 杨卉经审计委员会同意被聘任为财务总监 任期三年[3] - 许亚姿被聘任为内部审计负责人 任期三年[3] - 李硕（已取得董秘资格证）被聘任为证券事务代表 任期三年[4] 信息披露 - 完整公告内容于2025年9月3日刊登于《证券时报》《证券日报》及巨潮资讯网[4]

董事会换届完成 - 第九届董事会由9名董事组成，任期三年，自2025年第二次临时股东大会审议通过之日起生效[1][2] - 董事会中兼任高级管理人员及职工代表董事人数未超过董事总数二分之一，独立董事人数占比符合法规要求[2] - 三名独立董事均已取得任职资格证书，其任职资格和独立性经深圳证券交易所审核无异议[2] 专门委员会组成 - 审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会中独立董事均占半数以上，审计委员会主任委员吴申军为会计专业人士[2] - 专门委员会委员任期三年，自第九届董事会第一次会议审议通过之日起生效[2] 高级管理人员聘任 - 聘任总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监等高级管理人员，任期均为三年[3] - 高级管理人员任职资格符合法律法规要求，经董事会提名委员会审议通过，财务总监聘任经审计委员会审议通过[3] - 董事会秘书管小芬已取得深圳证券交易所董事会秘书资格证书[3] 其他人员聘任 - 聘任证券事务代表及内部审计负责人，任期均为三年[3][4] - 证券事务代表李硕已取得深圳证券交易所董事会秘书资格证书[4] 离任人员安排 - 刘磅不再担任总经理，仍在公司负责企业文化和战略发展工作[4] - 吕枫不再担任董事、副总经理、董事会秘书，仍在公司负责对外投资及品牌建设[4] - 黄天朗不再担任财务总监，仍在公司负责分子公司财务管理及内控机制建设[4] - 孔祥云、陈以增不再担任独立董事，不在公司担任其他职务[4] 监事会调整 - 公司不再设置监事会，李继朝、张鹤玲、鲁国利不再担任监事[5] - 李继朝不在公司担任其他职务，张鹤玲、鲁国利仍在公司担任其他职务[5] 持股情况 - 吕枫持有公司股份9,184,474股，黄天朗持有3,900,000股，其他离任人员未持有公司股份[5] - 吕枫及黄天朗承诺离任后将继续严格遵守相关减持法规[5] 高级管理人员背景 - 总经理苏俊锋直接持有公司股份7,858,898股，占总股本0.37%[7] - 副总经理程朋胜直接持有公司股份9,229,378股，占总股本0.44%[8][9] - 副总经理单成保直接持有公司股份100股[10] - 副总经理兼董事会秘书易鸿直接持有公司股份22,400股[11] - 财务总监管小芬未持有公司股份[12]