股东会信息 - 公司将于2025年8月28日召开第四次临时股东会[1] - 现场会议时间为2025年8月28日下午15:00[1] - 本次股东会股权登记日为2025年8月21日[2] 审议议案 - 会议审议议案包括补选非独立董事和控股子公司发行债券[4] - 补选非独立董事议案应选人数为2人[4] 登记与回复 - 现场登记时间为2025年8月27日9:30 - 17:00[6] - 拟现场出席会议的股东需于2025年8月27日下午17时前送达确认回复[6] 联系方式 - 联系电话为020 - 88835130或020 - 88835125，传真为020 - 88835128[8] - 电子邮箱为yxjk@yuexiu - finance.com，邮政编码为510623[8] 投票信息 - 网络投票时间为2025年8月28日上午9:15 - 9:25等时段[1][23][24] - 网络投票代码为360987，简称“越秀投票”[20] - 本次拟选举非独立董事为单个累积投票议案组[21]

会议决策 - 第十届董事会第二十五次会议于2025年8月11日完成通讯表决[2] - 补选非独立董事等三项议案均9票同意通过[3][4][5] - 拟于2025年8月28日召开第四次临时股东会[5] 人员变动 - 提名吴勇高和吴敏为非独立董事候选人[3] - 聘请吴勇高为总经理，潘永兴代行财务负责人职责[4] 股份情况 - 吴勇高持股1,020,501股，占总股本0.02%[8] - 吴敏和潘永兴目前未持股[10][12]

融资计划 - 公司控股子公司拟公开发行中期票据、超短期融资券及公司债券合计不超过120亿元 [1] - 广州越秀产业投资有限公司拟发行不超过20亿元中期票据 [1] - 广州越秀融资租赁有限公司拟发行不超过50亿元超短期融资券 [1] - 上海越秀融资租赁有限公司拟发行不超过10亿元超短期融资券 [1] - 广州越秀新能源投资有限公司拟发行不超过40亿元中期票据和公司债券 [1] 资金用途 - 融资资金将用于拓宽融资渠道、优化融资结构、降低融资成本 [1] 审批程序 - 上述事项尚需提交公司2025年第四次临时股东会审议 [1]

融资计划 - 公司控股子公司拟公开发行中期票据、超短期融资券及公司债券合计不超过人民币120亿元[1] - 越秀产业投资拟公开发行不超过人民币20亿元中期票据[1] - 越秀租赁拟公开发行不超过人民币50亿元超短期融资券[1] - 上海越秀租赁拟公开发行不超过人民币10亿元超短期融资券[1] - 越秀新能源拟公开发行不超过人民币20亿元中期票据和不超过人民币20亿元公司债券[1] 融资目的 - 拓宽融资渠道、优化融资结构、降低融资成本[1]

公司评级与信用状况 - 广州越秀资本控股集团股份有限公司主体等级获"AAA"评级 [1] - 股东实力较强、核心主业保持很强的业务竞争力、业务转型拓宽业务赛道和收入来源、融资渠道畅通等正面因素支撑公司整体经营及信用水平 [1] - 宏观经济复苏缓慢导致公司盈利水平弱化、不良资产管理业务承压、期货业务对风控能力提出更高要求、债务规模持续上升等因素影响公司经营及信用状况 [1] - 公司信用水平在未来12~18个月内将保持稳定 [3] 公司历史与业务重组 - 公司原名为广州友谊集团股份有限公司，1992年由广州市友谊公司作为发起人设立，2000年在深圳证券交易所上市 [2] - 2016年公司收购广州越秀金融控股集团有限公司100%股权并更名为广州越秀金融控股集团股份有限公司，证券简称变更为"越秀金控" [2] - 2020年公司向广州证券回购广州期货股份及金鹰基金管理有限公司股权，广州证券100%股份过户至中信证券，公司取得中信证券增发股份809,867,629股，占其总股本的6.26% [2] - 2022年12月公司更名为现名，证券简称变更为"越秀资本" [2] - 公司构建以融资租赁、不良资产管理和投资管理等为核心的业务单元，聚焦核心优势业务，推进各板块协同发展 [2] - 截至2024年末，公司拥有9家主要控股子公司，开展融资租赁、不良资产管理和投资管理等业务 [2]

债券信息 - 债券发行总额为人民币5.00亿元[11] - 债券票面利率为3.52%[14] - 每张债券派息额为人民币3.52元[15] 付息安排 - 本次付息债权登记日为2025年8月12日[6] - 债券付息日为2025年8月13日[7] - 计息期间为2024年8月13日 - 2025年8月12日[8] 利息派发 - 每10张债券含税派发利息为人民币35.20元[22] - 扣税后个人等每10张实际派发利息为人民币28.16元[22] - 扣税后非居民企业每10张实际派发利息为人民币35.20元[22] 政策情况 - 境外机构投资境内债券利息收入免税政策延至2025年12月31日[28]

文章核心观点 - 传统百货通过主题化改造和场景创新实现转型升级 聚焦二次元 银发族和文化体验等细分客群 在存量商业中创造增量价值 [1][38][39] 主题化改造 - 上海巴黎春天·悦汇天山打造上海首个"LOL吃谷圣地" B1层引入THE GREEN PARTY等二次元及潮玩品牌 沿街开设名创优品MINISO Pink主题店 [2][4] - 成都群光广场与魔幻二次元合作改造约9000平方米空间 引入CLANNAD等14个IP品牌（含4个中国首店） 形成全场景消费链 [8][10] - 西安星悦MALL（原民生百货）完成1.6万平方米改造 引入40余家品牌及顶尖动漫IP 配备动漫共享空间和练舞室等特色设施 [11][13] - 重百九龙商场转型重庆首家银发主题店 开业首日销售额80.56万元（同比增长超300%） 黄金珠宝销售增664.84% 重构2-6层适老空间并增设乐龄学院 [14][16] - 重百大楼升级为"城市文明策展人" 新增3D魔幻墙和解放碑打卡矩阵 12层设"时光塔"艺术装置 引入山城掌柜市集和交通茶馆沉浸体验 [17][19] - 北京西单商场闭店36个月改造 将打造6.5万平方米"西单记忆1930"文化街区 瞄准22-55岁客群 整合南楼与东侧配楼优化动线 [20][22] 场景创新与业态重组 - 北京双安商场改造1.5万平方米（占经营面积70%） 新进品牌占比近30% 餐饮业态引入羲和小聚等首店 带动客流提升30% [23][25] - 北京友谊商店改造为院落式商业空间 引入"超级转转"全国首店 未来配置青旅 医美 策展中心及米其林餐厅等复合业态 [26][28] - 西安民生百货解放路店转型24小时"双首层街区MALL" 1-3层打通为开放式街区 引入西北首家京东奥莱及KTV 密室逃脱等夜经济业态 [29][31][32] - 杭州武林银泰百货C馆开设工业风潮流街区 引入20余个首店品牌（超80%为全国首店） 定位"全球首发站"持续推出联名限定款 [33][35] - 广州友谊国金店引进广州首家市内免税店 首层围挡展示中免×友谊联名 各楼层同步调整业态预留空间 [36] 行业转型逻辑 - 百货转型需从商品中心模式转向体验与场景竞争 通过在地文化解码和客群颗粒度洞察实现差异化 [38][39] - 改造方向包括购物中心/奥莱转型 细分领域精耕及免税业态尝试 市内免税店处于试水阶段但潜力显著 [39]

债券赎回决策 - 公司决定放弃行使"22越控02"票面利率调整选择权，并行使发行人赎回选择权，对赎回登记日登记在册的债券进行全额赎回 [1] - 赎回决定基于公司实际情况和当前市场环境，符合募集说明书条款约定 [1] - 赎回登记日为2025年9月15日，赎回资金到账日和摘牌日为2025年9月16日 [6] 债券基本情况 - 债券全称为广州越秀资本控股集团股份有限公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期)(品种一) [1] - 债券代码148064，简称"22越控02" [1] - 债券票面年利率为2.67%，每10张债券(面值1,000元)派发利息26.70元 [7][8] 赎回实施方案 - 赎回对象为2025年9月15日收市后在中国结算深圳分公司登记在册的全部债券持有人 [6] - 公司将在赎回资金到账日前2个交易日(2025年9月12日)将本金及利息足额划付至指定账户 [8] - 赎回资金将通过清算系统进入投资者证券账户 [8] 利息税务处理 - 个人投资者需缴纳20%利息所得税，由付息网点代扣代缴 [8] - 境外机构在2021年11月7日至2025年12月31日期间取得的利息收入暂免征收企业所得税和增值税 [9] - 非居民企业每10张债券实际派发利息26.70元，居民企业为21.36元 [7][8] 信息披露安排 - 本次公告为第三次提示性公告 [1] - 公司承诺在赎回前及时披露相关公告，确保投资者充分知悉 [3] - 公司提供了投资者咨询联系方式，包括地址和电话 [9]

债券基本信息 - 债券代码148064，简称“22越控02”，余额10亿元，票面利率2.67%[3][4][13][14] - 期限5年，附第3年末发行人调整票面利率、赎回和投资者回售选择权[13] - 还本付息方式为按年付息，到期一次还本[14] - 无担保，受托管理人为华福证券有限责任公司[25][26] - 登记、代理付息、兑付机构为中国结算深圳分公司[26] 赎回相关 - 公司放弃行使“22越控02”发行人调整票面利率选择权，行使赎回选择权，赎回比例100%[2][8] - 赎回登记日为2025年9月15日，资金到账日为2025年9月16日（遇节假日顺延）[5] - 赎回价格为102.67元/张（含当期利息且含税）[6][32] - 摘牌日为2025年9月16日[9] - 赎回对象为截至2025年9月15日登记在册的全部持有人[31] 利息及税收 - 每10张债券（面值1000元）派发利息26.70元（含税）[32] - 扣税后个人、证券投资基金债券持有人实际每10张派发利息21.36元[32] - 非居民企业（包含QFII、RQFII）取得的实际每10张派发利息26.70元[32] - 个人（包括证券投资基金）债券持有者利息所得税征税税率为20%[33] - 2021年11月7日至2025年12月31日，境外机构投资境内债券市场利息收入暂免征收企业所得税和增值税[34] - 其他债券持有者的债券利息所得税需自行缴纳[36] 其他 - 2025年9月12日公司将赎回本金及利息足额划付至指定银行账户[32] - 发行人是广州越秀资本控股集团股份有限公司，电话020 - 66611888[37] - 受托管理人是华福证券有限责任公司，电话010 - 89926921[37]

公司股权变动 - 广州越秀产业投资有限公司于8月4日增持新天绿色能源104.5万股 每股作价4.1868港元 总金额约为437.52万港元 [1] - 增持后最新持股数目约为2.03亿股 最新持股比例提升至11.02% [1] - 交易涉及关联方广州越秀集团股份有限公司及广州越秀资本控股集团股份有限公司 [1]