公司重大交易终止 - 公司董事会于2025年11月14日决议终止发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易事项 [1] - 关于终止交易的公告已于2025年11月15日披露，公告编号为2025-079 [1] 投资者沟通安排 - 公司定于2025年11月18日星期二16:00-17:00举办投资者说明会，就终止交易事项进行互动交流 [1] - 说明会采用网络文字互动方式，通过价值在线网站举行 [1][2] - 公司董事长、董事会秘书兼副总经理、交易对方及重组标的代表将参会 [3] 投资者参与方式 - 投资者可在2025年11月18日12:00前通过公司邮箱bhny_2018@126.com提前提问 [4] - 公司将在信息披露允许范围内回答投资者普遍关注的问题 [4] - 投资者可通过电话010-63722821或邮箱bhny_2018@126.com进行咨询 [5]

公司重大资产重组终止 - 滨海能源终止发行股份购买沧州旭阳化工有限公司100%股权并募集配套资金的重大资产重组[3] - 终止原因为市场环境变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致[3][4] - 此次收购构成关联交易，原计划为实控人杨雪岗将优质化工新材料业务注入公司的重要整合举措[3] 交易标的与公司概况对比 - 截至今年一季度末，标的公司沧州旭阳的总资产超过滨海能源的10倍，营收规模也远超滨海能源，构成“蛇吞象”式并购[3] - 滨海能源主营业务为锂电池负极材料研发、生产和销售，而沧州旭阳主业为尼龙新材料生产，本次交易原系跨界重组[3] - 交易原计划使公司形成“负极材料+尼龙新材料”双主业格局，以拓展业务版图，打造第二增长曲线[3] 公司财务状况与经营压力 - 滨海能源自2020年以来净利润处于亏损状态，2020-2024年净利已连亏五年[1][5] - 2024年前三季度，公司营收约3.74亿元，同比增长2.03%，但归属净利润约-4943.7万元，同比转亏[5] - 截至2024年三季度末，公司账面货币资金仅2645.69万元，总资产约20.03亿元，总负债约18.12亿元，资产负债率高达90.45%[5] 实际控制人其他资本运作 - 实控人杨雪岗今年另一项资本动作，即通过亿华通发行股份购买定州旭阳氢能有限公司100%股权以取得亿华通控制权的计划，也于今年9月宣告失败[7] - 杨雪岗目前除滨海能源外，还控制一家港股公司中国旭阳集团[8] - 原拟入主的亿华通业绩表现同样不乐观，2021-2024年及今年前三季度持续亏损，其中2024年前三季度归属净利润约-3.11亿元[9] 公司后续经营重点 - 终止重组后，滨海能源表示目前各项经营情况正常，正积极推动负极材料市场开拓、20万吨负极材料一体化项目一期及配套源网荷储绿电项目一期建设、新型负极材料研发等工作[4]

交易终止事件概述 - 滨海能源于11月15日公告终止筹划超过6个月的重大资产重组，原因是交易各方对相关商业条款未能达成一致 [1][3] - 该重组计划为购买沧州旭阳化工有限公司100%股权 [1] - 公司表示终止交易是经审慎分析和友好协商后决定，不存在需承担违约责任的情形，且不会对现有生产经营和战略发展造成重大不利影响 [3] - 按最新披露日期统计，年内已有59家A股上市公司宣布重大资产重组终止 [3] 原交易方案细节 - 交易最初于今年4月30日披露，计划通过发行股份方式购买资产，并拟向不超过35名特定投资者非公开发行股份募集配套资金 [3] - 5月17日发布的交易预案披露股份发行价格为7.55元/股，交易预计构成重大资产重组但不构成重组上市 [3] - 交易完成后，公司控股股东预计将由旭阳控股变更为旭阳集团，实际控制人仍为杨雪岗 [3] 交易标的公司情况 - 标的公司沧州旭阳成立于2011年，注册资本为44.53亿元，主要从事尼龙新材料相关产品的研发、生产和销售 [4] - 沧州旭阳的己内酰胺产能达75万吨/年，是全球第二大己内酰胺生产商，并加速向己二胺、尼龙66等产业链延伸 [4] - 沧州旭阳2024年度净利润达2.38亿元 [4] - 截至2025年3月31日，标的公司总资产为1,457,951.56千元，2025年1-3月营业收入为241,196.03千元，净利润为2,111.94千元 [5] 交易背景与战略意图 - 公司自2022年起实施战略转型，逐渐剥离包装印刷业务并布局锂电池负极材料产业 [4] - 因锂电产业竞争加剧导致盈利承压，公司亟需打造第二增长曲线以获取资金支持 [4] - 原计划通过交易形成“负极材料+尼龙新材料”双主业并行的业务格局，以形成新的利润增长点 [5] 交易终止原因分析 - 终止原因为市场环境较交易筹划初期发生变化，导致交易各方对商业条款未能达成一致 [6] - 交易具体的价格并未披露，标的资产的评估值及交易作价在预案签署日尚未确定 [6] - 行业方面，己内酰胺当前价格与盈利皆触底，行业暂无大的规模化产能落地 [6] - 交易复杂程度高，标的资产体量大，且涉及香港联交所及标的资产所属港股上市公司的程序 [6] 公司后续发展计划 - 公司表示目前各项经营情况正常 [6] - 公司正积极推动负极材料的市场开拓、20万吨负极材料一体化项目一期及配套源网荷储绿电项目一期建设、新型负极材料研发等工作 [6]

交易决策 - 2025年11月14日会议审议通过终止发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易议案[3] 投资者说明会 - 2025年11月18日16:00 - 17:00举办，方式为网络文字互动，地点在价值在线[3] - 参加人员有公司董事长等[4] - 投资者需于11月18日12:00前预约报名及征集问题[5][6] 咨询方式 - 可于11月18日前通过邮箱bhny_2018@126.com提问[8] - 咨询电话010 - 63722821，邮箱bhny_2018@126.com[9]

交易终止事件概述 - 滨海能源宣布终止筹划超半年的发行股份购买沧州旭阳化工100%股权并募集配套资金事项 [2][4] - 终止原因为市场环境较交易筹划初期发生变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致 [2][6] - 公司表示终止交易是经审慎研究并与交易各方友好协商后的决定，不存在需承担相关违约责任的情形 [6] 交易背景与影响 - 原交易方案为购买沧州旭阳化工100%股权，该公司是全球第二大己内酰胺企业，产品涵盖己内酰胺、尼龙6等尼龙新材料 [4][11] - 交易若完成，公司将形成“负极材料+尼龙新材料”双主业格局，旨在拓展业务版图并提升资产规模、营收及净利润 [11] - 交易终止使公司所设想的通过并购打造第二增长曲线、增强核心竞争力的发展战略落空 [12] 公司基本面与业绩表现 - 公司主营业务为锂电池负极材料的研发、生产和销售，但受锂电产业竞争加剧影响，盈利水平持续承压 [8] - 2025年三季报显示，归属于母公司股东的净利润为-0.49亿元，同比大幅下降2,837.15% [10] - 公司营业收入表现不稳定，2025年三季报营收为3.74亿元，而2024年三季报营收为3.66亿元，2023年三季报营收仅为1.49亿元 [10] 公司当前经营重点 - 交易终止后，公司表示经营情况正常，正积极推动负极材料市场开拓及20万吨负极材料一体化项目一期等项目建设 [12] - 公司致力于通过现有业务的经营工作来努力提升业绩，维护投资者利益 [12] - 截至11月14日收盘，公司股价报14.51元/股，总市值为32亿元 [13]

重大资产重组终止 - 公司终止通过发行股份购买沧州旭阳化工有限公司100%股权的重大资产重组[1] - 终止原因为市场环境变化导致交易各方对相关商业条款未能达成一致[1] - 公司原计划向不超过35名特定投资者非公开发行股份募集配套资金[1] 公司当前经营重点 - 公司各项经营情况正常[1] - 公司正积极推动负极材料的市场开拓[1] - 公司正推进20万吨负极材料一体化项目一期及配套源网荷储绿电项目一期建设[1] - 公司正进行新型负极材料研发工作以持续提升经营业绩[1]

公司重大资产重组终止 - 公司于11月14日晚间公告终止通过发行股份购买沧州旭阳化工有限公司100%股权的重大资产重组计划 [1] - 终止原因为市场环境发生变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致 [1] - 该交易原计划包括募集配套资金 [1] 公司股价近期表现 - 公司股价近日走高，曾收获两个涨停板 [1] - 11月以来公司股价累计涨幅超过30% [1]

董事会决议与交易终止 - 公司董事会于2025年11月14日召开第十一届董事会第二十五次会议，以通讯表决方式召开，9名董事全部出席，会议由董事长张英伟主持 [1] - 董事会以5票同意、0票反对、0票弃权审议通过《关于终止公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易的议案》，关联董事张英伟、韩勤亮、杨路、尹天长回避表决 [2] - 董事会以5票同意、0票反对、0票弃权审议通过《关于公司与交易各方签署〈发行股份购买资产协议之终止协议〉的议案》，关联董事同样回避表决 [3] 原交易方案概述 - 公司原计划通过发行股份方式购买旭阳集团、邢台旭阳煤化工、深创投制造业转型升级新材料基金、农银金融资产投资合计持有的沧州旭阳化工100%股权 [2][7] - 原交易方案同时计划向不超过35名符合条件的特定投资者非公开发行股份募集配套资金 [2][7] - 根据规定，该交易预计构成重大资产重组及关联交易，交易完成后公司控股股东预计将由旭阳控股变更为旭阳集团，但实际控制人仍为杨雪岗 [8] 交易筹划与推进过程 - 公司因筹划该交易，股票自2025年4月30日开市起停牌 [9] - 2025年5月16日，公司召开董事会审议通过交易相关议案，并于2025年5月19日开市起复牌 [10] - 在2025年6月至11月期间，公司定期披露了该交易的进展公告 [10] 交易终止原因 - 终止原因为市场环境较交易筹划初期发生变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致 [12] - 为维护公司及全体股东利益，经审慎研究及与交易各方友好协商，决定终止本次交易 [12] 终止决策程序与影响 - 终止交易的决定已经公司独立董事专门会议、董事会战略委员会审议通过 [2][14] - 由于交易尚处于预案阶段，终止事项无需提交公司股东会审议 [2][14] - 公司表示终止交易不存在需承担相关违约责任的情形 [15] - 终止交易不会对公司现有生产经营活动和战略发展造成重大不利影响 [15] 公司当前经营状况与承诺 - 公司目前经营情况正常，正在积极推动负极材料的市场开拓、20万吨负极材料一体化项目一期及配套源网荷储绿电项目一期建设、新型负极材料研发等工作 [15] - 公司承诺自本公告披露之日起一个月内不再筹划重大资产重组事项 [16]

重大资产重组终止 - 公司董事会审议通过终止发行股份购买资产并募集配套资金事项，原计划收购交易方合计持有的沧州旭阳化工有限公司100%股权 [1] - 终止原因为市场环境发生变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致 [3] - 本次交易自2025年4月30日开始筹划，5月17日披露交易预案，5月19日公司股票复牌 [3] 公司财务状况 - 公司2025年前三季度营业收入为3.74亿元，同比增长2.03%，归母净利润为亏损4943.70万元 [4] - 公司第三季度营业收入为1.39亿元，同比增长14%，归母净利润为亏损1233.25万元 [4] - 公司总资产较上年度末增长56.60%至20.03亿元，归属于上市公司股东的所有者权益下降30.74%至1.08亿元 [5] 主营业务与经营现状 - 公司主营业务为锂电池负极材料的研发、生产和销售 [4] - 公司正积极推动负极材料市场开拓、20万吨负极材料一体化项目一期及配套绿电项目建设、新型负极材料研发 [4] - 本次交易终止不会对公司现有生产经营活动和战略发展造成重大不利影响 [4] 近期市场表现 - 公司近期股价走势强劲，本周涨幅接近30% [6] - 截至11月14日收盘，公司股价报14.51元/股，总市值为32.23亿元 [6]

交易终止 - 公司董事会审议通过终止发行股份购买沧州旭阳化工有限公司100%股权并募集配套资金的交易 [1] - 终止原因为市场环境变化，交易各方对相关商业条款未能达成一致 [3] - 该交易自2025年4月30日开始筹划，5月17日披露预案，5月19日公司股票复牌 [3] 公司主营业务与经营状况 - 公司主营业务为锂电池负极材料的研发、生产和销售 [4] - 公司正积极推动负极材料市场开拓、20万吨负极材料一体化项目一期及配套绿电项目建设以及新型负极材料研发 [4] - 2025年前三季度营业收入为3.74亿元，同比增长2.03%，归母净利润为亏损4943.70万元 [4] - 2025年第三季度营业收入为1.39亿元，同比增长14%，归母净利润为亏损1233.25万元 [4] - 公司总资产为20.03亿元，较上年度末增长56.60% [5] 公司股价表现 - 公司近期股价走势强劲，本周涨幅接近30% [6] - 截至11月14日收盘，公司股价报14.51元/股，总市值为32.23亿元 [6]