股价表现与发行情况 - 公司股价收报101.99元 单日跌幅5.13% 目前处于破发状态[1] - 公司于2023年4月18日在科创板上市 发行数量1033.34万股 发行价格245.56元/股[1] - 保荐机构为海通证券股份有限公司 保荐代表人为程韬、陈佳一[1] 募集资金使用 - 首次公开发行募集资金总额25.37亿元 募集资金净额23.16亿元[1] - 最终募集资金净额较原计划多13.47亿元[1] - 原计划募集资金9.69亿元 用于研发中心建设、工业仿真云、年产260台DEMX水下噪声测试仪建设、营销网络建设及补充流动资金[1] 发行费用构成 - 发行费用合计2.22亿元 其中保荐承销费用1.92亿元[1] 股东权益分派 - 2022年度权益分派以总股本4133.34万股为基数 每股派现0.15元 每股转增0.48股[2] - 共计派发现金红利620万元 转增1984万股 分配后总股本增至6117.34万股[2] - 2023年度权益分派方案为每10股派现3.80元 每10股转增4.60股[2] - 2023年度权益分派股权登记日为2024年6月18日 除权除息日为2024年6月19日[2]

公司股价表现 - 9月24日股价上涨5.06%至108.00元/股 成交额4.14亿元 换手率8.16% 总市值96.24亿元 [1] 公司业务构成 - 主营业务为CAE软件研发销售服务 天工-仿真产品开发占比56.93% 天工-工程仿真软件占比29.33% 开物-工程仿真软件占比6.55% 技术服务占比6.07% [1] - 公司成立于2006年2月24日 2023年4月18日上市 注册地位于上海市黄浦区 [1] 基金持仓情况 - 浦银安盛高端装备混合A(019864)二季度持有19.41万股 占基金净值比例6.92% 为第六大重仓股 [2] - 该基金当日浮盈约100.91万元 最新规模6454.47万元 [2] 基金业绩表现 - 浦银安盛高端装备混合A今年以来收益65.61% 同类排名401/8173 近一年收益135.05% 同类排名217/7996 [2] - 基金成立以来收益122.1% 成立于2024年3月28日 [2] 基金经理信息 - 基金经理李浩玄累计任职时间2年279天 管理基金总规模31.72亿元 [3] - 任职期间最佳基金回报120.87% 最差基金回报21.04% [3]

投资评级 - 维持"买入"评级 [4] 核心观点 - 报告研究的具体公司2025年上半年实现营业收入5735万元 同比增长10.82% 工程仿真软件业务增长是主要驱动力 [6] - 报告研究的具体公司持续推进产品研发与功能迭代 完成多个核心产品新版本发布与优化 并领先布局物理AI赛道 [6] - 报告研究的具体公司正稳步推进与力控科技的并购重组事宜 并签署战略合作协议聚焦低空经济产业 [6] 财务表现 - 2025年上半年实现归属于母公司股东的净利润-4569.83万元 亏损同比收窄 [6] - 预测2025-2027年营收分别为5.52/7.67/9.15亿元 同比增长率分别为46%/39%/19% [4][6] - 预测2025-2027年归母净利润分别为0.75/1.26/1.55亿元 同比增长率分别为80%/68%/23% [4][6] 产品与技术发展 - 工程仿真软件收入占比提高 带动整体毛利率增加 [6] - 基于多年仿真技术沉淀构建物理AI设计平台 实现从传统CAE向智能决策型工程平台升级 [6] - 产品体系正由单一计算工具型向智能决策型工程平台升级 [6] 战略布局与并购 - 2025年2月18日发布公告拟收购力控科技 目前正稳步推进并购重组事宜 [6] - 与绍兴市越城区交通运输局和杭州市实业投资集团签署战略合作协议 聚焦低空经济产业 [6] - 未来将充分利用上市平台优势 加大并购重组力度 围绕核心业务进行产业链延伸 [6] 估值指标 - 当前股价102.80元 总市值91.60亿元 流通市值50.61亿元 [2] - 预测2025-2027年P/E分别为122.8/73.0/59.2倍 P/B维持在3倍左右 [4] - 预测2025-2027年每股收益分别为0.84/1.41/1.74元 [4]

公司股价表现 - 9月23日股价上涨5.39%至103.50元/股 成交额1.26亿元 换手率2.53% 总市值92.23亿元 [1] 公司业务构成 - 主营业务为CAE软件研发销售和服务 天工-仿真产品开发占比56.93% 天工-工程仿真软件占比29.33% 开物-工程仿真软件占比6.55% 技术服务占比6.07% [1] - 公司成立于2006年2月24日 2023年4月18日上市 注册地址位于上海市黄浦区 [1] 基金持仓情况 - 汇添富盈润混合A(004946)二季度持有5000股 占基金净值比例0.71% 位列第八大重仓股 [2] - 该基金当日浮盈约2.65万元 最新规模993.24万元 今年以来收益12.37% 近一年收益14.86% 成立以来收益64.79% [2] 基金经理信息 - 基金经理曹诗扬累计任职309天 管理资产总规模5.72亿元 任职期间最佳基金回报13.36% 最差回报3.92% [3]

业绩数据 - 2025年1 - 6月营业收入5735.09万元，较上年度同期增长10.82%[3][24] - 2025年1 - 6月扣除非经常性损益的净利润为 -4800.81万元，亏损同比收窄[3] - 2025年上半年归属于上市公司股东的净资产27.94亿元，较2024年末减少2.09%[24] - 2025年上半年总资产30.32亿元，较2024年末减少1.26%[24] - 2025年上半年研发投入5062.09万元，同比下降26.15%，研发投入占比88.27%[26] - 募集资金总额25.37亿元，截至2025年6月30日余额10.10亿元[29] 公司运营 - 首次公开发行股票1033.34万股，每股发行价245.56元，募集资金净额231574.91万元[3] - 证券于2023年4月18日在上海证券交易所上市，国泰海通证券督导期至2026年12月31日[3] - 2025年上半年拟实施“年产260台DEMX水下噪声测试仪建设项目”[20] 风险提示 - 面临研发失败、人才流失、业务开拓、收入波动、应收账款收回等风险[11][13][14][16][17] 其他情况 - 本持续督导期内无未履行承诺、重大风险等事项[5][6][7][8] - 保荐机构开展多项督导工作，未发现公司重大问题[8][10] - 报告期内发展14项核心技术强化产品性能优势[27] - 2025年上半年控股股东等人员持股未变，无质押、冻结及减持情形[31]

收购交易概述 - 索辰科技全资子公司上海索辰数字科技拟以现金方式收购北京力控元通科技51%股权或通过增资实现控股 [2] - 交易完成后标的公司将作为控股子公司纳入公司合并报表范围 [2] - 公司已与中介机构签署服务协议并积极推进重大资产重组相关工作 [2] 交易执行进展 - 截至公告披露日已完成中介机构服务协议的签署 [2] - 公司正与相关方协同推进本次重大资产重组的具体实施 [2]

市场扩张和并购 - 公司全资子公司拟现金收购标的公司51%股权并纳入合并报表[2] - 2025年2月17日签署收购51%股权框架协议[3] - 2025年3 - 8月多次披露交易进展公告[3][4] - 截至公告披露日已与中介机构签服务协议并推进重组[4] - 交易尚处筹划阶段，实施及进度存在不确定性[5]

板块整体表现 - 软件开发板块当日上涨1.69%，领涨股为银之杰（代码300085）[1] - 上证指数报收3861.87点（涨幅0.04%），深证成指报收13063.97点（涨幅0.45%）[1] - 板块内涨幅前十个股涨幅区间为4.67%-7.05%，跌幅前十个股跌幅区间为-1.00%至-19.96%[1][2] 个股价格表现 - 银之杰收盘价58.16元，涨幅7.05%，成交量92.35万手，成交额52.47亿元[1] - 索辰科技收盘价104.54元，涨幅6.85%，成交量4.78万手，成交额4.85亿元[1] - *ST东通跌幅最大达19.96%，收盘价4.21元，成交额746.10万元[2] - 深信服收盘价122.06元，跌幅2.92%，成交额13.93亿元[2] 资金流向分析 - 板块主力资金净流入10.77亿元，游资资金净流出8.8亿元，散户资金净流出1.98亿元[2] - 银之杰主力净流入4.18亿元（占比7.96%），游资净流出8657.63万元（占比-1.65%）[3] - 指南针主力净流入3.87亿元（占比4.74%），游资净流出1.93亿元（占比-2.37%）[3] - 同花顺主力净流入2.19亿元（占比4.84%），游资净流出1.00亿元（占比-2.21%）[3] 成交活跃度 - 有棵树成交量达128.24万手，成交额8.24亿元[1] - 指南针成交额81.68亿元，为板块最高[1] - 石墓信息成交量39.59万手，成交额4.43亿元[2] - 诚迈科技成交量12.77万手，成交额6.97亿元[2]

公司股价表现 - 9月16日股价上涨5.09%至102.82元/股 成交额2.94亿元 换手率5.98% 总市值91.62亿元 [1] 主营业务构成 - CAE软件研发销售服务为主营业务 天工-仿真产品开发占比56.93% 天工-工程仿真软件占比29.33% 开物-工程仿真软件占比6.55% 技术服务占比6.07% [1] - 公司成立于2006年2月24日 2023年4月18日上市 注册地址位于上海市黄浦区淮海中路300号 [1] 基金持仓情况 - 金元顺安价值增长混合基金(620004)二季度持仓1.83万股 占基金净值比例1.92% 位列第八大重仓股 [2] - 该基金当日浮盈约9.09万元 最新规模6976.86万元 今年以来收益率17.07% 近一年收益率41.2% [2] 基金经理信息 - 基金经理孔祥鹏任职8年83天 管理规模1.31亿元 最佳回报-2.75% 最差回报-11.58% [3] - 基金经理韩辰尧任职2年201天 管理规模7.88亿元 最佳回报6.54% 最差回报-10.55% [3]

北京市中伦律师事务所 关于上海索辰信息科技股份有限公司 2025 年第二次临时股东会的 法律意见书 二〇二五年九月 北京市中伦律师事务所（以下简称"本所"）作为上海索辰信息科技股份有 限公司（以下简称"公司"）的常年法律顾问，受公司委托，指派律师出席公司 2025 年第二次临时股东会（以下简称"本次股东会"）。本所律师根据《中华人 民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简 称"《证券法》"）、《上市公司股东会规则》（以下简称"《股东会规则》"）等有关 法律、法规、规范性文件及《上海索辰信息科技股份有限公司章程》（以下简称 "《公司章程》"）的规定，对本次股东会进行见证并出具法律意见。 为出具本法律意见书，本所律师审查了公司本次股东会的有关文件和材料。 本所律师得到公司如下保证，即其已提供了本所律师认为作为出具本法律意见书 所必需的材料，所提供的原始材料、副本、复印件等材料、口头证言均符合真实、 准确、完整的要求，有关副本、复印件等材料与原始材料一致。 北京 • 上海 • 深圳 • 广州 • 武汉 • 成都 • 重庆 • 青岛 • 杭州 • 南京 • 海口 • 东京 • 香港 ...