显示产业投资项目 - 安徽合肥和江苏南通分别落地显示相关项目 总投资达20亿元[2] - 睿合科技在合肥投资10亿元建设显示模组项目 达产后年产300万片显示模组和600吨光学有机硅材料[3] - 南通新型显示光学材料项目总投资10亿元 预计年销售额超20亿元 年纳税超1亿元[5] 睿合科技业务布局 - 公司为京东方精电子公司 专注于汽车电子领域智能化解决方案[3] - 产品涵盖智能仪表盘、中控系统、电子后视镜、抬头显示和后座娱乐系统[3] - 通过安徽省汽车行业协会平台形成"显示模组+解决方案"打包输出模式[3] - 参与安徽省车载显示技术行业标准制定 与中科大、合工大等高校开展产学研合作[4] 显示材料产业拓展 - 南通项目将填补如东在新型显示材料领域空白 拓展高端制造新赛道[6] - 世华科技2024年12月宣布投资22亿元建设高性能光学材料制造基地 其中固定资产投资15亿元[6] - 项目建设期3-5年 将扩大公司产品应用领域和提升制造能力[6] 显示技术发展趋势 - 行业关注玻璃与硅基Micro LED商用化进程[10] - MiP与COB技术对超高清显示发展具有重要机会[10] - 玻璃基Micro LED显示技术创新路径与应用前景成为焦点[10] - 近眼显示技术趋势与产业动态分析受到重视[11] - uLED外延量产存在挑战需要解决方案[11] - AI技术助力AR眼镜产品发展[11]

公司基本信息 - 公司2010年4月14日成立有限公司，2018年6月29日成立股份公司，2020年9月30日上市[9] - 公司从事功能性材料研发、生产及销售，产品以功能性电子材料及高性能光学材料为主[10][11] - 公司股票在上海证券交易所科创板上市，代码688093，简称为世华科技[9] 发行情况 - 本次向特定对象发行A股，每股面值1.00元，发行数量17,751,479股，价格33.80元/股，募集资金总额599,999,990.20元，净额590,938,660.21元[3][12][24][30] - 发行定价基准日为2025年9月3日，底价31.05元/股，实际发行价格33.80元/股[29] - 发行方案拟发行不超过19,323,671股，实际发行17,751,479股，超过拟发行数量的70%[28] - 发行对象认购的股票自发行结束之日起6个月内不得转让[4][31][64] 发行流程 - 2025年1月6日召开第三届董事会第五次会议，审议通过发行相关议案[13] - 2025年3月31日召开2024年年度股东大会，审议通过多项发行相关议案[15] - 2025年7月3日经上交所审核通过，8月13日获中国证监会注册批复[16] - 2025年9月2日启动发行，向121名投资者发出《认购邀请书》，后新增21名投资者[17][19] - 2025年9月5日9:00 - 12:00接收申购文件，收到21个认购对象有效报价[21] - 2025年9月19日，新增股份办理完成登记托管及限售手续，中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成相关证券变更登记[39][62] 获配情况 - 本次发行最终获配发行对象12名[24] - 湖北省铁路发展基金有限责任公司获配2958579股，海南龙吟虎啸私募基金管理中心（有限合伙）获配591715股等[43][44] 股权结构 - 发行前公司总股本为262,631,312股，发行后股份总数为280,382,791股，新增有限售条件流通股17,751,479股，占比6.33%[9][65] - 截至2025年9月10日，发行前前十名股东合计持股194,118,646股，占比73.91%，发行后合计持股200,755,092股，占比71.60%[66][68] 财务数据 - 2022 - 2025年6月公司资产总额分别为147,210.28万元、208,547.67万元、212,839.97万元和225,471.57万元[72][79] - 2022 - 2025年6月公司负债合计分别为5,717.46万元、19,372.94万元、16,987.24万元和14,332.61万元[72][79] - 2022 - 2025年6月公司资产负债率分别为3.88%、9.29%、7.98%和6.36%[76][80] - 2022 - 2025年6月公司流动比率分别为10.33、4.85、4.77和5.84，速动比率分别为9.34、4.37、4.08和4.95[76][81] - 2022 - 2025年1 - 6月公司营业收入分别为46,229.42万元、51,149.97万元、79,468.34万元和53,650.78万元[77][82] - 2022 - 2025年1 - 6月公司归属于母公司股东的净利润分别为18,537.50万元、19,345.91万元、27,965.84万元和19,306.22万元[77][82] - 2022 - 2025年1 - 6月经年化处理公司应收账款周转率分别为2.80、2.98、3.51和3.91[78][83] - 2022 - 2025年1 - 6月经年化处理公司存货周转率分别为3.97、3.68、4.14和4.51[78][83] - 2022 - 2025年公司经营活动产生的现金流量净额分别为17,426.85万元、17,148.52万元、22,867.93万元、20,235.23万元[75] 其他 - 公司建立平台化研发体系，加强对AI智能硬件等行业的横向覆盖[11] - 公司董事和高级管理人员未参与此次认购，持股数量未因本次发行而变化[70] - 保荐人华泰联合证券认为公司2025年度向特定对象发行A股股票并在科创板上市符合相关法规，具备上市条件[90] - 自发行获中国证监会同意注册至上市公告书刊登前，未发生对公司有较大影响的其他重要事项[92]

公司基本信息 - 公司设立于2018年6月29日，注册资本262,631,312元[5] - 截至2025年6月30日，5位共同实际控制人合计控制公司71.84%的表决权[50] 产品与技术 - 功能性电子材料用于电子产品内部或元器件制造组装，高性能光学材料用于显示面板或其生产[7] - 高分子聚合物接枝改性技术使材料保持力从24小时滑落提升到120小时滑落[9] - 高精度自动化涂布线体可实现0.3 - 200微米厚度范围内连续涂布[9] - 不同涂层厚度公差控制不同，5微米以内±0.5微米，5 - 20微米±1微米，20微米以上±5%[9] - 涂布工艺无尘级别达千级，高洁净产品车间达百级水平[9] - 电子粘接材料50微米厚度下，室温环形初粘，180°剥离力2,200gf/25mm，保持力2,000gf 168小时不滑落[10] - 生物基丙烯酸酯聚合物产品生物基碳比例达82%[10] - 生物基聚氨酯预聚体产品生物碳含量超90%，粘接性能与石油基产品相当[10] - 材料设计技术确保OLED屏幕面内温度均在33℃以下，任意两点温差不超1.5℃[10] - 抗高温形变光学胶在超250℃高温下有高粘性、高模量和优异抗形变能力[11] - 胶粘剂及密封胶产品固化方式有热固化、UV固化等多种[11] - 用于UV光固化的聚丙烯酸酯类树脂可调控分子量精准分布[11] - 光学模组用高分子聚合技术可精准控制分子量大小和分布及调控折射率[11] - 耐刮擦耐老化抗静电涂层在特定环境测试后抗静电性能稳定[11] - 高排气性聚氨酯压敏胶合成技术可合成优异排气性的聚氨酯压敏胶[11] 研发情况 - 截至2025年6月30日，研发人员114人，占员工总数20.77%，员工总数549人[14] - 2025年1 - 6月研发费用2852.07万元，占当期营业收入比例5.32%；2024年研发费用5020.54万元，占比6.32%；2023年研发费用3676.67万元，占比7.19%；2022年研发费用3226.85万元，占比6.98%[16] 财务数据 - 2025年6月30日资产总计225471.57万元，负债合计14332.61万元，所有者权益合计211138.96万元[18] - 2025年1 - 6月营业收入53650.78万元，营业利润22218.68万元，利润总额22177.02万元，净利润19306.22万元[20] - 2025年6月30日流动比率5.84倍，速动比率4.95倍，资产负债率6.36%[22] - 2025年1 - 6月应收账款周转率3.91次，存货周转率4.51次，每股经营活动现金流量0.77元/股，每股净现金流量 - 0.37元/股[22] - 2025年1 - 6月经营活动现金流量净额20235.23万元，投资活动现金流量净额 - 25689.42万元，筹资活动现金流量净额 - 4259.93万元，现金及现金等价物净增加额 - 9631.60万元[23] - 报告期各期公司前五大客户销售金额占主营业务收入的比例分别为74.80%、77.52%、67.71%及69.34%[38] - 截至2024年末公司预计未来3年拟投资项目资金需求合计约22.96亿元[39] - 截至2024年末公司资产负债率为7.98%[39] - 报告期各期公司综合毛利率分别为60.20%、58.88%、56.21%和55.62%[45] - 报告期各期末发行人存货账面价值分别为4907.98万元、6533.56万元、10265.69万元及10876.23万元，占各期期末流动资产比例分别为8.38%、6.98%、12.68%及13.00%[47] - 报告期各期末公司应收账款余额分别为16423.00万元、18558.17万元、27702.71万元及28264.51万元[48] 发行情况 - 本次发行时间为2025年9月5日，发行对象为12名[53][54] - 本次发行定价基准日为2025年9月3日，发行底价31.05元/股，发行价格33.80元/股[57][58] - 本次发行数量为17,751,479股，超过发行方案拟发行股票数量的70%[59] - 本次发行募集资金总额为599,999,990.20元，扣除费用后净额为590,938,660.21元[62] - 本次发行股份锁定期为发行结束之日起6个月[60] - 本次发行前公司滚存未分配利润由新老股东按发行后股份比例共享[63] - 本次发行决议有效期为自股东大会审议通过之日起12个月[64] 募投项目风险 - 本次向特定对象发行股票可能短期内摊薄即期回报，若项目未达预期效益，财务指标将下降[25] - 募投项目可能因市场环境等变化致实施进度不及预期、产能无法及时消化[27] - 募投项目可能因经济形势等变化致毛利率不及预期、无法实现预期效益[29] - 募投项目完成后每年新增折旧及摊销4239.05万元[31] 会议与督导 - 2025年1月6日，公司第三届董事会第五次会议，9名董事全部出席并审议通过相关议案[70] - 2025年3月31日，公司2024年年度股东大会，出席会议股东代表持股总数195,889,926股，占股本总额75.0618%，审议通过相关议案[70] - 持续督导期限为股票上市当年剩余时间及以后2个完整会计年度[72] - 上市公司未实现盈利等情况，营业收入与上年同期相比下降50%以上，要在持续督导跟踪报告显著位置发表结论性意见[73] - 上市公司出现特定情形，15日内进行专项现场核查并在结束后15个交易日内披露核查报告[73] - 在上市公司年度报告、半年度报告披露之日起15个交易日内，披露持续督导跟踪报告[73] - 持续督导工作结束后，在上市公司年度报告披露之日起10个交易日内报送并披露保荐总结报告书[73] 保荐相关 - 本次具体负责推荐的保荐代表人为李响和刘哲[65] - 截至2024年12月31日，前200名股东中保荐人或其关联方无持有发行人股份情况[68] - 保荐人同意推荐公司2025年度向特定对象发行A股股票并在科创板上市[69] - 保荐人认为公司申请2025年度向特定对象发行A股股票并在科创板上市符合相关规定[75] - 保荐人愿意保荐公司证券上市交易并承担相关保荐责任[76]

发行基本信息 - 本次发行新增股份17,751,479股，于2025年9月19日完成登记托管及限售手续[3][18] - 发行价格为33.80元/股，募集资金总额为599,999,990.20元，净额为590,938,660.21元[4] - 新增股份占发行完成后公司总股本280,382,791股的6.33%[5] - 本次发行方案预计发行股数不超过19,323,671股，实际发行股数超拟发行数量的70%[8] 发行流程 - 2025年1月6日，公司第三届董事会第五次会议审议通过发行相关议案[6] - 2025年3月31日，2024年年度股东大会审议通过发行相关议案[7] - 2025年7月3日，发行经上交所审核通过[8] - 2025年8月13日，中国证监会同意公司向特定对象发行股票注册申请[8] 投资者缴款与获配情况 - 截至2025年9月10日，投资者实际缴款总额为599,999,990.20元[10] - 本次发行对象最终确定为12名[16] - 如安徽国元基金管理有限公司获配股数591,715股，获配金额19,999,967.00元等各投资者获配情况[17][19][20][21][22][24][25][26][27][28][29][30][31][32] 股东持股情况 - 发行前公司股东顾正青持股71,778,269股，持股比例27.33%等发行前股东持股情况[34] - 截至2025年9月10日，发行人前十名股东合计持股194,118,646股，持股比例73.91%，回购专用证券账户持股1,659,641股，持股比例0.63%[35] - 截至2025年9月19日，发行后公司前十名股东合计持股200,755,092股，持股比例71.60%，回购专用证券账户持股1,659,641股，持股比例0.59%[36] - 本次发行前，实际控制人及其一致行动人合计控制公司股份188,671,669股，比例71.84%；发行后股份数量不变，比例稀释到67.29%，减少4.55%[38] 发行影响 - 发行募集资金到位后，公司总资产和净资产增加，资产负债率下降[40] - 募集资金投资项目围绕主营业务，发行后公司业务结构不会发生重大变化[40] - 本次发行不会导致公司控制权变化，实际控制人仍为顾正青、蒯丽丽、吕刚、蔡惠娟、计建荣[38][40] - 本次发行不会影响公司原有法人治理结构的稳定性和有效性[40] - 本次发行不会新增重大不利影响的同业竞争、显失公平的关联交易[41]

股份发行概况 - 公司完成新增股份发行约1775万股并于2025年9月19日完成股份登记托管及限售手续[1] - 发行价格为33.8元/股 募集资金总额约6亿元[1] - 新增股份为有限售条件流通股 限售期为发行结束之日起6个月内[1] 股份流通安排 - 限售期届满后的次一交易日起可在科创板上市流通[1] - 预计上市时间遇法定节假日或休息日将顺延至其后第一个交易日[1] 业务构成情况 - 2024年度营业收入构成中功能性材料占比99.79% 其他业务占比0.21%[1] 市值信息 - 截至发稿时公司市值为111亿元[1]

发行概况 - 向特定对象发行股票1775.15万股，发行价格为33.8元/股 [1] - 募集资金总额为人民币6亿元，募集资金净额为人民币5.91亿元 [1] - 新增股份为有限售条件流通股，占发行后总股本2.8亿股的6.33% [1] 股权结构 - 发行完成后公司控制权未发生变化 [1] - 股权分布符合上海证券交易所科创板上市规则要求 [1]

募集资金使用 - 公司于2025年9月19日召开第三届董事会第十次会议及第三届监事会第九次会议 [2] - 审议通过使用募集资金32,203,313.57元置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金 [2] - 该事项无需提交股东大会审议 [2] 信息披露来源 - 新闻信息来源为证券日报 [3]

募集资金管理 - 公司于2025年9月19日召开第三届董事会第十次会议和第三届监事会第九次会议 [1] - 会议审议通过关于使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理的议案 [1] - 同意使用2025年度向特定对象发行股票募集资金中不超过56,000万元人民币的暂时闲置资金进行现金管理 [1]

资金募集 - 公司向特定对象发行17,751,479股A股，募资总额599,999,990.20元，净额590,938,660.21元[2] 资金管理 - 拟用不超56,000.00万元闲置募集资金现金管理[6] - 投资方式为买保本短期限现金管理产品[8] - 投资期限12个月，资金可循环使用[9] 决策与监督 - 2025年9月19日通过现金管理议案[13] - 公司按规办理业务并披露信息，相关方监督[15] - 保荐人认为现金管理合规无异议[18]

募集资金情况 - 公司向特定对象发行17,751,479股A股，募资总额599,999,990.20元，净额590,938,660.21元于2025年9月11日到位[1] - 公司本次发行费用总额9,061,329.99元，保荐人已扣除承销及保荐费用7,399,999.91元[8] 募投项目情况 - 光学显示薄膜材料扩产项目投资740,000,000.00元，拟投入募集资金600,000,000.00元[5] - 截至2025年9月11日，公司以自筹资金预先投入募投项目30,706,501.78元，拟置换该金额[6] 资金置换情况 - 2025年9月19日，公司董事会、监事会审议通过用32,203,313.57元募集资金置换自筹资金[11] - 监事会和保荐人认为置换事项合规，不影响募投项目，无损害股东利益情况[12][13] 资金监管情况 - 公司与保荐人、开户银行签署三方监管协议，开立募集资金专项账户[2]